Si sou nou al món de l'anàlisi tècnica, aquest és el lloc perfecte per començar.
Aquí trobareu tot el que necessiteu saber per començar, des dels conceptes bàsics de la gràfica fins a conceptes més avançats com els indicadors.
L'anàlisi tècnica és una eina potent que es pot utilitzar per ajudar-vos a prendre decisions comercials millor informades.
Si prens el temps per aprendre-ho i entendre-ho, pots donar-te un autèntic avantatge al mercat.
Per tant, comencem!
Què és l'anàlisi tècnica?
L'anàlisi tècnica és l'estudi dels mercats financers a partir de dades històriques presentades en un gràfic. Aquest gràfic pot tenir forma de línia, candelera o barra.
Amb l'ajuda del moviment de preus i el volum, es practica l'anàlisi tècnica per identificar oportunitats potencials per obtenir guanys a curt i llarg termini.
Els analistes tècnics creuen que el comportament col·lectiu de tots els participants al mercat, inclosos compradors i venedors, determina el preu. L'anàlisi tècnica s'utilitza sovint per identificar patrons de preus que poden proporcionar pistes sobre cap a on es dirigeix el preu.
Termes bàsics de l'anàlisi tècnica
Comencem amb els fonaments bàsics de l'anàlisi tècnica per ajudar-vos a entendre-la abans de passar a alguns termes avançats.
1. Candelers
Les espelmes són una de les eines més populars utilitzades pels analistes tècnics per avaluar el mercat. Són fàcils de llegir i poden proporcionar una gran quantitat d'informació sobre el mercat.
Les espelmes es creen dibuixant el preu d'un valor en intervals de temps específics. Cada espelma representa l'acció del preu durant un període de temps determinat. El canelobre està format per un cos i dues ombres. El cos representa els preus d'obertura i tancament del període, mentre que les ombres representen els preus alts i baixos del període.
El canelobre pot proporcionar una varietat d'informació sobre el mercat, inclosa la direcció de la tendència, la força de la tendència i les possibles inversió. Les espelmes es poden utilitzar en qualsevol període de temps, inclòs cada hora, quatre hores, un dia, un mes o fins i tot un any.
Si tot just esteu començant en l'anàlisi tècnica, les espelmes són un bon lloc per començar. Són fàcils d'interpretar i poden proporcionar informació valuosa sobre el mercat.
2. Marcs temporals
Quan es tracta d'anàlisi tècnica, una de les coses més importants a tenir en compte és el període de temps. Això es deu al fet que diferents períodes de temps poden proporcionar informació diferent. Per exemple, un gràfic a llarg termini us pot mostrar tendències generals, mentre que un gràfic a curt termini us pot mostrar una acció de preus més immediata.
Una de les coses més importants a recordar és que mai no hauríeu de confiar només en un marc de temps. En canvi, hauríeu de mirar diversos períodes de temps per obtenir una imatge més completa. Per exemple, podeu mirar un gràfic a llarg termini per identificar una tendència general i després mirar un gràfic a curt termini per cronometrar la vostra entrada.
No hi ha cap període de temps "correcte" o "incorrecte" per utilitzar. Tot depèn del vostre estil comercial i de la informació que cerqueu. Alguns comerciants prefereixen utilitzar gràfics a llarg termini, mentre que altres prefereixen gràfics a curt termini. En última instància, depèn de tu experimentar amb diferents períodes de temps i veure què funciona millor per a tu.
3. Línies de tendència
En anàlisi tècnica, una línia de tendència és una línia recta que connecta dos o més punts de preu en un gràfic. Les línies de tendència s'utilitzen per identificar tendències i inversió de tendència.
Les línies de tendència poden ser inclinades a l'alça (alcista), a la baixa (baixista) o horitzontals (planes). Les tendències a l'alça es defineixen com a mínims més alts i màxims més alts, mentre que les tendències a la baixa es defineixen com a mínims i màxims més baixos. Les línies de tendència horitzontals s'utilitzen per identificar els nivells de suport i resistència.
