Хэрэв та техникийн шинжилгээний ертөнцөд шинээр орсон бол энэ нь эхлэхэд хамгийн тохиромжтой газар юм.
Эндээс та диаграммын үндсээс эхлээд шалгуур үзүүлэлт гэх мэт илүү дэвшилтэт ойлголт хүртэл эхлэхийн тулд мэдэх шаардлагатай бүх зүйлийг олох болно.
Техникийн шинжилгээ нь танд илүү сайн мэдээлэлтэй арилжааны шийдвэр гаргахад туслах хүчирхэг хэрэгсэл юм.
Үүнийг сурч, ойлгоход цаг гаргаснаар та зах зээлд жинхэнэ давуу талыг бий болгож чадна.
Тиймээс, эхлээрэй!
Техникийн анализ гэж юу вэ?
Техникийн шинжилгээ гэдэг нь график дээр үзүүлсэн түүхэн өгөгдөл дээр үндэслэн санхүүгийн зах зээлийн судалгаа юм. Энэ диаграм нь шугам, лааны суурь, бар хэлбэртэй байж болно.
Үнийн хөдөлгөөн, эзлэхүүний тусламжтайгаар богино болон урт хугацааны ашиг олох боломжуудыг тодорхойлохын тулд техникийн шинжилгээ хийдэг.
Техникийн шинжээчид зах зээлийн бүх оролцогчид, тэр дундаа худалдан авагч, худалдагч нарын хамтын зан байдал үнийг тодорхойлдог гэж үздэг. Техникийн шинжилгээг ихэвчлэн үнийн хэв маягийг тодорхойлоход ашигладаг бөгөөд энэ нь үнэ хаашаа чиглэж байгаа талаар мэдээлэл өгөх боломжтой.
Техникийн шинжилгээний үндсэн нэр томъёо
Зарим дэвшилтэт нөхцөл рүү шилжихээсээ өмнө үүнийг ойлгоход тань туслах Техникийн шинжилгээний үндсэн зарчмуудаас эхэлцгээе.
1. Лааны тавиур
Лааны тавиур нь зах зээлийг үнэлэхэд техникийн шинжээчдийн ашигладаг хамгийн алдартай хэрэгслүүдийн нэг юм. Тэдгээрийг уншихад хялбар бөгөөд зах зээлийн талаар маш их мэдээлэл өгөх боломжтой.
Үнэт цаасны үнийг тодорхой хугацааны интервалаар зурах замаар лааны суурь бий болдог. Лааны суурь бүр нь тодорхой хугацааны үнийн үйлдлийг илэрхийлдэг. Лааны суурь нь бие, хоёр сүүдэрээс бүрдэнэ. Их бие нь тухайн үеийн нээлттэй ба хаалтын үнийг илэрхийлдэг бол сүүдэр нь тухайн үеийн өндөр, доод үнийг илэрхийлнэ.
Уг лааны суурь нь зах зээлийн талаарх төрөл бүрийн мэдээлэл, тухайлбал чиг хандлагын чиглэл, чиг хандлагын хүч, боломжит буцаалт зэргийг өгч чадна. Лааны тавиурыг цаг тутамд, дөрвөн цаг, нэг өдөр, нэг сар, бүр нэг жил гэх мэт ямар ч хугацаанд ашиглаж болно.
Хэрэв та техникийн шинжилгээнд дөнгөж эхэлж байгаа бол лааны суурь нь эхлэхэд тохиромжтой газар юм. Тэдгээрийг тайлбарлахад хялбар бөгөөд зах зээлийн талаар үнэ цэнэтэй мэдээлэл өгөх боломжтой.
2. Цагийн хүрээ
Техникийн дүн шинжилгээ хийх үед анхаарах ёстой хамгийн чухал зүйлүүдийн нэг бол цаг хугацаа юм. Учир нь өөр өөр цаг хугацаа өөр өөр мэдээлэл өгөх боломжтой. Жишээлбэл, урт хугацааны график нь танд ерөнхий чиг хандлагыг харуулах боломжтой бол богино хугацааны диаграм нь танд илүү ойрын үнийн үйлдлийг харуулж чадна.
