Уоррен Баффет шахсест, ки эҳтимолан дар ҳафтод соли охир ба эҷоди миллионерҳо бештар аз дигарон илҳом бахшидааст. Уоррен Баффет сармоягузори афсонавӣ аст, ки бисёриҳо барои машварати сармоягузорӣ муроҷиат мекунанд.
Саволе, ки ба ман бештар дар бораи Уоррен Баффет дода мешавад, ин аст: "Асрори сармоягузории ӯ чист?"
Агар шумо хоҳед, ки ба саҳмияҳо сармоягузорӣ кунед ё мехоҳед стратегияи кунунии худро такмил диҳед, шумо бояд ин мақоларо барои илҳом аз яке аз бузургтарин сармоягузорони ҳама давру замон хонед.
Уоррен Баффети бузург барои сармоягузорон дарси зиёде дорад. Дар ин ҷо нӯҳ бузургтарини ӯ ҳастанд.
1. Ҳамчун сармоягузор, шумо бояд кӯшиш кунед, ки сармояи шумо ҳифз карда шавад.
Уоррен Баффет мегӯяд, ки ҳифзи сармоя бояд афзалияти сармоягузор бошад; ин маънои онро дорад, ки вақте ки шумо савдои бад мекунед, берун равед. Ба воҳима наафтед ва мавқеи худро нигоҳ доред.
«Қоидаи №1: Ҳеҷ гоҳ пулро аз даст надиҳед. Қоидаи №2: Қоидаи №1-ро ҳеҷ гоҳ фаромӯш накунед”
Дар бозор бо хоҳиши омилҳои зиёд ба боло ва поён ҳаракат мекунад. Муҳим аст, ки диққати худро ба кори хонагии худ нигоҳ доред, аз васвасаи пайравӣ аз издиҳом канорагирӣ кунед.
Агар тиҷорат потенсиали бузурги рушд дошта бошад, ҳатто дар бадтарин бозорҳо сармоягузорӣ кунед, то вақте ки бозорҳо гардиш кунанд, беҳтарин фоида ба даст оред.
2. Беҳтар аст, ки тиҷорати бузургро бо нархи мувофиқ харед, аз он ки тиҷорати миёнаро бо нархи олӣ харед.
Ин аввалин дарси Уоррен Баффет ба одамоне, ки мехоҳанд дар бораи сармоягузорӣ маълумот гиранд, тавсия медиҳад. Ин ба қадри кофӣ оддӣ ба назар мерасад, аммо барои сармоягузорон пайравӣ кардан хеле душвор аст.
Сармоягузорон қарорҳои эҳсосотӣ қабул мекунанд. Онҳо аз худ мепурсанд: "Ман барои ин сармоягузорӣ чӣ қадар пардохт мекунам?"
Аммо онҳо бояд бипурсанд, ки "ин сармоягузорӣ чӣ қадар арзиш дорад?"
Шумо бояд муайян кунед, ки шумо барои он чӣ қадар пул додан мехоҳед ва сипас фаҳмед, ки он чӣ қадар арзиш дорад. Агар нарх аз арзиши он паст бошад, пеш равед ва онро харед. Агар не, онро нахаред.
"Харидани як ширкати олиҷаноб бо нархи одилона беҳтар аст аз як ширкати одилона бо нархи олӣ"
Ду кореро, ки шумо бояд анҷом диҳед, вуҷуд дорад: аввал, шумо бояд ширкатҳои камарзишро муайян кунед; дуюм, шумо бояд муайян кунед, ки оё онҳо барои афзоиш иқтидори хуб доранд.
3. Эҳтимол вақти хубе барои харид кардан аст, агар одамони дигар ноумедона фурӯшанд ва баръакс.
Агар шумо ба ин маслиҳат шубҳа дошта бошед, шумо танҳо нестед.
Эҳтимол шумо онро қаблан шунидаед, ё ҳадди аққал як варианти онро.
