Ray Dalio dia iray amin'ireo mpampiasa vola manan-talenta indrindra eran'izao tontolo izao ary mpanorina ny tahiry hedge mahomby indrindra - Bridgewater Associates.
Nanomboka tamin'ny fototra ka hatramin'ny martsa 2021, ny Bridgewater Associates dia manana fananana manodidina ny 140 miliara dolara eo ambany fitantanana. Araka ny Forbes article, kajy eo amin'ny 20 lavitrisa USD eo ho eo ny sandan'i Ray Dalio.
Nahazo vola an-davitrisany i Ray tamin'ny fianarana tamin'ny lasa sy ny fampiasam-bola mifototra amin'ny zavatra hitany. Nandritra ny diany tamin'ny maha mpampiasa vola azy, i Ray Dalio dia nino ary mbola mino ny hahazo tombony amin'ny tahiry lafo vidy amin'ny fampiasam-bola fa tsy mampiasa fomba fividianana sy fitazonana.
Tsotra ny filozofia fampiasam-bolan'i Ray Dalio. Saingy ny zavatra mety ho tsotra dia tsotra amin'ny voalohany dia sarotra kokoa noho ny eritreretinao.
Afaka mahita bebe kokoa momba ny finoany momba ny fampiasam-bola amin'ny tsenam-bola ianao ao amin'ny bokiny, Principles (2017), Fitsipiky ny fiatrehana ny fiovaovan'izao tontolo izao (2021), ary Fitsipika ho an'ny fitetezana krizy be trosa (2018).
Ao amin'ireo boky ireo dia notantarainy ny traikefany momba ny fampiasam-bola amin'ny tsenam-bola, ny fahadisoany, ny fomba nandreseny ny fahadisoany, ary ny lesona manan-danja sasany mba ho mpampiasa vola tsara.
Fantatro fa tonga eto ianao mba hitady fomba voaporofo ho lasa mpampiasa vola tsara kokoa; aza manahy! Izaho no nanarona anao.
Namaky ireto boky nosoratan'i Ray Dalio ireto aho ary nanangona ny sasany amin'ireo lesona mahaliana momba ny fampiasam-bola amin'ny tsenam-bola izay tokony ho fantatrao.
Noho izany, andao isika hiditra ao amin'ny tontolon'ny fampiasam-bola araka ny soso-kevitr'i Ray Dalio.
1. Zava-dehibe ny Fitsipika
Ao amin'ny bokiny-Principles, Ray dia nanonona ny fahatokisana ireo fitsipika izay nanampy azy hitondra asa mahomby amin'ny mpampiasa vola amin'ny alàlan'ny fanapahan-kevitra mety. Hoy i Ray indray mandeha,
“Raha tsy misy fitsipika, dia ho voatery hanao fihetsika manoloana ny toe-javatra mitranga aminao ianao nefa tsy mieritreritra ny zavatra sarobidy indrindra aminao sy ny fomba hanaovana safidy hahazoana izay tadiavinao. Izany dia hisakana anao tsy hanararaotra ny fiainanao. ”
Raha manana fitsipika ianao, dia hitarika ny asanao izy ireo. Izy ireo dia natao hamerana ny fandraisana fanapahan-kevitra tsy maintsy atao ao anatin’ny savorovoro mba handraisana fanapahan-kevitra haingana sy mahomby. Ny fitsipika dia natao hanampy anao handray fanapahan-kevitra tsara indrindra amin'ny toe-javatra maro samihafa.
Tsy misy fomba hisorohana ny fahadisoana amin'ny fampiasam-bola, fa ny fananana fitsipika lehibe dia afaka manampy anao hampihena ny matetika sy ny hamafin'izy ireo.
Ray Dalio dia manandrana milaza amin'ny fampitana eritreritra toy izany fa, amin'ny dianao amin'ny maha-investissement anao dia tokony -
- Farito ny zavatra ilainao
- Tadiavo ny fanananao na ny tahiry mety hampiasainao amin'ny fanaovana ny marina momba ny zavatra ilainao
- Manomàna ny paikadin'ny fampiasam-bola hahazoana ny fiverenana heverina
- Mijanòna ho tapa-kevitra amin'ny paikadin'ny fampiasam-bola ary ankafizo ny fahombiazanao sy ny fiainanao mpanankarena kokoa.
2. Manaova fikarohana manokana
Hatramin'ny fahazazany, Ray dia nanao zatra namoaka gazety maro miresaka sy mampiseho ny vokatra isan-taona momba ny fahombiazan'ny orinasa mpanankarena sy ny sarin'ny faharavana. Rehefa avy nanao ny fanangonam-baovaony momba ireo orinasa izy, dia nampiasa ny petra-bola hampiasainy sy hamolavola ny paikadiny manokana momba ny fampiasam-bola manokana.
