Terméstenyésztés a decentralizált finanszírozásban (DeFi) használt stratégiák gyűjteménye, amelyek több kriptovalutát hoznak létre a meglévő birtokaiból.
Ez egy hozammaximalizálási stratégia, amelynek célja a hozam növelése. A DeFi világa azonban rendkívül összetett, projektek százai kínálnak különféle prepozíciókat, és bőséges a szőnyeghúzások és kibertámadások kockázata.
Itt áttekintjük az 5 legjobb hozamgazdálkodási protokollt, hogy Ön, olvasóink tudhassák, kit érdemes még elkerülni.
1. Terméstermesztés az AAVE-val
1.1. Az AAVE bemutatása
Az AAVE önmagát a „decentralizált, nem letéti likviditási piaci protokoll” amely lehetővé teszi a felhasználók számára, hogy betétesek és/vagy hitelfelvevők szerepét vállalják.
A betétesek alapvetően likviditásszolgáltatók, amelyek lehetővé teszik számukra, hogy passzív jövedelmet szerezzenek. Másrészt a hitelfelvevők képesek fedezetet nyújtani meglévő állományukra és forrásokat szerezni.
1.2. Mit szeretünk az AAVE-ben?
Az AAVE a lista élén áll a különféle protokolljaiba zárt likviditás puszta mérete miatt (11.53 milliárd USD az írás időpontjában). Ez egy fontos megnyugtató tényező, és a közösségnek a protokollba és annak robusztus biztonsági rendszereibe vetett bizalmát tükrözi.
Ezenkívül az AAVE-t többláncos világra tervezték, és támogatja az Ethereumot, az Avalanche-t, a Polygont, az Arbitrumot, a Fantomot és a Harmony-t. Ez biztosítja a gyors tranzakciós sebességet és az alacsony tranzakciós költségeket, amelyek nem érhetők el a csak Ethereum hálózatokon, miközben szélesebb közönséget is megkönnyít a piacon.
A protokoll a hitelezési és kölcsönzési szolgáltatások teljes skáláját biztosítja a tét kiegészítő funkciójával. kockára delegálja/zárolja a tokenjeit egy Proof of Stake (PoS) blokklánc projekthez, hogy támogassa a tranzakciók hitelesítését az adott hálózaton. Erről majd később.
1.3. Mit nem szeretünk az AAVE-ben?
Sajnos az AAVE aktív megértést és részvételt igényel a gazdálkodás során. Hiányoznak a nem éppen felhasználóbarát automatizált stratégiák.
2. Termésgazdálkodás Összetett
2.1. Bevezetés a vegyületbe
A vegyület önmagát an „algoritmikus és autonóm kamatláb protokoll” összeköti a hitelezőket és a hitelfelvevőket.
Csakúgy, mint az AAVE, a betétesek intelligens szerződéseken keresztül biztosítják a likviditást, hogy kamatot keressenek, míg a hitelfelvevők kamatot fizetnek, hogy hozzáférjenek ezekhez az alapokhoz, így a Compound közvetítővé válik.
2.2. Mit szeretünk az összetettben?
Minden olyan dolog, ami tetszik az AAVE-ben, egyben a Compoundban is.
A cikk írásakor a jegyzőkönyv rendelkezik 5.4 milliárd USD 310,000 XNUMX résztvevővel, ami a protokollba és annak biztonsági rendszereibe vetett bizalmat tükrözi.
2.3. Mit nem szeretünk az összetettben?
Sajnos az AAVE-hez hasonlóan itt is hiányoznak az automatizált stratégiák. Az egyetlen további kritikánk az, hogy kizárólag az Ethereum hálózaton található.
Ez nagyon negatív hatással van a helyezésre a tranzakciós költségek és az AAVE közötti összehasonlítás tekintetében.
3. Termésgazdálkodás Curve Finance
3.1. Bevezetés a Curve Finance-be
Curve Finance egy likviditási protokoll a tőzsdei kereskedéshez, amely elsősorban a stablecoinokra összpontosít.
Az Ethereum blokkláncon vannak, és a cikk írásakor 8.34 milliárd USD érték van az intelligens szerződéseibe zárva. A likviditásszolgáltatókat LP tokenekkel jutalmazzák, amelyek téttel vagy stabil érmékké alakíthatók.
