நிதிச் சந்தைகளால் நீங்கள் நெருக்கமாகப் பாதிக்கப்பட்டிருந்தாலும் இல்லாவிட்டாலும், என்ன நடக்கிறது என்பதை அறிந்த பிறகு இந்தக் கட்டுரை உங்கள் முதுகுத்தண்டில் குளிர்ச்சியைக் கொண்டுவரும்.
உலக சந்தைகள் சிவப்பு நிறத்தில் உள்ளன. சந்தைகளில் சுமார் $11 டிரில்லியன் இழப்பு ஏற்பட்டுள்ளதாக அறிக்கைகள் கூறுகின்றன.
S&P 500 மிகப்பெரிய அளவில் 19% குறைந்துள்ளது. NASDAQ, அதன் தொழில்நுட்ப-கனமான பங்குகளுக்கு பிரபலமானது, அது 28% க்கும் அதிகமாக சரிந்ததால் இன்னும் கோபத்தை எதிர்கொண்டது.
கிரிப்டோ சந்தைகள் மழையைப் போல வீழ்ச்சியடைந்து 50% க்கும் அதிகமாக சரிந்தன. லூனா(ஒரு கிரிப்டோகரன்சி திட்டம்) 99%க்கும் அதிகமாக சரிந்தது.
ஆம், இதுதான் உலகில் நடக்கிறது, இதை நம்புங்கள், இந்த விபத்தின் தாக்கங்கள் உங்களைப் பெரிதும் பாதிக்கும்.
இந்த தற்போதைய சந்தை சூழ்நிலை, கடந்தகால உலகளாவிய மந்தநிலையுடன் அதன் ஒற்றுமை மற்றும் சிறந்த நடைமுறைகள் மூலம் நீங்கள் அதை எவ்வாறு முறியடிக்க முடியும் என்பதை உடைக்க முயற்சிப்பேன்.
அப்படியென்றால், அதற்குள் குதித்து, ஏன் இப்படி ஒரு விபத்து முதலில் வந்தது என்று பார்ப்போம்?
உலகளாவிய சந்தைகள் ஏன் வீழ்ச்சியடைந்தன?
உலகளவில் இவ்வளவு பெரிய விற்பனை அழுத்தத்தைக் கொண்டு வந்ததற்கு ஒரு காரணமும் இல்லை. ஒரே நேரத்தில் உலகம் முழுவதும் பல நிகழ்வுகள் நடப்பதால், சந்தைகள் ஒருநாள் கீழே செல்ல வேண்டியிருந்தது.
ஆனால் நிதிச் சந்தைகளின் இரத்தக்களரிக்கு வழிவகுத்த சில காரணங்கள் இங்கே உள்ளன.
1. அமெரிக்காவில் பணவீக்கம் அதிகரிப்பு
அதிகரித்து வரும் பணவீக்கம் பற்றிய அச்சம் அமெரிக்காவில் சில காலம் தெளிவாகத் தெரிந்தது, அது இறுதியாக நடந்தது. நுகர்வோர் விலைக் குறியீடு (CPI) என்பது ஒரு குறிப்பிட்ட காலப்பகுதியில் பொருட்கள் மற்றும் சேவைகளின் விலையில் ஏற்படும் மாற்றத்தின் விகிதத்தை அளவிடும் முறையாகும்.
பொருட்கள் மற்றும் சேவைகளின் விலைகள் உயர்ந்துள்ளன மற்றும் ஏப்ரல் மாதத்திற்கான CPI வாசிப்பு ஆண்டுதோறும் 8.3% அதிகரித்துள்ளது, இது 1980 களில் இருந்து அமெரிக்க நுகர்வோர் முதல் முறையாகக் கண்டது.
பணவீக்கத்தின் இந்த ஆபத்தான உயர்வு, அதிக ஊதியத்துடன் பொருந்தவில்லை என்றால், சந்தைகளுக்குத் தொடர்ந்து தீங்கு விளைவிக்கும். நிறுவனங்களின் செலவுகள் பெருமளவில் உயர்ந்துள்ளதால், இது நிறுவனங்களை பாதித்துள்ளது.
