Državni vrednostni papirji, znani tudi kot G-Secs, so priljubljena naložbena možnost v Indiji. Ti vrednostni papirji so znani zaradi nizkega tveganja in stalnih donosov.
Izda jih indijska vlada za financiranje svoje porabe in zadolževanja, podprta pa so s popolno vero in kreditom vlade.
Ta članek bo zagotovil navodila po korakih za nakup državnih vrednostnih papirjev v Indiji. Pokril bom različne vrste G-Sec, ki so na voljo, merila za upravičenost do njihovega nakupa ter postopek nakupa in prodaje G-Sec.
Ne glede na to, ali ste izkušen vlagatelj ali začetnik, vam bo ta vodnik pomagal razumeti mehaniko vlaganja v G-Secs in sprejemati premišljene naložbene odločitve. Začnimo.
Kaj so državni vrednostni papirji?
Državni vrednostni papirji, znani tudi kot G-Sec, so obveznice, ki jih izda indijska vlada za financiranje svoje porabe in zadolževanja. Veljajo za zelo varno naložbeno možnost zaradi popolne vere in zaupanja vlade, ki jih podpira.
G-Secs vam nudijo fiksno stopnjo donosa in so izdani z zapadlostjo v razponu od nekaj mesecev do nekaj desetletij. Hranijo se lahko v fizični ali nematerializirani (demat) obliki, z njimi pa se trguje na sekundarnem trgu prek borz ali zunajborznih (OTC) kanalov.
Kakšne so značilnosti G-Secs?
Nekatere glavne značilnosti G-Secs v Indiji vključujejo naslednje:
- Fiksna stopnja donosa: G-Secs ponuja fiksno obrestno mero, ki se plačuje redno (npr. letno, polletno ali četrtletno) do zapadlosti obveznice.
- Nizko tveganje: G-Sec so varne naložbe, ker vlada podpira te vrednostne papirje. To pomeni, da obstaja majhno tveganje neplačila ali nevračila.
- likvidnostno: G-Sec so zelo likvidni in jih je enostavno kupiti in prodati na sekundarnem trgu.
- diverzifikacija: G-Secs lahko diverzificira portfelj in zmanjša splošno tveganje.
Vrste državnih vrednostnih papirjev v Indiji
Indijska centralna banka izdaja različne vrste vrednostnih papirjev; glavne vrste G-Sec so:
- Zakladne menice: To so kratkoročni dolžniški instrumenti, ki jih izda država za 91, 182 in 364 dni. Izdane so z diskontom glede na njihovo nominalno vrednost in se odkupijo po nominalni vrednosti ob zapadlosti. Zakladne menice veljajo za instrumente brez tveganja, saj jih izda država.
- Vrednostni papirji z datumom: To so dolgoročnejši dolžniški instrumenti, ki jih izda država za obdobja od 2 do 30 let. Imetniku plačujejo obresti v rednih intervalih in se ob zapadlosti odkupijo po nominalni vrednosti.
- Državna razvojna posojila: To so dolžniški vrednostni papirji, ki jih izdajo državne vlade za financiranje infrastrukturnih in razvojnih projektov. Običajno so izdani za obdobja od 5 do 15 let.
Poleg teh izdaja vlada tudi druge vrste vrednostnih papirjev: CMB, TIPS, brezkuponske obveznice, kapitalsko indeksirane obveznice, obveznice s spremenljivo obrestno mero itd.
Vsi ti G-Sec kotirajo na borzah in jih vlagatelji lahko kupujejo in prodajajo. Veljajo za varne naložbene možnosti, saj jih izdaja vlada, vendar imajo tudi nižje donose kot drugi vrednostni papirji, kot so podjetniške obveznice.
Merila primernosti za državne vrednostne papirje v Indiji
Merila primernosti za sodelovanje na dražbah in nakup G-Sec so naslednja:
- Starost: Za nakup G-Secs ni starostne omejitve.
- Prihodki: Za nakup G-Secs ni potrebe po dohodku.
- Državljanstvo: Indijski državljani in Indijci nerezidenti (NRI) lahko kupijo G-Secs. Vendar se morajo NRI držati indijskega zakona o upravljanju deviznih tečajev (FEMA) in drugih investicijskih predpisov.
Če želite sodelovati na dražbi in kupiti G-Secs, morate vi ali kateri koli subjekt imeti demat račun. Imeti morate aktiven trgovalni račun pri registriranem posredniku SEBI (Securities and Exchange Board of India) ali udeležencu depozitarja.
