Уоррен Баффет - соңғы жетпіс жыл ішінде миллионерлердің көп болуына шабыт берген адам. Уоррен Баффет – аңызға айналған инвестор, ол көптеген адамдар инвестициялық кеңеске жүгінеді.
Маған Уоррен Баффет туралы жиі қойылатын сұрақ: «Оның инвестициялық құпиялары қандай?»
Егер сіз акцияларға инвестиция салғыңыз келсе немесе ағымдағы стратегияңызды жақсартқыңыз келсе, барлық уақыттағы ең үлкен инвесторлардың бірінен шабыт алу үшін осы мақаланы оқып шығуыңыз керек.
Ұлы Уоррен Баффеттің инвесторлар үшін көп сабақтары бар. Міне, оның ең үлкен тоғызы.
1. Инвестор ретінде сіз өзіңіздің капиталыңыздың сақталуына көз жеткізуге тырысуыңыз керек.
Уоррен Баффет капиталды сақтау инвестордың басымдығы болуы керек дейді; бұл сіз жаман сауда жасаған кезде шығыңыз дегенді білдіреді. Дүрбелеңге түспеңіз және позицияңызды ұстаңыз.
«№1 ереже: Ешқашан ақша жоғалтпаңыз. №2 ереже: №1 ережені ешқашан ұмытпаңыз»
The қор биржасы көптеген факторлардың әсерінен жоғары және төмен өзгереді. Көпшіліктің соңынан еру азғыруына жол бермей, үй тапсырмасына назар аудару маңызды.
Егер бизнестің өсу әлеуеті зор болса, нарықтар өзгерген кезде мүмкін болатын жақсы пайданы алу үшін ең нашар нарықтарға да инвестиция салыңыз.
2. Орташа бизнесті жоғары бағаға сатып алғанша, тиімді бағаға керемет бизнесті сатып алған дұрыс.
Бұл Уоррен Баффет инвестициялау туралы білгісі келетін адамдарға ұсынатын бірінші сабақ. Бұл жеткілікті қарапайым болып көрінеді, бірақ инвесторлар үшін бұл өте қиын.
Инвесторлар эмоционалды шешім қабылдайды. Олар өздеріне «бұл инвестиция үшін қанша төлеймін?» Деп сұрайды.
Бірақ олар «бұл инвестиция қанша тұрады?» Деп сұрауы керек.
Сіз бұл үшін қанша төлеуге дайын екеніңізді шешуіңіз керек, содан кейін оның қанша тұратынын білуіңіз керек. Егер баға оның құнынан төмен болса, оны сатып алыңыз. Егер жоқ болса, оны сатып алмаңыз.
«Тамаша бағадағы әділ компаниядан гөрі, тамаша компанияны әділ бағамен сатып алған әлдеқайда жақсы»
Сізге екі нәрсе істеу керек: біріншіден, бағаланбаған компанияларды анықтау керек; екіншіден, олардың өсу үшін жақсы әлеуеті бар-жоғын анықтау керек.
3. Басқа адамдар сатқысы келсе, сатып алу үшін жақсы уақыт болуы мүмкін және керісінше.
Егер сіз бұл кеңеске күмәнмен қарасаңыз, сіз жалғыз емессіз.
Сіз мұны бұрын естіген шығарсыз немесе кем дегенде оның кейбір нұсқаларын естіген боларсыз.
Бірақ егер сіз осы дәйексөздің мағынасын және оған әрекет ету үшін не қажет екенін ойласаңыз, бәрі қызық болады.
Ашкөздік пен қорқыныш дегеніміз не?
Біздің қорқынышымыз жақсы нәрсе екенін қайдан білеміз?
Уоррен Баффет сіздің қорқынышыңыз адамдардың бір нәрсеге қалай әрекет ететінін түсінуден туындауы керек деп болжайды.
Адамдар түсінбейтін нәрседен қорқуы мүмкін емес.
Сондықтан, егер сіз адамдар қорқатын нәрсеге ақша салғыңыз келсе, алдымен олардың неліктен қорқатынын түсінуіңіз керек.
Егер олардың қорқынышы ұтымды болмаса, оған ақша салыңыз. Егер олардың қорқынышы ұтымды болса, оған ақша салмаңыз.
