G-Sec kimi də tanınan dövlət qiymətli kağızları Hindistanda məşhur investisiya variantıdır. Bu qiymətli kağızlar aşağı risk və sabit gəlirləri ilə məşhurdur.
Onlar Hindistan Hökuməti tərəfindən xərclərini və borclarını maliyyələşdirmək üçün verilir və hökumətin tam imanı və krediti ilə dəstəklənir.
Bu məqalə Hindistanda dövlət qiymətli kağızlarının alınması ilə bağlı addım-addım təlimat verəcəkdir. Mən mövcud G-Sec-lərin müxtəlif növlərini, onların alınması üçün uyğunluq meyarlarını və G-Saniyələrinin alqı-satqı prosesini əhatə edəcəyəm.
İstər təcrübəli investor, istərsə də yeni başlayanlar, bu bələdçi sizə G-Sec-ə investisiya etməyin mexanikasını başa düşməyə və məlumatlı investisiya qərarları qəbul etməyə kömək edəcək. Gəlin başlayaq.
Dövlət qiymətli kağızları nədir?
G-Sec kimi də tanınan dövlət qiymətli kağızları Hindistan hökuməti tərəfindən xərcləri və borcları maliyyələşdirmək üçün buraxılan istiqrazlardır. Onları dəstəkləyən hökumətin tam inamı və krediti sayəsində onlar çox təhlükəsiz investisiya variantı hesab olunurlar.
G-Secs sizə sabit gəlir dərəcəsi verir və bir neçə aydan bir neçə onillikədək müddətə verilir. Onlar fiziki və ya demateriallaşdırılmış (demat) formada saxlanıla bilər və birjalar və ya birjadankənar (OTC) kanallar vasitəsilə təkrar bazarda satılır.
G-Sec-in xüsusiyyətləri nələrdir?
Hindistanda G-Sec-in əsas xüsusiyyətlərindən bəzilərinə aşağıdakılar daxildir:
- Sabit gəlir dərəcəsi: G-Secs sabit faiz dərəcəsi təklif edir və bu, istiqrazın müddəti bitənə qədər müntəzəm olaraq (məsələn, illik, yarımillik və ya rüblük) ödənilir.
- Aşağı risk: G-Sec təhlükəsiz investisiyalardır, çünki hökumət bu qiymətli kağızları dəstəkləyir. Bu o deməkdir ki, defolt və ya geri qaytarılmama riski azdır.
- Likvidlik: G-Sec yüksək likviddir və təkrar bazarda asanlıqla alınıb satılır.
- diversifikasiya: G-Secs portfeli şaxələndirə və ümumi riski azalda bilər.
Hindistanda dövlət qiymətli kağızlarının növləri
Hindistanın Ehtiyat Bankı müxtəlif növ qiymətli kağızlar buraxır; G-Sec-in əsas növləri bunlardır:
- Xəzinə sənədləri: Bunlar hökumət tərəfindən 91, 182 və 364 gün müddətinə buraxılmış qısamüddətli borc alətləridir. Onlar nominal dəyərinə nisbətən endirimlə verilir və ödəmə müddətində nominal dəyəri ilə geri alınır. Xəzinə vekselləri hökumət tərəfindən buraxıldığı üçün risksiz alətlər hesab edilir.
- Tarixi qiymətli kağızlar: Bunlar hökumət tərəfindən 2 ildən 30 ilədək müddətə buraxılan daha uzunmüddətli borc alətləridir. Onlar vaxtaşırı faizləri sahibinə ödəyir və ödəmə vaxtı nominal dəyəri ilə geri alınır.
- Dövlət inkişaf kreditləri: Bunlar infrastruktur və inkişaf layihələrini maliyyələşdirmək üçün dövlət hökumətləri tərəfindən buraxılan borc qiymətli kağızlarıdır. Onlar adətən 5 ildən 15 ilədək müddətə verilir.
Bunlardan başqa, hökumət digər qiymətli kağız növlərini də buraxır: QMİ, TIPS, Sıfır Kuponlu İstiqrazlar, Kapital İndeksli İstiqrazlar, Üzən Faizli İstiqrazlar və s.
