Vyriausybės vertybiniai popieriai, taip pat žinomi kaip G-Secs, yra populiarus investavimo būdas Indijoje. Šie vertybiniai popieriai yra žinomi dėl mažos rizikos ir pastovios grąžos.
Juos išduoda Indijos vyriausybė savo išlaidoms ir skolinimuisi finansuoti ir yra paremti visišku vyriausybės tikėjimu ir kreditu.
Šiame straipsnyje bus pateiktas žingsnis po žingsnio vadovas, kaip pirkti vyriausybės vertybinius popierius Indijoje. Aptarsiu įvairius turimus G-Secs tipus, tinkamumo jų pirkimo kriterijus ir G-Secs pirkimo bei pardavimo procesą.
Nesvarbu, ar esate patyręs investuotojas, ar pradedantysis, šis vadovas padės suprasti investavimo į G-Sec mechaniką ir priimti pagrįstus investavimo sprendimus. Pradėkime.
Kas yra Vyriausybės vertybiniai popieriai?
Vyriausybės vertybiniai popieriai, taip pat žinomi kaip G-Secs, yra Indijos vyriausybės išleistos obligacijos savo išlaidoms ir skolinimams finansuoti. Jie laikomi labai saugia investavimo galimybe dėl visiško juos remiančios vyriausybės tikėjimo ir kredito.
G-Secs suteikia jums fiksuotą grąžos normą ir yra išleidžiamos su terminais nuo kelių mėnesių iki kelių dešimtmečių. Jie gali būti laikomi fizine arba dematerializuota (dematine) forma ir jais prekiaujama antrinėje rinkoje per vertybinių popierių biržas arba ne biržos (OTC) kanalus.
Kokios yra „G-Sec“ savybės?
Kai kurios pagrindinės „G-Sec“ savybės Indijoje yra šios:
- Fiksuota grąžos norma: G-Secs siūlo fiksuotą palūkanų normą, kuri mokama reguliariai (pvz., kasmet, kas pusmetį arba kas ketvirtį), kol sueis obligacijos terminas.
- Maža rizika: G-Sec yra saugi investicija, nes vyriausybė remia šiuos vertybinius popierius. Tai reiškia, kad yra nedidelė įsipareigojimų neįvykdymo arba negrąžinimo rizika.
- Likvidumo: G-Sec yra labai likvidūs ir lengvai perkami bei parduodami antrinėje rinkoje.
- įvairinimas: G-Secs gali diversifikuoti portfelį ir sumažinti bendrą riziką.
Vyriausybės vertybinių popierių rūšys Indijoje
Indijos rezervų bankas išleidžia įvairių tipų vertybinius popierius; Pagrindiniai G-Sec tipai yra šie:
- Iždo vekseliai: Tai trumpalaikės skolos priemonės, kurias vyriausybė išleido 91, 182 ir 364 dienoms. Jie išleidžiami su nuolaida iki nominalios vertės ir išperkami nominalia verte suėjus terminui. Iždo vekseliai laikomi nerizikingomis priemonėmis, nes vyriausybė juos išleidžia.
- Vertybiniai popieriai su data: Tai ilgesnės trukmės skolos priemonės, kurias vyriausybė išleidžia nuo 2 iki 30 metų laikotarpiui. Jie periodiškai moka palūkanas turėtojui ir išperkamos nominaliąja verte suėjus terminui.
- Valstybės plėtros paskolos: Tai valstijų vyriausybių išleisti skolos vertybiniai popieriai infrastruktūros ir plėtros projektams finansuoti. Paprastai jie išduodami nuo 5 iki 15 metų laikotarpiui.
Be šių, vyriausybė taip pat išleidžia kitų rūšių vertybinius popierius: CMB, TIPS, nulinės atkarpos obligacijas, kapitalo indeksuotas obligacijas, kintamų palūkanų obligacijas ir kt.
Visi šie „G-Sec“ yra kotiruojami biržose, juos gali pirkti ir parduoti investuotojai. Jie laikomi saugiais investavimo būdais, nes juos išleidžia vyriausybė, tačiau jie taip pat paprastai turi mažesnę grąžą nei kiti vertybiniai popieriai, pavyzdžiui, įmonių obligacijos.
Indijos vyriausybės vertybinių popierių tinkamumo kriterijai
Dalyvavimo aukcionuose ir G-Sec pirkimo tinkamumo kriterijai yra tokie:
- Amžius: Perkant G-Secs nėra amžiaus ribos.
- Pajamos: Perkant G-Secs nereikalaujama pajamų.
- Tautybė: Indijos piliečiai ir nerezidentai indai (NRI) gali įsigyti G-Sec. Tačiau NRI turi laikytis Indijos užsienio valiutos valdymo įstatymo (FEMA) ir kitų investavimo taisyklių.