Санаж байх ёстой хамгийн чухал зүйлсийн нэг бол та хэзээ ч ганцхан цагийн хүрээнд найдах ёсгүй. Үүний оронд та илүү бүрэн дүр зургийг авахын тулд олон цагийн хүрээг харах хэрэгтэй. Жишээлбэл, та ерөнхий чиг хандлагыг тодорхойлохын тулд урт хугацааны диаграммыг харж, дараа нь богино хугацааны диаграмыг харж, оруулсан цагаа харж болно.
Ашиглах "зөв" эсвэл "буруу" цаг хугацаа байхгүй. Энэ бүхэн таны арилжааны хэв маяг, ямар мэдээлэл хайж байгаагаас хамаарна. Зарим худалдаачид урт хугацааны графикийг ашиглахыг илүүд үздэг бол зарим нь богино хугацааны графикийг илүүд үздэг. Эцсийн эцэст, өөр өөр цаг хугацаатай туршилт хийж, танд юу хамгийн сайн тохирохыг харах нь танд хамаарна.
3. чиг хандлагын шугамууд
Техникийн шинжилгээнд чиг хандлагын шугам нь график дээрх хоёр ба түүнээс дээш үнийн цэгүүдийг холбосон шулуун шугам юм. Тренд шугамыг чиг хандлага, чиг хандлагын урвуу байдлыг тодорхойлоход ашигладаг.
Трендийн шугамууд нь дээш налуу ( өсөх ), доошоо налуу (баавгай ) эсвэл хэвтээ ( хавтгай ) байж болно. Өсөх хандлагыг доод түвшин өндөр, дээд цэгтээ хүрэх гэж тодорхойлдог бол буурах хандлагыг доод доод, доод дээд цэг гэж тодорхойлдог. Хэвтээ чиг хандлагын шугамыг дэмжлэг ба эсэргүүцлийн түвшинг тодорхойлоход ашигладаг.
Трендийн шугамыг ямар ч цаг хугацаанд ашиглаж болох боловч хүчтэй дохио өгч, богино хугацаанд гарч буй дуу чимээг багасгадаг тул өдөр тутмын, долоо хоног тутмын, сар бүрийн график зэрэг урт хугацааны графикт хамгийн ашигтай байдаг.
Трендийн шугамыг зурахдаа аль болох олон үнийн цэгийг ашиглах нь чухал юм. Илүү олон үнийн цэгүүд холбогдсон байх тусам чиг хандлагын шугам улам их ач холбогдолтой болно.
Хоёр төрлийн чиг хандлагын шугам байдаг:
- Дэмжлэг ба эсэргүүцлийн чиг хандлагын шугам
- Дундаж чиг хандлагын шугамыг хөдөлгөж байна
Дэмжлэг ба эсэргүүцлийн чиг хандлагын шугамыг өсөх хандлагатай үнийн доод түвшинг, буурах хандлагатай үнийн дээд цэгийг холбох замаар зурдаг. Эдгээр чиг хандлагын шугамууд нь үнэ ямар түвшинд дэмжлэг эсвэл эсэргүүцлийг олж болохыг харуулж байна.
Хөдөлгөөнт дундаж чиг хандлагын шугамыг үнийн график дээр хөдөлгөөнт дундажийг зурах замаар бий болгодог. Эдгээр чиг хандлагын шугамууд нь тухайн хугацааны үнэт цаасны дундаж үнийг харуулдаг. Бид энэ нийтлэлд энэ талаар дэлгэрэнгүй ярих болно.
Тренд шугам нь трендийг тодорхойлох, арилжааны шийдвэр гаргахад худалдаачдад хэрэгтэй хэрэгсэл юм. Гэсэн хэдий ч, чиг хандлагын шугам нь яг тодорхой биш бөгөөд бусад техникийн үзүүлэлтүүдтэй хамт ашиглагдах ёстой гэдгийг санах нь зүйтэй.
