Se vi serĉas fariĝi sukcesa investanto, tiam havas sencon lerni de iu, kiu jam estas sukcesa investanto. Estas sennombraj investantoj en Barato kaj nur kelkaj el ili povas esti konsiderataj grandaj investantoj.
El ĉiuj famaj investantoj en Barato, Rakesh Jhunjunwala estas unu el la plej bonaj investantoj.
Li ne estas nur unu el la plej sukcesaj investantoj en Barato, sed li ankaŭ estas la plej respektata, kaj serĉata de aliaj investantoj kaj komercaj mogoloj.
Ni rigardu dek valorajn lecionojn, kiujn ni povas lerni de Rakesh Jhunjhunwala pri kiel fariĝi sukcesa investanto.
1. Investado devus esti temo pri kiu vi forte sentas
Jhunjhunwala sugestas ke homoj kiuj volas evoluigi pasion por lerni pri la borso devus esplori legante kaj parolante kun aliaj, kiuj estas en la komerco de investado.
Li kredas, ke vi neniam disvolvos pasion por lernado, se vi fidas al aliaj por borsaj konsiloj aŭ sugestoj.
La pasio de Rakesh Jhunjhunwala por la borsmerkato komenciĝis kiam li estis juna knabo. Li kutimis demandi sian patron, kiel funkcias la borso kaj estis fascinita pri kiel prezoj fluktuas ĉiutage.
Kiel plenkreskulo, lia pasio por investado igis lin fari inteligentajn decidojn kaj resti motivita malgraŭ liaj komencaj fiaskoj. Li ankoraŭ ĝuas ĉeesti Trimonatajn kunvenojn kaj AGM de kompanioj, en kiuj li investas.
Li demandas demandojn de la administrado kaj donas al ili honestajn reagojn. Li faras tion, ne ĉar li devas, sed pro forta deziro vidi sian investon alporti profiton.
2. Pacienco estas virto
Por sukcesi kiel investanto, vi devas kompreni, ke investado estas longtempa propono. Vi devas konscii, ke daŭros jardekon aŭ pli por vidi la rezultojn de viaj investoj.
Rakesh Jhunjhunwala, la tielnomita Granda Virbovo de Dalal Street, estas longperspektiva investanto. Li havas enorman paciencon kun siaj akcioj kaj povas teni ilin dum jaroj.
Li investas en Titan Company Ltd, dum pli ol du jardekoj nun kaj faris pli ol 1,000% profitojn de sia komenca investo en la akcioj.
Li diras, ke li investas en la komerco de firmao, ne en ĝiaj akcioj, kaj li ne vendas akciojn eĉ dum Borsmerkataj korektoj.
Li vidis tiom da cikloj en la Borso, ke li ne maltrankviliĝas pro mallongdaŭraj gutoj.
Estas tre grave kompreni, ke la fundamentoj de kompanio kondukas ĝian akcian prezon longtempe.
Plejofte, la akcia prezo reflektas la kreskopotencialon de la kompanio dum la venontaj kvin ĝis sep jaroj. Se vi aĉetas por unu aŭ du jaroj, ĝi estas nur pura spekulado.
Ĉi tio ne signifas, ke oni devas aĉeti ajnan akcion kaj teni ĝin dum sep jaroj. Ĝi devas esti kunligita kun detala diligento kaj kompreno de la kreskpotencialo de la firmao kaj estontaj komercaj perspektivoj.
3. Utiligu la plej multajn ŝancojn, kiujn vi vidas
Unu el la plej gravaj lecionoj de Rakesh Jhunjhunwala estas, ke investanto devas esti preta kapti ŝancon. La fama investanto kredas, ke ŝancoj estas kreitaj per la altiĝoj de la merkato.
Lia ekzemplo estas la tutmonda financa krizo en 2008, kie li aĉetis akciojn kun rabato dum ili estis subtaksitaj en la merkato.
Li ankaŭ ekspluatis la balotakcian amaskunvenon (2014) mendante profitojn sur siaj investoj. Farante tion, li diras, investantoj devas konscii siajn riskajn toleremajn nivelojn kaj neniam timi fari perdojn.
