לאחר מספר רב של סדרות אינטרנט וסרטים המתארים את סיפורי חייהם של משקיעים עסקיים ואת פילוסופיית ההשקעות שלהם, השקעה בבורסה הפכה למילת באז ברמה העולמית.
אנשים הופכים מודעים למה זה בדיוק שוק המניות, איך הוא עובד ומה לעשות כדי להשיג רווח טוב יותר מהבורסה.
בקיצור, אני יכול לומר שאנשים שמים את העניין שלהם בהשקעות בבורסה.
וכמובן, כשאני מדבר על שוק המניות השקעות, אני לא יכול שלא לחשוב על המשקיע האגדי פיטר לינץ'. פיטר לא רק הצטיין השקעה, אבל הוא גם נתן השראה למשקיעים בודדים רבים ללמוד מפילוסופיית ההשקעות שלו.
להלן שבעה שיעורי השקעה מפיטר לינץ' שיכולים לעזור לך להפוך למשקיע טוב יותר.
1. כל נפילה היא הזדמנות להשיג הצלחה:
מתוך ניסיון של עשרות שנים בהשקעות בבורסה, פיטר לינץ' תמיד אומר, "אנשים שמצליחים בבורסה מקבלים גם הפסדים תקופתיים, כישלונות והתרחשויות בלתי צפויות. טיפות אסון לא מפחידות אותם מהמשחק".
כמו משקיעים מצליחים אחרים, גם פיטר לינץ' מגיע מהקטגוריה של אמונה בהשקעה לטווח ארוך כמפתח להשגת תשואה מקסימלית.
וכאשר מדובר בהשקעה לטווח ארוך, הוא תמיד יעץ לעמיתיו המשקיעים לנתק קשרים עם דאגות וכניעות, מה שיכול לשמש כרגשות המובילים לחסרון של קריירת ההשקעות שלך.
בבורסה, ישנם מקרים שבהם השוק עד לתנודות קיצוניות, מה שמוביל את המשקיעים לרגשות "דאגה".
אבל כדי להיות משקיע גדול, תצטרך למצוא ולהשתמש בדאגה הזו כדי להפוך את החזרה להזדמנות להצלחה, אפילו במחיר של מציאה.
רגש נוסף שנקרא "קפיטולציה" מכה במשקיע כאשר הוא פוגש נפילות ההשקעה שלו עקב דינמיקת השוק. בהצביע על הרגש הזה, פיטר לינץ' אומר שרוב המשקיעים מרגישים גאים להיות משקיעים לטווח ארוך עד שהם נתקלים בנסיגה הנעלה שלהם ונאלצים להפוך למשקיעים לטווח קצר.
שיעור: כדי לקבל תשואות טובות יותר, היצמד להשקעה לטווח ארוך, אך עם מחקר טוב וקונקרטי כדי להשיג רווח.
אל תפחדו מנפילת השוק האסון; קצת סבלנות, סמוך על המחקר שלך ותהנה מהארוחה שלך. התעלם מהזמזומים שמחפשים את האינסטינקטים שלך.
2. לעולם אל תפעל לפי הנחות או עצות אם זה לא המחקר שלך:
פיטר לינץ' אומר שבשוק, משקיעים רבים מחפשים פתרונות לרווח מהיר או טיפים להפוך את ההשקעה שלהם לרווח על ידי הצללה של העובדה שלרוב מה שנקרא "הטיפים החמים" הללו הם טרף הסתיו.
זו הסיבה שהוא אמר, "לעולם אל תשקיע בשום רעיון שאתה לא יכול להמחיש עם עפרון." כאן, העפרון מתייחס לאינסטינקט ההשקעה וללימוד שלך. הוא אמר עוד, "דע מה בבעלותך."
באמירת שתי השורות הללו, פיטר מנסה לתאר, לדבריי, אם אתה מקבל טיפים להשקעה, קח אותם, אבל אל תשתמש בהם אם אתה לא יכול להסביר או להקרין כיצד החברה תבצע ב- הדקה הבאה.
לפני שתבצע השקעה כלשהי, עשה את המחקר המעמיק שלך על החברה, כמו:
- איך היא הוקמה?
- מהו הגיוס הראשון שלה, וכמה מהמימון הפך את ההשקעה לנכס?
- מה היה או שולי הרווח שלו בשוק?
- מי המתחרים שלה?
- מדוע הלקוחות צריכים לסמוך על החברה הזו?
- איך הוא יפעל בעתיד, בהתחשב בביצועים הנוכחיים שלו?
לאחר שתקבל את כל הפרטים הללו, עליך לחפש את הסיכונים הכרוכים בהשקעה בחברה זו, ואם זה יקרה, כיצד תחזיר את ההשקעה שלך.
שיעור: כמשקיע, עליך להיות פעיל וכל האוזניים לדעת מתי להשקיע יותר ומתי למשוך את ההשקעה שלך כדי למנוע הפסדים כבדים ולהבטיח את שגרת השינה הבריאה שלך.