Les línies de tendència es poden utilitzar en qualsevol període de temps, però són més útils en períodes de temps més llargs, com ara gràfics diaris, setmanals o mensuals, ja que donen un senyal fort i redueixen els sorolls presents en els períodes de temps més curts.
Quan es dibuixen línies de tendència, és important utilitzar tants punts de preu com sigui possible. Com més punts de preu estiguin connectats, més significativa serà la línia de tendència.
Hi ha dos tipus de línies de tendència:
- Línies de tendència de suport i resistència
- Línies de tendència mitjanes mòbils
Les línies de tendència de suport i resistència es dibuixen connectant els baixos de preus en una tendència alcista i els màxims de preus en una tendència a la baixa. Aquestes línies de tendència indiquen el nivell en què és probable que els preus trobin suport o resistència.
Les línies de tendència de mitjana mòbil es creen traçant una mitjana mòbil en un gràfic de preus. Aquestes línies de tendència mostren el preu mitjà d'un valor durant un període de temps determinat. Ho parlarem amb detall més endavant en aquest article.
Les línies de tendència són una eina útil perquè els comerciants identifiquin tendències i prenguin decisions comercials. Tanmateix, és important recordar que les línies de tendència no són exactes i s'han d'utilitzar conjuntament amb altres indicadors tècnics.
4. Patrons
Hi ha una varietat de patrons que els analistes tècnics busquen quan intenten predir els moviments futurs dels preus. Alguns dels patrons més populars inclouen:
1. Cap i espatlles
Aquest és un patró de inversió que es crea quan el preu forma un pic (el cap), seguit d'un màxim inferior (l'espatlla esquerra) i després un altre pic (l'espatlla dreta). L'espatlla dreta sol ser més baixa que el cap, i el patró es considera complet quan el preu es trenca per sota de l'escot.
2. Doble Top
Aquest és un patró de reversió que es crea quan el preu forma dos pics consecutius, sent el segon pic més baix que el primer. El patró es considera complet quan el preu es trenca per sota de la línia de suport creada pels dos màxims.
3. Doble fons
Aquest és un patró de reversió que es crea quan el preu forma dos mínims consecutius, sent el segon mínim més alt que el primer. El patró es considera complet quan el preu trenca per sobre de la línia de resistència creada pels dos mínims.
4. Triple Top
Aquest és un patró de reversió que es crea quan el preu forma tres pics consecutius, sent el tercer pic més baix que els dos primers. El patró es considera complet quan el preu es trenca per sota de la línia de suport creada pels tres màxims.
5. Triple Fons
Aquest és un patró de inversió que es crea quan el preu forma tres mínims consecutius, sent el tercer mínim més alt que els dos primers. El patró es considera complet quan el preu trenca per sobre de la línia de resistència creada pels tres mínims.
Aquests són només alguns dels molts patrons diferents que busquen els analistes tècnics quan intenten predir els moviments futurs dels preus. Cada patró té el seu propi conjunt de regles i directrius, i depèn de l'analista determinar si un patró és vàlid o no i val la pena negociar.
5. Preu i volum
En anàlisi tècnica, el preu i el volum són dos dels indicadors més importants de l'activitat del mercat. El preu és una mesura del valor d'un valor, mentre que el volum és una mesura del nombre d'accions negociades.
El preu i el volum s'utilitzen sovint junts per identificar tendències del mercat. Per exemple, si el preu d'un valor augmenta i el volum augmenta, pot ser un signe que el mercat està alcista amb el valor. Per contra, si el preu està baixant i el volum augmenta, pot ser un signe que el mercat està baixista per a la seguretat.
Els analistes tècnics utilitzen diverses tècniques per analitzar les dades de preus i volums. Algunes tècniques habituals inclouen anàlisi de tendències, nivells de suport i resistència i mitjanes mòbils.