Аммо агар шумо дар бораи маънои паси ин иқтибос ва чӣ кор кардан лозим аст, фикр кунед, чизҳо ҷолибтар мешаванд.
Бахилӣ ва тарс чист?
Ва чӣ тавр мо медонем, ки тарси мо чизи хуб аст?
Уоррен Баффет пешниҳод мекунад, ки тарси шумо бояд аз фаҳмиши шумо дар бораи он ки одамон ба чизе чӣ гуна муносибат мекунанд, пайдо шавад.
Одамон аз он чизе, ки намефаҳманд, наметарсанд.
Пас, агар шумо хоҳед, ки ба чизе сармоягузорӣ кунед, ки одамон аз он метарсанд, аввал шумо бояд фаҳмед, ки чаро онҳо аз он метарсанд.
Агар тарси онҳо оқилона набошад, ба он сармоягузорӣ кунед. Агар тарси онҳо оқилона бошад, ба он сармоягузорӣ накунед.
"Битарсед, вақте ки дигарон бахилӣ мекунанд ва вақте ки дигарон метарсанд"
Барои сармоягузори мухолиф ба монанди Баффет будан, шумо бояд омода бошед, ки бар хилофи ҳикмати анъанавӣ биравед. Ин барои аксари одамон душвор аст, зеро мо омодаем, ки мардумро пайравӣ кунем.
4. Бозори фондӣ дастгоҳест барои интиқоли пул аз шахси бесабр ба бемор.
Уоррен Баффет мегӯяд, ки шумо бояд барои нигоҳ доштани саҳмияҳо барои муддати тӯлонӣ омода бошед.
Ва агар шумо бо ин худро бароҳат ҳис накунед, шумо набояд онро умуман соҳиб шавед.
Фоидаи сармоягузории дарозмуддат ин қобилияти истифода бурдани бартарии пайвастагиҳо мебошад.
Вақте ки шумо сармоягузориро дар муддати тӯлонӣ нигоҳ медоред, шумо метавонед аз сармоягузории ибтидоии худ ва аз нав сармоягузории худ пул ба даст оред. дивидендҳо ва тақсимоти фоидаи сармоя.
Бо мурури замон, ин маблағҳои иловагӣ ба мисли тӯби барфӣ ба поён ҳаракат мекунанд ва ҳаҷм ва суръатро ҷамъ мекунанд, то он даме, ки онҳо ба тармаи сарват табдил ёбанд.
«Новобаста аз он ки чӣ қадар истеъдод ё кӯшишҳои бузург, баъзе чизҳо вақтро талаб мекунанд. XNUMX занро ҳомиладор карда, дар як моҳ кӯдак таваллуд карда наметавонед».
Шумо наметавонед ба таври доимӣ боло ва поёни бозорро ба даст оред, аз ин рӯ кӯшиш накунед.
Вақте ки шумо ба арзиши ширкат боварӣ доред, сармоягузорӣ кунед. Агар шумо саҳмияҳои хубро бо нархи одилона харед, шумо бо мурури замон мукофот хоҳед гирифт.
5. Танҳо дар сурате сармоягузорӣ кунед, ки қарори худро равшан ва боварибахш шарҳ дода тавонед.
Вақте ки шумо ба ширкат сармоягузорӣ мекунед, шумо як қисми тиҷорати мушаххасро бо ҷиҳатҳои қавӣ ва заъфи он мехаред.
Уоррен Баффет мегӯяд, ки шумо бояд пеш аз сармоягузорӣ фаҳмед. Агар шумо ин корро карда натавонед, пас ин барои шумо хеле мушкил аст.
Шумо асосҳои сармоягузориро намефаҳмед ва намедонед, ки чӣ гуна домҳоро ҷустуҷӯ кунед. Ин танҳо барори гунг хоҳад буд, агар шумо аз сармоягузории худ пул кор кунед ва иқболи гунг ба зудӣ тамом мешавад.
