ოდესმე გიფიქრიათ, როგორ გამოვთვალოთ შემოსავალი თქვენი ინვესტიციებიდან?
თუ ასეა, ეს სტატია შესანიშნავი სიახლეა თქვენთვის. თქვენ აპირებთ ისწავლოთ ტექნიკა სახელწოდებით CAGR.
ეს პოსტი გასწავლით ყველაფერს, რაც უნდა იცოდეთ CAGR-ის შესახებ და როგორ გამოიყენოთ იგი თქვენს ფინანსურ გამოთვლებში.
აქ არის სწრაფი მიმოხილვა, რასაც ჩვენ შემდეგში გავაშუქებთ:
რა არის CAGR?
CAGR ნიშნავს "კომპლექტური წლიური ზრდის ტემპს" და მისი გამოთვლა შესაძლებელია თითქმის ყველაფერზე, რაც დროთა განმავლობაში შეიძლება გაიზარდოს ან შემცირდეს.
CAGR შეიძლება გამოყენებულ იქნას მრავალი სასწავლო სფეროს აღსაწერად. თუმცა, ის ძირითადად გამოიყენება ფინანსებში, ეკონომიკასა და დემოგრაფიაში.
რთული წლიური ზრდის ტემპი (CAGR) ან საინვესტიციო არის ინვესტიციის საშუალო წლიური ზრდის ტემპი განსაზღვრულ პერიოდში ერთ წელზე მეტი ხნის განმავლობაში.
მარტივი სიტყვებით, ის გიჩვენებთ, თუ რამდენი იყო მიღებული თქვენი ინვესტიცია ყოველწლიურად მოცემულ დროის ინტერვალში.
დადებითი CAGR ნიშნავს, რომ თქვენი ინვესტიციები გაიზარდა, ხოლო უარყოფითი CAGR ნიშნავს, რომ თქვენი ინვესტიციები შემცირდა.
როგორ გამოვთვალოთ CAGR?
თქვენ შეგიძლიათ გამოთვალოთ CAGR შემდეგი სამი პარამეტრის გამოყენებით:
- ინვესტიციის საწყისი ღირებულება
- ინვესტიციის საბოლოო ღირებულება
- ინვესტიციის პერიოდი (წლები)
CAGR-ის გაზომვის მათემატიკური ფორმულა არის:
მაგალითად, თუ საწყისი ღირებულება არის 1,000 რუბლი, ხოლო საბოლოო ღირებულება არის 2,500 რუბლი 5 წლის საინვესტიციო პერიოდით, CAGR გამოითვლება შემდეგნაირად:
CAGR = (2,500/1,000)^(1/5)-1 = 20.11%
დაელოდეთ!
არ ინერვიულოთ, თქვენ არ გჭირდებათ ხელით გამოთვლა. მე აქ ვარ იმისთვის, რომ შენი ცხოვრება გაგიადვილო.
ჩვენ გვაქვს საკუთარი ონლაინ CAGR კალკულატორი.
უბრალოდ შეიყვანეთ მნიშვნელობები და მიიღებთ CAGR-ს მიკროწამებში.
CAGR-ის დადებითი და უარყოფითი მხარეები
CAGR არის ერთ-ერთი ყველაზე საიმედო მეტრიკა თქვენი ინვესტიციის ზრდის შესაფასებლად, რადგან ის ითვლის კომბინირებულ პროცენტს. მოგების აბსოლუტური მაჩვენებლისგან განსხვავებით, CAGR უფრო ზუსტ შეფასებას იძლევა.
მოდით გადავხედოთ CAGR-ის დადებით და უარყოფით მხარეებს:
CAGR-ის დადებითი მხარეები:
- CAGR გეხმარებათ კომპანიის მუშაობის უკეთესად გაგებაში სხვებთან შედარებით. თქვენ შეგიძლიათ მიიღოთ ზუსტი საინვესტიციო გადაწყვეტილებები, რამაც შეიძლება გამოიწვიოს უფრო მაღალი მომგებიანობა თქვენთვის.
- CAGR გთავაზობთ მარტივ გზას შეაფასოთ და შევადაროთ ჩამოთვლილი კომპანიის წარსული ანაზღაურება საფონდო ბაზარზე რომელიც დაგეხმარებათ გაიგოთ კომპანიების ძლიერი და სუსტი მხარეები.
- CAGR დაგეხმარებათ შეადაროთ თქვენი ინვესტიციის ანაზღაურება სხვა ინვესტიციებთან.