Ny fihetsika nataony tamin'ny fanaovana ny fianarany manokana mba hahitana fahombiazana dia niteraka fitantanana lehibe tao amin'ny Bridgewater Associates.
Hoy i Ray Dalio indray mandeha,
"Mba hahazoana vola eny an-tsena dia tsy maintsy mieritreritra mahaleo tena ianao ary manetry tena"
Tsy azo atao ny mahafantatra ny zava-drehetra momba ny zava-drehetra, fa indrindra tsy azo atao ny mahafantatra ny zava-drehetra momba ny zavatra sarotra sy mikorontana toy ny rafitra ara-bola manerantany. Noho izany dia tsy maintsy manao ny sainao manokana momba ny zavatra ianao, izay midika fa tsy azonao itokisana fotsiny izay lazain'ny hafa aminao. Mila mieritreritra ny tenanao ianao.
Noho izany, toa an'i Ray Dalio, aza miantehitra amin'ny fikarohana ataon'olon-kafa raha tsy manao ny anao manokana hahitana ny fahombiazanao manokana.
3. Miaraha amin'ny olona azonao ianarana zava-baovao
Tamin'ny diany voalohany mpampiasa vola, Ray Dalio dia nanomana sy nametraka fanontaniana foana tamin'ireo mpampiasa vola heveriny ho tsara amin'ny asany. Nitady ny fomba fieritreretan'ny mpampiasa vola momba ny hoavin'ny toekarena sy ny tsena izy, toy ny ataony ankehitriny.
Rehefa nandeha ny fotoana, dia novolavolainy ho lasa fomba fisainana manara-penitra kokoa momba an'izao tontolo izao ity dingana ity sy ireo fisehoan-javatra mety hitranga amin'izany amin'ny alalan'ny famolavolana fitsipika maromaro izay hanampy azy hanao izany.
Ity fomba fisainana momba an'izao tontolo izao ity dia nitarika ny fahombiazany voalohany tamin'ny fampiasam-bola rehefa naminavina sy nampiasa vola tao amin'ny tontolo stagflation izay nanomboka tamin'ny 1968 izy.
"Mitadiava olona manana fanontaniana be dia be. Ny olona manan-tsaina dia ireo izay mametraka fanontaniana manan-tsaina indrindra, mifanohitra amin'ny fiheverana fa manana ny valiny rehetra izy ireo. Ny fanontaniana lehibe dia famantarana tsara kokoa amin'ny fahombiazana ho avy noho ny valiny lehibe."
Tsy namorona ambaratongan'asa mihitsy i Dalio, ka midika izany fa na ny mpanety, ny chef, na ny lehiben'ny fananan-tany aza dia mety ho mpampiasa vola tsara. Nino ny saina mihoatra noho ny hafa rehetra izy. Nampiasa ny fizotry ny fanjohian-keviny izy mba hahitana ny fomba tsara hanadihadiana ny tahiry, handraisana ny safidy tsara ary hahazoana tombony ambony kokoa.
Noho izany, rehefa mahita mpampiasa vola manao ny asany tsara ianao, dia apetraho aminy foana ny fanontaniana sasany, izay afaka manampy anao hanatsara ny fomba fampiasam-bola ary hanampy anao hahazo tombony bebe kokoa.
4. Mahaiza mandinika mba hahitana fahombiazana amin'ny ho avy
Tsy toy ny mpampiasa vola mahomby rehetra dia mahita fahombiazana amin'ny fampiasam-bolany.
Tsia, tsy azo antoka! Saingy nanana taham-pahamarinana ambony kokoa izy ireo tamin'ny faminaniany ny fitomboan'ny orinasa nampidirany vola. Nanao fahadisoana izy ireo tamin'ny lasa, saingy mirona amin'ny famakafakana ny fahadisoany sy mianatra ny tsy hamerina izany. Ary nanohana hatrany ny fandraisana fanapahan-kevitra tamin’ny alalan’ny fanadihadiana lalina i Ray.
Ray, tamin'ny andro nianarany, dia nianatra nanaiky ny tsy fahombiazany ho vokatry ny fahadisoany na ny hafa. Noraisiny foana ny tsy fahombiazana ho fomba tsara hanitsiana ny lesoka ary hahomby kokoa amin'ny vinavina ny fahombiazan'ny fampiasam-bola.
Ny iray amin'ireo fanalahidy lehibe indrindra amin'ny fampitomboana ny fahafaha-manao dia ny mahazo aina amin'ny tsy fahombiazana. Ny ankamaroan'ny olona dia matahotra ny tsy hahomby, satria te hisoroka ny ratsy izy na ho menatra. Fa raha afaka mandresy izany tahotra izany ianao dia afaka mianatra haingana, mivoatra haingana ary mihoatra ny fetranao ankehitriny.
