Ранее я поделился двумя постами, посвященными кошельки с криптовалютами.
Понимание того, что они из себя представляют, как они работают, функции, которые они поддерживают, и лучшие варианты там было важно для нас, чтобы перейти к следующему шагу.
Следующим шагом является торговля криптовалютами через децентрализованные биржи (DEX).
Уже охватив такие сложные темы, как Урожайное фермерство , провешивания & NFTs, этот пост завершит нашу дискуссию по этому вопросу на данный момент. Позже мы рассмотрим DAO и технологии нового века.
Итак, давайте наденем нашу учебную шляпу и приступим к делу!
1. Что такое DEX?
DEX, сокращение от децентрализованного обмена, представляет собой протокол DeFi без какого-либо функционирующего центрального органа.
Другими словами, это похоже на фруктовый рынок, где покупатели и продавцы торгуют определенными фруктами по согласованной цене.
Ваш вопрос должен быть, чем это отличается от централизованного обмена, и ответ будет следующим:
- Чтобы купить фрукты на местном фруктовом рынке, вам не нужно открывать счет при входе на рынок. Вы просто проходите мимо. То же самое верно и для DEX. Нет необходимости открывать счет.
- Точно так же, чтобы купить фрукты на местном фруктовом рынке, вам не нужно доказывать на фруктовом рынке, кто вы есть. Продавец или организатор фруктового рынка не имеет отношения к KYC. То же самое верно и для DEX.
- Интересно, что чтобы купить фрукты на местном фруктовом рынке, вам не нужно вносить наличные на входе, и вам не выдается кассовый ваучер для совершения покупки. Вы носите наличные с собой в кошельке и платите напрямую продавцу. То же самое верно и для DEX с уровнем P2P (от человека к человеку) (подробнее об этом позже).
Другими словами, DEX — это децентрализованный рынок. Нет центральной власти. Только покупатели и продавцы.
2. Типы децентрализованных бирж
2.1. P2P
Самые ранние DEX были основаны на уровне P2P. Они представляли себе рынки, на которых покупатели и продавцы могли бы взаимодействовать по взаимно согласованным ценам за монеты, которые они хотели обменять.
Однако в отрасли поняли, что это создало проблему бартера, а именно:
Я должен быть готов продать то, что нужно кому-то другому, и обменять на то, что нужно мне. В экономике эта проблема называется двойным совпадением желаний.
У энтузиастов DeFi было инновационное решение, называемое пулами ликвидности, для решения этой проблемы.
2.2 DEX, поддерживаемая пулом ликвидности
В двух словах:
- Я владею $ETH и хочу получать пассивный доход от своего владения;
- У вас есть $WBTC ($BTC в блокчейне Ethereum) и вы хотите получать пассивный доход от своего холдинга;
- Мы оба вносим наши активы в пул ликвидности, который будет продавать $ETH людям, покидающим свои позиции $WBTC, и продавать $WBTC людям, которые ищут позицию $BTC;
- В обмен на блокировку наших активов в пуле ликвидности мы будем получать комиссионные от протокола в виде торговых сборов;
- Это еще не все; протокол, в обмен на блокировку наших активов, также будет выпускать токены LP, представляющие нашу долю в пуле. Эти токены LP могут быть обеспечены залогом, чтобы собрать больше средств для приобретения дальнейшей чеканки, или поставлены на карту для получения дополнительного пассивного дохода.
Таким образом, пулы ликвидности гарантируют отсутствие двойного совпадения потребностей. Таким образом, торговля осуществляется мгновенно без какой-либо центральной власти.
На самом деле, большинство DEX работают как гибрид. Вы можете подождать, пока кто-то придет и будет торговать с вами через уровень P2P, или торговать мгновенно, подключившись к пулу ликвидности.
3. Действительно ли DEX не требует KYC?
Да. DEX не будет запрашивать у вас информацию KYC. Это просто подключи и играй с вашим кошельком. Напомним, это все-таки фруктовый рынок.
Однако это не означает, что вы начинаете свою криминальную карьеру здесь (где угодно, если уж на то пошло!). Вам было бы полезно прочитать это сообщение на KYC, и я коснусь этого вопроса ниже.
Чего многие люди не понимают, так это того, что блокчейн является общедоступным. Это означает, что запись ваших транзакций, например, на DEX на основе Ethereum, будет размещена на Etherscan с адресом вашего кошелька.
Фактически, этот публичный характер блокчейна гарантирует, что денежный след доступен, и все, что вам нужно, — это личность. Внесения вашего кошелька в черный список будет достаточно, чтобы заставить вас съежиться из своего логова.
Публичный характер блокчейна оказался очень эффективным для правоохранительных органов, и самое приятное то, что отрасль в целом продолжает сотрудничать в этом вопросе. Неудивительно, что незаконная торговля криптовалютами оценивается как просто 0.15%.
4. Каковы некоторые из популярных протоколов DEX?
В каждой цепочке блоков существуют тысячи протоколов DEX. Все они имеют одинаковую базовую полезность и, следовательно, являются однородными.
Согласно CoinGecko, Uniswap является ведущей биржей с большей долей рынка. Хостинг сети Binance Блин идет вторым.
Вы можете ознакомиться с полным списком, который обновляется ежедневно на Веб-сайт CoinGecko.
Заключение
Несмотря на популярность централизованных бирж (CEX) и доминирующий опыт CeFi, наблюдается неуклонный сдвиг в сторону DeFi.
Рост объема на DEX создает острую конкуренцию объему CEX. Для этого есть множество причин, включая, помимо прочего, тот факт, что многие новые предложения и новые активы доступны исключительно в децентрализованном пространстве.
Я надеюсь, что этот пост был информативным, и если у вас есть какие-либо вопросы, на которые нужно ответить, свяжитесь со мной на канале FinChamps.
Желаем вам удачи!
Оставьте комментарий