Pan fyddwn yn mentro i fuddsoddi mewn gwarantau❶ sy’n cynnwys llai o risg, rydym yn meddwl am fondiau a buddsoddiad cronfa gyfun. Yn y bôn, cronfeydd unigol yw cronfeydd cyfun sy'n cael eu cyfuno mewn grŵp. Gadewch inni edrych ar ddau grŵp pwysig o gronfeydd buddsoddi heddiw – Bondiau ac ETFs neu Gronfeydd Masnachu â Chyfnewid.
Daw bondiau o dan warantau incwm sefydlog❷ tra gall ETFs ddod o dan gronfeydd cyfun, cronfeydd dyled➌ a gellir eu hystyried hefyd yn warantau incwm sefydlog yn seiliedig ar eu categori.
Efallai eich bod yn gyfarwydd â'r term bondiau, ac os ydych chi mewn buddsoddiad craidd caled, efallai eich bod wedi buddsoddi mewn ETFs, neu o leiaf wedi clywed amdanynt. Gadewch inni weld yn yr erthygl hon beth yw manteision buddsoddi mewn bondiau yn erbyn beth yw manteision buddsoddi mewn ETFs. Byddwn hefyd yn trafod risgiau ac anfanteision pob math o fuddsoddiad.
Fodd bynnag, cyn gosod Bondiau yn erbyn ETFs, gadewch inni ddeall y telerau'n fanwl yn gyntaf.
Nodyn: Yn y diwedd, fe welwch restr o dermau a ddefnyddiwyd trwy gydol yr erthygl hon. Mae'r eirfa wedi'i chynnwys i wneud eich darllen yn haws ac i'ch helpu i ddeall y termau ariannol a ddefnyddir.
Bondiau
Benthyciad yw Bond a delir i sefydliad llywodraeth neu breifat yn lle llog a delir ddwywaith y flwyddyn neu bob blwyddyn. Pan fyddwch yn prynu bond cwmni cyhoeddus neu breifat, rydych yn rhoi benthyg arian i'r cwmni hwnnw. Fel arfer, mae cwmnïau'n benthyca i dyfu eu busnes ymhellach. Gall y llywodraeth a chyrff y llywodraeth fel y Fwrdeistref geisio benthyciadau o ran bondiau i adeiladu seilwaith fel ffyrdd ac ysgolion.
Pan fyddwch yn prynu bondiau, rydych yn fuddsoddwr i'r cwmni ond nid ydych yn berchen ar ran o'r cwmni fel y mae cyfranddeiliaid yn ei wneud. Mae perchnogion bond yn gredydwyr ac nid oes ganddynt unrhyw lais yn yr endid benthyca nac atebolrwydd iddo.
Ar aeddfedrwydd bond, byddwch yn cael y prif swm yn ôl. Mae’r llog y mae gennych hawl i’w gael yn cael ei dalu mewn cyfnodau o amser a gyfrifwyd, fel arfer ddwywaith y flwyddyn.
Nid oes marchnad gyfnewid➎ na man canolog ar gyfer masnachu bondiau. Mae bondiau'n cael eu masnachu'n bennaf dros y cownter a thrwy ddelwyr bondiau. Gall bondiau hefyd gael eu masnachu'n breifat rhwng y benthyciwr a'r benthyciwr.
Mae'r farchnad bond, er ei bod yn wasgaredig, yn enfawr ledled y byd. Yn India, mae'r farchnad bond yn ennill mwy o sylw ac wedi tyfu'n sylweddol yn y 5 mlynedd diwethaf.
Mae yna lawer o fathau o fondiau, ond gallwn eu categoreiddio'n fras mewn 2 brif fath:
Bondiau'r Llywodraeth : Daw bondiau a ryddhawyd gan y Llywodraeth Ganolog a’r Wladwriaeth, awdurdodau Bwrdeistrefol a chwmnïau’r Sector Cyhoeddus o dan Fondiau’r Llywodraeth. Weithiau gelwir y bondiau hyn hefyd yn Fondiau Trysorlys.
Bondiau Corfforaethol : Mae'r bondiau hyn yn cael eu cyhoeddi gan gwmnïau preifat i gyrraedd eu targed twf.
