Sau nhiều loạt web và phim mô tả câu chuyện cuộc đời của các nhà đầu tư kinh doanh và triết lý đầu tư của họ, đầu tư vào thị trường chứng khoán đã trở thành một từ thông dụng ở cấp độ toàn cầu.
Mọi người đang nhận thức được chính xác thị trường chứng khoán là gì, nó hoạt động như thế nào và phải làm gì để kiếm được lợi nhuận tốt hơn từ thị trường chứng khoán.
Tóm lại, tôi có thể nói rằng mọi người đang quan tâm đến việc đầu tư vào thị trường chứng khoán.
Và, tất nhiên, khi tôi nói về thị trường chứng khoán đầu tư, tôi không thể không nghĩ đến nhà đầu tư huyền thoại Peter Lynch. Peter không chỉ xuất sắc trong đầu tư, nhưng ông cũng đã truyền cảm hứng cho nhiều nhà đầu tư cá nhân học hỏi từ triết lý đầu tư của mình.
Dưới đây là bảy bài học đầu tư từ Peter Lynch có thể giúp bạn trở thành một nhà đầu tư tốt hơn.
1. Mỗi dự phòng là một cơ hội để đạt được thành công:
Từ kinh nghiệm đầu tư trên thị trường chứng khoán hàng chục năm, Peter Lynch luôn nói: “Những người thành công trên thị trường chứng khoán cũng chấp nhận những thua lỗ định kỳ, thất bại và những điều bất ngờ xảy ra. Những cú rơi tai họa không khiến họ sợ hãi khi rời khỏi trò chơi.
Giống như những nhà đầu tư thành công khác, Peter Lynch cũng xuất phát từ kiểu người tin vào đầu tư dài hạn như một chìa khóa để thu được lợi nhuận tối đa.
Và khi nói đến đầu tư dài hạn, anh ấy luôn khuyên các nhà đầu tư đồng nghiệp của mình cắt đứt quan hệ với những lo lắng và đầu hàng, những thứ có thể đóng vai trò là cảm xúc dẫn đến sự đi xuống trong sự nghiệp đầu tư của bạn.
Trên thị trường chứng khoán, có những thời điểm thị trường chứng kiến những biến động cực đoan khiến nhà đầu tư rơi vào cảm xúc “lo ngại”.
Nhưng để trở thành một nhà đầu tư vĩ đại, bạn sẽ phải tìm ra và sử dụng mối quan tâm đó để biến dự phòng thành cơ hội thành công, ngay cả khi phải trả giá bằng một món hời.
Một cảm xúc khác có tên là “Đầu tư” ập đến với nhà đầu tư khi họ nhận thấy khoản đầu tư của mình giảm do động lực thị trường. Chỉ ra cảm xúc này, Peter Lynch nói rằng hầu hết các nhà đầu tư cảm thấy tự hào khi trở thành nhà đầu tư dài hạn cho đến khi họ gặp phải thất bại nặng nề và buộc phải trở thành nhà đầu tư ngắn hạn.
Bài học: Để có được lợi nhuận cao hơn, hãy kiên trì đầu tư dài hạn, nhưng với nghiên cứu cụ thể và tốt để thu được lợi nhuận.
Đừng sợ hãi trước sự sụt giảm nghiêm trọng của thị trường; hãy kiên nhẫn, tin tưởng vào nghiên cứu của bạn và thưởng thức bữa ăn của bạn. Bỏ qua những tiếng vo vo tìm kiếm bản năng của bạn.
2. Đừng bao giờ làm theo các giả định hoặc lời khuyên nếu đó không phải là nghiên cứu của bạn:
Peter Lynch nói rằng, trên thị trường, nhiều nhà đầu tư đang tìm kiếm các giải pháp hoặc mẹo kiếm lời nhanh chóng để biến khoản đầu tư của họ thành lợi nhuận bằng cách che giấu sự thật rằng hầu hết những thứ được gọi là “mẹo hấp dẫn” này đều là con mồi sa lưới.
Đó là lý do tại sao anh ấy nói, “Đừng bao giờ đầu tư vào bất kỳ ý tưởng nào mà bạn không thể minh họa bằng bút màu.” Ở đây, cây bút chì đề cập đến bản năng đầu tư và nghiên cứu của bạn. Anh ấy nói thêm, "Biết những gì bạn sở hữu."