சம்பாதிக்கும் திறன் உயர்ந்தாலும், லாப வரம்புகள் குறைக்கப்பட்டு, சந்தைகளை நேரடியாக பாதிக்கிறது. இவை அனைத்தும் நுகர்வோரின் நம்பிக்கையை நேரடியாகப் பாதிக்கிறது, இது பொது நிறுவனங்களின் பங்குகளில் பிரதிபலிக்கிறது.
2. ரஷ்யா-உக்ரைன் போர் நெருக்கடி
புடின் எல்லாவற்றையும் மீண்டும் குழப்ப முடிவு செய்தபோது தொற்றுநோயைப் பிடித்த பிறகு உலகளாவிய சந்தைகள் புதிய உச்சங்களுக்கு அணிவகுக்கத் தொடங்கின. உக்ரைன் மீதான ரஷ்ய படையெடுப்பு முக்கிய நிதிச் சந்தைகளின் வீழ்ச்சியில் ஒரு முக்கிய நிகழ்வாக மாறியது.
உலகின் 10% எண்ணெயை ரஷ்யா இறக்குமதி செய்கிறது, மேலும் போர் வர்த்தகத்தில் பல முறைகேடுகளை ஏற்படுத்தியது. ஐரோப்பிய ஒன்றியமும் அமெரிக்காவும் ரஷ்ய எண்ணெய் இறக்குமதிக்கு தடை விதித்ததால், எண்ணெய் விலைகள் எப்போதும் இல்லாத அளவுக்கு உயர்ந்ததால் வணிகங்கள் போக்குவரத்துக்கு அதிக செலவு செய்யத் தொடங்கின.
இது வளர்ச்சி எதிர்பார்ப்புகள் மற்றும் வருவாய் கணிப்புகளில் ஒரு செங்குத்தான வீழ்ச்சியை உருவாக்கியது, இதன் விளைவாக பங்கு விலைகள் வீழ்ச்சியடைந்தன.
3. வட்டி விகிதங்கள் மீதான ஃபெட்ஸ் நடவடிக்கை
அமெரிக்காவின் பெடரல் ரிசர்வ், நாட்டில் ஆபத்தான பணவீக்கத்தை சமாளிக்க பல விதிமுறைகளை கொண்டு வந்தது. எதிர்காலத்தில் 2% பணவீக்கத்தை பராமரிக்க, மத்திய வங்கிகள் வட்டி விகிதங்களை 0.5% உயர்த்தியது. 2000 ஆம் ஆண்டுக்குப் பிறகு இதுவே மிகப்பெரிய வட்டி விகித உயர்வாகும், இதன் விளைவு தெளிவாகத் தெரிகிறது.
வட்டி விகிதங்கள் கீழே தள்ளும் பொருள் இல்லை என்றாலும் பங்குச் சந்தை, இது பங்குகளுக்கு தீங்கு விளைவிக்கும்.
வட்டி விகிதங்கள் அதிகரிக்கும் போது, நிறுவனங்கள் குறைவாக செலவழிக்க முனைகின்றன, இது இறுதியில் பொருளாதாரத்தின் வளர்ச்சியின் வேகத்தில் சரிவை ஏற்படுத்துகிறது. இதனால், இது நேரடியாக பங்குகளின் விலையை பாதிக்கிறது.
4. விநியோகச் சங்கிலியை சீர்குலைக்கவும்
COVID-19 தொற்றுநோய் உலகப் பொருளாதாரத்தை சேதப்படுத்தியது, அதன் தாக்கம் இன்னும் மிக முக்கியமானது. தொற்றுநோய் மற்றும் பின்வரும் உலகளாவிய பூட்டுதல் காரணமாக விநியோகச் சங்கிலிகளும் பெரிதும் பாதிக்கப்பட்டுள்ளன.
உற்பத்தி நிறுத்தப்பட்டதால் ராட்சத நிறுவனங்களுக்கு பொருட்கள் தட்டுப்பாடு ஏற்பட்டது. இதன் விளைவாக வாடிக்கையாளரின் தேவைகள் மற்றும் கோரிக்கைகளை பூர்த்தி செய்ய போதுமான பொருட்கள் வழங்கப்படவில்லை.
இவை அனைத்தும் நிறுவனத்தின் லாபத்தைக் குறைத்து அதன் பங்கு விலைகளில் வீழ்ச்சியை ஏற்படுத்தியது.