3. זה בסדר לעשות טעויות:
פיטר אומר לעתים קרובות, "תנו למנצחים שלכם לרוץ, וחתכו את המפסידים שלכם. קל לטעות ולעשות הפוך, לשלוף את הפרחים ולהשקות את העשבים השוטים”.
בכך שהוא אומר את זה, פיטר מנסה לשדר שבשוק המניות, ביצוע טעויות הוא דבר נפוץ, אבל אל תתנו לחזרה שלכם לקלקל את ההתרגשות שלכם להשקעה נוספת. במקום זאת, מה שאתה יכול לעשות הוא לנתח את ההשקעה שלך, לרשום את העובדות שהחמצת כדי לכסות, למצוא שגיאות ולהשתמש במחקר החדש שלך כדי לבצע את ההשקעה שלך נכונה ולהוסיף ממצאים חדשים לרשימת הבדיקה שלך כדי למצוא הצלחה בהשקעות העתידיות שלך.
לינץ' השקיע במניות רבות במהלך מסע ההשקעות שלו, מהן חלקן העניקו לו רווחים של פי עשרה וחלקן בינוניות.
לפיכך, הוא הסיק מסקנה אחת לגבי הרווחים של פי עשרה וקרא למניות כאלה במונח "עשר באגר" שמניות כאלה מיועדות להשקעה לטווח ארוך ואי אפשר להתמקח עליהן עד שהדינמיקה הבסיסית שלהן תשתנה בצורה קיצונית.
שיעור: אתה צריך להיות סבלני לגבי השקעות המניות שלך ב-XNUMX שקיות או בעלות הביצועים הטובים ביותר וליהנות מארוחה של מנה כשהיא מגיעה לבגרות.
4. היה מוקדם אבל לא מוקדם יותר:
פיטר לינץ' אמר פעם,
"לעיתים קרובות אני חושב על השקעה בחברות צמיחה במונחים של בייסבול. אם אתה קונה לפני שההרכב יוכרז. אתה לוקח סיכון מיותר".
עם המחשבה הזו, פיטר מנסה לומר שהשקעה בחברות צומחות, כלומר סטארטאפים עם הזדמנויות עתידיות טובות יותר, היא השקעה טובה עם מחקר נכון. אבל השקעה בכל הסטארט-אפים מתוך ציפייה להרוויח טוב יותר בעתיד מבלי לנתח את הנכסים שלהם זה יותר כמו להכניס את היד שלך לגוב אריות.
אתה יכול גם להבין את המחשבה הזו על ידי אי קבלת החלטות מוקדם מדי מכיוון שחברות מסוימות מתחילות לקבל הזדמנויות חדשות בכמויות גדולות וגם להשיג הכנסות טובות יותר. אבל עם הזמן ואיכות השירותים היציבה או המשפילה שלהם, הם עלולים לאבד את התהילה שלהם.
לכן, אל תשקיעו בחברות מוקדם מדי, אלא חכו להסדרתן בשוק ונצלו הזדמנות לעשות את העסקה שלכם מולן לפני שיעלו את התעריפים.
שיעור: השקיעו בחברות בסבב הגיוס השני או השלישי שלהן כי הן כבר הוכיחו את יכולתן וקיימו את הבטחותיהן למשקיעים. וגם, עבור חברות בורסאיות, אני ממליץ לך להקפיד על לפחות 4 רבעונים לאחר ההנפקה.
5. היצירתיות להצלחה:
פיטר תמיד השווה בין השקעות בבורסה לאמנות ולמדע. ואלה היו המילים המדויקות שלו, "להרוויח כסף בבורסה הוא שילוב של מדע, אמנות ועבודת רגליים."
למה הוא אמר את זה? בואו נבין את משמעותו:
לעקרונות היסוד ולמאפיינים השזורים של החברות יש קשר ישיר מרומז עם הקשר של סיבה ותוצאה. במילים פשוטות, אפילו אירוע שלילי בודד וזעיר בחברה יכול להשפיע בצורה מוגזמת על מחירי המניות שלה.
אז, ביחס לאמנות ומדע, הפרט משקיע בחברה לפני שמתבצעת השקעה. חקירה דורשת כישרון לשאול את השאלה הנכונה את האדם הנכון כדי לקבל את התשובה הקרובה, לעזור לך לקבל את ההחלטה, אם להשקיע או לא.
השאלות יכולות להיות:
- מדוע החברה התמודדה עם מצב שוק בעבר?
- מה גרם לזה בעבר?
- איך הם מתאוששים?
- האם יש סיכוי שהחברה הזו תתמודד עם בעיה דומה?
- כיצד מצב העבר הזה סולל את החברה בעתיד?
שיעור: אם אתה משקיע כזה ששואל שאלות כאלה לפני ביצוע השקעה, ראה את עצמך כמשקיע יצירתי ומוכשר בשוק המניות.
6. הגיע הזמן:
פיטר מעולם לא עקב אחר המונח "תזמון השוק", אבל במקום זאת, הוא אמר, "הרבה יותר כסף הלך לאיבוד על ידי משקיעים שהתכוננו לתיקונים או ניסו לצפות תיקונים מאשר אבד בתיקונים עצמם".