Bằng cách nói hai dòng này, Peter đang cố gắng miêu tả, theo tôi, nếu bạn nhận được lời khuyên cho việc đầu tư, hãy nắm lấy chúng, nhưng đừng sử dụng chúng nếu bạn không thể giải thích hoặc dự đoán công ty sẽ hoạt động như thế nào trong tương lai. phút tiếp theo.
Trước khi thực hiện bất kỳ khoản đầu tư nào, hãy nghiên cứu chuyên sâu về công ty, chẳng hạn như:
- Nó được thành lập như thế nào?
- Nguồn vốn đầu tiên huy động được là bao nhiêu và bao nhiêu từ nguồn vốn đã biến khoản đầu tư thành tài sản?
- Tỷ suất lợi nhuận của nó trên thị trường là bao nhiêu?
- Đối thủ cạnh tranh của nó là ai?
- Tại sao khách hàng nên tin tưởng công ty này?
- Nó sẽ hoạt động như thế nào trong tương lai, xem như hiệu suất hiện tại của nó?
Khi bạn có được tất cả những chi tiết này, bạn nên tìm kiếm những rủi ro liên quan đến khoản đầu tư vào công ty này và nếu điều đó xảy ra, bạn sẽ thu hồi khoản đầu tư của mình như thế nào.
Bài học: Là một nhà đầu tư, bạn nên tích cực và chú ý lắng nghe để biết khi nào nên đầu tư thêm và khi nào nên rút khoản đầu tư của mình để tránh thua lỗ nặng nề và đảm bảo thói quen ngủ lành mạnh của mình.
3. Sai lầm cũng không sao:
Peter thường nói, “Hãy để những người chiến thắng của bạn chạy, và cắt giảm những người thua cuộc của bạn. Rất dễ phạm sai lầm và làm ngược lại, nhổ hoa và tưới cỏ.”
Bằng cách nói đó, Peter đang cố gắng truyền đạt rằng trong thị trường chứng khoán, phạm sai lầm là chuyện bình thường, nhưng đừng để sự dự phòng làm mất hứng thú đầu tư thêm của bạn. Thay vào đó, những gì bạn có thể làm là phân tích khoản đầu tư của mình, liệt kê những sự thật mà bạn đã bỏ lỡ, tìm ra lỗi và sử dụng nghiên cứu mới của bạn để thực hiện đầu tư đúng đắn và thêm những phát hiện mới vào danh sách kiểm tra của bạn để đạt được thành công trong các khoản đầu tư trong tương lai.
Lynch đã đầu tư vào nhiều cổ phiếu trong hành trình đầu tư của mình, từ đó một số mang lại cho ông lợi nhuận gấp mười lần và một số thì tầm thường.
Vì vậy, anh ấy đã đưa ra một kết luận về lợi nhuận gấp mười lần và đặt tên cho những cổ phiếu đó bằng thuật ngữ “ten-bagger” rằng những cổ phiếu đó là để đầu tư dài hạn và không thể mặc cả để bán cho đến khi động lực cơ bản của chúng thay đổi cực độ.
Bài học: Bạn nên kiên nhẫn với các khoản đầu tư vào cổ phiếu có hiệu suất cao nhất hoặc mười túi của mình và tận hưởng một bữa ăn thịnh soạn khi nó đến hạn.
4. Đến sớm nhưng không sớm hơn:
Peter Lynch từng nói,
“Tôi thường nghĩ đến việc đầu tư vào các công ty tăng trưởng trong lĩnh vực bóng chày. Nếu bạn mua trước khi đội hình được công bố. Bạn đang mạo hiểm không cần thiết.”
Với suy nghĩ này, Peter đang cố gắng nói rằng đầu tư vào các công ty đang phát triển, nghĩa là các công ty khởi nghiệp có cơ hội tốt hơn trong tương lai, là một khoản đầu tư tốt với nghiên cứu thích hợp. Nhưng đầu tư vào tất cả các công ty khởi nghiệp với kỳ vọng sẽ đạt được kết quả tốt hơn trong tương lai mà không phân tích tài sản của họ chẳng khác nào thò tay vào hang sư tử.