4. Хээ
Техникийн шинжээчид үнийн ирээдүйн өөрчлөлтийг урьдчилан таамаглах гэж оролдохдоо олон янзын хэв маягийг эрэлхийлдэг. Хамгийн алдартай загваруудын зарим нь:
1. Толгой ба мөр
Энэ нь үнэ нь оргил (толгой), дараа нь доод өндөр (зүүн мөр), дараа нь өөр оргил (баруун мөрөн) үүсэх үед үүсдэг урвуу загвар юм. Баруун мөр нь ихэвчлэн толгойноос доогуур байдаг бөгөөд үнэ нь хүзүүний шугамаас доош тасрах үед хэв маягийг бүрэн гүйцэд гэж үздэг.
2. Давхар дээд
Энэ нь үнэ дараалсан хоёр оргилыг үүсгэх үед үүсдэг урвуу загвар бөгөөд хоёр дахь оргил нь эхнийхээс доогуур байх болно. Үнэ нь хоёр дээд цэгийн үүсгэсэн дэмжлэгийн шугамаас доош унах үед энэ загварыг бүрэн гүйцэд гэж үзнэ.
3. Давхар ёроол
Энэ нь үнэ дараалсан хоёр доод цэгийг үүсгэх үед үүсдэг урвуу загвар бөгөөд хоёр дахь доод үнэ нь эхнийхээс өндөр байх үед үүсдэг. Хоёр доод цэгийн үүсгэсэн эсэргүүцлийн шугамаас дээш үнэ эвдэрсэн тохиолдолд загвар бүрэн дууссан гэж үзнэ.
4. Гурвалсан дээд
Энэ нь үнэ дараалсан гурван оргилыг бий болгох, гурав дахь оргил нь эхний хоёроос доогуур байх үед үүсдэг урвуу загвар юм. Үнийн гурван дээд цэгийн бий болгосон дэмжлэгийн шугамаас доош унах үед энэ загварыг бүрэн гүйцэд гэж үзнэ.
5. Гурвалсан доод
Энэ нь үнэ дараалсан гурван доод цэгийг бүрдүүлэх үед үүсдэг урвуу загвар бөгөөд гурав дахь доод үнэ нь эхний хоёроос өндөр байх үед үүсдэг. Гурван доод цэгийн үүсгэсэн эсэргүүцлийн шугамаас дээш үнэ эвдэрсэн тохиолдолд загвар бүрэн дууссан гэж үзнэ.
Эдгээр нь ирээдүйн үнийн хөдөлгөөнийг урьдчилан таамаглах гэж оролдохдоо техникийн шинжээчдийн эрэлхийлдэг олон янзын загваруудын хэдхэн нь юм. Загвар бүр өөрийн гэсэн дүрэм, удирдамжтай байдаг бөгөөд тухайн загвар нь хүчинтэй, арилжаанд орох нь зүйтэй эсэх нь шинжээчээс хамаарна.
5. Үнэ ба хэмжээ
Техникийн шинжилгээнд үнэ, хэмжээ нь зах зээлийн үйл ажиллагааны хамгийн чухал хоёр үзүүлэлт юм. Үнэ нь үнэт цаасны үнэ цэнийг илэрхийлдэг бол хэмжээ нь арилжаалагдсан хувьцааны тоог илэрхийлдэг.
Зах зээлийн чиг хандлагыг тодорхойлохын тулд үнэ болон хэмжээг ихэвчлэн хамтад нь ашигладаг. Жишээлбэл, үнэт цаасны үнэ өсч, хэмжээ нь нэмэгдэж байгаа бол энэ нь үнэт цаасны зах зээл өсөх шинж тэмдэг байж болно. Харин эсрэгээрээ үнэ буурч, хэмжээ нь нэмэгдэж байгаа бол энэ нь зах зээл үнэт цаасны үнэ буурч байгаагийн шинж байж болох юм.