כפי שראיתם גם למעלה, פיטר תמיד המליץ להמשיך בהשקעה לטווח ארוך עם מניות איכותיות/מניות בדירוג העליון, אבל יחד עם זה, הוא גם אמר לא להתחייב לנצח עם המניה הזו.
אני מאמין שהוא מקפיד לא למשוך מניות איכותיות מוקדם אלא לחכות לזמן הנכון לעשות זאת במקום לדבוק בו יותר מהזמן הדרוש.
פיטר גם התעקש לשמור את גיליון ההשקעות ולעיין בו כל כמה חודשים כדי לבדוק:
- למה קניתם את זה מלכתחילה?
- מה היו היסודות שלו?
- איך הם מתפקדים מבעבר?
- מה הם השינויים ביסודות שלהם?
- האם יש תקווה לדבוק בזה עוד זמן מה?
- או שעלי למשוך אותו, להרוויח את הרווח ולסגור את הפרק?
על ידי ניתוח ותשובות לשאלות אלו, או שאתה יכול לפתוח הזדמנויות חדשות לקנות עוד מניות כשהדינמיקה שלה משתנה אם יש סיכויים להתאושש, או למכור אותן למישהו אחר בעלות הטובה ביותר ולהרוויח רווח.
שיעור: פיטר תמיד השתמש ברשימת הבדיקה הזו כדי להפיק את המרב מהשקעתו בשוק המניות, שתוכל לעשות את אותו הדבר על ידי הוספה לרשימת ההשקעות שלך.
7. מצא את עצמך:
כשהוא רואה וחווה את הדינמיקה של שוק המניות, פיטר סיווג את השוק לשש תוויות:
- מגדלים איטיים: קטגוריית חברות זו היא גדולה, בוגרת, יציבה ושווה להשקיע בה אם אתה מחפש הכנסה קבועה. הם משלמים גבוה דיבידנדים למשקיעים עם יחס גידול שנתי של 8-10%. אבל פיטר לא ממש מוצא אותם מתאימים להשקעה העצומה.
- סטלוארטים: לקטגוריה זו של חברות יש סיכויי צמיחה גבוהים יותר, עם שיעורים פוטנציאליים של 12-18% בשנה.
- מגדלים מהירים: קטגוריית חברות זו רווחית בהתאם לטווח הזמן השונה. אז, אתה יכול לחקור חברות כאלה, לבצע השקעה ולהיצמד אליה עד שתגיע התשואה הצפויה. לְמָשָׁל, רקש ג'ונג'ונוואלה גילה את טיטאן בקטגוריה זו; מחיר המניה שלה היה 3 INR בשנת 2003, וכעת היא מוערכת בסביבות 2491.85 - 2550 INR למניה.
- מחזורי: פיטר לינץ' רואה בקטגוריה זו את הקטגוריה האמינה ביותר להשקעה, שכן החברות שלה עוסקות בעיקר במוצרי יוקרה ובטרנדים מחזוריים. פיטר אומר שהם נתקלים בתנודות רבות בטווח זמן מסוים, כלומר אם הם נכנסים לשוק הלא נכון, הם מגיעים להפסד גבוה, ואם בשוק הנכון, הם משיגים רווחים גבוהים. לכן, עליך למצוא מניות כאלה, להשקיע בהן בזמן ההשבתה שלהן ולמכור אותן על ידי מציאת ההזדמנות הנכונה. חברות רכב נכללות בקטגוריה זו.
- סיבובים: בבורסה תמצאו חברות רבות שהגרפים שלהן יורדים והן עומדות לפשוט את הרגל, אך יש מקרים בהם חברות רבות הפכו את השולחן לרווחים גבוהים יותר לאחר שעמדו בהפסדים הגבוהים. לכן, עבור נוטלי סיכונים, כדאי להשקיע בחברות כאלה, שנותנות תשואות גבוהות עם סיכונים גבוהים.
- משחקי נכסים: לקטגוריות אלו של חברות יש נכסים רבים אשר מכוסים על עיניהם על ידי השוק ומוערכים בחסר. כאן, הנכסים יכולים להיות מזומנים, השקעות אחרות, מקרקעיןמשקיעים רבים אינם מעריכים את הנכסים והחברות הללו בזמן ההשבתה שלהם. מניות של חברות כאלה יכולות להיות מסווגות לפי השוק כאשר הנכסים שלהן פועלים.
סיכום:
פיטר לינץ' נותן את הדוגמה הטובה ביותר כמשקיע. בין אם זה עתה התחלת את מסע ההשקעה שלך או שאתה באמצעו, שכפול העצות שלו בהלך הרוח שלך יכול לעזור לך לקבל תשואות טובות יותר.
אז, קרא אותם שוב אם אתה מרגיש שווה קריאה.
יש לך ספקות?
ספר לנו בקטע התגובות. אני אשמח לנקות את זה.
השאירו תגובה