ETFs
Mae ETFs neu Gronfeydd Masnachu Cyfnewid, yn wahanol i fondiau, yn cael eu masnachu mewn cyfnewidfeydd. Mae ETFs yn griw o warantau wedi'u bwndelu at ei gilydd ar gyfer masnach. Gellir masnachu ETFs, fel stociau, o ddydd i ddydd.
Y ffordd orau o ddeall ETFs yw meddwl am griw o stociau➎ neu fondiau gan wahanol gwmnïau a fasnachir yn gyffredinol.
Gall ETFs gynnwys bondiau neu stociau o un segment diwydiant penodol, fel TG, neu gallant fod yn frith o fondiau / stociau o ddiwydiannau gwahanol.
Ffordd well o ddeall ETFs yw eu cymharu â chronfeydd cydfuddiannol➏ . Yn wir, mae cronfeydd cydfuddiannol ac ETFs yn rhannu nifer o nodweddion. Gadewch i ni edrych.
- Mae ETFs a Chronfeydd Cydfuddiannol ill dau yn opsiynau buddsoddi gwell i fuddsoddwyr nad oes ganddynt ddiddordeb mewn cymryd rhan weithredol mewn dadansoddi a gweithgaredd marchnad o ddydd i ddydd.
- Mae ETFs a Chronfeydd Cydfuddiannol yn canolbwyntio ar opsiynau buddsoddi cyfun hy maent yn cynnig opsiynau buddsoddi ar wahanol ddiwydiannau neu gwmnïau amrywiol o'r un diwydiant.
- Mae ETFs a chronfeydd cydfuddiannol yn cael eu masnachu mewn cyfnewidfeydd.
- Rheolir y ddau gan reolwyr buddsoddi neu froceriaid.
Mae ETFs yn India yn perthyn i'r categorïau canlynol:
ETFs bondiau
Gall Bondiau ETF gynnwys bondiau'r llywodraeth neu fondiau corfforaethol neu'r ddau.
Mynegai ETFs
Mae ETFs Mynegai yn cynnwys stociau o wahanol ddiwydiannau.
ETFs sector
Mae ETFs sector yn cynnwys stociau o gwmnïau o sector penodol.
ETFs Aur
Mae ETFs Aur yn masnachu yn y farchnad aur bwliwn. Aur bwliwn yw aur wedi'i gloddio sy'n 99.5% pur. Mae prisiau aur y bwliwn yn codi ac yn disgyn gyda'r pris aur corfforol. Mae pris ETFs Aur yn seiliedig ar gynnydd a chwymp y bwliwn, ac yn anuniongyrchol ar y farchnad aur ffisegol.
ETFs banc
Mae ETFs banc yn cynnwys stociau banciau.
ETFs rhyngwladol
Mae ETFs rhyngwladol yn buddsoddi mewn stociau a bondiau cwmnïau tramor.
Diddordeb mewn prynu SOVEREIGN GOLD BONDs? Darllenwch yr erthygl hon i wybod mwy.
Felly ble ddylech chi fuddsoddi - Bondiau neu ETFs?
Nawr, gadewch inni fynd i'r afael â'r prif gwestiwn - ble ddylech chi fuddsoddi? Bondiau neu ETFs? I ateb y cwestiwn mewn ffordd deg, gadewch inni edrych ar fanteision ac anfanteision pob un.
Manteision Buddsoddi mewn Bondiau
- Benthyciadau a roddir i gwmnïau yw bondiau, a byddwch yn cael llog cyfnodol ar y benthyciadau. Mae'r union nodwedd hon o fondiau yn eu gwneud yn llai cyfnewidiol na stociau.
- Mae bondiau'n fuddiol ar gyfer y tymor byr a'r tymor canol. Mae bondiau hefyd yn fuddiol yn yr ystyr, gan ei fod yn fenthyciad, eich bod yn cael y prif swm yn ôl ar ôl nifer penodol o flynyddoedd. Os oes gennych darged o ddefnyddio’ch arian ar gyfer gwariant penodol ymhen 2 flynedd, mae’n well buddsoddi mewn bondiau na mynd am adnau banc, gan y bydd cyfradd llog bondiau’n uwch.