Техникийн шинжээчид үнэ, эзлэхүүний мэдээлэлд дүн шинжилгээ хийх янз бүрийн арга техникийг ашигладаг. Зарим нийтлэг аргууд нь чиг хандлагын дүн шинжилгээ, дэмжлэг ба эсэргүүцлийн түвшин, хөдөлгөөнт дундаж зэрэг орно.
Үнэ болон эзлэхүүний мэдээллийг ихэнх санхүүгийн вэбсайтаас олж болно. Олон брокерууд энэ өгөгдлийг үйлчлүүлэгчдэдээ өгдөг.
Техникийн үзүүлэлтүүд
Техникийн үзүүлэлтүүд нь өнгөрсөн болон одоогийн үнийн мэдээллийг үнэлэх, арилжааны шийдвэр гаргахад худалдаачдын ашигладаг хэрэгсэл юм. Техникийн үзүүлэлтүүд нь маш олон янз байдаг бөгөөд тус бүр өөрийн гэсэн давуу болон сул талуудтай байдаг.
Идэвхтэй худалдаачид, хөрөнгө оруулагчдын ашигладаг хамгийн алдартай үзүүлэлтүүдийн заримыг харцгаая.
1. Хөдөлгөөнт дундаж
Хөдөлгөөнтэй дундаж нь үнийн санамсаргүй хэлбэлзлээс "чимээ" -ийг арилгах замаар үнийн үйлдлийг арилгахад тусалдаг. Энэ нь өнгөрсөн үеийн үнэд тулгуурласан чиг хандлагыг харуулсан үзүүлэлт юм.
Хөдөлгөөнт дундажийг тодорхой тооны өнгөрсөн үнийн дундажийг авах замаар тооцоолж, дараа нь үүссэн өгөгдлийн цэгийг график дээр зурна. Тооцоонд ашигласан өнгөрсөн үнийн тоог үе гэж нэрлэдэг. Жишээлбэл, 10 хугацааны хөдөлгөөнт дундаж нь дараагийн хөдөлж буй дундаж утгыг тооцоолохын тулд сүүлийн 10 өгөгдлийн цэгийг ашигладаг.
Нэрнээс нь харахад хөдөлж буй дундаж үнэ нь үнийн шинэ мэдээлэл орж ирэхэд байнга дахин тооцоолдог тул "хөддөг". Иймээс л хөдөлгөөнт дундажийг чиг хандлагын чиглэлийг тодорхойлоход ашигладаг. Үнэ нь хөдөлж буй дунджаас дээгүүр байвал ерөнхийдөө өсөлт, дундажаас доогуур байвал буурах хандлага гэж үздэг.
Худалдаачдын янз бүрийн аргаар ашигладаг хэд хэдэн төрлийн хөдөлгөөнт дундаж байдаг. Хамгийн түгээмэл нь энгийн хөдөлгөөнт дундаж (SMA), экспоненциал хөдөлгөөнт дундаж (EMA), жинлэсэн хөдөлгөөнт дундаж (WMA) юм.
- Энгийн хөдөлгөөнт дундаж нь хөдөлгөөнт дундажийн хамгийн үндсэн төрөл юм. Өмнөх үнийн тодорхой тооны дундажийг авч тооцдог. Жишээлбэл, 10 хугацааны SMA нь дараагийн хөдөлж буй дундаж утгыг тооцоолохын тулд сүүлийн 10 өгөгдлийн цэгийг ашигладаг.
- Экспоненциал хөдөлгөөнт дундаж нь сүүлийн үеийн өгөгдлийн цэгүүдэд илүү ач холбогдол өгдөг илүү боловсронгуй хөдөлгөөнт дундаж юм. Энэ нь энгийн хөдөлгөөнт дундажаас илүү сүүлийн үеийн үнийн өөрчлөлтөд илүү хариу үйлдэл үзүүлдэг.
- Жинлэсэн хөдөлгөөнт дундаж нь Экспоненциал хөдөлгөөнт дундажтай төстэй боловч сүүлийн үеийн өгөгдлийн цэгүүдэд илүү их ач холбогдол өгдөг. Энэ нь экспоненциал хөдөлгөөнт дундажаас илүү сүүлийн үеийн үнийн өөрчлөлтөд илүү хариу үйлдэл үзүүлэх болно.