Ĉi tio estas ĉar, laŭ li, oni neniam gajnos monon, se oni timas ĝin perdi. Borsmerkata sukceso dependas de via karaktero kaj temperamento prefere ol de iuj aliaj faktoroj.
Akcia merkatado estas ludo de nervoj. Vi ne devus eksciti aŭ deprimiĝi pro la altiĝoj en akciaj prezoj.
Mi rekomendus, ke vi ĉiam havu iom da rezerva mono por utiligi ŝancojn kiam ili aperas. Investi vian tutan monon en la borsmerkato estas riska, ĉar la historio montris, ke flekseblaj rendimentoj povas esti ciklaj.
4. Ju pli emocie vi investas en akcio, des pli probable ĝi perdos valoron
Ĉiuj el ni aŭdis la historion de amiko, kiu aĉetis akcion, kaj tiu akcio pliiĝis.
Do, li aŭ ŝi decidis investi en alia, pensante "Mi estas tiel bonŝanca kun ĉi tiu investaĵo. Lasu min fari ĝin denove."
Tia emocia investo estas unu el la plej grandaj eraroj, kiujn vi povas fari dum investado. Ĝi venas de manko de scio kaj eĉ pli granda manko de kompreno pri kial vi aĉetis en la unua loko.
Rakesh Jhunjhunwala kredas, ke investantoj devas lerni kiel subpremi siajn emociojn kaj konduti kiel maŝinoj por sukcesi. Se vi estas konsekvenca investanto, vi devas havi fidon al la ekonomia ciklo kaj via investa filozofio.
Se vi estas rigida en via investa filozofio, tiam vi gajnos monon en ĉi tiu komerco.
Por esti bonega investanto, vi devas iri kontraŭ viaj instinktoj kaj akcepti iujn kontraŭintuiciajn kondutojn.
Anstataŭ esti timemaj kiam aliaj estas avidaj kaj avidaj kiam aliaj estas timemaj, ni devas konduti kontraŭe aĉetante malalte kaj vendante alte.
5. Investu en entreprenoj kun konkurenciva avantaĝo
Rakesh Jhunjhunwala estas konata pro sia sukceso en trovado de kompanioj, kiuj havas konkurencivan avantaĝon. Li serĉas kompaniojn kun produktoj aŭ servoj, kies sukceso estas malfacile reproduktebla.
Investi en tiaj kompanioj, li kredas, donas al investantoj konkurencivan avantaĝon.
Ĉi tiu investa filozofio ŝajnas esti servinta al li bone; investinte en akcioj kiel Nazara Tech, Delta Corps, CRISIL, Jhunjhunwala vidis sian riĉaĵon ŝvebi tra la jaroj.
Rakesh Jhunjhunwala kredas, ke kompanio ne povas pliigi siajn profitojn se ĝi ne estas sur la avangardo de sia industrio.
Ĉi tiu filozofio estas proksime rilatita al la ideo de komerca ĉirkaŭfosaĵo. Rakesh Jhunjhunwala estas fama pro diri ke li serĉas entreprenojn kun larĝaj ĉirkaŭfosaĵoj dum investado.
La ĉirkaŭfosaĵo de firmao povus esti io ajn, kio donas al ĝi avantaĝon super siaj konkurantoj, ĉu ĝi skalo avantaĝoj aŭ markovaloro, aŭ intelekta proprieto patentoj.
Do vi devus serĉi kompaniojn kun ia avantaĝo super iliaj konkurantoj.
6. Investu en akcioj antaŭ ol ĝi fariĝas populara
Rakesh Jhunjhunwala diras ke li ne estas la speco de persono kiu ŝatus esti parto de homamaso. Estas nur lia naturo.
Verŝajne ĝi estas en liaj genoj aŭ io. Li ne scias kial li ŝatas stari sola kaj fari aferojn alimaniere, sed tio estas nur li.
Se vi rigardas lian rekordon dum ĉi tiuj jaroj, li pravis plejofte kaj foje ankaŭ malpravis, sed liaj grandaj venkoj ĉiam venis de aĉetado de nepopularaj akcioj.
