Рэй Даліо - адзін з самых таленавітых інвестараў у свеце і заснавальнік самага паспяховага хедж-фонду Bridgewater Associates.
З моманту заснавання да сакавіка 2021 года Bridgewater Associates мела пад кіраваннем каля 140 мільярдаў долараў ЗША. У адпаведнасці з артыкул Forbes, кошт Рэя Даліо ацэньваецца прыкладна ў 20 мільярдаў долараў.
Рэй зарабіў свае мільярды, вучыўшыся ў мінулым і робячы інвестыцыі на аснове сваіх высноў. На працягу ўсяго свайго шляху ў якасці інвестара Рэй Даліё верыў і ўсё яшчэ верыць у атрыманне прыбытку ад дарагіх акцый для рэінвеставання, а не з выкарыстаннем падыходу пакупкі і ўтрымання.
Інвестыцыйная філасофія Рэя Даліо даволі простая. Але тое, што спачатку можа здацца вельмі простым, значна больш складанае, чым вы думаеце.
Вы можаце знайсці больш пра яго перакананні адносна інвестыцый на фондавым рынку ў яго кнігах, Прынцыпы (2017) Прынцыпы барацьбы са зменлівым сусветным парадкам (2021), і Прынцыпы пераадолення вялікіх даўгавых крызісаў (2018).
У гэтых кнігах ён згадаў свой досвед інвестыцый на фондавым рынку, свае памылкі, тое, як ён пераадолеў свае памылкі, і некаторыя важныя ўрокі, каб стаць добрым інвестарам.
Я ведаю, што вы прыйшлі сюды, каб знайсці правераныя спосабы стаць лепшым інвестарам; не хвалюйцеся! Я вас пакрыю.
Я прачытаў гэтыя кнігі, напісаныя Рэем Даліо, і сабраў некаторыя з яго цікавых урокаў па інвестыцыях на фондавым рынку, якія вы павінны ведаць.
Такім чынам, давайце акунемся ў свет інвестыцый, як прапануе Рэй Даліо.
1. Прынцыпы маюць значэнне
У сваёй кнізе «Прынцыпы» Рэй згадаў пра давер да прынцыпаў, якія дапамаглі яму зрабіць паспяховую кар'еру інвестара праз прыняцце правільных рашэнняў. Рэй аднойчы сказаў,
«Без прынцыпаў вы былі б вымушаныя рэагаваць на абставіны, якія вас чакаюць, без уліку таго, што вы больш за ўсё цэніце і як зрабіць выбар, каб атрымаць жаданае. Гэта перашкодзіла б вам максімальна выкарыстоўваць сваё жыццё».
Калі ў вас ёсць прынцыпы, яны будуць кіраваць вашымі дзеяннямі. Яны прызначаны для абмежавання аб'ёму прыняцця рашэнняў, якія павінны быць зроблены сярод хаосу, каб рашэнні прымаліся хутка і эфектыўна. Прынцыпы закліканы дапамагчы вам прыняць найлепшыя рашэнні ў самых розных абставінах.
Няма спосабу пазбегнуць памылак у інвестыцыях, але захаванне выдатных прынцыпаў можа дапамагчы вам паменшыць іх частату і інтэнсіўнасць.
Рэй Даліо спрабуе сказаць, перадаючы такія думкі, што ў вашым падарожжы ў якасці інвестыцый вы заўсёды павінны -
- Вызначце свае патрэбы
- Шчыра кажучы пра свае патрэбы, знайдзіце патрэбныя актывы або акцыі для інвестыцый
- Сплануйце інвестыцыйную стратэгію, каб атрымаць меркаваную прыбытковасць
- Заставайцеся рашуча прытрымлівацца сваёй інвестыцыйнай стратэгіі і атрымлівайце асалоду ад поспеху і больш багатага жыцця інвестара.
2. Зрабіце ўласныя даследаванні
З дзяцінства Рэй меў звычку выпускаць шмат часопісаў, дзе распавядалася і паказвалася штогадовыя вынікі поспеху і падзення кампаній. Пасля збору дадзеных аб кампаніях ён вызначыў акцыі, у якія можна інвеставаць, і распрацаваў сваю унікальную індывідуальную інвестыцыйную стратэгію.
