Þar sem spáð er að alþjóðlegur grænn skuldabréfamarkaður muni ná 1 trilljón Bandaríkjadala árið 2023 samkvæmt Climate Bonds Initiative, keppast fjárfestar nú að því að gera umhverfismeðvitaðar fjárfestingar og efla loftslagsáætlunina.
Í janúar 2023 var markaðsstærð grænna skuldabréfa á Indlandi 20 milljarðar Bandaríkjadala. Þetta jafngildir 3.8% af heildarútboði fyrirtækjaskuldabréfamarkaði á Indlandi, sem er meira en 500 milljarða dala virði.
Meðal fremstu flokka í þróunarlöndunum hefur Indland á undanförnum árum orðið einn af hagstæðustu áfangastöðum til að fjárfesta á grænum skuldabréfamarkaði, sem staðfestir þá öflugu fjárfestingartækifæri sem eru í boði við stjórnvölinn hjá fjárfestinum.
Til að ræða frekar um þessa tillögu mun þessi handbók hjálpa þér að skilja horfur og skref til að fjárfesta í grænum ríkisskuldabréfum og einkareknum skuldabréfum á Indlandi.
Hvernig eru skuldabréf græn
Með tilkomu alþjóðlegu umhverfisverndaráætlunarinnar kom fram hugmyndin um sjálfbær skuldabréf, með áherslu á fjárfestingar sem miða að loftslagsvænum verkefnum. Sjálfbær skuldabréf innihalda félagsleg skuldabréf, sjálfbærni og græn skuldabréf (GSS).
Græn skuldabréf taka meirihluta í heildarfjárfestingum og virka í grundvallaratriðum eins og hefðbundin skuldabréf þar sem aðili, annað hvort fyrirtæki eða land, gefur út skuldabréf eða IOUs til að afla fjár frá fjárfestunum, sem þeir nýta til að fjármagna umhverfismeðvituð verkefni og innviði.
Ennfremur eru þessi skuldabréf gefin út til ákveðins tíma og með gjalddaga fá fjárfestar peningana sína til baka ásamt ákveðnum vöxtum.
Græn skuldabréf eru einstök vegna þess að fjármunirnir sem safnast miða sérstaklega að því að fjárfesta í sjálfbærum verkefnum. Þessi verkefni gætu falið í sér endurnýjanlega orku, hreint vatn eða þróun orkunýttra innviða.
Fyrir stutta söguskoðun var fyrsta græna skuldabréfið gefið út árið 2008 af Alþjóðabankanum og náði miklum vinsældum eftir Parísarsamkomulagið 2015. Frá 2022, meira en 2 billjónir dollara virði af grænum skuldabréfum hafa verið gefin út á heimsvísu og er spáð að fjöldinn nái 5 billjónum dala um 2025.
Indland – Máttugur í þróun
Indland kemur óneitanlega seint þegar kemur að því að fara inn á græna skuldabréfamarkaðinn innanlands.
Hins vegar, ef greint er á vexti útgáfu grænna skuldabréfa á síðustu 2 árum, er greinilegt að græni markaður Indlands á eftir að hækka verulega á næstu árum. Árið 2021 var heildarverðmæti kr GSS fjárfesting í skuldabréfum var $7.85 milljarðar, sem er 585% hærra en árið 2020. Af þessari tölu voru $6.11 milljarðar einir fjárfestir í grænum skuldabréfum.
Það er umtalsverð uppörvun sem undirstrikar vilja fyrirtækja til að gefa út græn skuldabréf á markaðnum til að efla loftslagsmeðvituð verkefni og fjárfestingar. Það sem gerir mál Indlands heillandi er möguleiki á vexti í grænum og endurnýjanlegum verkefnum á næstu árum sem miða að því að efla stefnu ríkisstjórnarinnar um að verða kolefnishlutlaus fyrir 2070 og fjórfalda endurnýjanlega orkugetu sína fyrir 2030.
Þetta hjálpar okkur að dreifa teikningu til að skilja umfang og hagkvæmni þess að gera grænar fjárfestingar í þróunarlandi með ört vaxandi hagkerfi heimsins.
Þar að auki tók ríkisstjórn Indlands stórt skref í fjárhagsáætlun 2022-23 með því að setja af stað græn skuldabréf í fyrsta skipti. Það hefur nú hleypt af stokkunum a ramma fyrir almenning og gaf út skuldabréf að andvirði 1.9 milljarða dollara, sem mun fara í almennt tilboð frá 25. janúar 2023.
Þetta skref tryggir enn frekar viðbúnað stjórnvalda til að viðurkenna græn skuldabréf sem raunhæfa fjármálagerninga og gera ráðstafanir til að skapa hagstætt vistkerfi með eftirlitsstuðningi fyrir fjárfestana til langtímafjárfestinga í grænum verkefnum.
Því með þessari þróun geta fjárfestar nú fjárfest í bæði einkareknum og ríkisskuldabréfum í landinu. Við skulum athuga hvernig þú, sem fjárfestir, getur valið ýmis græn skuldabréf, þar á meðal ríkisskuldabréf, til að fjárfesta á Indlandi.
