Если вы хотите стать успешным инвестором, имеет смысл учиться у того, кто уже является успешным инвестором. В Индии бесчисленное множество инвесторов, и лишь немногие из них могут считаться великими инвесторами.
Из всех известных инвесторов Индии Ракеш Джхунджунвала является одним из лучших инвесторов.
Он не только один из самых успешных инвесторов в Индии, но и самый уважаемый и востребованный другими инвесторами и бизнес-магнатами.
Давайте рассмотрим десять ценных уроков, которые мы можем извлечь из Ракеша Джунджхунвала о том, как стать успешным инвестором.
1. Инвестирование должно быть темой, к которой вы испытываете сильные чувства
Джунджхунвала предполагает, что люди, которые хотят развить страсть к изучение фондового рынка следует исследовать, читая и разговаривая с другими, кто занимается инвестированием.
Он считает, что у вас никогда не разовьется страсть к обучению, если вы будете полагаться на советы или предложения других участников фондового рынка.
Страсть Ракеша Джхунджхунвала к фондовому рынку началась, когда он был маленьким мальчиком. Он спрашивал своего отца, как работает фондовый рынок, и был очарован тем, как цены колеблются каждый день.
Во взрослом возрасте его страсть к инвестирование заставила его принимать разумные решения и сохранять мотивацию, несмотря на его первоначальные неудачи. Ему по-прежнему нравится посещать ежеквартальные собрания и общие собрания компаний, в которые он инвестирует.
Он задает вопросы руководству и дает им честную обратную связь. Он делает это не потому, что должен, а из-за сильного желания увидеть, как его инвестиции приносят прибыль.
2. Терпение — это добродетель
Чтобы быть успешным инвестором, вы должны понимать, что инвестирование — это долгосрочное предложение. Вы должны понимать, что потребуется десятилетие или больше, чтобы увидеть результаты ваших инвестиций.
Ракеш Джунджхунвала, так называемый Большой Бык с улицы Далал, является долгосрочным инвестором. Он очень терпелив со своими акциями и, как известно, держит их годами.
Он инвестирует в Titan Company Ltd уже более двух десятилетий и получил более 1,000% прибыли от своих первоначальных инвестиций в акции.
Он говорит, что инвестирует в бизнес компании, а не в ее акции, и не продает акции даже во время корректировок фондового рынка.
Он видел так много циклов на фондовом рынке, что его не беспокоят краткосрочные падения.
Очень важно понимать, что фундаментальные показатели компании определяют цену ее акций в долгосрочной перспективе.
В большинстве случаев цена акций отражает потенциал роста компании в течение следующих пяти-семи лет. Если вы покупаете на год или два, это просто чистая спекуляция.
Это не означает, что нужно покупать любые акции и держать их семь лет. Это должно сочетаться с должной осмотрительностью и пониманием потенциала роста компании и будущих деловых перспектив.
3. Максимально используйте возможности, которые вы видите
Один из самых важных уроков Ракеша Джунджхунвала заключается в том, что инвестор должен быть готов воспользоваться возможностью. Известный инвестор считает, что возможности создаются взлетами и падениями рынка.
Его пример — мировой финансовый кризис 2008 года, когда он купил акции со скидкой, когда они были недооценены на рынке.
Он также воспользовался предвыборным ралли акций 2014 года, зафиксировав прибыль от своих инвестиций. При этом, по его словам, инвесторы должны осознавать свои уровни терпимости к риску и никогда не бояться убытков.
Это потому, что, по его словам, человек никогда не заработает, если будет бояться его потерять. Успех на фондовом рынке зависит от вашего характера и темперамента, а не от каких-либо других факторов.
Биржевой маркетинг — игра нервов. Вы не должны волноваться или впадать в депрессию из-за взлетов и падений цен на акции.
Я бы порекомендовал вам всегда иметь под рукой немного свободных денег, чтобы использовать возможности по мере их появления. Вкладывать все свои деньги в фондовый рынок рискованно, поскольку история показала, что гибкая доходность может быть цикличной.
4. Чем эмоциональнее вы инвестируете в акции, тем выше вероятность их обесценивания.
Все мы слышали историю о друге, который купил акции, и эти акции подорожали.
Итак, он или она решили инвестировать в другой, думая: «Мне так повезло с этим инвестированием. Позвольте мне сделать это снова».
Такое эмоциональное инвестирование — одна из самых больших ошибок, которую вы можете совершить при инвестировании. Это происходит от недостатка знаний и еще большего непонимания того, почему вы купили в первую очередь.