3.2. Mit szeretünk a Curve-ben?
Ellentétben az AAVE & Compounddal, ahol a protokoll célja a betétesek és a hitelfelvevők összekapcsolása, a Curve célja a likviditási zárolás kihasználása a platformján, hogy árjegyzőként működjön a tőzsdei kereskedésben.
Laikus kifejezéssel élve a decentralizált tőzsdék a Curve likviditási készleteit veszik igénybe a csereügyletek megkötéséhez, így biztosítva, hogy a Curve által parkolt likviditást mindig és következetesen a legjobban használják fel.
Ennek eredményeként a Curve poolok iránt generált érdeklődés általában nagyon versenyképes és kifizetődő.
3.3. Mit nem szeretünk a Curve-ben?
Az alapvető kritika elsősorban az automatizált stratégiák hiánya és az Ethereum tranzakciós költségei, mint az AAVE és a Compound esetében.
Hozzáteszem azonban, hogy a weboldal és az alkalmazás rendkívül gyenge vizuális felhasználói élményt képvisel, a protokoll a 90-es évek vintage hangulatát célozza meg.
4. Termésgazdálkodás UniSwap
4.1 Az UniSwap bemutatása
Cserélje le egy DEX, amely az Ethereum blokkláncon működik. Nem bizalmi rendszerben működnek, ahol a likviditásszolgáltatók két tokenből álló poolba fektetnek be, amely piacot teremt az adott kereskedési pár számára.
Ez lehetővé teszi, hogy a kereskedés az említett páron (egyik tokenről a másikra történő csereügyleteken keresztül) megbízható módon történjen, és a kereskedési díjat hozamként kifizessék a likviditásszolgáltatóknak.
4.2 Mit szeretünk az Uniswapban?
A rendszer rendkívül egyszerű és átlátható, kategóriájában a legjobb biztonsággal. A cikk írásakor 5.83 milliárd USD Az érték be van zárva a protokollba, likviditást biztosítva több száz kereskedési párnak.
4.3. Mit nem szeretünk a Curve-ben?
Sajnos az a tény, hogy ez Ethereum-központú, magas tranzakciós költségek kockázatának teszi ki. Ez belépési akadályt jelent a kis portfólióval rendelkezők számára.
5. Termésgazdálkodás Palacsinta csere
5.1. A Pancakeswap bemutatása
Palacsinta a BNB Chain válasza az Ethereum-központú Uniswap-ra.
Két tokenből álló likviditási poolok segítségével piacot lehet létrehozni bármely kereskedési pár számára a kereskedési díjat kereső likviditásszolgáltatókkal. Ez egy bizalmatlanság DEX hasonló az Uniswaphoz.
5.2. Mit szeretünk a palacsintacserében?
Egy egyszerű és átlátható rendszer csúcsminőségű biztonsággal és azzal a plusz előnnyel, hogy költséghatékony blokkláncon van. Ezek a tényezők a Panckaswapot biztos nyertessé teszik.
Nem csoda, hogy 4.63 milliárd USD érték zárolva van a protokollon, ami az Ethereum megfelelőjével – az Uniswap-tal – egyenrangúvá teszi.
5.3. Mit nem szeretünk a palacsintacserében?
A DeFi világa elsősorban az Ethereumban erős. Más láncok versengenek azért, hogy kivegyék a részüket a tortából egy átjárható és több láncból álló jövő felé irányuló átfogó mozgással.
Jelenleg azonban továbbra is az Ethereum a domináns erő. Ebből a szempontból a BNB lánc és a Panckaswap a kereskedhető eszközök sokkal kisebb univerzumot kínál, mivel a hangsúly csak a BNB Chain tokeneken van.
Záró megjegyzés
A DeFi-ben zárolt teljes érték a cikk írásakor ez 129.75 milliárd USD amelynek az összes zárolt teljes érték 65%-a az Ethereumban található.
Ez segít megmagyarázni, hogy a hozamgazdálkodás alapvetően magas tranzakciós költségű stratégia volt. Az alacsony tranzakciós költségű láncok és az Ethereum virtuális gépek megjelenésével a DeFi elérhetőbbé válik.
Ennek ellenére alapvető probléma az, hogy a DeFi és a hozamgazdálkodás nem elég könnyen megmagyarázható vagy automatizált. Ezért fontos, hogy teljes mértékben ismerje a megvalósítani kívánt stratégiát.
Hagy egy Válaszol