Državne hartije od vrijednosti, poznate i kao G-Secs, popularna su opcija ulaganja u Indiji. Ove hartije od vrijednosti su poznate zbog niskog rizika i stabilnog prinosa.
Izdaje ih Vlada Indije za financiranje svoje potrošnje i zaduživanja i podržani su punom vjerom i kreditom vlade.
Ovaj članak će pružiti vodič korak po korak o kupovini državnih vrijednosnih papira u Indiji. Ja ću pokriti različite vrste dostupnih G-Sec, kriterijume podobnosti za njihovu kupovinu i proces kupovine i prodaje G-Sec.
Bilo da ste iskusni investitor ili početnik, ovaj vodič će vam pomoći da shvatite mehaniku ulaganja u G-Secs i donesete informirane odluke o ulaganju. Hajde da počnemo.
Šta su državne hartije od vrednosti?
Državne hartije od vrijednosti, poznate i kao G-Secs, su obveznice koje izdaje Vlada Indije za financiranje svoje potrošnje i zaduživanja. Smatraju se vrlo sigurnom investicionom opcijom zbog pune vjere i kredita vlade koja ih podržava.
G-Sec vam daju fiksnu stopu prinosa i izdaju se sa rokom dospijeća u rasponu od nekoliko mjeseci do nekoliko decenija. Mogu se držati u fizičkom ili nematerijalizovanom (demat) obliku i njima se trguje na sekundarnom tržištu putem berzi ili vanberzanskih (OTC) kanala.
Koje su karakteristike G-Secs?
Neke od glavnih karakteristika G-Secs-a u Indiji uključuju sljedeće:
- Fiksna stopa povrata: G-Secs nudi fiksnu kamatnu stopu, koja se plaća redovno (npr. godišnje, polugodišnje ili tromjesečno) do dospijeća obveznice.
- Nizak rizik: G-Secs su sigurne investicije jer država podržava ove hartije od vrijednosti. To znači da postoji mali rizik od kašnjenja ili neotplate.
- likvidnost: G-Secs su visoko likvidni i lako se kupuju i prodaju na sekundarnom tržištu.
- diversifikacija: G-Secs može diverzificirati portfolio i smanjiti ukupni rizik.
Vrste državnih hartija od vrijednosti u Indiji
Reserve Bank of India izdaje različite vrste vrijednosnih papira; glavne vrste G-Secs su:
- Trezorski zapisi: Riječ je o kratkoročnim dužničkim instrumentima koje izdaje država na 91, 182 i 364 dana. Izdaju se s diskontom na njihovu nominalnu vrijednost i otkupljuju se po nominalnoj vrijednosti po dospijeću. Trezorski zapisi se smatraju instrumentima bez rizika jer ih država izdaje.
- Datirane vrijednosne papire: To su dugoročni dužnički instrumenti koje izdaje država na period od 2 do 30 godina. Oni plaćaju kamatu imaocu u periodičnim intervalima i otkupljuju se po nominalnoj vrijednosti po dospijeću.
- Državni razvojni krediti: To su dužničke vrijednosne papire koje izdaju državne vlade za financiranje infrastrukturnih i razvojnih projekata. Obično se izdaju na periode od 5 do 15 godina.
Osim ovih, država izdaje i druge vrste hartija od vrijednosti: CMB, TIPS, obveznice sa nultim kuponom, obveznice indeksirane kapitalom, obveznice s promjenjivom kamatnom stopom, itd.
Svi ovi G-Sekovi su kotirani na berzama i investitori ih mogu kupiti i prodati. Smatraju se sigurnim opcijama ulaganja jer ih vlada izdaje, ali takođe imaju tendenciju da imaju niži prinos od drugih vrijednosnih papira, kao što su korporativne obveznice.
Kriterijumi podobnosti za državne hartije od vrednosti u Indiji
Kriterijumi podobnosti za učešće na aukcijama i kupovinu G-Secs su sljedeći:
- Starost: Ne postoji starosna granica za kupovinu G-Secs.
- Prihod: Za kupovinu G-Secs ne postoji uslov prihoda.
- Nacionalnost: Indijski državljani i nerezidentni Indijci (NRI) mogu kupiti G-Secs. Međutim, NRI se moraju pridržavati indijskog Zakona o upravljanju stranim valutama (FEMA) i drugih propisa o ulaganjima.