Яго стаўленне да самастойнай вучобы, каб дасягнуць поспеху, прывяло да выдатнага кіравання Bridgewater Associates.
Рэй Даліё аднойчы сказаў:
«Каб зарабляць грошы на рынках, трэба думаць незалежна і быць сціплым»
Немагчыма ведаць усё пра што-небудзь, але асабліва немагчыма ведаць усё пра нешта такое складанае і хаатычнае, як сусветная фінансавая сістэма. Такім чынам, вы павінны самі вырашаць, што азначае, што вы не можаце проста давяраць таму, што вам кажуць іншыя. Вы павінны думаць самастойна.
Такім чынам, як і Рэй Даліо, не паддавайцеся на чужыя даследаванні, не праводзячы ўласныя, каб знайсці свой унікальны поспех.
3. Будзьце ў кампаніі з людзьмі, ад якіх вы можаце даведацца нешта новае
У сваім першапачатковым шляху інвестара Рэй Даліо заўсёды рыхтаваўся і задаваў пытанні інвестарам, якія лічыў добрымі ў сваёй працы. Ён шукаў, як інвестары думаюць пра будучыню эканомікі і рынкаў, гэтак жа, як ён робіць гэта цяпер.
З цягам часу ён развіў гэты працэс у больш фармалізаваны спосаб мыслення пра свет і пра тое, якія падзеі могуць адбыцца ў ім, распрацаваўшы набор прынцыпаў, якія дапамогуць яму гэта зрабіць.
Такое мысленне аб свеце прывяло да яго першага буйнога інвестыцыйнага поспеху, калі ён прадказаў і інвеставаў у стагфляцыю, якая пачалася ў 1968 годзе.
"Шукайце людзей, якія маюць шмат цікавых пытанняў. Разумныя людзі - гэта тыя, хто задае самыя прадуманыя пытанні, а не думае, што ў іх ёсць усе адказы. Выдатныя пытанні - значна лепшы паказчык будучага поспеху, чым выдатныя адказы."
Dalio ніколі не ствараў іерархіі заняткаў, так што гэта азначае, што нават цырульнік, шэф-кухар або лідэр у сферы нерухомасці можа быць добрым інвестарам. Ён верыў у розум вышэй за ўсё. Ён выкарыстаў свой працэс разважанняў, каб знайсці правільны метад даследавання акцый, зрабіць правільны выбар і атрымаць большы прыбытак.
Такім чынам, калі вы бачыце, што любы інвестар вельмі добра робіць сваю працу, заўсёды задавайце яму некалькі пытанняў, якія могуць дапамагчы вам палепшыць вашыя метады інвеставання і атрымаць лепшы прыбытак.
4. Будзьце аналітычнымі, каб дасягнуць поспеху ў будучыні
Гэта не тое, што ўсе паспяховыя інвестары заўсёды знаходзяць поспех у сваіх інвестыцыях.
Не, дакладна не! Але ў іх былі больш дакладныя паказчыкі ў прагназаванні росту кампаніі, у якую яны інвеставалі. Яны рабілі памылкі ў мінулым, але яны заўсёды схільныя аналізаваць свае памылкі і вучыцца не паўтараць іх. І Рэй заўсёды падтрымліваў працэс прыняцця рашэнняў праз дбайны аналіз.
Са школьных часоў Рэй навучыўся прымаць сваю няўдачу як вынік альбо сваіх, альбо чужых памылак. Ён заўсёды ўспрымаў няўдачу як пазітыўны падыход да выпраўлення памылак і яшчэ больш эфектыўнага прагназавання поспеху інвестыцый.
Адзін з найважнейшых ключоў да максімізацыі патэнцыялу - адчуваць сябе камфортна пры няўдачах. Большасць людзей занадта баяцца пацярпець няўдачу, таму што хочуць не выглядаць дрэнна і не адчуваць сябе няёмка. Але калі вы зможаце пераадолець гэты страх, вы зможаце хутка вучыцца, хутка ўдасканальвацца і выходзіць за межы цяперашніх абмежаванняў.