Hvernig á að fjárfesta í grænum skuldabréfum
Fjárfestar hafa möguleika á að fjárfesta í opinberum og einkareknum grænum skuldabréfum. Hér er hvernig þú getur gert það:
Græn skuldabréf
Grænu skuldabréfin verða gefin út af RBI í gegnum Samræmt verðuppboð. Ferlið verður svipað og við útgáfu Ríkisverðbréf (G-sek), þar sem ríkið mun taka peningana að láni til að fjármagna opinberar framkvæmdir á samræmdum vöxtum.
Eins og á RBI dagatalinu, 16000 crore rúpíur virði af grænu skuldabréf verður skráð fyrir almennt útboð í tveimur áföngum á 8000 milljónir rúpíur hvor 25. janúar og 9. febrúar, í sömu röð. Þessi skuldabréf verða gefin út með 5 og 10 ára gjalddaga og einnig er hægt að eiga viðskipti með þau eins og önnur bréf.
Smásölufjárfestar geta boðið í þessi skuldabréf á RBI-Retail Direct vettvangur, sem er opinber vefsíða til að auðvelda tilboð í G-sek á bæði aðal- og eftirmarkaði fyrir einstaka fjárfesta. Þú getur skráð þig á þennan vettvang með því að fylgja ferlinu hér að neðan:
- Heimsókn í RBI-Retail Direct vefsvæði.
- Búðu til einn eða sameiginlegan reikning. Þú færð OTP á skráða farsímanúmerið þitt og netfang.
- Eftir að hafa staðfest OTP þarftu að hlaða niður ávísuninni eða gefa leyfi fyrir netstaðfestingu á reikningsupplýsingunum þínum.
- Innan tveggja daga færðu tilkynningu um aðgang að pallinum.
Þú getur fjárfest í grænum skuldabréfum hér eftir að hafa uppfyllt skilyrðin sem kveðið er á um í RBI, sem líkjast því að fjárfesta í hverju öðru ríkisöryggi. Hins vegar gætu kröfurnar verið yfirþyrmandi fyrir marga fjárfesta og þeir gætu heldur ekki verið gjaldgengir til að fjárfesta í því beint.
Þess vegna geturðu fjárfest í skuldabréfum í gegnum verðbréfafyrirtæki eins og Zerodha eða sérhæfða skuldabréfaviðskiptavettvanga eins og Wint Wealth. Þessir vettvangar gera þér kleift að fjárfesta í bæði ríkisskuldabréfum og einkaskuldabréfum sem eru flutt af ýmsum fyrirtækjum.
Fjárfesting í grænum einkaskuldabréfum
Líkt og stjórnvöld gefa einkaaðilar eins og fjölþjóðleg fyrirtæki einnig út græn skuldabréf á föstum vöxtum fyrir almenning til að fjármagna sjálfbær verkefni.
Þessi skuldabréf falla undir flokk fyrirtækjaskuldabréfa, með svipaða aðferð til að fjárfesta í þeim, nema fyrir þá staðreynd að græn skuldabréf eru gefin út með ákveðna dagskrá í huga.
Útgáfa grænna skuldabréfa er í raun stjórnað af leiðbeiningum SEBI um "Græn skuldabréf,” þannig að tryggja að fyrirtæki gefi ekki út svikin IOUs undir skjóli grænna skuldabréfa.
Þú getur keypt græn einkaskuldabréf á tvo vegu:
- Hægt er að hafa beint samband við fyrirtækin á frummarkaði. Þeir gefa út tilkynningar um útgáfu skuldabréfa á vefsíðum sínum, eða þú getur líka sótt um í gegnum bankann þinn. Í öllum tilvikum þarftu að hafa Demat reikning til að geyma skuldabréfin þín á öruggan hátt. Hins vegar er þetta seinvirkara ferli fyrir fjárfesta með takmarkað fjármagn og fagfjárfestar og fjármálastofnanir utan banka sem hafa gríðarlegt fjármagn nýta venjulega þennan valkost.
- Fyrir utan að kaupa beint græn skuldabréf af fyrirtækinu getur þú, sem almennur fjárfestir, keypt þessi skuldabréf sem sameiginlegir sjóðir eða kauphallarsjóðir (ETF) á eftirmarkaði. Þetta er boðið af ýmsum bönkum og verðbréfasjóðum á vettvangi þeirra eða í gegnum verðbréfafyrirtæki. Á meðan, sérhæfðir pallar eins og Wint Auður, goldenpie.com og thefixedincome.com bjóða einnig almennum fjárfestum greiðan aðgang að trúverðugum skuldabréfum ásamt rannsóknarefni sem útskýrir lánshæfismat, vanskilaáhættu, lausafjáráhættu og vaxtaáhættu fyrirtækisins og skuldabréfanna.
Þar sem Indland er við það að verða 3. stærsta hagkerfi í heimi árið 2030, hafa stjórnvöld og fyrirtæki aukið fjárfestingar sínar í uppbyggingu sjálfbærra innviða í landinu.
Með þessar almennu jákvæðu horfur, er græn skuldabréfamarkaður Indlands hneigðist til að vaxa með áður óþekktum hraða og nú hafa smásölufjárfestar einnig tækifæri til að fjárfesta í vaxtarsögunni og vinna sér inn umtalsverða ávöxtun.
Skildu eftir skilaboð