Da biste učestvovali na aukciji i kupili G-Secs, vi ili bilo koji entitet morate imati demat račun. Trebali biste imati aktivan trgovački račun kod registrovanog brokera SEBI (Securities and Exchange Board of India) ili depozitara.
Proces aukcije za G-Secs provodi se putem Negotiated Dealing System (NDS) i platforme za izvješćivanje za šeme prihoda (R-PIS), elektronske platforme kojima upravlja IRB.
Takođe morate imati na umu da kriterijumi podobnosti za kupovinu G-Secs mogu varirati u zavisnosti od obezbeđenja koje se nudi i uslova aukcije. Uvijek je preporučljivo konsultovati se s finansijskim savjetnikom ili IRB-om za više informacija o specifičnim zahtjevima za kupovinu G-Secs.
Korak po korak vodič za kupovinu državnih vrijednosnih papira u Indiji
Proces kupovine G-Secs-a uključuje sljedeće korake:
1. Otvorite Demat račun
Demat račun je neophodan za držanje G-Secs elektronskim putem. Da biste otvorili demat račun, morate se obratiti Učesniku depozitara (DP). Trebalo bi da se registruje kod Nacionalnog registra vrijednosnih papira Limited (NSDL) ili Centralnog depozitarnog servisa Limited (CDSL).
Morat ćete popuniti obrazac za prijavu i dostaviti potrebna dokumenta, kao što su dokaz identiteta, dokaz adrese i PAN kartica.
2. Odaberite brokera
Da biste učestvovali na G-Sec aukciji, moraćete da izaberete brokera registrovanog u SEBI (Odbor za hartije od vrednosti Indije) koji je član NDS (Negotiated Dealing System) i R-PIS (platforma za izveštavanje o prihodnim šemama) .
Možete odabrati brokera na osnovu njegove reputacije, naknada i korisničke usluge.
3. Naručite
Da biste naručili G-Secs, morate slijediti korake koje je naveo vaš broker. To može uključivati popunjavanje online obrasca s detaljima kao što su vrsta osiguranja koju želite kupiti, količina i cijena koju ste spremni platiti. Broker će zatim dostaviti vašu ponudu putem NDS ili R-PIS platforme.
4. Sačekajte aukciju
IRB redovno provodi G-Sec aukcije i unaprijed objavljuje detalje o ponuđenim vrijednosnim papirima i raspored aukcija. Možete provjeriti raspored i učestvovati u aukciji tako što ćete dati svoju ponudu preko svog brokera.
5. Primite hartije od vrijednosti
Ako vaša ponuda bude uspješna, hartije od vrijednosti će biti uplaćene na vaš demat račun na datum poravnanja, obično dva radna dana nakon aukcije. Ako vaša ponuda ne uspije, vaša sredstva će vam biti vraćena.
Na primjer, ako koristite Zerodha kao vaš broker, evo kako možete kupiti G-Secs:
- Prvo ćete morati provjeriti da li je IRB započeo aukciju u kojoj želite da učestvujete.
- Kada budete sigurni, idite na Coin Web i prijavite se koristeći svoje Kite akreditive.
- Na kontrolnoj tabli vidjet ćete da dodirnete "Državne obveznice".
- Ispod svake vrste, vidjet ćete popise više ponuda kada budu otvorene za narudžbu.
- Trenutno nema obveznica ili vrijednosnih papira za kupovinu od IRB-a.
- Možete da dodirnete „Kliknite ovde“ da proverite kada će hartije od vrednosti biti otvorene za ulaganje.
- Kada su narudžbe aktivne, možete odabrati G-Sec u koji želite investirati i kliknuti na “Postavi narudžbu”
Kredit za slike: Twitter Zerodha
- Zatim odaberite broj jedinica koje želite kupiti.
- Kliknite na “Potvrdi” da završite narudžbu
Vodič korak po korak za prodaju državnih hartija od vrijednosti u Indiji
Proces prodaje G-Sec-a je gotovo isti kao i proces kupovine, sa manjim promjenama kada dođete do stvarne prodajne točke. Hajde da to proverimo:
1. Naručite
Da biste prodali G-Secs, morat ćete slijediti korake koje je naveo vaš broker. To može uključivati popunjavanje online obrasca s detaljima kao što su vrsta hartije od vrijednosti koju želite prodati, količina i cijena koju ste spremni prihvatiti.
Broker će zatim dostaviti vašu ponudu putem NDS ili R-PIS platforme.