Ракеш Джунджхунвала считает, что инвесторы должны научиться подавлять свои эмоции и вести себя как машины, чтобы добиться успеха. Если вы последовательный инвестор, вам необходимо верить в экономический цикл и свою инвестиционную философию.
Если вы строги в своей инвестиционной философии, то вы заработаете деньги в этом бизнесе.
Чтобы стать великим инвестором, вам нужно идти против своих инстинктов и вести себя парадоксально.
Вместо того, чтобы бояться, когда другие жадничают, и жадничать, когда другие боятся, нам нужно вести себя противоположным образом, покупая дешево и продавая дорого.
5. Инвестируйте в бизнес с конкурентным преимуществом
Ракеш Джунджхунвала известен своими успехами в поиске компаний, имеющих конкурентное преимущество. Он ищет компании с продуктами или услугами, чей успех трудно воспроизвести.
По его мнению, инвестирование в такие компании дает инвесторам собственное конкурентное преимущество.
Эта инвестиционная философия, похоже, сослужила ему хорошую службу; инвестировав в такие акции, как Nazara Tech, Delta Corps, CRISIL, Джунджхунвала с годами видел, как его богатство стремительно растет.
Ракеш Джунджхунвала считает, что компания не может увеличить свою прибыль, если она не находится на переднем крае своей отрасли.
Эта философия тесно связана с идеей делового рва. Ракеш Джунджхунвала известен тем, что говорит, что при инвестировании ищет предприятия с широкими рвами.
Рвом компании может быть все, что дает ей преимущество перед конкурентами, будь то преимущества масштаба, ценность бренда или патенты на интеллектуальную собственность.
Так что вам следует искать компании с каким-то преимуществом перед конкурентами.
6. Инвестируйте в акции до того, как они станут популярными
Ракеш Джунджхунвала говорит, что он не тот человек, который хотел бы быть частью толпы. Это просто его природа.
Наверное, это у него в генах или что-то в этом роде. Он не знает, почему ему нравится оставаться в одиночестве и делать что-то по-другому, но это только он.
Если вы посмотрите на его послужной список за эти годы, то увидите, что большую часть времени он был прав, а иногда и ошибался, но его крупные выигрыши всегда были связаны с покупкой непопулярных акций.
Он говорит, что всегда лучше поверить в историю компании, когда о ней никто не говорит.
Если вы считаете, что у компании есть большой потенциал, независимо от ее текущих результатов, вам следует попытаться выяснить, как она работала за последние два-три года и каковы ее перспективы.
Если вы обнаружите, что они хороши, то не слишком беспокойтесь о том, что другие думают об этих акциях.
Конечно, важно проверить, сильна ли компания фундаментально, потому что некоторые акции выглядят дешевыми, но они никогда не становятся дорогими, потому что с ними что-то фундаментально не так.
Поэтому, если вы не обнаружите, что с компанией или ее руководством что-то принципиально не так, я не думаю, что вам следует слишком беспокоиться о том, что другие могут подумать об этой компании.
Итак, урок состоит в том, чтобы не вкладывать средства в компанию, когда о ней начинают говорить и уличные торговцы.
7. Вы не можете изменить прошлое, но вы можете извлечь из него уроки
Ракеш Джхунджхунвала говорит, что инвестирование многому научило его в жизни. Он говорит, что каждая ошибка, которую вы совершаете в жизни, является для вас обучающим опытом.
Например, он посмотрел на такие акции, как Jet Airways, SpiceJet, когда они торговались по 100 рупий за акцию, или Reliance Power по 500 рупий за акцию и подумал, что это отличные компании, но они оказались очень плохими инвестициями.
Он говорит, что на своих ошибках он научился тому, что некоторые предприятия слишком конкурентоспособны, чтобы приносить прибыль, и если промоутеры таких предприятий недостаточно привержены делу, то это прямой путь к катастрофе.
Ракеш Джхунджхунвала говорит, что он совершил много ошибок в своей карьере, но он никогда не сказал бы, что сожалеет об одной из них, потому что это укрепило его решимость работать усерднее и находить для себя лучшие акции.
Как инвестор, я думаю, что каждый, кто инвестирует, должен быть благодарен за свои потери, поскольку это учит нас, как побеждать в будущем.
Всякий раз, когда вы сожалеете об ошибке, вы можете использовать ее как возможность для обучения, чтобы стать лучшим инвестором и лучшим человеком.