«Басқалар ашкөз болса, басқалар қорқып жатса, қорқыңыз»
Баффет сияқты қарама-қайшы инвестор болу үшін сіз әдеттегі даналыққа қарсы тұруға дайын болуыңыз керек. Бұл көпшілікке қиын, өйткені біз көпшіліктің соңынан еруге дайынбыз.
4. Қор нарығы – шыдамсыздан науқасқа ақша аударуға арналған құрылғы.
Уоррен Баффет ұзақ уақытқа акция ұстауға дайын болу керек дейді.
Ал егер сіз онымен ыңғайсыз болсаңыз, оны мүлде иемденбеуіңіз керек.
Ұзақ мерзімді инвестициялаудың артықшылығы - комбинацияның артықшылығын пайдалану мүмкіндігі.
Инвестицияны ұзақ уақыт бойы ұстаған кезде, сіз бастапқы инвестициядан да, қайта инвестициялаудан да ақша таба аласыз. дивидендтер және капитал өсімінің бөлінуі.
Уақыт өте келе, бұл қосымша қорлар қарлы доп сияқты жұмыс істейді, олар байлықтың көшкініне айналғанша көлемі мен жылдамдығын жинайды.
«Қаншалықты үлкен талант немесе күш-жігер болса да, кейбір нәрселер уақытты қажет етеді. Тоғыз әйелді жүкті ету арқылы бір айда бала туа алмайсың»
Сіз нарықтың жоғарғы және төменгі жағын үнемі ұстай алмайсыз, сондықтан тырыспаңыз.
Компанияның құнына сенімді болған кезде инвестициялаңыз. Егер сіз жақсы акцияларды әділ бағамен сатып алсаңыз, уақыт өте келе сыйақы аласыз.
5. Шешіміңізді анық және дәлелді түрде түсіндіре алсаңыз ғана инвестиция жасаңыз.
Сіз компанияға инвестиция салған кезде сіз оның күшті және әлсіз жақтары бар нақты бизнестің бір бөлігін сатып аласыз.
Уоррен Баффет инвестициялаудан бұрын бизнесті түсіну керек дейді. Егер сіз мұны істей алмасаңыз, бұл сіз үшін тым күрделі.
Инвестициялық негіздемелерді түсінбейсіз және қандай тұзақтарды іздеу керектігін білмейсіз. Егер сіз өзіңіздің инвестицияңыздан ақша тапсаңыз, бұл жай ғана сәттілік болады және мылқау сәттілік жақында таусылады.
«Тәуекел не істеп жатқаныңызды білмеуден туындайды»
Мысалы, Баффет ешқашан технологиялық компанияларға ақша салған емес, өйткені ол оларды түсінбейді.
Ол технологиялық компаниялар туралы көп оқыған болуы мүмкін, бірақ ол ешқашан сол компаниялардың негізгі бизнес экономикасын оларға инвестициялау үшін жеткілікті түрде түсінбеді.
Ол Amazon, Google, Facebook және басқа да көптеген инвестицияларды жіберіп алды, бірақ ол кейбір жеңілістерден аулақ болған шығар.
6. Эмоцияларыңыздың араласуына жол бермеңіз.
Баффет көптеген инвестициялық сәтсіздіктердің психологиялық нервтері туралы ойлайды.
Уоррен Баффеттің инвесторларға берген кеңесі қарапайым: сапалы компанияларды сатып алып, оларды ұстаныңыз.
Егер сіз тәртіпті сақтай алсаңыз және нарық құлдыраған кезде үрейленбесеңіз, сіз тез арада бай боласыз.
«Инвестор үшін ең маңызды қасиет – интеллект емес, темперамент»
Баффет темперамент интеллект емес, инвестордың ең маңызды қасиеті екенін айтады.
Сіз шикі иррационалды эмоцияны бақылауда ұстауыңыз керек. Сіз шыдамды және тәртіпті болуыңыз керек және сәтсіздіктерді жарақатсыз қабылдай білуіңіз керек.
Қателіктердің сізді азаптауына жол бермеу қабілеті қажет.
Сізге көптеген адамдардың мінез-құлқынан мүлдем басқаша әрекет ету қабілеті қажет. Акцияларда ақша табу үшін ақылды болудың қажеті жоқ.
Бірақ сіз қарапайым адамнан басқаша әрекет етуіңіз керек.
7. Инвестициялаудың құпиясы - бір нәрсенің құнын түсіну.
Құнды инвестиция тұжырымдамасын Бенджамин Грэм және оның шәкірті Уоррен Баффет танымал етті.