2. Sačekajte kupca
G-Secs će biti dostupni za kupovinu od strane drugih investitora putem NDS ili R-PIS platforme. Ako se pronađe kupac, hartije od vrijednosti će biti prebačene na kupčev demat račun na datum poravnanja, obično dva radna dana nakon prodaje.
3. Primite uplatu
Nakon prijenosa vrijednosnih papira, primit ćete uplatu za prodaju. Plaćanje će biti uplaćeno na vaš bankovni račun ili će se izvršiti putem čeka, ovisno o uvjetima prodaje i pravilima vašeg brokera.
Dozvolite mi da vam dam primjer kako prodati G-sec ako koristite Zerodha kao svog brokera:
- Idi do tvog Zerodha računi; također možete kliknuti ovdje.
- Odaberite G-sec koje želite prodati, kliknite na "Opcije", a zatim kliknite na "Izlaz"
- Sada odaberite opciju ograničenja i unesite cijenu po kojoj želite prodati.
- Kliknite na "Prodaj" da prodate svoje vlasništvo.
Rizici i povrati državnih vrijednosnih papira u Indiji
Rizici državnih hartija od vrijednosti u Indiji
Potencijalni rizici ulaganja u G-Secs u Indiji uključuju sljedeće:
- Kreditni rizik: Vlada se suočava sa stalnim finansijskim previranjima. Zbog finansijskih poteškoća, možda neće biti u mogućnosti da blagovremeno isplati glavnicu i kamatu na hartije od vrijednosti. Međutim, ovaj rizik se općenito smatra niskim za G-Sec koje je izdala vlada Indije posebno. Zato što mi, kao država, imamo dobre rezultate u blagovremenom plaćanju naših dugova.
- Kamatni rizik: G-Sec su osjetljivi na promjene kamatnih stopa. Ako kamatne stope porastu, vrijednost postojećih G-Sekova s nižim kamatnim stopama može pasti. Ovo može dovesti do gubitka kapitala za investitora. S druge strane, ako kamatne stope padnu, vrijednost G-Secs-a sa višim kamatnim stopama može se povećati, nudeći kapitalna dobit.
- Rizik inflacije: G-Sec općenito imaju fiksnu kamatnu stopu. Dakle, vlada može vremenom narušiti vrijednost novca koji zaradite kroz kamate. Na primjer, ako je stopa inflacije viša od kamatne stope na G-Sec, vrijednost plaćanja kamata u kupovnoj moći može se smanjiti tokom vremena.
Povrati državnih vrijednosnih papira u Indiji
Potencijalni povrat ulaganja u G-Secs u Indiji uključuje sljedeće:
- Redovna primanja: G-Secs uglavnom nudi fiksnu kamatnu stopu, koja se redovno isplaćuje investitoru (npr. mjesečno, tromjesečno ili godišnje). Ovo može obezbijediti redovan izvor prihoda za investitore.
- Aprecijacija kapitala: Vrijednost G-Secs-a se može povećati tokom vremena zbog promjena u kamatnim stopama ili tržišne potražnje za vrijednosnim papirima. Ovo može dovesti do povećanja kapitala za investitora.
- bezbjednost: Kao što je ranije rečeno, G-Sec se generalno smatra sigurnom investicijom jer ih izdaje vlada Indije, koja ima moć da prikuplja poreze i druge prihode kako bi izvršila blagovremeno plaćanje glavnice i kamata.
zaključak
G-Secs, ili državne hartije od vrijednosti, su dužnički instrumenti koje izdaje vlada za prikupljanje sredstava za različite svrhe. G-secovi su sigurni jer vlada može ubirati poreze i druge prihode bez obzira na ekonomske uslove. Ovo omogućava državi da blagovremeno isplati glavnicu i kamatu vlasnicima hartija od vrijednosti.
Potencijalni rizici ulaganja u G-Sec uključuju kreditni rizik, rizik kamatne stope i rizik inflacije. Međutim, potencijalni povrat ulaganja u G-Secs uključuje redovan prihod, povećanje kapitala i sigurnost.
Prije nego što odlučite, trebali biste pažljivo razmotriti potencijalne rizike i povrate ulaganja u G-Secs. G-Secs može biti dobra investicija ako tražite siguran i stabilan izvor prihoda ili ste zainteresirani za dugoročno očuvanje kupovne moći svojih investicija.
Sve u svemu, G-Secs može biti vrijedan dodatak raznolikom finansijskom portfoliju, posebno ako želite investirati u relativno sigurnu i stabilnu opciju ulaganja.
Ostavite odgovor