8. Ищите компании с малой капитализацией, обладающие проверенными способностями и устойчивым спросом на их продукцию.
Как инвестору, вам может быть лучше всего подойдет поиск компаний с малой капитализацией с проверенными способностями, устойчивым спросом на их продукты или услуги и возможностями для роста.
Эти предприятия имеют потенциал многократно увеличить ваши инвестиции.
Ракеш Джхунджхунвала говорит, что он смотрит на жизненный цикл продукта. Если он видит, что потребление продукта в Индии растет и на этот продукт есть спрос в будущем, он инвестирует в эти компании.
Например, он увидел спрос на продукт и инвестировал в Delta Corp, основываясь на новой политике правительства в отношении азартных игр, которая могла бы способствовать развитию отрасли.
9. Нет ничего правильного или неправильного
Некоторые инвесторы считают, что лучшие инвесторы также являются и самыми успешными инвесторами. Однако, если вы посмотрите на послужной список Jhunjhunwala, он скажет вам обратное.
Например, в конце 90-х он купил акции Bhushan Steel и Punj Lloyd. Он также был оптимистичен в отношении ИТ-сектора и вложил значительные средства в такие акции, как NIIT и Mastek.
Все эти акции были обвалены в 2001-02 годах, когда лопнул пузырь доткомов.
Причина, по которой Ракеш добился успеха, несмотря на то, что так часто ошибался, заключается в том, что он смог определить акции с потенциалом роста в 10-50 раз по сравнению с их текущими ценовыми уровнями.
Расширение его позиций по этим акциям помогло ему увеличить прибыль.
Например, он разбогател на Titan Industries, увеличив свою позицию с 14 рупий за акцию до 2,000 рупий за акцию.
Точно так же его ставки на Aurobindo Pharma и Lupine Ltd также окупились.
Вы можете быть самым умным человеком в мире и все равно не суметь победить рынок. Джунджхунвала говорит, что Рынок выше вас. Рынок рационален.
Вы никогда не сможете быть умнее рынка. Рынок может долгое время действовать иррационально, но в конечном итоге он всегда будет действовать рационально.
Всегда уважайте фондовый рынок. Даже если вы думаете, что разобрались, всегда предполагайте, что он может сделать что угодно.
10. Следить за акциями крупных инвесторов — плохая идея
Ракеш Джунджхунвала говорит, что вы должны следовать основам, а не слухам. Вы должны посмотреть на финансы, корпоративное управление и менеджмент, прежде чем инвестировать в акции.
Для вас неправильно следовать тому, что делает кто-то другой, потому что это может не подходить вам.
В средствах массовой информации существует очень интересное явление, особенно когда речь идет об инвестиционных идеях.
Чаще всего новости о том, что крупные имена покупают определенные акции, появляются после их выхода или когда они приближаются к продаже акций.
Идея состоит в том, что к тому времени, когда отчет попадает в СМИ, те, кто ехал на фалдах этих инвесторов, уже заработали свои деньги и готовятся к освобождению.
Этот факт становится еще более верным, когда ПИФы делиться своими десятью активами в конце каждого квартала. Они отлично подходят для дополнительных исследований, но не предполагают, что эти акции следует покупать только потому, что один фонд проявил к ним интерес.
Есть разница между чтением об инвестиционной идее и претворением ее в жизнь.
Вы не можете действовать в соответствии с тем, что они читают в СМИ, пока они не проведут ваше исследование и тщательную проверку любой новой идеи, которая появится.
До тех пор вы должны доверять своим инстинктам и понимать, что в инвестировании не бывает бесплатных обедов.
Жизненный урок – самый важный
Ракеш Джунджхунвала всегда говорит, что ни о чем не жалеет. Он только хотел бы иметь лучшие личные привычки и больше заниматься спортом.
Не забывайте инвестировать в свое здоровье. Есть несколько вещей, которые вы не можете купить, и одна из них — ваше здоровье.
Вы можете иметь все деньги мира, но они бесполезны, если вы недостаточно здоровы, чтобы наслаждаться ими.
Выводы
Наконец, я надеюсь, что вы смогли извлечь пользу из уроков, которыми я поделился.
Инвестирование — один из многих инструментов, которые могут помочь вам накопить богатство и достичь финансовой независимости, хотя для его освоения требуется изрядная финансовая грамотность и дисциплина.
Но если вы имеете в виду долгосрочную перспективу, вы можете настроить себя на успех с помощью тщательного планирования и постоянной рутины.
Будьте последовательны и инвестируйте!
Оставьте комментарий