Такім чынам, заўсёды прымайце свае слабасці, аналізуйце іх, вучыцеся ў іх і ў наступны раз будзьце больш эфектыўнымі, каб дасягнуць поспеху. Ніколі не саромейцеся памылак, таму што памылкі - гэта тое, што адыгрывае эфектыўную ролю ў стварэнні вашага PRO ў вашым інвестыцыйным шляху.
5. Стварыце свой інвестыцыйны партфель, поўны разнастайнасці
Аналізуючы інвестыцыйны падыход Рэя, я зразумеў, што ён верыў у выяўленне інвестыцыйных магчымасцей у розных сектарах, чым у засяроджванні на адным тыпе арганізацыі. Нават у Bridgewater Associates яму ўдалося стварыць дыверсіфікаваны партфель са змешаным размеркаваннем актываў.
«Самае галоўнае, што вы можаце мець, - гэта добрае стратэгічнае размеркаванне актываў. Такім чынам, што інвестар павінен зрабіць, гэта мець збалансаваны, структураваны партфель - партфель, які добра працуе ў розных умовах. Я не ведаю, што мы пераможам. Мы павінны мець дыверсіфікацыю ставак».
Асноўная ідэя дыверсіфікаванага інвестыцыйнага партфеля заключаецца ў зніжэнні рызыкі. як? Інвестуючы ў розныя тыпы інвестыцый, вы можаце знізіць рызыку страты грошай у адным тыпе інвестыцый, не абавязкова зніжаючы агульны прыбытак.
Вы таксама можаце павялічыць хуткасць заробку, дадаўшы ў свой партфель новыя і розныя віды інвестыцый. Вы таксама можаце знізіць рызыку, пераканаўшыся, што кампаніі або іншыя арганізацыі, у якія вы інвестуеце, працуюць у розных галінах і выкарыстоўваюць розныя аперацыйныя мадэлі. Такім чынам, калі адна галіна, напрыклад, аўтамабільная прамысловасць, перажывае цяжкія эканамічныя часы, вы ўсё роўна будзеце мець іншыя інвестыцыі, на якія дрэнная эканоміка не ўплывае.
Дыверсіфікаваны партфель павінен уключаць не толькі акцыі розных кампаній, але і аблігацыі паявыя інвестыцыйныя фонды. Вы можаце дадаць нерухомасць у свой інвестыцыйны партфель, калі ў вас ёсць для гэтага капітал. Нерухомасць - гэта матэрыяльны актыў, які заўсёды можна прадаць за наяўныя грошы і здаць у арэнду, пакуль вы трымаеце яго для атрымання прыбытку.
Вашы асабістыя абставіны будуць вызначаць, як для вас будзе добра дыверсіфікаваны партфель. Чым больш у вас грошай для інвеставання, тым больш у вас будзе варыянтаў размеркавання рызык.
Такім чынам, інвестуючы ў акцыі, заўсёды пераканайцеся, што вашы акцыі добра збалансаваны і структураваны з пункту гледжання галіны. Гэты партфель дапаможа вам атрымаць прыбытак ад адной арганізацыі, калі іншы сектар пацерпіць страты.
6. Інвестуйце ў сферы вашых інтарэсаў
Рэй заўсёды кажа,
«Рызыка ўзрастае з-за таго, што вы не ведаеце, у што вы ўдзельнічаеце».
Інвестыцыі ў фондавы рынак патрабуюць паглыбленага вывучэння, а для гэтага неабходна ваша цікавасць да ведаў аб канкрэтным брэндзе. Калі вас не цікавяць пэўныя акцыі, вы не зможаце падрабязна азнаёміцца з кампаніяй, бо лічыце яе сумнай або абцяжарвальнай, таму знайдзіце кампанію, якая можа вас зацікавіць.
Уорэн Бафет, найвялікшы інвестар усіх часоў, таксама выступае за інвеставанне ў рэчы, якія вы разумееце. Гэта заснавана на тэорыі, што калі вы гэтага не разумееце, вы не можаце гэта прадказаць, а калі вы не можаце прадбачыць гэта, вы паняцця не маеце, ці недаацэнены ён.