Bạn cũng có thể hiểu được suy nghĩ này bằng cách không đưa ra quyết định quá sớm vì một số công ty bắt đầu nhận được các cơ hội mới với số lượng lớn và cũng đạt được doanh thu tốt hơn. Nhưng với thời gian và chất lượng dịch vụ ổn định hoặc xuống cấp, họ có thể đánh mất danh tiếng của mình.
Vì vậy, đừng đầu tư vào các công ty quá sớm mà hãy chờ đợi sự ổn định của họ trên thị trường và tận dụng cơ hội để thực hiện giao dịch của bạn với họ trước khi họ tăng lãi suất.
Bài học: Đầu tư vào các công ty trong vòng cấp vốn thứ hai hoặc thứ ba của họ vì họ đã chứng minh được khả năng của mình và thực hiện được lời hứa với các nhà đầu tư. Và, đối với các công ty niêm yết, tôi khuyên bạn nên quan sát ít nhất 4 quý sau IPO.
5. Sáng tạo để thành công:
Peter luôn so sánh đầu tư vào thị trường chứng khoán với nghệ thuật và khoa học. Và đây là những lời chính xác của anh ấy, “Kiếm tiền trên thị trường chứng khoán là sự kết hợp giữa khoa học, nghệ thuật và lao động chân tay.”
Tại sao ông nói điều này? Hãy hiểu ý nghĩa của nó:
Các nguyên tắc cơ bản và đặc điểm dệt của các công ty có mối quan hệ ngụ ý trực tiếp với mối quan hệ nhân quả của chúng. Nói một cách đơn giản, ngay cả một sự kiện tiêu cực nhỏ và đơn lẻ trong một công ty cũng có thể ảnh hưởng quá mức đến giá cổ phiếu của nó.
Vì vậy, liên quan đến nghệ thuật và khoa học, cá nhân đầu tư vào công ty trước khi đầu tư diễn ra. Điều tra đòi hỏi tài năng để đặt đúng câu hỏi cho đúng người để có được câu trả lời gần đó, giúp bạn đưa ra quyết định, có nên đầu tư hay không.
Các câu hỏi có thể là:
- Tại sao công ty phải đối mặt với tình trạng thị trường trong quá khứ?
- Điều gì gây ra điều đó trong quá khứ?
- Làm thế nào để họ phục hồi?
- Có bất kỳ cơ hội nào cho công ty này đối mặt với một vấn đề tương tự không?
- Làm thế nào để điều kiện quá khứ này mở đường cho công ty trong tương lai?
Bài học: Nếu bạn là một nhà đầu tư như thế này, người hỏi những câu hỏi như vậy trước khi đầu tư, hãy coi mình là một nhà đầu tư thị trường chứng khoán sáng tạo và có năng lực.
6. Đã Đến Giờ Cao Điểm:
Peter chưa bao giờ tuân theo thuật ngữ “thời điểm thị trường”, nhưng thay vào đó, anh ấy nói, “Các nhà đầu tư chuẩn bị cho việc điều chỉnh hoặc cố gắng dự đoán sự điều chỉnh đã mất nhiều tiền hơn nhiều so với số tiền mà chính họ đã mất trong quá trình điều chỉnh.”
Như bạn cũng đã thấy ở trên, Peter luôn khuyên nên theo đuổi đầu tư dài hạn với những cổ phiếu chất lượng/cổ phiếu hàng đầu, nhưng cùng với điều này, ông cũng nói rằng đừng cam kết mãi mãi với cổ phiếu đó.
Tôi tin rằng ông ấy đang đưa ra quan điểm không nên rút sớm những cổ phiếu chất lượng mà hãy đợi thời điểm thích hợp để làm điều đó hơn là bám lấy nó lâu hơn thời gian cần thiết.
Peter cũng khăng khăng giữ bảng đầu tư và xem lại vài tháng một lần để kiểm tra:
- Tại sao bạn mua nó ở nơi đầu tiên?
- Nguyên tắc cơ bản của nó là gì?
- Họ đang hoạt động như thế nào so với trước đây?
- Những thay đổi trong nguyên tắc cơ bản của họ là gì?
- Có một hy vọng để gắn bó với nó trong một thời gian nữa?