5. உற்பத்தியில் சீனாவின் பாரிய வீழ்ச்சி
சீனா உலகின் இரண்டாவது பெரிய பொருளாதாரம் மற்றும் மலிவான தொழிலாளர்களைக் கொண்ட நாடு. ஆப்பிள் மற்றும் டெஸ்லா போன்ற பல பெரிய நிறுவனங்கள் நாட்டில் தங்கள் உற்பத்தி அலகுகளை நிறுவியுள்ளன.
தொற்றுநோய் மீண்டும் ஒருமுறை நாட்டைத் தாக்கியுள்ள நிலையில், நாட்டின் விநியோகச் சங்கிலி மீண்டும் ஒருமுறை பெரும் பாதிப்பை சந்தித்துள்ளது. இது விநியோக பற்றாக்குறையை ஏற்படுத்துகிறது, இது பொருட்களின் விலையை அதிகரிக்கிறது.
இது டாட் காம் குமிழி 2.0?
இந்தக் கேள்விதான் இப்போது ஒவ்வொரு முதலீட்டாளரையும் அலைக்கழிக்கும் கேள்வி. இந்த அறிக்கையை ஆதரிக்க சில சுவாரஸ்யமான உண்மைகளை நான் கண்டறிந்தேன், இதைத்தான் நான் கண்டுபிடித்தேன்.
டாட் காம் குமிழியைப் போலவே, அதன் பெயரில் “.காம்” ஐச் சேர்த்த ஒவ்வொரு நிறுவனமும் ஒரே இரவில் வெற்றியைக் கண்டபோது, கிரிப்டோகரன்ஸிகள் மற்றும் டெஃபை ஆகியவற்றில் விஷயங்கள் சரியாக நடந்தன.
வரலாறு மூன்று அல்லது நான்கு திரும்பத் திரும்ப வருவதில்லை, ஆனால் அது ரைம்ஸ் என்று பிரபலமாக கூறப்படுகிறது. இதுதான் சமீபகாலமாக நடந்து வருகிறது.
1. ஒத்த குறியீடுகள்
2022 மற்றும் 2000 இன் குறியீடுகளிலும் இதேபோன்ற இயக்கம் உள்ளது.
சந்தை திருத்தங்கள் அரிதான ஒன்று அல்ல, ஆனால் ஒரு குறுகிய காலத்தில் ஒரு பெரிய குப்பை தினமும் காலையில் நடக்கும் ஒன்று அல்ல. 2000 விபத்து 80% க்கும் அதிகமான செயலிழப்பைக் கண்டது, இது NASDAQ ஐ 1996 இன் நிலைக்கு கொண்டு வந்தது.
இதேபோல், கோவிட்-19க்குப் பிந்தைய ஊக்கம் சந்தையில் மிகப்பெரிய காளை ஓட்டத்தைக் கண்டது, ஆனால் திருத்தம் நான்கு தொடங்கியது மற்றும் பல்வேறு எதிர்மறை காரணிகள் உலகைத் தாக்கியதும், NASDAQ ஒரு விஷயத்தில் 30% குறைந்துள்ளதால், அது அனைத்து பம்ப்களையும் பயன்படுத்துவதாகத் தெரிகிறது. மாதங்கள்.
2. Amazon & Netflix's Bubble
டாட்காம் காலத்தைப் போலவே, கோவிட் -19 தொற்றுநோய் குறைந்ததால், அமேசான் மற்றும் நெட்ஃபிக்ஸ் போன்ற தொழில்நுட்ப ஜாம்பவான்கள் தங்கள் தயாரிப்புகளை அதிகரித்தனர். வாடிக்கையாளரின் தேவைகள் மற்றும் தேவைகளைப் பூர்த்தி செய்ய அதிக முதலீடுகள் இருப்பதால், அனைத்து தொழில்நுட்ப நிறுவனங்களும் அதிகமாக செலவழித்து வேலைக்கு அமர்த்தியுள்ளன.
இதன் விளைவாக கீழே உள்ள அட்டவணையில் தெளிவாகத் தெரியும்.