Postopek dražbe za G-Secs se izvaja prek sistema trgovanja s pogajanji (NDS) in platforme za poročanje o dohodkovnih shemah (R-PIS), elektronskih platform, ki jih upravlja RBI.
Upoštevati morate tudi, da se merila primernosti za nakup G-Sec lahko razlikujejo glede na ponujeno vrednost in pogoje dražbe. Vedno je priporočljivo, da se za več informacij o posebnih zahtevah za nakup G-Sec posvetujete s finančnim svetovalcem ali RBI.
Vodnik po korakih za nakup državnih vrednostnih papirjev v Indiji
Postopek nakupa G-Secs vključuje naslednje korake:
1. Odprite račun Demat
Za elektronsko vodenje G-Secs je potreben demat račun. Če želite odpreti demat račun, se morate obrniti na udeleženca depozitarja (DP). Registrirati ga je treba pri National Securities Depository Limited (NSDL) ali Central Depository Services Limited (CDSL).
Izpolniti boste morali obrazec za prijavo in predložiti zahtevane dokumente, kot so dokazilo o identiteti, dokazilo o naslovu in kartica PAN.
2. Izberite posrednika
Za sodelovanje na dražbi G-Sec boste morali izbrati registriranega posrednika SEBI (Securities and Exchange Board of India), ki je član NDS (Negotiated Dealing System) in R-PIS (Reporting platform for Income Schemes). .
Posrednika lahko izberete glede na njegov ugled, provizije in storitve za stranke.
3. Oddajte naročilo
Če želite oddati naročilo za G-Secs, morate slediti korakom, ki jih je opisal vaš posrednik. To lahko vključuje izpolnjevanje spletnega obrazca s podrobnostmi, kot so vrsta vrednostnega papirja, ki ga želite kupiti, količina in cena, ki ste jo pripravljeni plačati. Posrednik bo nato oddal vašo ponudbo prek platforme NDS ali R-PIS.
4. Počakajte na dražbo
RBI redno izvaja dražbe G-Sec in vnaprej objavi podrobnosti o ponujenih vrednostnih papirjih in razpored dražb. Razpored lahko preverite in sodelujete na dražbi tako, da oddate svojo ponudbo prek svojega posrednika.
5. Prejmite vrednostne papirje
Če je vaša ponudba uspešna, bodo vrednostni papirji knjiženi v dobro vašega dematnega računa na datum poravnave, običajno dva delovna dneva po dražbi. Če vaša ponudba ne bo uspešna, vam bodo sredstva vrnjena.
Na primer, če uporabljate Zerodha kot vaš posrednik lahko tukaj kupite G-Secs:
- Najprej boste morali preveriti, ali je RBI začela dražbo, na kateri želite sodelovati.
- Ko ste prepričani, pojdite na Coin Web in se prijavite s svojimi poverilnicami Kite.
- Na nadzorni plošči boste videli, da se je dotaknete »državne obveznice«.
- Pod vsako vrsto boste videli sezname več ponudb, ko so odprte za naročilo.
- Trenutno nobenih obveznic ali vrednostnih papirjev ni mogoče kupiti pri RBI.
- Lahko tapnete »Kliknite tukaj«, da preverite, kdaj bodo vrednostni papirji odprti za naložbe.
- Ko so naročila objavljena, lahko izberete G-Sec, v katerega želite investirati, in kliknete »Oddaj naročilo«.
Image kredit: Twitter Zerodha
- Nato izberite število enot, ki jih želite kupiti.
- Za dokončanje naročila kliknite »Potrdi«.
Vodnik po korakih za prodajo državnih vrednostnih papirjev v Indiji
Postopek prodaje G-Secs je skoraj enak kot postopek nakupa, z manjšimi spremembami, ko dosežete dejansko prodajno točko. Preverimo:
1. Oddajte naročilo
Če želite prodati G-Secs, boste morali slediti korakom, ki jih je opisal vaš posrednik. To lahko vključuje izpolnjevanje spletnega obrazca s podrobnostmi, kot so vrsta vrednostnega papirja, ki ga želite prodati, količina in cena, ki ste jo pripravljeni sprejeti.
Posrednik bo nato oddal vašo ponudbo prek platforme NDS ali R-PIS.