"Таваккал аз надонистани он аст, ки шумо чӣ кор карда истодаед"
Масалан, Баффет ҳеҷ гоҳ ба ширкатҳои технологӣ сармоягузорӣ накардааст, зеро онҳоро намефаҳмад.
Вай шояд дар бораи ширкатҳои технологӣ бисёр хонда бошад, аммо ӯ ҳеҷ гоҳ иқтисоди аслии ин ширкатҳоро ба қадри кофӣ нафаҳмид, ки ба онҳо сармоягузорӣ кунад.
Вай сармоягузорӣ дар Amazon, Google, Facebook ва бисёр дигаронро аз даст дод, аммо ӯ эҳтимол аз зиёнкорон низ канорагирӣ мекард.
6. Нагузоред, ки эҳсосоти шумо ба он дахолат кунанд.
Баффет дар бораи асаби равонии аксари нокомиҳои сармоягузорӣ фикр мекунад.
Маслиҳати Уоррен Баффет ба сармоягузорон оддӣ аст: ширкатҳои босифатро харед ва онҳоро нигоҳ доред.
Агар шумо метавонед интизомро нигоҳ доред ва ҳангоми паст шудани бозор воҳима накунед, шумо ба зудӣ сарватманд хоҳед шуд.
"Муҳимтарин сифат барои сармоягузор табъ аст, на интеллект"
Баффет мегӯяд, ки хислат муҳимтарин сифати сармоягузор аст, на ақл.
Ба шумо лозим аст, ки эҳсосоти хоми беақлонаро зери назорат нигоҳ доред. Ба шумо лозим аст, ки пурсабр ва интизомнок бошед ва қодир бошед, ки нокомиро бидуни осеб қабул кунед.
Ба шумо қобилият лозим аст, ки нагузоред, ки хатогиҳо шуморо азоб диҳад.
Ба шумо қобилияти рафтор кардан лозим аст, ки аз рафтори аксари одамон хеле фарқ мекунад. Барои дар саҳмияҳо пул кор кардан ба шумо лозим нест, ки оқил бошед.
Аммо шумо бояд аз одами оддӣ дигар хел рафтор кунед.
7. Сирри сармоягузорӣ дар фаҳмидани арзиши чизест.
Мафҳуми сармоягузории арзиш аз ҷониби Бенҷамин Грэм ва шогирди ӯ Уоррен Баффет маъмул шудааст.
Сармоягузории арзиш бо ду мафҳуми асосӣ сару кор дорад - камбаҳодиҳӣ ва аз ҳад зиёд арзёбӣ:
Саҳмияҳо, агар он бо нархи пасттар аз арзиши дохилии худ савдо кунад, ночиз арзёбӣ мешавад.
Аз тарафи дигар, вақте ки саҳмия аст савдо бо нархе, ки аз арзиши дохилии он баландтар аст, аз ҳад зиёд арзиш дорад.
Уоррен Баффет сармоягузории арзишмандро афзалтар медонад, зеро вай боварӣ дорад, ки ин ба ӯ дар сармоягузориҳои худ маржаи бехатариро медиҳад.
Ин маънои онро дорад, ки ҳатто агар саҳмияҳо поин равад, ӯ барои пул кор кардан ҷой дорад, зеро онро арзон харидааст.
"Нарх он чизест, ки шумо мепардозед. Арзиш он чизест, ки шумо мегиред"
Дар маркази сармоягузории арзиш ин эътиқод аст, ки нарх ва арзиш як чиз нестанд.
Уоррен Баффет пешниҳод мекунад, ки саҳмияҳоро бо тахфифи назаррас харед ва ширкатҳоеро бо асосҳои қавӣ (фурӯш, даромад ва гардиши пули нақд) ҷустуҷӯ кунед, аммо нархи саҳмияҳо аз манфиат холӣ ё беэътиноӣ.
Вай бовар дорад, ки ин нархҳои амиқ арзоншудаи саҳмияҳоро дар бозор пайдо кардан мумкин аст.
