בין אם אתם מושפעים מקרוב מהשווקים הפיננסיים ובין אם לא, מאמר זה יביא לכם צמרמורת לאחר שידעו מה קורה.
השווקים העולמיים מדממים באדום. דיווחים מציינים הפסד של כ-11 טריליון דולר בשווקים.
מדד S&P 500 יורד בשיעור עצום של 19%. נאסד"ק, הפופולרית בזכות מניותיה עתירות הטכנולוגיה, התמודדה עם זעם רב עוד יותר כאשר היא צנחה ביותר מ-28%.
שוקי הקריפטו ירדו כמו גשמים וירדו ביותר מ-50%. לונה (פרויקט קריפטו) ירד ביותר מ-99%.
כן, זה מה שקורה בעולם, ותאמינו, או לא ההשלכות של ההתרסקות הזו ישפיעו עליכם מאוד.
אני אנסה לפרק את תרחיש השוק הנוכחי הזה, את הדמיון שלו עם המיתון העולמי בעבר, וכיצד אתה יכול לנצח אותו עם השיטות המומלצות.
אז, בואו נקפוץ לזה ונראה למה התרסקות כזו הגיעה מלכתחילה?
מדוע השווקים העולמיים יורדים?
אין סיבה אחת שהביאה ללחץ מכירה כה עצום ברחבי העולם. עם אירועים רבים המתרחשים ברחבי העולם בו זמנית, השווקים היו צריכים לרדת מתישהו.
אבל הנה כמה מהסיבות שהובילו למרחץ הדמים של השווקים הפיננסיים.
1. זינוק האינפלציה בארה"ב
החשש מפני עליית האינפלציה ניכר בבירור במשך זמן מה בארה"ב, וזה סוף סוף קרה. מדד המחירים לצרכן (CPI) הוא השיטה למדידת קצב השינוי במחיר של סחורות ושירותים לאורך תקופה.
מחירי הסחורות והשירותים זינקו ומדד המחירים לצרכן לחודש אפריל עלה ב-8.3% מדי שנה, רמה שראו הצרכנים האמריקאים לראשונה מאז שנות ה-1980.
עלייה מדאיגה זו באינפלציה עלולה להמשיך לפגוע בשווקים אם היא לא תואמת לשכר גבוה יותר. זה אפילו השפיע על החברות שכן ההוצאות שלהן עלו מאוד.
למרות שכושר ההשתכרות עלתה, שולי הרווח הולכים ומצטמצמים, וכך היא משפיעה ישירות על השווקים. כל זה פוגע ישירות באמון הצרכנים, המתבטא במניות החברות הציבוריות.
2. משבר המלחמה בין רוסיה לאוקראינה
השווקים העולמיים החלו להתאסף לשיאים חדשים יותר לאחר שהשתלטו על המגיפה כאשר פוטין החליט לערבב הכל שוב. הפלישה הרוסית לאוקראינה התבררה כאירוע מרכזי בנפילתם של השווקים הפיננסיים הגדולים.
רוסיה מייבאת כ-10% מהנפט העולמי, והמלחמה הביאה אי סדרים רבים בסחר. כשהאיחוד האירופי וארה"ב אסרו על יבוא נפט רוסי, העסקים החלו להוציא יותר על תחבורה כשמחירי הנפט זינקו לשיאים של כל הזמנים.
הדבר יצר ירידה חדה בציפיות הצמיחה ובתחזיות הרווחים, וכתוצאה מכך ירד מחירי המניות.
3. פעולה של הפד על שיעורי הריבית
הפדרל ריזרב של ארצות הברית הביא מספר נורמות כדי להתמודד עם האינפלציה המדאיגה במדינה. כדי לשמור על אינפלציה של 2% לעתיד, העלו הפד את הריבית ב-0.5%. זוהי העלאת הריבית הגדולה ביותר מאז שנת 2000, והתוצאה ניכרת היטב.
למרות שהריבית לא נועדה לדחוף למטה את שוק המניות, זה כן פוגע במניות.