Хөдөлгөөнтэй дундаж үзүүлэлтүүд нь ойлгоход хялбар, хэрэглэхэд хялбар тул түгээмэл техникийн шинжилгээний үзүүлэлт юм. Тэдгээрийг чиг хандлагын чиглэл, дэмжлэг, эсэргүүцлийн түвшинг тодорхойлоход ашиглаж болно.
2. Fibonacci Retracement
Техникийн шинжилгээнд Фибоначчийн нөхөн сэргээлт нь боломжит дэмжлэг ба эсэргүүцлийн түвшинг тодорхойлоход ашиглагддаг. Фибоначчийн эргэцүүлэл нь зах зээлүүд анхны чиглэлдээ үргэлжлүүлэхээсээ өмнө нүүдлийн тодорхой хэсгийг эргүүлж авна гэсэн санаан дээр суурилдаг.
Фибоначчийн хэд хэдэн харьцааг сэргээхэд ашигладаг боловч хамгийн түгээмэл нь 38.2%, 50%, 61.8% байдаг. Эдгээр харьцаа нь Фибоначчийн дарааллаас гаралтай бөгөөд энэ нь тоо бүр нь өмнөх хоёр тооны нийлбэр юм. Жишээлбэл, Фибоначчийн дараалал нь дараах хэлбэртэй байна: 0, 1, 1, 2, 3, 5, 8, 13, 21, 34, 55, 89, 144, 233, 377, 610, 987, 1597, 2584, 4181, 6765…
Таны харж байгаагаар 38.2% -ийн буцаалтын түвшин 21 (34-13), 50% -ийн түвшин 34 (55-21), 61.8% -ийн түвшин 55 (89-34) байх болно. Фибоначчийн retracement-ийг ямар ч зах зээлд, ямар ч цаг хугацаанд ашиглаж болно. Гэсэн хэдий ч тэдгээрийг бусад техникийн үзүүлэлтүүд эсвэл графикийн загвартай хамт ихэвчлэн ашигладаг.
Бусад техникийн үзүүлэлтүүдтэй хослуулсан тохиолдолд Фибоначчийн нөхөн сэргээлт нь илүү өндөр нарийвчлалыг хангаж чадна. Жишээлбэл, хэрэв Фибоначчийн retracement нь дэмжлэг эсвэл эсэргүүцлийн түвшинтэй хослуулсан бол энэ нь илүү найдвартай дохио өгч чадна.
Нэмж дурдахад, Фибоначчийн retracements нь үнийн боломжит зорилтуудыг тодорхойлоход ашиглаж болно. Жишээлбэл, хэрэв a хувьцаа Өмнөх нүүдлийн 61.8%-ийг эргүүлж байгаа бол энэ нь хувьцааны ханш 100% дараагийн Фибоначчийн түвшинд хүрэхийн тулд үргэлжлүүлэн доошилж магадгүй гэсэн дохио гэж үздэг.
Фибоначчийн retracement нь худалдаачид болон хөрөнгө оруулагчдын хувьд үнэ цэнэтэй хэрэгсэл юм. Гэсэн хэдий ч бүх техникийн үзүүлэлтүүдийн нэгэн адил тэдгээрийг тусад нь ашиглах ёсгүй. Үүний оронд тэдгээрийг бусад техникийн үзүүлэлтүүд эсвэл графикийн загвартай хамт ашиглаж, боломжит алхамыг баталгаажуулах хэрэгтэй.
3. Харьцангуй хүч чадлын индекс(RSI)
Харьцангуй хүч чадлын индекс (RSI) нь хувьцаа болон бусад хөрөнгийг хэт худалдаж авсан эсвэл хэт борлуулсан эсэхийг тодорхойлохын тулд үнийн өөрчлөлтийн цар хүрээг хэмждэг хүчтэй импульсийн үзүүлэлт юм.
