Уоррен Баффет — це людина, яка, швидше за все, надихнула на створення більшої кількості мільйонерів, ніж будь-хто інший за останні сімдесят років. Уоррен Баффет — легендарний інвестор, до якого багато хто звертається за інвестиційними порадами.
Мені найчастіше задають питання про Воррена Баффета: «Які його інвестиційні секрети?»
Якщо ви хочете інвестувати в акції або хочете вдосконалити свою поточну стратегію, вам слід прочитати цю статтю, щоб отримати натхнення від одного з найкращих інвесторів усіх часів.
Великий Уоррен Баффет має багато уроків для інвесторів. Ось дев'ять його найбільших.
1. Як інвестор, ви повинні намагатися зберегти свій капітал.
Уоррен Баффет каже, що збереження капіталу має бути пріоритетом інвестора; це означає, що коли ви робите погану торгівлю, виходьте. Не панікуйте і тримайте свою позицію.
«Правило №1: Ніколи не втрачайте гроші. Правило № 2: Ніколи не забувайте Правило № 1»
Команда Фондова біржа сильно коливається вгору та вниз за примхою багатьох факторів. Важливо залишатися зосередженим на домашньому завданні, уникаючи спокуси йти за натовпом.
Якщо бізнес має величезний потенціал для зростання, інвестуйте навіть у найгірші ринки, щоб отримати найкращі переваги, коли ринки зміняться.
2. Краще купити чудовий бізнес за розумною ціною, ніж купити середній бізнес за чудовою ціною.
Це перший урок, який Уоррен Баффет рекомендує людям, які хочуть дізнатися про інвестування. Це здається досить простим, але інвесторам дуже важко слідувати.
Інвестори приймають емоційні рішення. Вони запитують себе: «Скільки я заплачу за цю інвестицію?»
Але вони повинні запитати: «Скільки коштують ці інвестиції?»
Вам потрібно вирішити, скільки ви готові за це заплатити, а потім дізнатися, скільки це коштує. Якщо ціна нижча за його вартість, купуйте його. Якщо ні, не купуйте.
«Набагато краще купити чудову компанію за справедливою ціною, ніж чесну компанію за чудовою ціною»
Вам потрібно зробити дві речі: по-перше, ви повинні виявити недооцінені компанії; по-друге, вам потрібно визначити, чи мають вони хороший потенціал для зростання.
3. Ймовірно, це сприятливий час для покупки, якщо інші люди відчайдушно хочуть продати, і навпаки.
Якщо ви скептично ставитеся до цієї поради, ви не самотні.
Ви, мабуть, чули його раніше або принаймні якийсь його варіант.
Але якщо ви подумаєте про значення цієї цитати та про те, що потрібно, щоб діяти відповідно до неї, все стає цікавішим.
Що таке жадібність і страх?
І як ми дізнаємося, що наш страх — це добре?
Уоррен Баффет припускає, що ваш страх повинен виходити з вашого розуміння того, як люди відреагують на щось.
Людей не можна лякати тим, чого вони не розуміють.
Отже, якщо ви хочете інвестувати в те, чого люди бояться, спочатку ви повинні зрозуміти, чому вони цього бояться.
Якщо їхній страх не є раціональним, інвестуйте в нього. Якщо їхні страхи раціональні, не інвестуйте в них.
«Бійтеся, коли інші жадібні, і жадібні, коли інші бояться»
Щоб бути таким інвестором, як Баффет, ви повинні бути готовими йти всупереч загальноприйнятій думці. Це важко для більшості людей, тому що ми налаштовані йти за натовпом.
4. Фондовий ринок - це пристрій для переказу грошей від нетерплячих до терплячих.
Уоррен Баффет каже, що ви повинні бути готові зберігати акції на довгострокову перспективу.
І якщо ви не відчуваєте себе комфортно з цим, ви не повинні володіти ним взагалі.
Перевага довгострокового інвестування полягає в можливості скористатися перевагами компаундування.
Якщо ви тримаєте інвестицію протягом тривалого часу, ви можете заробити гроші на своїй початковій інвестиції, а також на реінвестиції дивіденди і розподіл приросту капіталу.
З часом ці додаткові кошти працюють, як сніжна куля, що котиться вниз, набираючи розмір і швидкість, поки не стануть лавиною багатства.
«Незалежно від того, наскільки великий талант чи зусилля, деякі речі просто потребують часу. Ви не можете народити дитину за один місяць, завагітнівши дев'ятьма жінками»
Ви не можете постійно ловити верх і низ ринку, тому не намагайтеся.
Інвестуйте, коли ви впевнені у цінності компанії. Якщо ви купуєте хороші акції за справедливими цінами, з часом ви отримаєте винагороду.
5. Інвестуйте, лише якщо ви можете чітко та переконливо пояснити своє рішення.
Коли ви інвестуєте в компанію, ви купуєте частину конкретного бізнесу з його унікальними сильними та слабкими сторонами.
Уоррен Баффет каже, що перш ніж інвестувати, слід розібратися в бізнесі. Якщо ви не можете цього зробити, значить, це занадто складно для вас.
Ви не зрозумієте обґрунтування інвестицій і не знатимете, які підводні камені шукати. Це буде просто дурна удача, якщо ви заробите гроші на своїх інвестиціях, а дурна удача незабаром закінчиться.