- CAGR ასევე გამოიყენება არასტაბილურობისა და რისკის საზომად, რადგან ის მიუთითებს გაურკვევლობის ოდენობაზე ინვესტიციაში ან პორტფელში.
- CAGR-ის ყველაზე მნიშვნელოვანი უპირატესობა ის არის, რომ ის ითვლის წლიურ განაკვეთს, რომლითაც ინვესტიცია ა ურთიერთდახმარების ფონდი სქემა ან წილი გაიზარდა კონკრეტულ დროის ჰორიზონტზე. ამრიგად, CAGR-ის გაანგარიშებით, შეგიძლიათ განსაზღვროთ, მიაღწია თუ არა თქვენმა ინვესტიციებმა იმ მიზანს, რომელიც ადრე დასახული გაქვთ მათთვის, თუ არა.
- CAGR დაგეხმარებათ გაამარტივოთ არასტაბილურობა, რომელიც დაკავშირებულია მოკლევადიან შესრულებასთან.
CAGR-ის უარყოფითი მხარეები
CAGR არის სასარგებლო მეტრიკა მრავალი მიზნისთვის, მაგრამ მას აქვს გარკვეული შეზღუდვები, რომლებიც უნდა იცოდეთ.
1. CAGR არ მიუთითებს ბაზრის ცვალებადობაზე:
ყველაზე მნიშვნელოვანი შეზღუდვა ის არის, რომ CAGR არ გეტყვით ბევრს ინვესტიციის რეალური შესრულების შესახებ.
ერთი წლიური დაბრუნების რიცხვი არ იძლევა იმის გაგებას, თუ რა ხდება ქვემოთ.
მას შეუძლია დამალოს ბევრი არასტაბილურობა ინვესტიციაში ან გახადოს უკიდურესად არასტაბილური ინვესტიცია ნაკლებად ასე გამოიყურებოდეს.
მაგალითად, თუ თქვენი Rs. 10,000 ინვესტიცია მიდის ლარამდე. 15,000 ერთ წელიწადში, შემდეგ ლარამდე. 5,000 შემდეგ წელს, შემდეგ კი ისევ Rs. 15,000 მომდევნო წელს, CAGR ამ სამი წლის განმავლობაში არის 0%. მაგრამ თქვენი რეალური პორტფელის ღირებულება ყველგან იყო.
ეს რომ არ იცოდით, იფიქრებდით, რომ თქვენი პორტფელი სტაბილური იყო მაშინ, როცა ის სტაბილური იყო.
სინამდვილეში, ამ შემთხვევაში, შეცდომაში შემყვანი იქნება CAGR-ის გამოყენება, რადგან ის მალავს იმ ფაქტს, რომ თქვენი პორტფელი ერთ მომენტში 50%-ით შემცირდა.
2. CAGR არ ითვლება როგორც გამოქვითვები ინვესტიციიდან:
CAGR ვარაუდობს, რომ ყველაფერი დივიდენდები ან საპროცენტო გადახდები რეინვესტირდება ფონდში.
ეს ნიშნავს, რომ თუ თქვენ ცხოვრობთ თქვენი ინვესტიციებიდან მიღებული შემოსავლით და არ ახდენთ თქვენი დისტრიბუციების რეინვესტირებას, მაშინ ეს მოგცემთ არაზუსტ სურათს თქვენი ინვესტიციის შესრულების შესახებ.
3. ინვესტიციები
CAGR არის კარგი მეტრიკა ინვესტიციების შესადარებლად სხვადასხვა საწყისი ხარჯებითა და საბოლოო ღირებულებებით.
თუმცა, ეს არ ითვალისწინებს რამდენ ფულს თავდაპირველად ინვესტიცია ჩადეთ თქვენს ინვესტიციაში ან რამდენად მოგვიანებით გამოდით მისგან.
4. Accuracy
CAGR იძლევა ანაზღაურების ზუსტ ზომას მხოლოდ იმ შემთხვევაში, თუ დაბრუნების მაჩვენებელი ყოველწლიურად მუდმივია. ეს ნიშნავს, რომ თუ თქვენი პორტფელის შესრულება არასტაბილურია და ყოველწლიურად იცვლება, CAGR არ მოგცემთ ზუსტ სურათს თქვენი ინვესტიციის შესრულების შესახებ დროთა განმავლობაში.
5. არ გამოიყენება SIP-ში:
CAGR შეიძლება არ იყოს შესაბამისი ზომა სისტემური საინვესტიციო გეგმის (SIP) ფარგლებში განხორციელებული ინვესტიციების ანაზღაურების გამოსათვლელად.