RSI-ийг осциллятор хэлбэрээр харуулах бөгөөд RSI 70 ба түүнээс дээш түвшинд хүрэх үед хөрөнгийг хэт их худалдан авсан гэж үздэг бөгөөд энэ нь хэт хурдан өсч байгаа бөгөөд буцаан татахтай холбоотой байж болзошгүй гэсэн үг юм. Энэ нь 30-аас доош унасан тохиолдолд хэт их борлогдсон гэж тооцогддог бөгөөд энэ нь хэт хурдан буурч байгаа бөгөөд дахин өсөх магадлалтай гэсэн үг юм.
RSI-ийг дараахь томъёогоор тооцоолно.
RSI = 100 – 100/(1 + RS)
Энд RS = Дундаж ашиг / Дундаж алдагдал
RSI нь ерөнхий чиг хандлага болон боломжит урвуу байдлыг тодорхойлоход ашиглаж болно. RSI 50-аас дээш байвал энэ нь хөрөнгө өсөх хандлагатай байгааг, 50-аас доош байвал хөрөнгийн үнэ буурах хандлагатай байгааг илтгэнэ. RSI нь хэт их худалдан авалт болон хэт худалдах нөхцөлийг тодорхойлоход ашиглаж болно. RSI 70-аас дээш байвал хэт их худалдан авалт, 30-аас доош бол хэт худалдсан гэж үзнэ.
RSI бол олон янзын аргаар ашиглах боломжтой олон талт үзүүлэлт юм. Энэ нь худалдаачдын дунд түгээмэл хэрэглэгддэг үзүүлэлт бөгөөд чиг хандлага, хэт худалдах, хэт худалдах нөхцөл, боломжит эргэлтийг тодорхойлоход хэрэгтэй хэрэгсэл юм.
4. Bollinger хамтлагууд
1980-аад оны эхээр Жон Боллингерын бүтээсэн Bollinger Bands нь зах зээлийн тогтворгүй байдлыг хэмжих зорилготой юм.
Боллинжер хамтлаг нь гурван хамтлагаас бүрдэнэ.
- Дээд хамтлаг
- Доод хамтлаг
- Дунд хэсэгт хэвийн хөдөлгөөнт дундаж
Дээд ба доод зурвасууд нь ихэвчлэн дунд зурвасаас 2 стандарт хазайлттай байдаг. Bollinger Bands-ийг зах зээл дээрх хэт худалдан авалт болон хэт худалдалтын нөхцөлийг хэмжих, мөн боломжит трендийн өөрчлөлтийг илрүүлэхэд ашиглаж болно.
Bollinger Bands-ийн гол санаа нь хэлбэлзэл багатай үед үнэ нь дээд ба доод зурваст үлдэх хандлагатай байдаг бөгөөд өндөр хэлбэлзэлтэй үед үнэ нь хамтлагуудаас тасардаг.
Bollinger Bands-ийг ямар ч цаг хугацаанд ашиглаж болох боловч ихэвчлэн өдөр тутмын болон долоо хоногийн график дээр ашигладаг.
Доод зураас
Техникийн шинжилгээг ашиглан аль ч зах зээл дээр хялбархан арилжаа хийх боломжтой гэж бодож байвал та чадна. Гэсэн хэдий ч эдгээр бүх хэрэгсэл, үзүүлэлтүүд нь зөвхөн нэг гол зүйл байв.
Одоо болтол илрээгүй маш олон хэрэгсэл, ойлголт байдаг. Тиймээс би энэ талаар илүү ихийг судалж, чамаас өмнө сайтар дадлага хийхийг зөвлөж байна хөрөнгө оруулах таны мөнгө юунд ч.
Хэрэв танд энэ нийтлэл хэрэг болж, техникийн шинжилгээний талаар илүү ихийг мэдэхийг хүсвэл доор сэтгэгдэл үлдээгээрэй, би танд чиглүүлэхийн тулд илүү олон зүйлийг хийх болно. Тэр болтол суралцаж, өсөж дэвжиж байгаарай.
хариу үлдээх