Bu G-Sec-lərin hamısı birjalarda verilmişdir və investorlar tərəfindən alınıb satıla bilər. Hökumət onları buraxdığı üçün onlar təhlükəsiz investisiya variantları hesab edilir, lakin onlar həmçinin korporativ istiqrazlar kimi digər qiymətli kağızlarla müqayisədə daha az gəlirə malikdirlər.
Hindistanda dövlət qiymətli kağızları üçün uyğunluq meyarları
Hərraclarda iştirak etmək və G-Sec almaq üçün uyğunluq meyarları aşağıdakılardır:
- Yaşı: G-Sec almaq üçün yaş məhdudiyyəti yoxdur.
- Gəlir: G-Sec almaq üçün heç bir gəlir tələbi yoxdur.
- Vətəndaşlıq: Hindistan vətəndaşları və qeyri-rezident Hindistanlılar (NRIs) G-Sec ala bilərlər. Bununla belə, NRI-lər Hindistanın Xarici Valyuta İdarəetmə Qanununa (FEMA) və digər investisiya qaydalarına riayət etməlidirlər.
Hərracda iştirak etmək və G-Sec almaq üçün sizin və ya hər hansı qurumun demat hesabınız olmalıdır. Qeydiyyatdan keçmiş SEBI (Hindistanın Qiymətli Kağızlar və Birja Şurası) brokerində və ya depozitar iştirakçısında aktiv ticarət hesabınız olmalıdır.
G-Secs üçün hərrac prosesi Danışıqlı Mübadilə Sistemi (NDS) və Gəlir Sxemləri üçün Hesabat platforması (R-PIS), RBI tərəfindən idarə olunan elektron platformalar vasitəsilə həyata keçirilir.
Siz həmçinin qeyd etməlisiniz ki, G-Sec-lərin alınması üçün uyğunluq meyarları təklif olunan qiymətli kağızdan və hərracın şərtlərindən asılı olaraq dəyişə bilər. G-Sec-lərin alınması üçün xüsusi tələblər haqqında daha çox məlumat üçün maliyyə məsləhətçisi və ya RBI ilə məsləhətləşmək həmişə məsləhətdir.
Hindistanda dövlət qiymətli kağızlarını almaq üçün addım-addım təlimat
G-Sec almaq prosesi aşağıdakı addımları əhatə edir:
1. Demat Hesabı açın
G-Sec-ləri elektron şəkildə saxlamaq üçün demat hesabı tələb olunur. Demat hesabı açmaq üçün siz Depozitar İştirakçısına (DP) müraciət etməlisiniz. O, Milli Qiymətli Kağızlar Depozitariyası Məhdudiyyətli (NSDL) və ya Mərkəzi Depozitar Xidmətləri Məhdudiyyətli (CDSL) ilə qeydiyyata alınmalıdır.
Siz ərizə formasını doldurmalı və şəxsiyyəti təsdiq edən sənəd, ünvan sənədi və PAN kartı kimi tələb olunan sənədləri təqdim etməlisiniz.
2. Broker seçin
G-Sec auksionunda iştirak etmək üçün siz NDS (Danışıqlı Mübadilə Sistemi) və R-PIS (Gəlir Sxemləri üçün Hesabat platforması) üzvü olan SEBI (Hindistanın Qiymətli Kağızlar və Birja Şurası) qeydiyyatdan keçmiş brokeri seçməlisiniz. .
Brokeri onların reputasiyasına, ödənişlərinə və müştəri xidmətlərinə əsaslanaraq seçə bilərsiniz.
3. Sifariş verin
G-Secs üçün sifariş vermək üçün siz brokerinizin qeyd etdiyi addımları yerinə yetirməlisiniz. Bu, almaq istədiyiniz təhlükəsizlik növü, miqdarı və ödəməyə hazır olduğunuz qiymət kimi təfərrüatları olan onlayn formanı doldurmağı əhatə edə bilər. Broker daha sonra təklifinizi NDS və ya R-PIS platforması vasitəsilə təqdim edəcək.