- Hay tôi nên rút nó, kiếm lợi nhuận và đóng chương?
Bằng cách phân tích và trả lời những câu hỏi này, bạn có thể mở ra các cơ hội mới để mua thêm cổ phiếu khi động lực của nó thay đổi nếu có cơ hội phục hồi hoặc bán chúng cho người khác với chi phí tốt nhất và thu được lợi nhuận.
Bài học: Peter luôn sử dụng danh sách kiểm tra này để tận dụng tối đa khoản đầu tư của mình vào thị trường chứng khoán, bạn cũng có thể làm như vậy bằng cách thêm vào danh sách kiểm tra đầu tư của mình.
7. Tìm lại chính mình:
Nhìn thấy và trải nghiệm sự năng động của thị trường chứng khoán, Peter đã phân loại thị trường thành sáu nhãn:
- Người phát triển chậm: Loại công ty này lớn, trưởng thành, ổn định và đáng để đầu tư nếu bạn đang tìm kiếm thu nhập ổn định. Họ trả cao cổ tức cho các nhà đầu tư với tỷ lệ gia tăng hàng năm là 8-10%. Nhưng Peter không thực sự thấy chúng phù hợp với khoản đầu tư khổng lồ.
- kiên định: Loại công ty này có cơ hội tăng trưởng cao hơn, với tỷ lệ tiềm năng là 12-18% mỗi năm.
- Người phát triển nhanh: Loại công ty này có lợi nhuận theo các khoảng thời gian khác nhau. Vì vậy, bạn có thể nghiên cứu các công ty như vậy, đầu tư và gắn bó với nó cho đến khi đạt được lợi nhuận kỳ vọng. ví dụ, Rakesh Jhunjhunwala đã phát hiện ra Titan trong danh mục này; giá cổ phiếu của nó là 3 INR vào năm 2003 và hiện tại, nó được định giá vào khoảng 2491.85 - 2550 INR mỗi cổ phiếu.
- Theo chu kỳ: Peter Lynch coi danh mục này là danh mục đáng tin cậy nhất để đầu tư, vì các công ty của nó chủ yếu tham gia vào các sản phẩm xa xỉ và xu hướng theo chu kỳ. Peter nói rằng họ gặp nhiều biến động trong một khoảng thời gian cụ thể, có nghĩa là nếu họ tham gia vào sai thị trường, họ sẽ thua lỗ cao và nếu vào đúng thị trường, họ sẽ thu được lợi nhuận cao. Vì vậy, bạn nên tìm những cổ phiếu như vậy, đầu tư vào chúng trong thời gian chúng ngừng hoạt động và bán chúng khi tìm được cơ hội phù hợp. Các công ty ô tô rơi vào loại này.
- Vòng quay: Trên thị trường chứng khoán, bạn sẽ thấy nhiều công ty có đồ thị đi xuống và sắp phá sản, nhưng cũng có lúc nhiều công ty đã xoay chuyển tình thế để đạt được lợi nhuận cao hơn sau khi gặp phải những khoản lỗ lớn. Vì vậy, đối với những người chấp nhận rủi ro, những công ty như vậy đáng để đầu tư, mang lại lợi nhuận cao với rủi ro cao.
- Lượt chơi tài sản: Những loại công ty này có nhiều tài sản bị thị trường che mắt và định giá thấp. Ở đây, tài sản có thể là tiền mặt, các khoản đầu tư khác, bất động sản, v.v. Nhiều nhà đầu tư không đánh giá cao những tài sản và công ty này trong thời gian chết. Cổ phiếu của các công ty như vậy có thể được phân loại theo thị trường khi tài sản của họ hoạt động.
Kết luận:
Peter Lynch là một nhà đầu tư điển hình. Cho dù bạn mới bắt đầu hành trình đầu tư của mình hay đang ở giữa chừng, việc áp dụng lời khuyên của anh ấy vào suy nghĩ của bạn có thể giúp bạn thu được lợi nhuận tốt hơn.
Vì vậy, hãy đọc lại chúng một lần nữa nếu bạn cảm thấy đáng đọc.
Có bất kỳ nghi ngờ?
Cho chúng tôi biết trong phần bình luận. Tôi rất sẵn lòng xóa nó đi.
Bình luận