CAGR-ის გამოსათვლელად განიხილება მხოლოდ ინვესტიციის საწყისი ღირებულება.
რით განსხვავდება CAGR XIRR ან სხვა მსგავსი მეტრიკებისგან?
CAGR არის ანაზღაურების იდეალიზებული მაჩვენებელი ორ თარიღს შორის.
მისი გამოყენება და გაგება მარტივია, მაგრამ ის განსხვავდება ზოგიერთი სხვა მეტრიკისგან, რომელიც თქვენ შეგიძლიათ გამოიყენოთ, რომლებიც ასევე ცდილობენ წარმოადგინონ ინვესტიციის ანაზღაურების „ეფექტური“ მაჩვენებელი გარკვეული პერიოდის განმავლობაში.
მოდით განვიხილოთ სხვა მნიშვნელოვანი მეტრიკა ინვესტიციის დაბრუნების განაკვეთის გამოსათვლელად:
რა არის XIRR?
XIRR (გაფართოებული შიდა ანაზღაურება) არის ფინანსური ფუნქცია, რომელსაც შეუძლია გამოთვალოს ინვესტიციის ანაზღაურება, როდესაც გადახდები და ფულადი ნაკადები არარეგულარულია.
CAGR-თან შედარებით, XIRR არის უფრო ზუსტი გზა გამოთვალოთ თქვენი ანაზღაურება პერიოდულად განხორციელებულ ინვესტიციებზე გარკვეული პერიოდის განმავლობაში.
იგი ითვალისწინებს ინვესტიციების განხორციელების და მიღების ზუსტ თარიღებს მთელი საინვესტიციო პერიოდის განმავლობაში.
სხვა სიტყვებით რომ ვთქვათ, XIRR ითვლის შედგენილ პროცენტს, რომელიც მიღებულ იქნა ინვესტიციებზე ინტერვალებით და არა დროის ერთ მომენტში.
თუმცა, XIRR-ის ფორმულა არ არის სრულყოფილი.
შეიძლება გასაკვირი იყოს, რომ XIRR-ის გაანგარიშებისას შედის როგორც არარეალიზებული, ასევე რეალიზებული მოგება. ფორმულა ასევე ვარაუდობს, რომ ამოღებული ფული მსგავს შემოსავალს იღებს.
რა არის დაბრუნების აბსოლუტური მაჩვენებელი (ARR)?
აბსოლუტური ანაზღაურება არის ინვესტიციით მიღებული ან დაკარგული თანხის რაოდენობა გარკვეული პერიოდის განმავლობაში, გამოხატული პროცენტულად.
მოგების აბსოლუტური მაჩვენებელი გამოითვლება პერიოდის განმავლობაში მიღებული ან დაკარგული თანხის გაყოფით ინვესტიციის საწყის ღირებულებაზე.
მაგალითად, თუ ინვესტორი ყიდულობს აქციებს 10,000 ლარად და ყიდის მათ 12,000 ლარად ერთი წლის შემდეგ, მაშინ მან მიიღო 2,000 ლარის მოგება. ამის თავდაპირველ მნიშვნელობაზე გაყოფა იძლევა აბსოლუტური დაბრუნების კოეფიციენტს 20%.
უკუგების აბსოლუტური მაჩვენებელი იძლევა დროისაგან დამოუკიდებელ ეფექტურობის საზომს, რაც აადვილებს სხვადასხვა ინვესტიციების შედარებას.
თუმცა, ის არ ითვალისწინებს ინფლაციას ან სხვა ფაქტორებს, რომლებმაც შესაძლოა გავლენა მოახდინოს ფულის ღირებულებაზე დროთა განმავლობაში. როგორც ასეთი, ის უზრუნველყოფს შესრულების მხოლოდ შეზღუდულ ზომას და უნდა განიხილებოდეს სხვა ზომებთან ერთად.
დასკვნა
თუ თქვენ ეძებთ გრძელვადიანი საინვესტიციო გეგმის დაწყებას, CAGR არის საუკეთესო მეთოდი გამოსაყენებლად.
ეს დაგეხმარებათ თვალყური ადევნოთ თქვენი ინვესტიციების ზრდას და თავიდან აიცილოთ არასტაბილურობა.
დააკვირდით თქვენს საინვესტიციო არჩევანს CAGR-ის თვალყურის დევნით, რათა გონივრულად წარმართოთ თქვენი ინვესტიციები მაქსიმალური შემოსავლის მისაღებად.
დატოვე პასუხი