Les dades de preu i volum es poden trobar a la majoria de llocs web financers. Moltes corredories també proporcionen aquestes dades als seus clients.
Indicadors tècnics
Els indicadors tècnics són eines que fan servir els comerciants per avaluar la informació dels preus passats i presents i prendre decisions comercials. Hi ha molts tipus diferents d'indicadors tècnics, cadascun amb els seus propis punts forts i febles.
Fem una ullada a alguns dels indicadors més populars utilitzats pels comerciants i inversors actius.
1. Mitjans mòbils
Una mitjana mòbil ajuda a esborrar l'acció dels preus eliminant el "soroll" de les fluctuacions de preus aleatòries. És un indicador que mostra les tendències que es basen en els preus en el passat.
La mitjana mòbil es calcula prenent la mitjana d'un nombre determinat de preus passats i el punt de dades resultant es representa en un gràfic. El nombre de preus passats utilitzats en el càlcul es coneix com a període. Per exemple, una mitjana mòbil de 10 períodes utilitza els darrers 10 punts de dades per calcular el següent valor de mitjana mòbil.
Com el seu nom indica, les mitjanes mòbils "es mouen" perquè es recalculen constantment a mesura que arriben noves dades de preus. És per això que les mitjanes mòbils sovint s'utilitzen per identificar la direcció de la tendència. Quan el preu està per sobre de la mitjana mòbil, generalment es considera una tendència alcista, i quan el preu està per sota de la mitjana mòbil, generalment es considera una tendència a la baixa.
Hi ha uns quants tipus diferents de mitjanes mòbils que els comerciants utilitzen de diferents maneres. El més comú és la mitjana mòbil simple (SMA), la mitjana mòbil exponencial (EMA) i la mitjana mòbil ponderada (WMA).
- La mitjana mòbil simple és el tipus més bàsic de mitjana mòbil. Es calcula prenent la mitjana d'un nombre determinat de preus passats. Per exemple, un SMA de 10 períodes utilitzaria els darrers 10 punts de dades per calcular el següent valor mitjà mòbil.
- La mitjana mòbil exponencial és una mitjana mòbil més sofisticada que dóna més pes als punts de dades recents. Això fa que sigui més sensible als canvis de preu recents que la mitjana mòbil simple.
- La mitjana mòbil ponderada és similar a la mitjana mòbil exponencial, però dóna encara més pes als punts de dades recents. Això fa que sigui encara més sensible als canvis de preu recents que la mitjana mòbil exponencial.
Les mitjanes mòbils són un indicador d'anàlisi tècnica popular perquè són fàcils d'entendre i d'utilitzar. Es poden utilitzar per identificar la direcció de la tendència, així com els nivells de suport i resistència.
2. Retrocés de Fibonacci
En l'anàlisi tècnica, els retrocés de Fibonacci s'utilitzen per identificar nivells potencials de suport i resistència. Els retrocesos de Fibonacci es basen en la idea que els mercats tornaran a traçar una part d'un moviment abans de continuar en la direcció original.
En els retrocés s'utilitzen diverses proporcions de Fibonacci, però les més habituals són el 38.2%, el 50% i el 61.8%. Aquestes proporcions es deriven de la seqüència de Fibonacci, que és una sèrie de nombres on cada nombre és la suma dels dos anteriors. Per exemple, la successió de Fibonacci es forma així: 0, 1, 1, 2, 3, 5, 8, 13, 21, 34, 55, 89, 144, 233, 377, 610, 987, 1597, 2584, 4181, 6765...
Com podeu veure, el nivell de retrocés del 38.2% seria 21 (34-13), el nivell del 50% seria 34 (55-21) i el nivell del 61.8% seria 55 (89-34). Els retrocesos de Fibonacci es poden utilitzar en qualsevol mercat i en qualsevol període de temps. Tanmateix, s'utilitzen més habitualment juntament amb altres indicadors tècnics o patrons de gràfics.