As நெட்ஃபிக்ஸ் முதல் முறையாக அதன் சந்தாதாரர் இழப்பு, மற்றும் அமேசான் உலகெங்கிலும் சட்ட அறிவிப்புகளை எதிர்கொள்வது தொடர்கிறது, கோவிட்-க்கு பிந்தைய ஊக்கத்தில் அவர்கள் செய்த அனைத்து ஏற்றத்தையும் அவர்கள் உள்வாங்குவது போல் தெரிகிறது.
நான்கு மாதங்களில் தனது மதிப்பை இரட்டிப்பாக்கிய அமேசான், மூன்றே மாதங்களில் 40% குறைந்துள்ளது. அதேசமயம் பல வருடங்களாக கனவு காளை ஓட்டத்தில் இருந்த நெட்ஃபிக்ஸ், 73 மாதங்களில் 5% செயலிழந்து குளத்தில் மூழ்கியது.
காரணம் சந்தேகத்திற்கு இடமின்றி அதிக பணியமர்த்தல் மற்றும் தொடர்ந்து வந்த நிறுவனங்களின் இழப்புகள். இந்த நிலைமை டாட் காம் குமிழியை சரியாக பிரதிபலிக்கிறது.
இருப்பினும், சில ஒற்றுமைகள் இருந்தாலும், தற்போதைய சூழ்நிலை சரியாக ஒரு குமிழியை ஒத்திருக்கவில்லை. சந்தேகத்திற்கு இடமின்றி, சில நிறுவனங்கள் மிகையாக மதிப்பிடப்படுகின்றன, ஆனால் அவை அதிக வளர்ச்சி திறனைக் காட்டுவதால் அவற்றின் நியாயமான விலைக்கு அருகில் விலை நிர்ணயம் செய்யப்படுகின்றன.
நீங்கள் அவர்களை 2000 ஆம் ஆண்டில் அவர்களின் சகாக்களுடன் ஒப்பிட்டுப் பார்த்தால், அவர்கள் சிறந்த இடத்தில் உள்ளனர். செங்குத்தான திருத்தம் அனைத்து தொழில்நுட்ப ஜாம்பவான்களையும் தங்கள் நலனுக்காக தொடர்ந்து ஆராய்ச்சி செய்து மேம்படுத்துவதால் விழிப்புடன் உள்ளது. தங்களின் கடந்த காலத் தவறுகளை நன்கு உணர்ந்து, இம்முறை துண்டாடாமல் பார்த்துக் கொள்வார்கள் என்பது மிகத் தெளிவாகத் தெரிகிறது.
சந்தைகளுக்கு அடுத்தது என்ன?
சந்தைகளை யாராலும் காலதாமதம் செய்ய முடியாது. நீங்கள் அதன் அடுத்த நகர்வைக் கணிக்க முயலும்போது, ஆபத்தில் நிறைய இருக்கிறது. இருப்பினும், அதிக ஆபத்துக்களை எடுப்பதை விட பாதுகாப்பாக இருப்பது நல்லது.
துரதிர்ஷ்டவசமாக மோசமான நிலை இன்னும் முடிவுக்கு வரவில்லை என்பதை தற்போதைய சூழ்நிலை நிரூபிக்கிறது. ரஷ்ய படையெடுப்பு இன்னும் நகர்வதால், உலக சந்தைகள் தொடர்ந்து அச்சத்தில் உள்ளன. பணவீக்கம் தங்குவதற்கு இங்கே உள்ளது என்றும், பொருளாதாரம் சுவாசிக்க சிறிது நேரம் தேவை என்றும் மத்திய வங்கிகள் சுட்டிக்காட்டியுள்ளன.
சீனாவின் நிறுத்தத்தால் தொழில்நுட்ப நிறுவனங்கள் தயாரிப்புகள் மற்றும் சேவைகளின் பாரிய பற்றாக்குறையை எதிர்கொள்கின்றன. இந்த சூழ்நிலைகள் அனைத்தும் சந்தைகள் இன்னும் கீழே செல்லக்கூடும் என்பதைக் காட்டுகின்றன.
ஆனால், இதுபோன்ற சூழ்நிலைகளில் உங்கள் பணத்தை எப்படி சந்தைகளில் முதலீடு செய்வது?
அல்லது உங்கள் இருக்கும் போர்ட்ஃபோலியோவை நஷ்டத்தில் விற்க வேண்டுமா?