Құнды инвестициялау екі негізгі ұғыммен айналысады – төмен бағалау және артық бағалау:
Акция өзінің ішкі құнынан төмен бағамен саудаланса, бағаланбайды.
Екінші жағынан, акция болған кезде сауда-саттық оның ішкі құнынан жоғары бағада ол артық бағаланады.
Уоррен Баффет құнды инвестициялауды жақсы көреді, өйткені ол инвестициялауда қауіпсіздік маржасын береді деп санайды.
Бұл акция құлдырап кетсе де, оны арзан сатып алғандықтан ақша табуға мүмкіндігі бар дегенді білдіреді.
«Баға - сіз төлейтін нәрсе. Құндылық - сіз алатын нәрсе»
Құнды инвестициялаудың негізінде баға мен құн бірдей емес деген сенім жатыр.
Уоррен Баффет акцияларды айтарлықтай жеңілдікпен сатып алуды және күшті негіздері бар (сатылымдар, кірістер және ақша ағыны) компанияларды іздеуді ұсынады, бірақ акциялардың бағасы ұнамсыз немесе еленбейді.
Оның пайымдауынша, нарықта бұл терең дисконтталған акциялардың бағасын табуға болады.
Компанияның акцияларының бағасы оның ішкі құнынан төмен түсуінің бірнеше себептері бар - және осы факторлардың бірі іске қосылғанда, акцияны арзан бағамен сатып алу мүмкіндігін іздеу керек.
8. Болашаққа дайындал, оны болжамаңыз.
Инвесторлардың басым көпшілігі өсетін акцияларды сатып алуға тырысады, деді Уоррен Баффет.
Олар бағалардың негізгі бизнес негіздеріне негізделгенін қарастырмайды.
Мәселе мынада, егер сіз басқа адамдардың не ойлайтынын дәл болжай алсаңыз да, бұл сізге көп көмектеспейді, өйткені анықтама бойынша халықтың жартысы керісінше ойлайды - және қай жартысы дұрыс екенін анықтаудың ешқандай жолы жоқ.
«Жаңбырды болжау маңызды емес, кеме салу маңызды»
Уоррен Баффет нарықтағы күнделікті ауытқулар туралы алаңдамаудың қажеті жоқ дейді.
Экономика келесі жылы немесе одан кейінгі жылы не істейді деп уайымдаудың қажеті жоқ.
Сіз нарықтан жоғары қарқынмен құнын арттыра алатын компаниялар портфолиосын жинадыңыз және олар осылай жасай бергенше, сіз жақсы боласыз.
9. Құрастыруға көбірек уақыт қалдыру үшін ертерек бастаңыз.
Құрастыру - бұл ғаламдағы ең күшті күш. Комбинацияның керемет жағы - ол жоқтан бір нәрсені алады, сиқыр сияқты.
Баффет өзінің сүйікті ұстау кезеңі мәңгілік екенін айтуымен танымал.
Оның байлығы бұрынғыдан да өсті, соңғы 10 жылда ол бұрынғы 50 жылдағыдан көп ақша тапты.
«Мен алғашқы инвестициямды он бір жасымда жасадым. Мен оған дейін өмірімді босқа өткіздім»
Құрастыру ерте және жиі және ұзақ уақыт бойы инвестициялағанда жақсы жұмыс істейді.
Бұл сізде қосымша ақша болған кезде инвестициялауды қарастыру керек дегенді білдіреді.
Ертеңді немесе келесі жылды немесе басқа мақсаттарыңызға жеткенше күтпеңіз, өйткені комбинацияға келгенде уақыт сіз үшін жұмыстың жартысын жасайды.
Қорытындылау
Уоррен Баффет адамдардың инвестицияға деген көзқарасын өзгертті.
Оның сабақтары тек инвестицияға ғана емес, өмірдің барлық дерлік аспектілеріне қатысты.
Ол өз өмірін қалай дұрыс инвестициялау керектігін түсінуге тырысты және оның кеңестері өміріміздің барлық салаларында ақылды шешімдер қабылдауға көмектеседі.
Жаңадан бастағандар немесе ардагерлер үшін Баффеттің стратегиялары қаржы әлемін түсінуге мүмкіндік береді.
Омаханың Oracle сабақтарын тыңдап, үйренсек болғаны.
пікір қалдыру