Noho izany, ekeo foana ny fahalemenao, mamakafaka azy ireo, mianara avy amin'izy ireo, ary manaova fahombiazana bebe kokoa amin'ny manaraka mba hahitana fahombiazana. Aza menatra ny lesoka na oviana na oviana satria ny lesoka no mitana anjara toerana mahomby amin'ny fanaovanao PRO anao amin'ny dianao fampiasam-bola.
5. Mamorona Portfolio Fampiasam-bola Feno Fahasamihafana
Tamin'ny famakafakana ny fomba fampiasam-bolan'i Ray, dia nihevitra aho fa nino ny hahita fahafahana hampiasa vola amin'ny sehatra samihafa izy fa tsy mifantoka amin'ny karazana orinasa tokana. Na dia tao amin'ny Bridgewater Associates aza dia nahavita nanangana portfolio isan-karazany izy miaraka amin'ny famatsiana fananana mifangaro.
"Ny zavatra manan-danja indrindra azonao ananana dia ny fampifangaroana famatsiana fananana stratejika tsara. Noho izany, ny tokony hataon'ny mpampiasa vola dia manana portfolio voalanjalanja sy voarafitra - portfolio iray izay miasa tsara amin'ny tontolo samihafa. Ee tsy fantatro fa handresy isika. Tsy maintsy manana filokana isan-karazany isika. ”
Ny hevitra fototra amin'ny portfolio fampiasam-bola isan-karazany dia ny fampihenana ny risika. Ahoana? Amin'ny alàlan'ny fampiasam-bola amin'ny karazana fampiasam-bola isan-karazany dia azonao atao ny mampihena ny risika ho very vola amin'ny karazana fampiasam-bola iray nefa tsy voatery hampihena ny fiverenanao amin'ny ankapobeny.
Azonao atao ihany koa ny mampitombo ny tahan'ny fahazoanao vola amin'ny fampidirana karazana fampiasam-bola vaovao sy samihafa amin'ny portfolio-nao. Azonao atao ihany koa ny mampihena ny risika amin'ny alàlan'ny fanaovana antoka fa ny orinasa na sampan-draharaha hafa ampidirinao vola dia miasa amin'ny indostria samihafa ary mampiasa modely fiasa samihafa. Amin'izany fomba izany, raha sendra ao anatin'ny fotoan-tsarotra ara-toekarena ny indostria iray, toy ny indostrian'ny fiara, dia mbola hanana fampiasam-bola hafa tsy misy fiantraikany amin'ny toekarena mahantra ianao.
Ny portfolio isan-karazany dia tsy tokony ahitana ny tahirim-bolan'ny orinasa isan-karazany, fa koa ny fatorana sy ny fiaraha-mientana ifampizarana vola. Azonao atao ny manampy varotra sy hofa fananana mifaka amin'ny portfolio-nao raha manana renivola hanaovana izany ianao. Ny fananan-tany dia fananana azo tsapain-tanana izay azo amidy amin'ny vola foana ary azo ampanofaina rehefa mitazona izany ianao mba hahazoana vola.
Ny toe-javatra iainanao manokana no hibaiko ny maha-zava-dehibe ny portfolio-nao. Arakaraky ny vola azonao ampiasaina amin'ny fampiasam-bola, ny safidy bebe kokoa ho azonao hanaparitahana ny risikao.
Noho izany, mandritra ny fampiasam-bola amin'ny tahiry dia ataovy izay hahazoana antoka fa voalanjalanja tsara sy voalamina tsara ny tahiryo amin'ny lafiny indostrialy. Ity portfolio ity dia hanampy anao hahazo tombony amin'ny orinasa iray raha sendra fatiantoka ny sehatra iray hafa.
6. Mampiasa vola amin'ny faritra mahaliana anao
Hoy foana ny Ray,
"Mitombo ny risika amin'ny tsy fahafantaranao izay idiranao."
Ny fampiasam-bola amin'ny tsenam-bola dia mitaky fandalinana lalina, ary noho izany dia ilaina ny fahaliananao hahafantatra momba ny marika manokana. Raha tsy liana amin'ny tahirim-bola manokana ianao dia tsy ho afaka ny hiditra lalina momba ny orinasa satria hitanao fa mankaleo na mavesatra, koa tadiavo ny orinasa mety hahaliana anao.
Warren Buffett, ilay mpampiasa vola lehibe indrindra hatramin'izay, dia manohana ny fampiasam-bola amin'ny zavatra azonao. Izany dia mifototra amin'ny théorie hoe raha tsy azonao izy dia tsy afaka maminavina ianao, ary raha tsy afaka maminavina ianao dia tsy azonao an-tsaina hoe ambany ny vidiny.