கவலைப்படாதே. இதுபோன்ற சூழ்நிலைகளில் எது சிறந்த முடிவாக இருக்கும் என்பதை அடுத்த பகுதி உங்களுக்குச் சொல்கிறது.
இந்த சந்தை நிலைமைக்கு தயார் செய்ய செய்ய வேண்டிய பட்டியல்
தற்போதைய சந்தை நிலவரம் குறித்து பல ஊகங்கள் உள்ளன. இருப்பினும், சில புத்திசாலித்தனமான நகர்வுகள் உங்களுக்கு சில அழகான பணத்தை சம்பாதிக்கலாம்.
1. பங்குகளை அவற்றின் சம்பாதிக்கும் திறனில் தேர்வு செய்யவும்
எதிலும் முதலீடு செய்து விரைவான லாபம் ஈட்டும் காலம் இப்போது முடிந்துவிட்டது. காளை ஓட்டத்தில் பணம் சம்பாதிப்பது அதைவிட மிகவும் எளிதானது கரடி சந்தையில் உயிர்வாழும்.
நல்ல வருவாய் உள்ள நிறுவனங்களில் முதலீடு செய்ய முயற்சிக்கவும். ஒரு பெரிய விற்பனை சந்தைகளை தாக்கும் போது, இந்த நிறுவனங்கள் பாதகமான சூழ்நிலையில் வலுவாக இருக்கும்.
2. ஈவுத்தொகைக்கான நோக்கம்
ஆம், ஈவுத்தொகை என்பது பலரின் புதிய வருமான ஆதாரமாகும். சந்தைகளில் ஏற்படும் ஃபிளாஷ் செயலிழப்புகளால் டிவிடெண்ட் செலுத்தும் பங்குகள் அதிகம் பாதிக்கப்படவில்லை என்பது மிகவும் வெளிப்படையானது. இதற்குக் காரணம் அவர்களின் வலுவான அடிப்படைகள்தான்.
3. சந்தையின் நேரத்தைச் செய்ய முயற்சிக்காதீர்கள்
வீழ்ச்சியடைந்த பங்குகளின் விலைகளால் நீங்கள் பேராசைப்பட்டு, கீழே இறங்க விரும்பினால், சந்தைகளில் பணத்தை இழக்கும் 99% மக்களில் நீங்கள் ஒரு பகுதியாக இருக்கலாம். கீழே பிடிப்பதற்கு பதிலாக, பங்குகள் மீண்டும் எழும்பும் போது உங்கள் பணத்தை வைப்பது பாதுகாப்பானது மற்றும் வளர்ச்சியின் அறிகுறிகளைக் காட்டத் தொடங்கும்.
4. பாதுகாப்பான முதலீடுகளுக்குச் செல்லுங்கள்
உங்களுக்கு நஷ்டம் இல்லை என்றால் பாதுகாப்பான முதலீடுகளுக்காக உங்கள் போர்ட்ஃபோலியோவை வேறுபடுத்தும் நேரம் இது. SIP களில் முதலீடு செய்வதைக் கருத்தில் கொள்ளுங்கள், பரஸ்பர நிதி, மற்றும் பத்திரங்கள். இத்தகைய சந்தை நகர்வுகளில் இவை குறைந்த நிலையற்ற முதலீடுகளாகும்.
5. எதுவும் செய்யாமல் இருப்பதுதான் சிறந்த விஷயம்
சில நேரங்களில், ஒன்றும் செய்யாமல் இருப்பது அதிசயங்களைச் செய்ய முடியாது, மேலும் பங்குச் சந்தைகளில், இது இன்னும் முக்கியமானது. உங்கள் போர்ட்ஃபோலியோ குறையவில்லை என்றால், நிதிச் சந்தைகளில் இருந்து ஓய்வு எடுப்பதை நீங்கள் பரிசீலிக்கலாம்.
இத்தகைய ஃபிளாஷ் செயலிழப்புகள் மற்றும் குப்பைகள் உண்மையில் அசாதாரணமானது, மேலும் இந்த நிலைமைகளில் கணிப்புகள் ஒவ்வொரு நாளும் தோல்வியடைகின்றன. எனவே, பேராசைப்பட்டு உங்கள் முதலீடுகளை இழப்பதை விட சந்தைகள் செட்டில் ஆகும் வரை காத்திருப்பது நல்லது.
ஒரு பதில் விடவும்