Li diras, ke ĉiam estas pli bone aĉeti la rakonton de firmao kiam neniu parolas pri ĝi.
Se vi kredas, ke la kompanio havas grandan potencialon, negrave kia ĝia nuna agado, vi devus provi ekscii kiel ĝi rezultis dum la lastaj du-tri jaroj kaj kiaj estas ĝiaj perspektivoj.
Se vi trovas, ke ili estas bonaj, tiam ne tro zorgu pri tio, kion aliaj pensas pri ĉi tiu stoko.
Kompreneble, estas grave kontroli ĉu la kompanio estas esence forta aŭ ne ĉar iuj akcioj aspektas malmultekostaj sed ili neniam fariĝas multekostaj ĉar estas io esence malĝusta kun ili.
Do krom se vi ekscios, ĉu estas io esence malĝusta kun la kompanio aŭ ĝia administrado, mi ne pensas, ke vi devas zorgi tro pri tio, kion aliaj povus pensi pri ĉi tiu kompanio.
Do, la leciono estas eviti investi en firmao kiam stratvendistoj ankaŭ komencas paroli pri ĝi.
7. Vi ne povas ŝanĝi la pasintecon, sed vi povas lerni de ĝi
Rakesh Jhunjhunwala diras, ke investado instruis al li multon pri vivo. Li diras, ke ĉiu eraro, kiun vi faras en la vivo, estas lerna sperto por vi.
Ekzemple, li rigardis akciojn kiel Jet Airways, SpiceJet kiam ili komercis je Rs 100 per akcio, aŭ Reliance Power ĉe Rs 500 per akcio kaj opiniis, ke ĉi tiuj estas bonegaj kompanioj, sed ili rezultis esti tre malbonaj investoj.
Li diras, ke unu afero, kiun li lernis el siaj eraroj, estas ke iuj entreprenoj estas tro konkurencivaj por esti enspeziga, kaj se la iniciatintoj de tiaj entreprenoj ne sufiĉe engaĝiĝas, tiam ĝi estas recepto por katastrofo.
Rakesh Jhunjhunwala diras, ke li faris multajn erarojn en sia kariero, sed li neniam dirus, ke li bedaŭras iun el ili, ĉar ĝi plifortigis lian decidon labori pli forte kaj identigi pli bonajn akciojn por si mem.
Kiel investanto, mi pensas, ke ĉiuj, kiuj investas, devas esti dankema pro siaj perdoj, ĉar ĝi instruas al ni kiel venki en la estonteco.
Kiam ajn vi bedaŭras fari eraron, vi povas uzi ĝin kiel lernan ŝancon fariĝi pli bona investanto kaj pli bona persono.
8. Serĉu etkapajn entreprenojn kun provitaj kapabloj kaj solida postulo pri siaj produktoj
Kiel investanto, vi eble plej bone servas serĉante etkapajn entreprenojn kun pruvitaj kapabloj, solida postulo je iliaj produktoj aŭ servoj kaj spaco por kreski.
Ĉi tiuj entreprenoj havas la eblecon multobligi vian investon multfoje.
Rakesh Jhunjhunwala diras, ke li rigardas la vivociklon de produkto. Se li vidas, ke konsumo de produkto pliiĝas en Barato kaj ke tiu produkto havas estontan postulon, tiam li investas en tiuj kompanioj.
Ekzemple, li vidis produktan postulon kaj investis en Delta Corp, surbaze de nova videoludada politiko de la registaro, kiu povus akceli la industrion.
9. Estas nenio ĝusta aŭ malĝusta
Iuj investantoj pensas, ke la plej bonaj akcioj-kolektantoj estas ankaŭ la plej sukcesaj investantoj. Tamen, se vi rigardas la historion de Jhunjhunwala, li diros al vi alie.
Ekzemple, en la malfruaj 90-aj jaroj, li aĉetis akciojn kiel Bhushan Steel kaj Punj Lloyd. Li ankaŭ estis optimisma pri la IT-sektoro kaj multe investis en akcioj kiel NIIT kaj Mastek.