ככל שהריבית עולה, חברות נוטות להוציא פחות, מה שגורם בסופו של דבר לירידה בקצב הצמיחה של המשק. לפיכך, זה משפיע ישירות על מחירי המניות.
4. לשבש את שרשרת האספקה
מגיפת COVID-19 פגעה בכלכלה העולמית, והשפעתה עדיין בולטת מאוד. גם שרשראות האספקה הושפעו מאוד בגלל המגיפה והסגר העולמי הבא.
חברות ענק סבלו ממחסור במוצרים כשהייצור נעצר. הדבר הביא לאיספקה לא מספקת של מוצרים למילוי צרכי הלקוח ודרישותיו.
כל זה הפחית את הרווח של החברה והביא לירידה במחירי המניות שלה.
5. הנפילה המסיבית של סין בייצור
סין היא הכלכלה השנייה בגודלה בעולם והמדינה עם כוח העבודה הזול ביותר. חברות גדולות רבות כמו אפל וטסלה הקימו את יחידות הייצור שלהן בארץ.
כשהמגיפה שוב פקדה את המדינה, שרשרת האספקה של המדינה ספגה שוב מכה עצומה. הדבר גורם למחסור בהיצע, מה שמעלה את מחירי המוצרים.
האם זה The Dot Com Bubble 2.0?
זו השאלה שרודפת כל משקיע כרגע. מצאתי כמה עובדות מעניינות באמת כדי לגבות את ההצהרה הזו, וזה מה שגיליתי.
בדומה לבועת הדוט קום, כאשר כל חברה שהוסיפה ".com" לשמה ראתה הצלחה בן לילה, הדברים קרו בדיוק אותו הדבר עם מטבעות קריפטוגרפיים ו-DeFi.
כפי שאומרים המפורסמים שההיסטוריה לא חוזרת על שלוש או ארבע, אבל היא מתחרזת. זה מה שקורה לאחרונה.
1. מדדים דומים
ישנה תנועה דומה גם במדדים של 2022 ו-2000.
תיקוני שוק הם לא משהו נדיר, אבל מזבלה מאסיבית בזמן קצר זה לא משהו שקורה כל בוקר. ההתרסקות של שנת 2000 הייתה עדה להתרסקות של יותר מ-80%, שהחזירה את ה-NASDAQ לרמות של 1996.
באופן דומה, הדחיפה שלאחר ה-COVID-19 ראתה ריצת שוורים מסיבית בשוק, אבל כשהתיקון החל בארבעה וגורמים שליליים שונים פגעו בעולם, נראה שהיא מנצלת את כל המשאבות שכן נאסד"ק ירדה ב-30% בעניין של חודשים.
2. הבועה של אמזון ונטפליקס
בדיוק כמו בתקופת הדוטקום, עם האטה של מגיפת קוביד-19, ענקיות טכנולוגיה כמו אמזון ונטפליקס הגבירו את ההפקות שלהן. עם השקעות נכבדות כדי לענות על צרכי הלקוח ודרישותיהם, נראה שכל חברות הטכנולוגיה הוציאו יתר על המידה ושכרו יותר מדי.
התוצאה נראית בבירור בתרשימים למטה.
As נטפליקס דיווח, אובדן המנוי שלו בפעם הראשונה, וכן אמזון בעברית ממשיכים להתמודד עם הודעות משפטיות ברחבי העולם, נראה שהם סופגים את כל הבום שהם עשו בחיזוק שלאחר קוביד.
אמזון, שהכפילה את שוויה תוך ארבעה חודשים בלבד, ירדה ב-40% תוך שלושה חודשים בלבד. ואילו נטפליקס, שהייתה בריצת שוורים חלומית במשך שנים, צללה בבריכה עם התרסקות של 73% תוך 5 חודשים.
הסיבה היא ללא ספק גיוס יתר וההפסדים של החברות שבאו לאחר מכן. המצב הזה משכפל בדיוק את בועת הדוט קום.
עם זאת, אפילו עם כמה קווי דמיון, התרחיש הנוכחי לא ממש דומה לבועה. אין ספק שחברות מסוימות מוערכות יתר על המידה, אך הן מתומחרות קרוב למחירן הסביר מכיוון שהן מראות פוטנציאל צמיחה רב.