2. Počakajte na kupca
G-Sec bo na voljo za nakup drugim vlagateljem prek platforme NDS ali R-PIS. Če se najde kupec, bodo vrednostni papirji preneseni na kupčev dematski račun na dan poravnave, običajno dva delovna dneva po prodaji.
3. Prejmite plačilo
Ko so vrednostni papirji preneseni, boste prejeli plačilo za prodajo. Plačilo bo knjiženo na vaš bančni račun ali izvedeno s čekom, odvisno od pogojev prodaje in politik vašega posrednika.
Naj vam dam primer, kako prodati G-secs, če kot svojega posrednika uporabljate Zerodho:
- Pojdi k svojemu Zerodha imetje na računih; lahko tudi kliknete tukaj.
- Izberite G-sekunde, ki jih želite prodati, kliknite »Možnosti« in nato kliknite »Izhod«.
- Zdaj izberite možnost omejitve in vnesite ceno, po kateri želite prodati.
- Kliknite »Prodaj«, da prodate svoje imetje.
Tveganja in donosi državnih vrednostnih papirjev v Indiji
Tveganja državnih vrednostnih papirjev v Indiji
Potencialna tveganja vlaganja v G-Secs v Indiji vključujejo naslednje:
- Kreditno tveganje: Vlada se sooča s stalnimi finančnimi pretresi. Zaradi finančnih težav morda ne bo mogla pravočasno plačati glavnice in obresti vrednostnih papirjev. Vendar se to tveganje na splošno šteje za nizko zlasti za G-Secs, ki jih izda indijska vlada. Ker imamo kot država dobre izkušnje s pravočasnim plačilom svojih dolžniških obveznosti.
- Obrestno tveganje: G-Sec so občutljivi na spremembe obrestnih mer. Če se obrestne mere dvignejo, lahko vrednost obstoječih G-Sec z nižjimi obrestnimi merami pade. To lahko povzroči izgubo kapitala za vlagatelja. Po drugi strani, če obrestne mere padejo, se lahko vrednost G-Sec z višjimi obrestnimi merami poveča, kar ponuja kapitalski dobiček.
- Tveganje inflacije: G-Secs imajo na splošno fiksno obrestno mero. Torej lahko vlada sčasoma zmanjša vrednost denarja, ki ga zaslužite z obrestmi. Na primer, če je stopnja inflacije višja od obrestne mere na G-Sec, se lahko vrednost plačil obresti v kupni moči sčasoma zmanjša.
Vračila državnih vrednostnih papirjev v Indiji
Potencialni donosi naložbe v G-Secs v Indiji vključujejo naslednje:
- Redni prihodki: G-Secs na splošno ponuja fiksno obrestno mero, ki se vlagatelju plačuje redno (npr. mesečno, četrtletno ali letno). To lahko vlagateljem zagotovi reden vir dohodka.
- Povečanje vrednosti kapitala: Vrednost G-Sec se lahko sčasoma poveča zaradi sprememb obrestnih mer ali tržnega povpraševanja po vrednostnih papirjih. To lahko povzroči povečanje vrednosti kapitala za vlagatelja.
- Varnost: Kot smo že omenili, veljajo G-Secs na splošno za varno naložbo, saj jih je izdala indijska vlada, ki ima pooblastila za pobiranje davkov in drugih prihodkov za pravočasno plačilo glavnice in obresti.
zaključek
G-Sec ali državni vrednostni papirji so dolžniški instrumenti, ki jih izda vlada za zbiranje sredstev za različne namene. G-secs so varni, ker lahko vlada pobira davke in druge prihodke ne glede na gospodarske razmere. To vladi omogoča pravočasno plačilo glavnice in obresti imetnikom vrednostnih papirjev.
Potencialna tveganja vlaganja v G-Secs vključujejo kreditno tveganje, obrestno tveganje in tveganje inflacije. Vendar potencialni donosi naložbe v G-Secs vključujejo redne prihodke, povečanje vrednosti kapitala in varnost.
Preden se odločite, skrbno pretehtajte potencialna tveganja in donose naložbe v G-Secs. G-Secs je lahko dobra naložba, če iščete varen in stabilen vir dohodka ali želite dolgoročno ohraniti kupno moč svojih naložb.
Na splošno je G-Secs lahko dragocen dodatek k razpršenemu finančnemu portfelju, zlasti če želite vlagati v razmeroma varno in stabilno naložbeno možnost.
Pustite Odgovori