4. Auksionu gözləyin
RBI müntəzəm olaraq G-Sec auksionları keçirir və təklif olunan qiymətli kağızların təfərrüatlarını və hərrac cədvəlini əvvəlcədən elan edir. Siz öz təklifinizi broker vasitəsilə yerləşdirməklə qrafiki yoxlaya və hərracda iştirak edə bilərsiniz.
5. Qiymətli Kağızları alın
Təklifiniz uğurlu olarsa, qiymətli kağızlar hesablaşma tarixində, adətən hərracdan iki iş günü sonra demat hesabınıza köçürüləcəkdir. Təklifiniz uğursuz olarsa, pulunuz sizə qaytarılacaq.
Məsələn, istifadə edirsinizsə Zerodha brokeriniz olaraq G-Sec-ləri necə ala bilərsiniz:
- Əvvəlcə RBI-nin iştirak etmək istədiyiniz hərraca başlayıb-başlamadığını yoxlamalı olacaqsınız.
- Əmin olduqdan sonra gedin Coin Web və Kite etimadnaməsini istifadə edərək daxil olun.
- İdarə panelində "Dövlət istiqrazları" üzərinə toxunduğunu görəcəksiniz.
- Hər bir növün altında, sifariş üçün açıq olduqda birdən çox təklifin siyahısını görəcəksiniz.
- Hazırda RBI-dən heç bir istiqraz və ya qiymətli kağız satın alınmır.
- Siz qiymətli kağızların investisiya üçün açıq olacağını yoxlamaq üçün “Buraya klikləyin” üzərinə klikləyə bilərsiniz.
- Sifarişlər canlı olduqda, investisiya etmək istədiyiniz G-Sec-i seçib "Sifariş ver" düyməsini klikləyə bilərsiniz.
Image kredit: Twitter Zerodha
- Sonra almaq istədiyiniz vahidlərin sayını seçin.
- Sifarişinizi tamamlamaq üçün "Təsdiq et" düyməsini basın
Hindistanda dövlət qiymətli kağızlarını satmaq üçün addım-addım təlimat
G-Sec-lərin satış prosesi, faktiki satış nöqtəsinə çatdıqda kiçik dəyişikliklərlə, alış prosesi ilə demək olar ki, eynidir. Gəlin bunu yoxlayaq:
1. Sifariş verin
G-Sec satmaq üçün siz brokerinizin qeyd etdiyi addımları izləməlisiniz. Bu, satmaq istədiyiniz qiymətli kağızın növü, miqdarı və qəbul etməyə hazır olduğunuz qiymət kimi təfərrüatları olan onlayn formanı doldurmağı əhatə edə bilər.
Broker daha sonra təklifinizi NDS və ya R-PIS platforması vasitəsilə təqdim edəcək.
2. Alıcı gözləyin
G-Secs NDS və ya R-PIS platforması vasitəsilə digər investorlar tərəfindən satın alına biləcək. Əgər alıcı tapılarsa, qiymətli kağızlar hesablaşma tarixində, adətən satışdan iki iş günü sonra alıcının demat hesabına köçürüləcək.
3. Ödəniş alın
Qiymətli kağızlar köçürüldükdən sonra satış üçün ödəniş alacaqsınız. Ödəniş satış şərtlərindən və brokerinizin siyasətindən asılı olaraq bank hesabınıza köçürüləcək və ya çek vasitəsilə həyata keçiriləcək.
Əgər siz Zerodha'dan broker kimi istifadə edirsinizsə, sizə G-saniyalarını necə satacağınıza dair bir nümunə verim:
- Gedin Zerodha hesab sahibləri; siz də bura klikləyə bilərsiniz.
- Satmaq istədiyiniz G-saniyələr seçin, "Seçimlər" üzərinə klikləyin və sonra "Çıxış" düyməsini basın.
- İndi limit seçimini seçin və satmaq istədiyiniz qiyməti daxil edin.
- Holdinglərinizi satmaq üçün "Sat" düyməsini basın.