«Ризик виникає через незнання того, що ти робиш»
Наприклад, Баффет ніколи не інвестував у технологічні компанії, тому що не розуміється на них.
Можливо, він багато читав про технологічні компанії, але ніколи не розумів основну економіку цих компаній настільки добре, щоб інвестувати в них.
Він втратив інвестиції в Amazon, Google, Facebook та багато інших, але, ймовірно, також уникнув деяких невдах.
6. Не дозволяйте своїм емоціям втручатися.
Баффет розмірковує про психологічний нерв більшості невдалих інвестицій.
Порада Уоррена Баффета інвесторам проста: купуйте якісні компанії та тримайтеся за них.
Якщо ви зможете зберігати дисципліну та не панікувати, коли ринок падає, ви швидко розбагатієте.
«Найголовніша якість для інвестора — це темперамент, а не інтелект»
Баффет каже, що найважливішою якістю інвестора є темперамент, а не інтелект.
Ви повинні тримати під контролем грубі ірраціональні емоції. Ви повинні бути терплячими і дисциплінованими і вміти приймати невдачі, не травмуючись.
Вам потрібна здатність не дозволяти помилкам мучити вас.
Вам потрібна здатність поводитися таким чином, який дуже відрізняється від того, як поводиться більшість людей. Вам не потрібно бути розумним, щоб заробити гроші на акціях.
Але ви повинні поводитися інакше, ніж звичайна людина.
7. Секрет інвестування полягає в розумінні цінності чогось.
Концепцію цінного інвестування популяризували Бенджамін Грем та його учень Воррен Баффет.
Інвестування вартості має справу з двома основними концепціями – недооцінкою та переоцінкою:
Акція недооцінена, якщо вона торгується за ціною, нижчою за її внутрішню вартість.
З іншого боку, коли запас є торгівля за ціною, вищою за його внутрішню вартість, він переоцінений.
Уоррен Баффет віддає перевагу цінним інвестиціям, оскільки вважає, що це дає йому певний запас міцності в інвестиціях.
Це означає, що навіть якщо акції впадуть, у нього все одно є можливість заробити гроші, оскільки він купив їх дешево.
«Ціна — це те, що ви платите. Цінність - це те, що ви отримуєте"
В основі ціннісного інвестування лежить віра в те, що ціна і вартість – це не одне й те саме.
Уоррен Баффет пропонує купувати акції зі значним дисконтом і шукати компанії з сильними фундаментальними показниками (обсяги продажів, прибутки та грошові потоки), але цінами на акції, які перебувають у фаворі або занедбаними.
Він вважає, що на ринку можна знайти ці ціни на акції зі значною знижкою.
Є кілька причин, чому ціна акцій компанії впаде нижче її внутрішньої вартості, і коли один із цих факторів вступає в дію, вам слід шукати можливість купити акції за вигідною ціною.
8. Готуйтеся до майбутнього, не прогнозуйте його.
Переважна більшість інвесторів намагається купувати акції, які будуть рости, сказав Уоррен Баффет.
Вони не враховують, чи виправдані ціни базовими принципами бізнесу.
Проблема полягає в тому, що навіть якби ви могли точно передбачити, що думають інші люди, це мало б вам допомогло, тому що за визначенням половина населення думає протилежним чином — і неможливо визначити, яка половина правильна.
«Враховувати не дощі, а будувати ковчеги»
Воррен Баффет каже, що вам не потрібно турбуватися про щоденні коливання ринку.
Вам не потрібно хвилюватися про те, що економіка збирається робити наступного року чи через рік.
Ви збираєте портфель компаній, вартість яких, на вашу думку, може збільшуватися темпами, вищими за ринкові, і поки вони продовжуватимуть це робити, у вас все буде добре.
9. Починайте раніше, щоб залишити більше часу для складання.
Компаундування є найпотужнішою силою у Всесвіті. Чудова річ у компаундуванні полягає в тому, що воно бере щось із нічого, трохи схоже на магію.
Баффет відомий тим, що сказав, що його улюблений період утримання – це назавжди.
Його багатство зросло ще більше, за останні 10 років він заробив більше грошей, ніж за попередні 50 років.
«Я зробив свою першу інвестицію в одинадцять років. Я марнував своє життя до того часу»
Компаундування найкраще працює, коли ви інвестуєте на ранній стадії, часто і на тривалі періоди.
Це означає, що вам варто подумати про інвестування, як тільки у вас з’являться додаткові гроші.
Не чекайте завтра чи наступного року або поки ви не досягнете інших цілей, оскільки час зробить за вас половину роботи, коли справа доходить до компаундування.
Щоб зробити висновок
Уоррен Баффет змінив погляди людей на інвестиції.
Його уроки стосуються не лише інвестицій, але й майже всіх аспектів життя.
Він усе життя намагався зрозуміти, як правильно інвестувати, і його поради можуть допомогти нам приймати розумні рішення в усіх аспектах нашого життя.
Як для новачків, так і для ветеранів, стратегії Баффета, ймовірно, допоможуть зрозуміти фінансовий світ.
Уроки Оракула Омахи готові взяти, якщо тільки ми будемо слухати та вчитися.
залишити коментар