के तपाईंले कहिल्यै सोच्नुभएको छ कि कसरी आफ्नो लगानीबाट प्रतिफल गणना गर्ने?
यदि त्यसो हो भने, यो लेख तपाईंको लागि ठूलो खबर हो। तपाईं CAGR भनिने प्रविधि सिक्न जाँदै हुनुहुन्छ।
यस पोष्टले तपाईंलाई CAGR बारे जान्न आवश्यक सबै कुरा सिकाउँदछ र यसलाई तपाईंको वित्तीय गणनामा कसरी प्रयोग गर्ने।
यहाँ हामी अर्को के कभर गर्नेछौं को एक द्रुत रनडाउन छ:
CAGR भनेको के हो?
CAGR "कम्पाउन्ड वार्षिक वृद्धि दर" को लागि खडा छ र यो लगभग कुनै पनि चीजको लागि गणना गर्न सकिन्छ जुन समयको साथ मूल्यमा माथि वा तल जान सक्छ।
CAGR अध्ययनको धेरै क्षेत्रहरू वर्णन गर्न प्रयोग गर्न सकिन्छ। यद्यपि, यो मुख्य रूपमा वित्त, अर्थशास्त्र, र जनसांख्यिकीमा प्रयोग गरिन्छ।
कम्पाउन्ड वार्षिक वृद्धि दर (CAGR) एक लगानी एक वर्ष भन्दा लामो तोकिएको अवधिमा लगानीको औसत वार्षिक वृद्धि दर हो।
सरल शब्दहरूमा, यसले तपाइँलाई देखाउँछ कि तपाइँको लगानी प्रत्येक वर्ष कति समय अन्तराल को लागी कमाईएको छ।
सकारात्मक CAGR को अर्थ तपाईको लगानी बढेको हो, जबकि नकारात्मक CAGR को अर्थ तपाईको लगानी घट्यो।
CAGR कसरी गणना गर्ने?
तपाईंले निम्न तीन प्यारामिटरहरू प्रयोग गरेर CAGR गणना गर्न सक्नुहुन्छ:
- लगानीको प्रारम्भिक मूल्य
- लगानीको अन्तिम मूल्य
- लगानीको अवधि (वर्ष)
CAGR मापनको लागि गणितीय सूत्र हो:
उदाहरणका लागि, यदि प्रारम्भिक मूल्य रु 1,000 हो, र 2,500 वर्षको लगानी अवधिको साथ अन्तिम मूल्य रु 5 हो भने, CAGR निम्नानुसार गणना गरिन्छ:
CAGR = (2,500/1,000)^(1/5)-1 = 20.11%
पर्खनुहोस्!
चिन्ता नगर्नुहोस्, तपाईंले म्यानुअल रूपमा गणना गर्नुपर्दैन। म यहाँ छु तिम्रो जीवन सजिलो बनाउन।
हामीसँग हाम्रो आफ्नै छ अनलाइन CAGR क्याल्कुलेटर.
केवल मानहरू प्रविष्ट गर्नुहोस् र तपाईंले माइक्रोसेकेन्डमा CAGR प्राप्त गर्नुहुनेछ।
CAGR को फाइदा र विपक्ष
CAGR तपाईको लगानीको बृद्धि अनुमान गर्नको लागि सबैभन्दा भरपर्दो मेट्रिक्स मध्ये एक हो किनभने यसले चक्रवृद्धि ब्याज गणना गर्दछ। रिटर्नको निरपेक्ष दरको विपरीत, CAGR ले थप सटीक अनुमान प्रदान गर्दछ।
CAGR को फाइदा र विपक्षमा हेरौं:
CAGR को फाइदाहरू:
- CAGR ले तपाईंलाई अर्कोको तुलनामा कम्पनीको प्रदर्शनको राम्रो बुझाइ प्रदान गर्न मद्दत गर्दछ। तपाईंले सही लगानी निर्णयहरू गर्न सक्नुहुन्छ जसले तपाईंको लागि उच्च लाभप्रदता ल्याउन सक्छ।
- CAGR ले मा सूचीबद्ध कम्पनीको विगतका रिटर्नहरू मूल्याङ्कन गर्न र तुलना गर्न सरल तरिका प्रदान गर्दछ शेयर बजार जसले तपाईंलाई कम्पनीहरूको बल र कमजोरीहरू बुझ्न मद्दत गर्दछ।
- CAGR ले तपाइँलाई तपाइँको लगानी फिर्ता अन्य लगानीहरु संग तुलना गर्न मद्दत गर्दछ।
- CAGR लाई अस्थिरता र जोखिमको उपायको रूपमा पनि प्रयोग गरिन्छ, किनकि यसले लगानी वा पोर्टफोलियोमा अनिश्चितताको मात्रालाई संकेत गर्दछ।