- Mae buddsoddi mewn bondiau yn arbennig o fuddiol i'r genhedlaeth hŷn gan fod gwarant y bydd y prif swm yn cael ei ddychwelyd.
- Mae cael bondiau yn eich portffolio buddsoddi ❼ yn llyfnhau'r ergydion a gynigir gan amrywiad pris stociau.
Manteision Buddsoddi mewn ETFs
- Gydag ETFs, gallwch fasnachu mewn stociau, aur, bondiau a gwahanol fathau o warantau gyda llai o risg (cymharol) ynghlwm wrthynt.
- Mae ETFs yn cael eu masnachu ar gyfnewidfeydd, felly mae mwy o hylifedd➑ ynghlwm wrth ETFs. Mae hyn yn golygu bod ETFs yn gallu cael eu masnachu trwy gydol y dydd a gellir eu gwerthu'n fyr➒ .
- Mae cyfraddau broceriaid ETF yn llai, gan eu bod yn cael eu rheoli'n oddefol. Mae rheolaeth oddefol o warantau yn golygu nad oes unrhyw reolaeth weithredol (gan reolwr) ar ba warantau i fuddsoddi ynddynt. Mewn buddsoddiad ETF goddefol, mae'r arian a fuddsoddir yn cael ei roi ym mhob cyfranddaliad/bond pob cwmni yn y categori ETF hwnnw.
- Mae ETFs yn dreth-gyfeillgar gan eu bod yn tueddu i sylweddoli➓ enillion cyfalaf llai❶❶ . Mae'r rhan fwyaf o werthu a phrynu ETF yn adbrynu mewn nwyddau❶❷ , ac nid ydynt yn mynd i dreth.
Anfanteision Bondiau
- Cyfnewidioldeb y Farchnad ❶ ➌ : Mae cyfradd llog bond yn amodol ar anweddolrwydd y farchnad. Ar gyfer bondiau tymor byr, nid yw anweddolrwydd llog yn cynnig enillion sylweddol, gan fod symiau llog yn amrywio.
- Risg Credyd : Weithiau mae cwmnïau'n wynebu gwasgfa arian parod, a gallant fethu â thalu llog. Yn y sefyllfa waethaf bosibl, efallai na fydd cwmnïau'n gallu talu'r prif swm.
Anfanteision ETFs
- Codi Ffi Masnach : Bydd masnachu aml ETFs yn ystod masnachu dydd yn arwain at ffi masnach gynyddol. Ychwanegwch at hynny mae'r comisiwn broceriaeth ar bob gwerthiant a chost rheoli ETFs yn codi'n sylweddol.
Hefyd, mae gan stociau o wahanol gwmnïau ffi fasnachu wahanol, felly ni all rhywun byth fod yn siŵr faint y maent yn ei daflu allan yn enw comisiwn wrth werthu stociau ETF. - Cyfnewidioldeb y Farchnad : Er eu bod yn gymharol sefydlog na bondiau a stociau, mae ETFs hefyd yn agored i anweddolrwydd ac amrywiadau yn y farchnad. Er enghraifft, mae ETFs Aur yn adlewyrchu ansefydlogrwydd y farchnad aur ffisegol.
ETFs Vs. Bondiau
Gallwn gymharu Bondiau ac ETFs ar y paramedrau canlynol cyn dod i gasgliad o'r hyn sy'n offeryn buddsoddi gwell.
Arallgyfeirio
Mae arallgyfeirio yn cyfeirio at leihau risg buddsoddi drwy ddyrannu arian i wahanol offerynnau buddsoddi. O ran arallgyfeirio, mae ETFs yn cynnig buddsoddiad mwy amrywiol fel stociau / bondiau llawer o gwmnïau, a gellir buddsoddi ar lawer o ddiwydiannau.
Risg Credyd
Er bod llai o risg credyd i Fondiau ac ETFs na stociau, mae'r ffactor risg mewn bondiau yn uwch o gymharu ag ETFs. Mae arallgyfeirio ETFs yn ei gwneud yn llai cyfnewidiol i ddamweiniau credyd sydyn. Pan fydd rhai stociau neu fondiau'n chwalu, bydd y gweddill yn dal i dalu llogau neu difidendau.