אם השווה אותם עם עמיתיהם בשנת 2000, אז הם ממוקמים הרבה יותר טוב. התיקון התלול הביא את כל ענקיות הטכנולוגיה לכוננות כשהן ממשיכות לחקור ולהתפתח לטובתן. ברור מאוד שהם מודעים היטב לטעויות העבר שלהם, והפעם הם ידאגו שלא יפלו לרסיסים.
מה הלאה עבור השווקים?
אף אחד לא יכול לתזמן את השווקים. יש הרבה על כף המאזניים בזמן שאתה מנסה לחזות את המהלך הבא שלו. עם זאת, עדיף להיות בטוח מאשר לקחת יותר סיכונים.
המצב הנוכחי מוכיח שהגרוע מכל, למרבה הצער, לא נגמר. כשהפלישה הרוסית עדיין בתנועה, השווקים העולמיים ממשיכים לפחד. הפד'ים ציינו שהאינפלציה כאן כדי להישאר, והכלכלה צריכה קצת זמן לנשום.
חברות הטכנולוגיה סובלות גם ממחסור עצום במוצרים ושירותים עקב הפסקת סין. כל המצבים הללו מראים שהשווקים עדיין יכולים לרדת יותר.
אבל, איך אתה משקיע את הכסף שלך בשווקים בתנאים כאלה?
או האם כדאי למכור את התיק הקיים שלך בהפסד?
אל תדאג. הסעיף הבא אומר לך מה יכולה להיות ההחלטה הטובה ביותר במצבים כאלה.
רשימת מטלות להתכונן למצב שוק זה
יש הרבה ספקולציות לגבי מצב השוק הנוכחי. עם זאת, ביצוע כמה מהלכים חכמים יכול לעשות לך כסף נאה.
1. בחר מניות על כושר ההשתכרות שלהן
התקופה שבה משקיעים בכל דבר שנשאב והרוויחו רווחים מהירים נגמרה עכשיו. להרוויח כסף בריצת שוורים זה הרבה יותר קל מאשר לשרוד בשוק דובים.
נסו להשקיע באותן חברות בעלות יכולת השתכרות טובה. כאשר מכירה גדולה יותר תגיע לשווקים, אלו יהיו החברות שיחזיקו חזק בתנאים שליליים.
2. שאפו לדיבידנדים
כן, דיבידנדים הם מקור ההכנסה החדש עבור אנשים רבים. זה די ברור שמניות משלמות דיבידנד לא מושפעות הרבה מהתרסקויות בזק שמתרחשות בשווקים. זה בגלל היסודות החזקים שלהם.
3. אל תנסה לתזמן את השוק
אם אתה מקבל חמדנות עם ירידת מחירי המניות, ורוצה לתפוס את התחתית, אז אתה יכול להיות חלק מ-99% מהאנשים שמפסידים כסף בשווקים. במקום לתפוס את התחתית, בטוח יותר לשים את הכסף שלך כשהמניות חוזרות ולהתחיל להראות סימני צמיחה.
4. לכו על השקעות בטוחות יותר
זה הזמן שבו אתה מגוון את התיק שלך להשקעות בטוחות יותר אם אתה לא אובד עצות. שקול להשקיע ב-SIPs, חברים משותפים, ואגרות חוב. אלו הן ההשקעות הכי פחות תנודתיות בתנועות שוק כאלה.
5. הדבר הטוב ביותר לעשות הוא לא לעשות כלום
לפעמים, לא לעשות דבר יכול לעשות פלאים, ובשווקי המניות זה בולט אפילו יותר. אם תיק ההשקעות שלך לא מופחת, אז אתה יכול לשקול לקחת הפסקה מהשווקים הפיננסיים.
התרסקויות הבזק והשלכות כאלה הן אכן חריגות, והתחזיות נכשלות מדי יום בתנאים אלה. לכן, עדיף לחכות שהשווקים יתייצבו מאשר להיות חמדנים ולאבד את ההשקעות שלך.
השאירו תגובה