- CAGR को सबैभन्दा महत्त्वपूर्ण फाइदा यो हो कि यसले वार्षिक दर गणना गर्दछ जसमा एक लगानी म्युचुअल फंड योजना वा एक इक्विटी शेयर एक निश्चित समय क्षितिज मा बढेको छ। यसरी, CAGR गणना गरेर, तपाइँ तपाइँको लगानीले तपाइँको लागि पहिले सेट गरेको लक्ष्य हासिल गरेको छ वा छैन भनेर निर्धारण गर्न सक्नुहुन्छ।
- CAGR ले तपाईंलाई छोटो अवधिको प्रदर्शनसँग सम्बन्धित अस्थिरतालाई सहज बनाउन मद्दत गर्दछ।
CAGR को विपक्ष
CAGR धेरै उद्देश्यका लागि एक उपयोगी मेट्रिक हो, तर यसमा केही सीमितताहरू छन् जुन तपाईं सचेत हुनुपर्छ।
1. CAGR ले बजार अस्थिरतालाई संकेत गर्दैन:
सबैभन्दा महत्त्वपूर्ण सीमा यो हो कि CAGR ले तपाईंलाई वास्तविक लगानी प्रदर्शनको बारेमा धेरै बताउँदैन।
एकल वार्षिक फिर्ता नम्बरले तल के भइरहेको छ भन्ने कुनै अर्थ प्रदान गर्दैन।
यसले लगानीमा धेरै अस्थिरता लुकाउन सक्छ वा अत्यन्त अस्थिर लगानीलाई कम देखाउन सक्छ।
उदाहरणका लागि, यदि तपाईंको रु. १०,००० लगानी बढेर रु. एक वर्षमा १५,०००, त्यसपछि घटेर रु. अर्को वर्ष 10,000, र त्यसपछि फिर्ता रू. अर्को वर्ष 15,000, ती तीन वर्षहरूमा CAGR 5,000% हो। तर तपाईंको वास्तविक पोर्टफोलियो मान सबै ठाउँमा थियो।
यदि तपाइँलाई यो थाहा थिएन भने, तपाइँ सोच्नुहुनेछ कि तपाइँको पोर्टफोलियो स्थिर भएको थियो जब यो स्थिर तर केहि थियो।
वास्तवमा, यस अवस्थामा, यो सबै CAGR प्रयोग गर्न भ्रामक हुनेछ किनभने यसले यो तथ्य लुकाउँछ कि तपाईंको पोर्टफोलियो एक बिन्दुमा 50% ले तल गयो।
2. CAGR गणना गर्दैन कटौतीको रूपमा लगानीबाट:
CAGR ले सबै मान्दछ लाभांश वा ब्याज भुक्तानी कोषमा पुन: लगानी गरिन्छ।
यसको मतलब यो हो कि यदि तपाईं आफ्नो लगानीबाट प्राप्त आम्दानीबाट बाँच्दै हुनुहुन्छ र आफ्नो वितरण पुन: लगानी गर्नुहुन्न भने, यसले तपाईंलाई आफ्नो लगानी प्रदर्शनको गलत तस्वीर दिनेछ।
3. लगानी
CAGR विभिन्न प्रारम्भिक लागत र अन्तिम मानहरूसँग लगानी तुलना गर्नको लागि राम्रो मेट्रिक हो।
यद्यपि, यसले तपाइँ कति पैसाको हिसाब गर्दैन सुरुमा तपाईको लगानीमा लगानी गर्नुभयो वा तपाईले पछि कति फिर्ता गर्नुभयो।
4। शुद्धता
CAGR ले प्रतिफलको दर प्रत्येक वर्ष स्थिर भएमा मात्र प्रतिफलको सही मापन दिन्छ। यसको मतलब यो हो कि यदि तपाईंको पोर्टफोलियो प्रदर्शन अस्थिर छ र प्रत्येक वर्ष भिन्न हुन्छ, CAGR ले तपाईंलाई समयको साथमा तपाईंको लगानी प्रदर्शनको सही तस्वीर दिनेछैन।
5. SIP मा लागू हुँदैन:
प्रणालीगत लगानी योजना (SIP) अन्तर्गत गरिएको लगानीको लागि रिटर्न गणना गर्न CAGR उपयुक्त उपाय नहुन सक्छ।
CAGR गणना गर्नको लागि लगानीको प्रारम्भिक मूल्यलाई मात्र मानिन्छ।
CAGR कसरी XIRR वा अन्य समान मेट्रिक्सबाट फरक छ?