7. Aza Manao Fanapahan-kevitra Mihetsika
Ao amin'ny tsenam-bola, tsy misy azo antoka - misy ny andro izay ahafahan'ny orinasa iray mahazo grafika mivoatra sy mianjera. Noho izany, rehefa mihaona tampoka ny orinasa iray miasa tsara - aza mihetsika amin'ny famerenana ny fampiasam-bola amin'ny fivarotana tahiry amin'ny tombony lehibe indrindra, fa matokia ny fikarohanao, mifikira amin'izany, ary tadiavo ny tombony azonao.
Hoy i Ray Dalio indray mandeha,
Azonao ampifandraisina amin'ny ady amin'i Rosia-Okraina amin'izao fotoana izao ity toe-javatra ity rehefa nianjera ny tsena manerantany. Maro ny mpampiasa vola no nanararaotra ny fianjerana mba hividianana petra-bola amin'ny orinasa tsara amin'ny vidiny ambany indrindra, ary ny sasany latsa-dranomaso rehefa nivarotra ny tahiry tamin'ny fatiantoka.
Noho izany, amin'ny toe-javatra toy izany, dia ho sokajy voalohany amin'ny mpampiasa vola foana hahita fahafahana na dia ao anatin'ny firodanan'ny tsena miaraka amin'ny fikarohana mafy mba hahazoana tombony ambony kokoa amin'ny ho avy.
8. Samy manana ny daty lany daty ny zava-drehetra
Mpampiasa vola maro no manao fahadisoana amin'ny fiheverana ny hetsika ratsy iray ho vokatry ny fiainana.
Ray Dalio dia tsy mino ny finoana toy izany; hoy izy – tsy misy maharitra mandrakizay, na fahombiazana na fahalavoana. Raha matoky ny fikarohanao sy ny fisainanao ianao, dia hahita fahombiazana, fa ny fisalasalanao tokana amin'ny fikarohanao dia mety hahatonga anao hianjera.
Ary koa, ny tahiry izay nanome tombony ambony kokoa taloha dia mety tsy hanome anao fiverenana mitovy amin'ny ho avy.
“Amin'ny varotra dia tsy maintsy miaro tena sy mahery setra ianao amin'ny fotoana iray. Raha tsy mahery setra ianao dia tsy hahazo vola, ary raha tsy miaro tena ianao dia tsy hitahiry vola.”
Tian'i Ray ho fantatrao fa rehefa mampiasa vola amin'ny tahiry ianao dia aoka ho azo antoka ny hanamarina matetika ny fivoaran'ny orinasa. Amin'izany fomba izany, raha mandroso araka ny fandaharam-potoana ny orinasa, dia ho fantatrao fa marina ny fikarohana nataonao. Saingy raha sendra olana ny orinasa dia azonao atao ny mitondra ny fampiasam-bolanao any an-kafa. Ny maso mavitrika amin'ny sehatry ny fampiasam-bola dia fanalahidy ho lasa mpampiasa vola mahomby.
Summing Up
Noho izany, avy amin'ny dian'ny fampiasam-bola nataon'i Ray Dalio, ireto ny zavatra ilainao:
- Farito ny fitsipika, araho hatramin'ny farany, ary aza variana amin'ny fikarohana mahavariana izay tsy anao.
- Mianara avy amin'ny fahadisoanao mba hanaovana ny fampiasam-bola mety.
- Aza mifidy lalana tsy misy dikany, fa lalana misy tsy ampoizina maro, nefa maharesy lahatra sy mahasoa.
- Tadiavo ny tombontsoanao ary ataovy ny fanananao.
- Mahaiza mamakafaka, ary mianara amin’ny fahadisoanao. Tsy maninona ny manao fahadisoana, mba hahita fahombiazana.
- Aza maika handray fanapahan-kevitra amin'ny fotoanan'ny krizy, indrindra amin'ny tsenam-bola.
- Tsarovy fa mihelina ihany ny fahombiazanao sy ny fianjeranao.
Manoro hevitra anao aho hamerina ireto lesona fampiasam-bola avy amin'i Ray Dalio ireto amin'ny fanaonao andavanandro ary ho lasa mpampiasa vola amin'ny tsenam-bola mahomby.
Mino aho amin'ny fizarana fahalalana tokony ho fantatry ny fiarahamonina momba ny fampiasam-bola amin'ny tsenam-bola. Raha manana fisalasalana momba ny filozofia fampiasam-bolan'i Ray Dalio ianao dia aza misalasala manontany, faly aho hanala ny fisalasalanao ary hanampy anao hanangana ny asanao amin'ny mpampiasa vola.
Faly mampiasa vola!
Leave a Reply