Ffi Comisiwn a Brocer
Mae bondiau'n cael eu rheoli'n weithredol neu'n oddefol yn dibynnu ar sut rydych chi am i'ch brocer neu reolwr drin bondiau. Mae ETFs yn cael eu rheoli'n oddefol yn bennaf. Gydag ETFs, gall fod gwahanol gomisiynau ynghlwm wrth wahanol stociau / bondiau os cynhelir masnachu diwrnod gweithredol. Gyda bondiau ac ETFs, gellir rheoli'r ffi a dalwyd os gwnewch ychydig o waith ymchwil cyn buddsoddi, ac edrychwch yn agos ar y prosbectws am daliadau ychwanegol sy'n gysylltiedig â phrynu a gwerthu.
Incwm Sefydlog ac Amrywiol
Mae bondiau'n talu llog unwaith neu ddwywaith y flwyddyn. Mae rhai ETFs yn talu difidendau, ond yn gyffredinol maent yn llai o gymharu â stociau. Hefyd, mae bondiau'n aeddfedu ac yn talu'r prif swm yn ôl. Nid yw'r rhan fwyaf o ETFs yn aeddfedu, ac efallai na fyddwch byth yn cael eich prif swm yn ôl os na fyddwch yn buddsoddi am gyfnod hir.
Opsiynau Masnachu
Gellir masnachu ETFs trwy eich cyfrif Demat rheolaidd. Mae prisiau ETFs hefyd yn cael eu harddangos yn agored yn y cyfnewidfeydd, gan wneud masnach yn fwy tryloyw. Mae bondiau'n cael eu prynu trwy froceriaid, ac mae siawns o brynu anghysondeb pris o frocer i frocer.
Gadewch inni hefyd ystyried pwnc Bondiau ETFs vs Bondiau cyn i ni ddod i gasgliad cadarn :
- Mae Bond ETFs yn cynnwys bondiau o ddiwydiannau gwahanol neu o sector penodol. Dim ond un cwmni penodol yw bondiau. O ran arallgyfeirio, mae Bond ETFs yn sgorio'n well na bondiau.
- Mae bondiau'n aeddfedu dros amser ond yn gyffredinol nid yw Bondiau ETF yn aeddfedu. Mae hyn yn gwneud bondiau'n berffaith ar gyfer buddsoddiadau tymor byr a chanolig.
- Mae bondiau'n talu llogau blynyddol neu bob dwy flynedd. Gyda Bond ETFs, gan fod yna griw o fondiau, rydych chi'n cael llogau a delir bron bob mis.
- Mae prisiau Bond ETF yn fwy tryloyw gan eu bod yn cael eu dangos mewn cyfnewidfeydd. Gellir masnachu Bond ETFs yn ystod oriau masnachu dydd yn union fel stociau.
- Gellir rheoli Bond ETFs ar-lein trwy eich cyfrif Demat. Ar gyfer bondiau cwmni unigol, mae angen eich brocer arnoch ar gyfer gwerthu neu brynu bondiau ychwanegol.
Ein Barn am Fuddsoddi mewn Bondiau ac ETFs
Gallwn ddod i'r casgliad yn ddiogel bod gan Bondiau ac ETFs eu priod le mewn portffolio buddsoddi.
Rydym yn argymell yn gryf eich bod yn buddsoddi mewn ETFs os ydych:
- yn ddechreuwr, ac yn chwilio am fuddsoddiad di-risg.
- cynllunio ar gyfer buddsoddiad tymor hwy.
- ceisio ffynhonnell incwm reolaidd ar ffurf llog.
- ceisio lleihau ffioedd cysylltiedig â buddsoddiad fel broceriaeth a chomisiwn.
- eisiau dechrau gyda swm llai ar gyfer buddsoddi mewn gwarantau.
Bondiau sydd orau i chi os ydych yn :
- ceisio buddsoddiad tymor byr gyda chyfraddau llog uwch na banciau.
- gwybod y farchnad bondiau ychydig yn barod, ac wedi gwneud eich ymchwil cyn prynu.
- barod i gymryd rhan weithredol mewn dod o hyd i'r fargen gywir mewn prynu bondiau gan fod prisiau'n amrywio yn y farchnad bondiau.