CAGR दुई मितिहरू बीचको प्रतिफलको आदर्श दर हो।
यो प्रयोग गर्न र बुझ्न सजिलो छ, तर यो तपाईंले प्रयोग गर्न सक्नुहुने केही अन्य मेट्रिक्सहरू भन्दा फरक छ जुन केही समयको लागि लगानीमा "प्रभावी" प्रतिफलको प्रतिनिधित्व गर्ने प्रयास गर्दछ।
लगानीमा प्रतिफल दर गणना गर्नका लागि अन्य महत्त्वपूर्ण मेट्रिक्सहरू छलफल गरौं:
XIRR भनेको के हो?
XIRR (रिटर्नको विस्तारित आन्तरिक दर) एक वित्तीय प्रकार्य हो जसले भुक्तानी र नगद प्रवाह अनियमित हुँदा लगानीको प्रतिफल दर गणना गर्न सक्छ।
CAGR को तुलनामा, XIRR समयावधिमा आवधिक रूपमा गरिएको लगानीमा तपाईंको प्रतिफल गणना गर्नको लागि अझ सही तरिका हो।
यसले सम्पूर्ण लगानी अवधिमा लगानी गरेको र प्राप्त गरेको सही मितिहरूलाई ध्यानमा राख्छ।
अर्को शब्दमा, XIRR ले समयको एकल बिन्दुमा नभई अन्तरालहरूमा गरिएको लगानीमा कमाएको चक्रवृद्धि ब्याज गणना गर्दछ।
यद्यपि, XIRR को लागि सूत्र सही छैन।
यो अचम्मको रूपमा आउन सक्छ कि XIRR गणना गर्दा अवास्तविक र महसुस भएका लाभहरू समावेश छन्। सूत्रले पनि निकालेको पैसाले उस्तै रिटर्न कमाउँछ भन्ने मान्छ।
फिर्ताको निरपेक्ष दर (ARR) के हो?
प्रतिफलको निरपेक्ष दर भनेको समयको अवधिमा लगानीमा कमाएको वा गुमाएको रकम हो, प्रतिशतको रूपमा व्यक्त गरिन्छ।
प्रतिफलको निरपेक्ष दर लगानीको प्रारम्भिक मूल्यले अवधिमा प्राप्त वा गुमाएको रकमलाई विभाजित गरेर गणना गरिन्छ।
उदाहरणका लागि, यदि कुनै लगानीकर्ताले १०,००० रुपैयाँमा शेयर किनेर एक वर्षपछि १२,००० रुपैयाँमा बिक्री गर्छ भने, उसले २,००० रुपैयाँ नाफा कमाएको छ। यसलाई मूल मानले विभाजन गर्दा 10,000% को रिटर्नको निरपेक्ष दर दिन्छ।
प्रतिफलको निरपेक्ष दरले कार्यसम्पादनको मापन दिन्छ जुन समयभन्दा स्वतन्त्र हुन्छ, यसले विभिन्न लगानीहरू तुलना गर्न सजिलो बनाउँछ।
यद्यपि, यसले मुद्रास्फीति वा अन्य कारकहरूलाई विचार गर्दैन जसले समयसँगै पैसाको मूल्यलाई पनि प्रभाव पार्न सक्छ। जस्तै यसले प्रदर्शनको सीमित मापन प्रदान गर्दछ र अन्य उपायहरूसँग संयोजनमा विचार गरिनु पर्छ।
निष्कर्ष
यदि तपाईं दीर्घकालीन लगानी योजना सुरु गर्न खोज्दै हुनुहुन्छ भने, CAGR प्रयोग गर्ने उत्तम तरिका हो।
यसले तपाईंलाई तपाईंको लगानीको वृद्धि ट्र्याक गर्न र अस्थिरताबाट बच्न मद्दत गर्न सक्छ।
अधिकतम प्रतिफल कमाउन बुद्धिमानीपूर्वक आफ्नो लगानी मार्गदर्शन गर्न CAGR ट्र्याक गरेर आफ्नो लगानी छनोटहरूमा नजिकको ट्याबहरू राख्नुहोस्।
जवाफ छाड्नुस्