Якчанд сабабҳо вуҷуд доранд, ки чаро нархи саҳмияҳои ширкат аз арзиши дохилии он поин меравад - ва вақте ки яке аз ин омилҳо ба амал меояд, шумо бояд имкони харидани саҳмияҳоро бо нархи арзон ҷустуҷӯ кунед.
8. Ба оянда омода шавед, онро пешгӯӣ накунед.
Уоррен Баффет боре гуфта буд, аксарияти кулли сармоягузорон саъй доранд, ки саҳмияҳоеро харидорӣ кунанд, ки боло мераванд.
Онҳо фикр намекунанд, ки оё нархҳо бо асосҳои асосии тиҷорат асосноканд.
Мушкилот дар он аст, ки ҳатто агар шумо дақиқ пешгӯӣ карда тавонед, ки одамони дигар чӣ фикр мекунанд, ин ба шумо кӯмак намекунад, зеро аз рӯи таъриф нисфи аҳолӣ баръакс фикр мекунанд - ва ҳеҷ роҳе барои гуфтан нест, ки кадом нисфи он дуруст аст.
"Пешгӯии борон ҳисоб намекунад, сохтани киштӣ ҳисоб намекунад"
Уоррен Баффет мегӯяд, ки ба шумо лозим нест, ки аз тағирёбии ҳаррӯзаи бозор хавотир шавед.
Шумо набояд дар бораи он хавотир шавед, ки иқтисод соли оянда ё соли баъд аз он чӣ кор хоҳад кард.
Шумо як портфели ширкатҳоро ҷамъ мекунед, ки шумо фикр мекунед, ки арзиши он бо суръати баландтар аз бозор афзоиш ёбад ва то даме ки онҳо ин корро идома медиҳанд, шумо хуб кор хоҳед кард.
9. Барвақттар оғоз кунед, то вақти бештарро барои ҷамъоварӣ гузоред.
Пайвастшавӣ қувваи пурқувваттарин дар олам аст. Чизи олӣ дар бораи пайвастан дар он аст, ки он чизеро аз ҳеҷ чиз мегирад, каме мисли ҷоду.
Баффет машҳур аст, ки мегӯяд, ки давраи дӯстдоштаи ӯ то абад аст.
Боигарии ӯ боз ҳам бештар афзоиш ёфт, зеро ӯ дар 10 соли охир назар ба 50 соли қаблии худ пули бештар ба даст овард.
“Ман аввалин сармоягузории худро дар синни ёздаҳсолагӣ кардам. Ман то он вақт умрамро беҳуда сарф мекардам"
Муттаҳидкунӣ беҳтар кор мекунад, вақте ки шумо барвақт ва зуд-зуд ва барои муддати тӯлонӣ сармоягузорӣ мекунед.
Ин маънои онро дорад, ки шумо бояд зудтар дар бораи сармоягузорӣ фикр кунед, ки шумо пули иловагӣ доред.
Фардо ё соли оянда ё то расидан ба ҳадафҳои дигаратонро интизор нашавед, зеро вақте ки сухан дар бораи ҷамъоварӣ меравад, вақт нисфи корҳоро барои шумо иҷро мекунад.
Ба охир расидан
Уоррен Баффет нуқтаи назари одамонро ба сармоягузорӣ тағир дод.
Дарсҳои ӯ на танҳо ба сармоягузорӣ, балки қариб ба ҳама паҳлӯҳои ҳаёт дахл доранд.
Ӯ умри худро барои фаҳмидани он ки чӣ гуна сармоягузории оқилона анҷом дод ва маслиҳати ӯ метавонад ба мо дар қабули қарорҳои оқилона дар тамоми паҳлӯҳои ҳаёти мо кӯмак кунад.
Барои навкорон ё собиқадорон, стратегияҳои Баффет эҳтимолан дар бораи ҷаҳони молиявӣ фаҳмиш медиҳанд.
Дарсҳои Oracle аз Омаха барои гирифтани он ҳастанд, агар мо гӯш кунем ва омӯзем.
Дин ва мазҳаб