Hindistanda dövlət qiymətli kağızlarının riskləri və gəlirləri
Hindistanda dövlət qiymətli kağızlarının riskləri
Hindistanda G-Sec-ə investisiya qoymağın potensial risklərinə aşağıdakılar daxildir:
- Kredit riski: Hökumət daimi maliyyə qarışıqlığı ilə üzləşir. Maliyyə çətinliklərinə görə qiymətli kağızlar üzrə əsas borc və faizləri vaxtında ödəyə bilməyəcək. Bununla belə, xüsusilə Hindistan hökuməti tərəfindən buraxılan G-Sec üçün bu risk ümumiyyətlə aşağı hesab olunur. Çünki biz bir ölkə olaraq borc öhdəliklərimizi vaxtında ödəmək sahəsində güclü təcrübəyə malikik.
- Faiz dərəcəsi riski: G-Sec faiz dərəcələrindəki dəyişikliklərə həssasdır. Faiz dərəcələri yüksəlsə, daha aşağı faiz dərəcələri olan mövcud G-Sec-lərin dəyəri düşə bilər. Bu, investor üçün kapital itkisi ilə nəticələnə bilər. Digər tərəfdən, faiz dərəcələri aşağı düşərsə, daha yüksək faiz dərəcələri olan G-Sec-lərin dəyəri arta bilər. sərmayə qazancı.
- İnflyasiya riski: G-Sec-lərin ümumiyyətlə sabit faiz dərəcəsi var. Beləliklə, hökumət faizlə qazandığınız pulun dəyərini zamanla azalda bilər. Məsələn, inflyasiya dərəcəsi G-Sec üzrə faiz dərəcəsindən yüksək olarsa, alıcılıq qabiliyyətinə görə faiz ödənişlərinin dəyəri zamanla azala bilər.
Hindistanda dövlət qiymətli kağızlarının qaytarılması
Hindistanda G-Sec-ə investisiyanın potensial gəlirlərinə aşağıdakılar daxildir:
- Daimi gəlir: G-Secs ümumiyyətlə investora müntəzəm olaraq (məsələn, aylıq, rüblük və ya illik) ödənilən sabit faiz dərəcəsi təklif edir. Bu, investorlar üçün müntəzəm gəlir mənbəyi təmin edə bilər.
- Kapitalın qiymətləndirilməsi: G-Sec-lərin dəyəri faiz dərəcələrindəki dəyişikliklər və ya qiymətli kağızlara olan bazar tələbi səbəbindən zamanla arta bilər. Bu, investor üçün kapitalın bahalaşması ilə nəticələnə bilər.
- Təhlükəsizlik: Daha əvvəl qeyd edildiyi kimi, G-Secs, əsas borcun və faizlərin vaxtında ödənilməsi üçün vergiləri və digər gəlirləri toplamaq səlahiyyətinə malik olan Hindistan hökuməti tərəfindən verildiyi üçün ümumiyyətlə təhlükəsiz investisiya hesab olunur.
Nəticə
G-Secs və ya dövlət qiymətli kağızları müxtəlif məqsədlər üçün vəsait cəlb etmək üçün hökumət tərəfindən buraxılan borc alətləridir. G-san təhlükəsizdir, çünki hökumət iqtisadi şəraitdən asılı olmayaraq vergiləri və digər gəlirləri toplaya bilər. Bu, hökumətə qiymətli kağızların sahiblərinə əsas borc və faizləri vaxtında ödəməyə imkan verir.
G-Sec-ə investisiyanın potensial risklərinə kredit riski, faiz dərəcəsi riski və inflyasiya riski daxildir. Bununla belə, G-Sec-ə investisiyanın potensial gəlirlərinə müntəzəm gəlir, kapitalın bahalaşması və təhlükəsizlik daxildir.
Qərar verməzdən əvvəl G-Sec-ə investisiya etməyin potensial risklərini və gəlirlərini diqqətlə nəzərdən keçirməlisiniz. Təhlükəsiz və sabit gəlir mənbəyi axtarırsınızsa və ya uzun müddət ərzində investisiyalarınızın alıcılıq qabiliyyətini qorumaqda maraqlısınızsa, G-Sec yaxşı investisiya ola bilər.
Ümumiyyətlə, G-Secs şaxələndirilmiş maliyyə portfelinə dəyərli əlavə ola bilər, xüsusən də nisbətən təhlükəsiz və sabit investisiya seçiminə investisiya etmək istəyirsinizsə.
Cavab yaz