Norėdami dalyvauti aukcione ir įsigyti G-Secs, jūs arba bet kuris subjektas privalo turėti demat paskyrą. Turėtumėte turėti aktyvią prekybos sąskaitą pas registruotą SEBI (Indijos vertybinių popierių ir biržų valdybos) brokerį arba depozitoriumo dalyvį.
G-Secs aukciono procesas vykdomas per derybų sistemą (NDS) ir pajamų schemų ataskaitų teikimo platformą (R-PIS), RBI valdomas elektronines platformas.
Taip pat turite atkreipti dėmesį į tai, kad tinkamumo kriterijai perkant G-Sec gali skirtis priklausomai nuo siūlomo užstato ir aukciono sąlygų. Visada patartina pasikonsultuoti su finansų patarėju arba RBI, kad gautumėte daugiau informacijos apie konkrečius G-Secs pirkimo reikalavimus.
Žingsnis po žingsnio vadovas, kaip pirkti vyriausybės vertybinius popierius Indijoje
G-Secs pirkimo procesas apima šiuos veiksmus:
1. Atidarykite Demat sąskaitą
Norint laikyti G-Secs elektroniniu būdu, reikalinga demat sąskaita. Norėdami atidaryti dematinę sąskaitą, turite kreiptis į depozitoriumo dalyvį (DP). Jis turi būti įregistruotas Nacionaliniame vertybinių popierių depozitoriumo (NSDL) arba Centrinio depozitoriumo paslaugų riboto (CDSL) padalinyje.
Turėsite užpildyti paraiškos formą ir pateikti reikiamus dokumentus, pvz., asmens tapatybę patvirtinantį dokumentą, adresą patvirtinantį dokumentą ir PAN kortelę.
2. Pasirinkite tarpininką
Norėdami dalyvauti G-Sec aukcione, turėsite pasirinkti SEBI (Indijos vertybinių popierių ir biržų valdybos) registruotą brokerį, kuris yra NDS (Negotiated Dealing System) ir R-PIS (Reporting Platform for Income Schemes) narys. .
Galite pasirinkti brokerį pagal jo reputaciją, mokesčius ir klientų aptarnavimą.
3. Pateikite užsakymą
Norėdami pateikti G-Secs užsakymą, turite atlikti brokerio nurodytus veiksmus. Tai gali apimti internetinės formos užpildymą su tokia informacija, kaip vertybinių popierių tipas, kurį norite įsigyti, kiekis ir kaina, kurią norite mokėti. Tada brokeris pateiks jūsų pasiūlymą per NDS arba R-PIS platformą.
4. Palaukite aukciono
RBI reguliariai rengia G-Sec aukcionus ir iš anksto paskelbia išsamią informaciją apie siūlomus vertybinius popierius bei aukciono tvarkaraštį. Galite patikrinti tvarkaraštį ir dalyvauti aukcione pateikdami pasiūlymą per savo brokerį.
5. Gaukite Vertybinius popierius
Jei jūsų pasiūlymas bus sėkmingas, vertybiniai popieriai bus įskaityti į jūsų demat sąskaitą atsiskaitymo dieną, paprastai dvi darbo dienas po aukciono. Jei pasiūlymas bus nesėkmingas, lėšos jums bus grąžintos.
Pavyzdžiui, jei naudojate Zerodha kaip jūsų brokeris, štai kaip galite nusipirkti „G-Sec“:
- Pirmiausia turėsite patikrinti, ar RBI pradėjo aukcioną, kuriame norite dalyvauti.
- Kai įsitikinsite, eikite į Monetų tinklas ir prisijunkite naudodami savo „Kite“ kredencialus.
- Prietaisų skydelyje pamatysite bakstelėjimą „Vyriausybės obligacijos“.
- Po kiekvienu tipu matysite kelių pasiūlymų sąrašus, kai jie bus užsakyti.
- Šiuo metu iš RBI nėra perkamos obligacijos ar vertybiniai popieriai.
- Norėdami patikrinti, kada vertybiniai popieriai bus pradėti investuoti, galite bakstelėti „Spauskite čia“.
- Kai užsakymai galioja, galite pasirinkti G-Sec, į kurį norite investuoti, ir spustelėti „Pateikti užsakymą“.
Vaizdo kreditų: „Twitter Zerodha“.
- Tada pasirinkite norimą pirkti vienetų skaičių.
- Norėdami užbaigti užsakymą, spustelėkite „Patvirtinti“.
Žingsnis po žingsnio vadovas, kaip parduoti vyriausybės vertybinius popierius Indijoje
„G-Sec“ pardavimo procesas yra beveik toks pat, kaip ir pirkimo procesas, su nedideliais pakeitimais, kai pasieksite tikrąjį pardavimo tašką. Leiskite mums tai patikrinti:
1. Pateikite užsakymą
Norėdami parduoti G-Secs, turėsite atlikti brokerio nurodytus veiksmus. Tai gali apimti internetinės formos užpildymą su tokia informacija kaip vertybinių popierių, kuriuos norite parduoti, tipas, kiekis ir kaina, kurią norite priimti.