Ĉiuj ĉi tiuj akcioj estis martelitaj en 2001-02 kiam la punktokomveziko eksplodis.
La kialo, ke Rakesh sukcesis malgraŭ tio, ke li tiel ofte malpravis, estas, ke li povis identigi akciojn kun 10-50-oble plia potencialo de iliaj nunaj prezniveloj.
Pligrandigi lian pozicion en ĉi tiuj akcioj helpis lin kunmeti siajn revenojn.
Ekzemple, li faris riĉaĵon en Titan Industries pligrandigante sian pozicion de Rs 14 per akcio ĝis Rs 2,000 per akcio.
Simile, liaj vetoj pri Aurobindo Pharma kaj Lupin Ltd ankaŭ multe pagis.
Vi povus esti la plej inteligenta persono en la mondo kaj ankoraŭ ne povi venki la merkaton. Jhunjhunwala diras, ke la Merkato estas super vi. La merkato estas racia.
Vi neniam povas esti pli inteligenta ol la merkato. La merkato eble agas malracie dum longa tempo, sed finfine ĝi ĉiam agos racie.
Ĉiam respektu la borsmerkaton. Eĉ kiam vi pensas, ke vi eltrovis ĝin, ĉiam supozu, ke ĝi povas fari ion ajn.
10. Sekvi la akciojn de grandaj investantoj ne estas bona ideo
Rakesh Jhunjhunwala diras, ke vi devus sekvi la bazaĵojn kaj ne onidirojn. Vi devus rigardi financojn, kompanian administradon kaj administradon antaŭ ol investi en akcioj.
Estas malĝuste por vi sekvi tion, kion faras iu alia, ĉar ĝi eble ne taŭgas por vi.
Estas tre interesa fenomeno pri la novaĵmedioj, precipe kiam temas pri raportado de investaj ideoj.
Plej ofte la novaĵoj pri granda nomo aĉetanta specifan akcion eksplodas post sia eliro aŭ kiam ili alproksimiĝas al la vendo de la akcioj.
La ideo estas, ke kiam la raporto trafas la amaskomunikilaron, tiuj, kiuj rajdis sur la vestoj de ĉi tiuj investantoj, jam gajnis sian monon kaj pretas por kaŭcio.
Ĉi tiu fakto estas eĉ pli vera kiam reciprokaj fundoj dividas siajn dek plej bonajn posedaĵojn fine de ĉiu kvara. Ĉi tiuj estas bonegaj por plia esplorado, sed ne sugestas, ke ĉi tiuj akcioj estu aĉetitaj nur ĉar unu fonduso montris intereson pri ili.
Estas diferenco inter legi pri investa ideo kaj agi laŭ ĝi.
Vi ne povas agi laŭ tio, kion ili legas en la amaskomunikilaro, ĝis ili faras vian esploradon kaj zorgemon pri iu ajn nova ideo, kiu aperas.
Ĝis tiam, vi devus fidi viajn instinktojn kaj kompreni, ke ne ekzistas senpaga tagmanĝo en investado.
Viva leciono - la plej grava
Rakesh Jhunjhunwala ĉiam diras, ke li ne bedaŭras en la vivo. Li nur deziras, ke li havu pli bonajn personajn kutimojn kaj ekzercis pli.
Ne forgesu investi en via sano. Estas kelkaj aferoj, kiujn vi ne povas aĉeti, kaj unu el ili estas via sano.
Vi povas havi la tutan monon en la mondo, sed ĝi estas senutila, se vi ne estas sufiĉe sana por ĝui ĝin.
Fino Vortoj
Fine, mi esperas, ke vi povis kolekti iom da valoro el la lecionoj, kiujn mi dividis.
Investado estas unu el multaj iloj, kiuj povas helpi vin konstrui riĉecon kaj atingi financan sendependecon, kvankam ĝi postulas sufiĉe da financa legopovo kaj disciplino por regi.
Sed se vi havas longtempan vidon en menso, vi povas prepari vin por sukceso kun zorgema planado kaj konstanta rutino.
Estu konsekvenca kaj restu investita!
Lasi Respondon