- barod i fuddsoddi swm sylweddol yn y farchnad gwarantau.
Mae angen i chi gofio, fodd bynnag, nad yw bondiau ac ETFs di-risg yn imiwn i anweddolrwydd y farchnad yn llwyr.
Gall ychydig o log gweithredol o bryd i'w gilydd i asesu perfformiad eich buddsoddiadau bond ac ETF fynd yn bell i gynhyrchu enillion ffrwythlon ar fuddsoddiad.
GEIRFA TERMAU A DDEFNYDDIWYD
❶ Gwarantau : Offerynnau ariannol neu asedau yw gwarantau y gellir eu masnachu am werth ariannol.
❷ Gwarantau Incwm Sefydlog : Mae gwarantau incwm sefydlog yn warantau dyled sy'n talu incwm sefydlog ar ffurf llog.
➌ Cronfeydd Dyled : Mae cronfeydd dyled yn gronfeydd buddsoddi sydd â buddsoddiad incwm sefydlog fel eu buddsoddiad craidd.
➍ Cyfranddaliadau a Stociau : Mae stoc yn warant sy'n cynrychioli rhan o berchnogaeth un neu fwy o gwmnïau. Yr un ystyr sydd i stociau a chyfranddaliadau, gyda stoc yn cael ei ddefnyddio mewn ystyr mwy cyffredinol. Er enghraifft : Gallaf gael stociau yn fy mhortffolio buddsoddi, ac mae gennyf gyfranddaliadau o ABC Pvt. Cyf. Defnyddir cyfran yn fwy penodol i gyfeirio at warantau cwmni penodol. Gelwir stoc hefyd yn ecwiti.
➎ Cyfnewid : Mae cyfnewidfa yn farchnad ganolog ar gyfer prynu a gwerthu offerynnau ariannol fel stociau a Chronfeydd Masnachu â Chyfnewid.
➏ Cronfeydd Cydfuddiannol : Mae Cronfeydd Cydfuddiannol yn fath o fuddsoddiad cyfun lle mae buddsoddwyr yn cael eu cronni i fuddsoddi mewn offerynnau ariannol amrywiol fel ETFS, stociau neu fondiau. Y ffordd orau o reoli Cronfeydd Cydfuddiannol yw gweithiwr proffesiynol.
❼ Portffolio Buddsoddi : Mae cyfanswm eich asedau neu warantau yn rhan o'ch portffolio buddsoddi. Yn union fel y mae eich portffolio gwaith yn dangos eich profiad gwaith, mae eich portffolio buddsoddi yn dangos eich asedau buddsoddi. Fel portffolio gwaith, eich portffolio buddsoddi sydd orau pan fydd yn amrywiol, ac yn dangos enillion da.
➑ Hylifedd : Mewn buddsoddiad, hylifedd yw rhwyddineb masnachu gwarantau am arian parod heb achosi colled.
➒ Gwerthu Byr : Mae gwerthu byr yn strategaeth fuddsoddi lle rydych chi'n gwerthu stociau gan ragweld cwymp mewn prisiau stoc, dim ond i'w prynu'n ôl am y pris gostyngol. Y syniad yw gwneud elw o brynu yn ôl am brisiau gostyngol.
➓ Sylweddoli : Mae gwarantau neu stociau yn “sylweddoli” pan gânt eu gwerthu yn y farchnad. Mae gwarantau wedi'u gwireddu yn effeithio ar strwythur treth y buddsoddwr. Gellir gwerthu gwarantau ar ennill neu golled a wireddwyd.
❶❶ Enillion Cyfalaf : Pan fydd gwarantau'n gwerthu am bris uwch na'u pris prynu, mae'n arwain at enillion cyfalaf.
❶❷ Adbrynu mewn nwyddau : Mae adbryniadau mewn nwyddau yn digwydd pan fyddwch yn talu am warantau newydd o ran gwarantau eraill yn lle arian parod.
❶➌ Anweddolrwydd y Farchnad : Mae anweddolrwydd y farchnad yn cyfeirio at yr ansicrwydd sy'n gysylltiedig â phris i fyny ac i lawr gwarantau fel ETFs, stociau a bondiau.
Gadael ymateb