7. Ніколі не будзьце адказным чалавекам, які прымае рашэнні
На фондавым рынку няма нічога пэўнага - бываюць дні, калі кампанія атрымлівае прагрэсіўны графік і падае. Такім чынам, калі кампанія, якая працуе добра, раптам сутыкаецца з падзеннем - не рэагуйце на тое, каб вярнуць свае інвестыцыі, прадаўшы акцыі з асноўнай прыбыткам, але даверцеся сваім даследаванням, прытрымлівайцеся іх і знайдзіце сваю перавагу прыбытку.
Рэй Даліё аднойчы сказаў:
Вы можаце звязаць гэты сцэнар з цяперашнім сцэнарам расейска-ўкраінскай вайны, калі абваліўся сусветны рынак. Многія інвестары скарысталіся крахам, каб набыць акцыі добрых кампаній па мінімальных цэнах, а некаторыя плакалі, калі прадавалі свае акцыі сабе ў страту.
Такім чынам, у такіх сітуацыях заўсёды будзьце першай катэгорыяй інвестараў, якія знойдуць магчымасці нават ва ўмовах падзення рынку з вашымі моцнымі даследаваннямі атрымаць большы прыбытак у будучыні.
8. Усё мае свой тэрмін прыдатнасці
Многія інвестары робяць памылкі, разглядаючы адно дрэннае падзея як следства на ўсё жыццё.
Рэй Даліо не верыць у такія перакананні; ён кажа - нішто не вечна, ні поспех, ні падзенне. Калі вы ўпэўнены ў сваіх даследаваннях і развагах, вы дасягнеце поспеху, але адзіны сумнеў у вашым даследаванні можа прывесці вас да падзення.
Акрамя таго, акцыі, якія прыносілі большы прыбытак у мінулым, могуць не прынесці такой жа прыбытку ў будучыні.
«У гандлі вы павінны быць абарончымі і агрэсіўнымі адначасова. Калі вы не агрэсіўныя, вы не збіраецеся зарабляць грошы, а калі вы не абараняецеся, вы не збіраецеся захоўваць грошы».
Рэй хоча, каб вы ведалі, што калі вы інвестуеце ў акцыі, не забудзьцеся часта правяраць прагрэс кампаніі. Такім чынам, калі кампанія рухаецца наперад па графіку, вы будзеце ведаць, што ваша даследаванне было правільным. Але калі ў кампаніі ўзніклі праблемы, вы можаце ўкласці свае інвестыцыі ў іншае месца. Актыўны погляд на вашы інвестыцыйныя сферы - ключ да таго, каб стаць паспяховым інвестарам.
Падводзячы вынікі
Такім чынам, з інвестыцыйнага шляху Рэя Даліо, вось вашы асноўныя высновы:
- Вызначце прынцыпы, выконвайце іх да канца і ніколі не захапляйцеся захапляльнымі даследаваннямі, якія не належаць вам.
- Вучыцеся на сваіх памылках, каб зрабіць правільныя інвестыцыі.
- Ніколі не выбірайце манатонны шлях, але шлях з мноствам сюрпрызаў, але пераканаўчы і выгадны.
- Знайдзіце свае інтарэсы і зарабіце свае актывы.
- Будзьце аналітычнымі і вучыцеся на сваіх памылках. Памыляцца, дабівацца поспеху - гэта нармальна.
- Ніколі не спяшайцеся з рашэннямі ў крызісны час, асабліва на фондавым рынку.
- Памятайце, ваш поспех і падзенне часовыя.
Я рэкамендую вам паўтарыць гэтыя інвестыцыйныя ўрокі Рэя Даліо ў вашай паўсядзённай практыцы і стаць паспяховым інвестарам на фондавым рынку.
Я лічу, што ў абмене ведамі, якія супольнасць павінна ведаць аб інвестыцыях на фондавым рынку. Калі ў вас ёсць якія-небудзь сумненні наконт інвестыцыйнай філасофіі Рэя Даліо, не саромейцеся пытацца, я буду рады развеяць вашы сумневы і дапамагчы вам пабудаваць кар'еру інвестара.
Шчаслівага інвеставання!
Пакінуць каментар