Tada brokeris pateiks jūsų pasiūlymą per NDS arba R-PIS platformą.
2. Palaukite pirkėjo
„G-Secs“ galės įsigyti kiti investuotojai per NDS arba R-PIS platformą. Jei pirkėjas randamas, vertybiniai popieriai bus pervesti į pirkėjo demat sąskaitą atsiskaitymo dieną, paprastai dvi darbo dienas po pardavimo.
3. Gaukite mokėjimą
Kai vertybiniai popieriai bus pervesti, gausite apmokėjimą už pardavimą. Mokėjimas bus pervestas į jūsų banko sąskaitą arba čekiu, atsižvelgiant į pardavimo sąlygas ir jūsų brokerio politiką.
Pateiksiu pavyzdį, kaip parduoti G-sec, jei kaip brokerį naudojate Zerodha:
- Eik pas tave Zerodha sąskaitų laikymas; taip pat galite spustelėti čia.
- Pasirinkite G-sec, kurį norite parduoti, spustelėkite „Parinktys“, tada spustelėkite „Išeiti“.
- Dabar pasirinkite limito parinktį ir įveskite kainą, už kurią norite parduoti.
- Norėdami parduoti savo akcijas, spustelėkite „Parduoti“.
Vyriausybės vertybinių popierių rizika ir grąža Indijoje
Vyriausybės vertybinių popierių rizika Indijoje
Galima rizika investuojant į G-Secs Indijoje yra tokia:
- Kredito rizika: Vyriausybė susiduria su nuolatine finansine suirute. Dėl savo finansinių sunkumų ji gali nesugebėti laiku sumokėti pagrindinės sumos ir palūkanų už vertybinius popierius. Tačiau ši rizika paprastai laikoma maža G-Secs, kurį išleido Indijos vyriausybė. Kadangi mes, kaip šalis, turime daug patirties, kaip laiku sumokėti savo skolinius įsipareigojimus.
- Palūkanų normos rizika: G-Sec jautriai reaguoja į palūkanų normų pokyčius. Jei palūkanų normos kils, gali sumažėti esamų G-Sec su mažesnėmis palūkanomis vertė. Dėl to investuotojas gali prarasti kapitalą. Kita vertus, jei palūkanų normos krenta, G-Sec su aukštesnėmis palūkanomis vertė gali padidėti ir pasiūlyti kapitalo prieaugio.
- Infliacijos rizika: G-Sec paprastai turi fiksuotą palūkanų normą. Taigi vyriausybė laikui bėgant gali sumažinti pinigų, kuriuos uždirbate per palūkanas, vertę. Pavyzdžiui, jei infliacijos lygis yra didesnis nei G-Sec palūkanų norma, perkamosios galios palūkanų mokėjimų vertė laikui bėgant gali sumažėti.
Vyriausybės vertybinių popierių grąžinimas Indijoje
Galima investicijų į G-Secs grąža Indijoje yra tokia:
- Reguliarios pajamos: G-Secs paprastai siūlo fiksuotą palūkanų normą, kuri investuotojui mokama reguliariai (pvz., kas mėnesį, kas ketvirtį arba kasmet). Tai gali būti nuolatinis investuotojų pajamų šaltinis.
- Kapitalo brangimas: G-Sec vertė laikui bėgant gali didėti dėl palūkanų normų pokyčių arba vertybinių popierių paklausos rinkoje. Tai gali sukelti investuotojo kapitalo padidėjimą.
- Saugumas: Kaip minėta anksčiau, G-Sec paprastai laikomi saugia investicija, nes juos išleidžia Indijos vyriausybė, kuri turi teisę rinkti mokesčius ir kitas pajamas, kad būtų galima laiku sumokėti pagrindinę sumą ir palūkanas.
Išvada
G-Secs arba vyriausybės vertybiniai popieriai yra vyriausybės išleistos skolos priemonės, skirtos įvairiems tikslams pritraukti lėšų. G-secai yra saugūs, nes vyriausybė gali rinkti mokesčius ir kitas pajamas, nepaisant ekonominių sąlygų. Tai leidžia vyriausybei laiku sumokėti pagrindinę sumą ir palūkanas vertybinių popierių savininkams.
Galima rizika investuojant į G-Sec yra kredito rizika, palūkanų normos rizika ir infliacijos rizika. Tačiau galima investicijų į G-Sec grąža apima reguliarias pajamas, kapitalo padidėjimą ir saugumą.
Prieš priimdami sprendimą, turėtumėte atidžiai apsvarstyti galimą investavimo į G-Sec riziką ir grąžą. G-Secs gali būti gera investicija, jei ieškote saugaus ir stabilaus pajamų šaltinio arba norite išsaugoti savo investicijų perkamąją galią ilgą laiką.
Apskritai, G-Secs gali būti vertingas diversifikuoto finansinio portfelio papildymas, ypač jei norite investuoti į gana saugią ir stabilią investavimo galimybę.
Palikti atsakymą