Quan es combinen amb altres indicadors tècnics, els retrocés de Fibonacci poden proporcionar un major grau de precisió. Per exemple, si un retrocés de Fibonacci es combina amb un nivell de suport o resistència, pot proporcionar un senyal més fiable.
A més, els retrocés de Fibonacci es poden utilitzar per identificar possibles objectius de preu. Per exemple, si a valors recorre el 61.8% d'un moviment anterior, sovint es considera un signe que les accions poden continuar baixant per assolir el següent nivell de Fibonacci al 100%.
Els retrocesos de Fibonacci són una eina valuosa tant per als comerciants com per als inversors. Tanmateix, com tots els indicadors tècnics, no s'han d'utilitzar de manera aïllada. En canvi, s'han d'utilitzar juntament amb altres indicadors tècnics o patrons de gràfics per confirmar un possible moviment.
3. Índex de força relativa (RSI)
L'índex de força relativa (RSI) és un indicador d'impuls fort que només mesura la magnitud dels canvis de preu per determinar si una acció o un altre actiu està sobrecomprada o sobrevenda.
L'RSI es mostra com un oscil·lador i l'actiu es considera sobrecomprat quan l'RSI arriba a 70 o més, el que significa que ha augmentat massa ràpid i podria haver-hi un retrocés. Es considera sobrevenda quan cau per sota dels 30, el que significa que ha caigut massa ràpid i podria haver-hi un rebot.
El RSI es calcula mitjançant la fórmula següent:
RSI = 100 – 100/(1 + RS)
On RS = guany mitjà / pèrdua mitjana
L'RSI es pot utilitzar per identificar tendències generals, així com possibles inversió. Quan l'RSI està per sobre de 50, indica que l'actiu està en tendència alcista, i quan està per sota de 50, indica que l'actiu està en tendència a la baixa. L'RSI també es pot utilitzar per identificar condicions de sobrecompra i sobrevenda. Quan l'RSI està per sobre de 70, es considera sobrecomprada, i quan està per sota de 30, es considera sobrevenda.
L'RSI és un indicador versàtil que es pot utilitzar de moltes maneres diferents. És un indicador popular entre els comerciants i és una eina útil per identificar tendències, condicions de sobrecompra i sobrevenda i possibles inversió.
4. Bandes Bollinger
Creades per John Bollinger a principis de la dècada de 1980, les bandes de Bollinger estan destinades a mesurar la volatilitat del mercat.
Les bandes de Bollinger consten de tres bandes:
- Una banda superior
- Una banda inferior
- Una mitjana mòbil normal al mig
Les bandes superior i inferior solen estar a 2 desviacions estàndard de la banda mitjana. Les bandes de Bollinger es poden utilitzar per mesurar les condicions de sobrecompra i sobrevenda al mercat, així com per detectar possibles inversió de tendència.
La idea principal darrere de les bandes de Bollinger és que el preu tendeix a romandre dins de les bandes superior i inferior durant els períodes de baixa volatilitat i que el preu surt de les bandes durant els períodes d'alta volatilitat.
Les bandes de Bollinger es poden utilitzar en qualsevol període de temps, però s'utilitzen més habitualment en gràfics diaris o setmanals.
Bottom Line
Si creieu que podeu operar fàcilment en qualsevol mercat mitjançant l'anàlisi tècnica, ho podeu fer. Tot i això, totes aquestes eines i indicadors eren només un resum d'això.
Hi ha moltes eines i conceptes que encara estan al descobert. Per tant, us recomanaria estudiar més sobre això i practicar-ho a fons abans de vosaltres invertir els teus diners en qualsevol cosa.
Si trobeu útil aquest article i voleu obtenir més informació sobre l'anàlisi tècnica, deixeu un comentari a continuació i faré més peces d'aquest tipus per guiar-vos. Fins aleshores, segueix aprenent i segueix creixent.
Deixa un comentari