Ná talle webreekse en flieks wat sakebeleggers se lewensverhale en hul beleggingsfilosofie uitbeeld, het aandelemarkbelegging ’n gonswoord op wêreldvlak geword.
Mense word bewus van wat presies 'n aandelemark is, hoe dit werk en wat om te doen om beter wins uit die aandelemark te kry.
Kortom, ek kan sê mense stel hul belangstelling in aandelemarkbeleggings.
En, natuurlik, wanneer ek praat oor aandelemark belê, kan ek nie help om aan die legendariese belegger Peter Lynch te dink nie. Peter het nie net uitgeblink nie belê, maar hy het ook baie individuele beleggers geïnspireer om uit sy beleggingsfilosofie te leer.
Hier is sewe beleggingslesse van Peter Lynch wat jou kan help om 'n beter belegger te word.
1. Elke terugval is 'n geleentheid om sukses te behaal:
Uit dekades se ondervinding in aandelemarkbelegging sê Peter Lynch altyd: "Mense wat op die aandelemark slaag, aanvaar ook periodieke verliese, terugslae en onverwagte gebeurtenisse. Onheilspellende druppels skrik hulle nie uit die spel nie.”
Soos ander suksesvolle beleggers, kom Peter Lynch ook uit die kategorie van glo in langtermynbelegging as 'n sleutel om maksimum opbrengste te kry.
En as dit by langtermynbelegging kom, het hy altyd sy mede-beleggers aangeraai om kontakte te verbreek met bekommernisse en kapitulasies, wat kan optree as emosies wat tot die nadeel van jou beleggingsloopbaan lei.
In die aandelemark is daar tye wanneer die mark uiterste skommelinge sien, wat beleggers tot "Bekommernis"-emosies lei.
Maar om 'n goeie belegger te wees, sal jy daardie besorgdheid moet vind en gebruik om die terugval in 'n geleentheid vir sukses te verander, selfs ten koste van 'n winskopie.
Nog 'n emosie genaamd "Kapitulasie" tref die belegger wanneer hulle hul beleggingsdalings ontmoet as gevolg van markdinamika. Peter Lynch wys op hierdie emosie en sê dat die meeste beleggers trots voel om langtermynbeleggers te wees totdat hulle hul verhewe terugval ontmoet en gedwing word om korttermynbeleggers te word.
les: Om beter opbrengste te kry, hou by langtermynbelegging, maar met goeie en konkrete navorsing om wins te verkry.
Moenie bang word vir die rampspoedige markdaling nie; wees geduldig, vertrou jou navorsing en geniet jou maaltyd. Ignoreer die gegons wat jou instinkte soek.
2. Moet nooit aannames of wenke volg as dit nie jou navorsing is nie:
Peter Lynch sê dat baie beleggers in die mark op soek is na oplossings vir vinnige wins of wenke om hul belegging in wins te omskep deur die feit te skadu dat hierdie sogenaamde "warm wenke" meestal die prooi is.
Daarom het hy gesê: "Moet nooit in enige idee belê wat jy nie met 'n kryt kan illustreer nie." Hier verwys die kryt na jou beleggingsinstink en studie. Hy het verder gesê: "Weet wat jy besit."
Deur hierdie twee reëls te sê, probeer Peter volgens my uitbeeld as jy wenke vir die belegging kry, neem dit, maar moenie dit gebruik as jy nie kan verduidelik of projekteer hoe die maatskappy in die volgende minuut.
Voordat jy enige belegging maak, doen jou in-diepte studie oor die maatskappy, soos:
- Hoe is dit gestig?
- Wat is sy eerste befondsing verkry, en hoeveel van die befondsing het die belegging in 'n bate verander?
- Wat was of is sy winsmarge in die mark?
- Wie is sy mededingers?
- Hoekom moet kliënte hierdie maatskappy vertrou?
- Hoe sal dit in die toekoms presteer, gesien as sy huidige prestasie?
Sodra jy al hierdie besonderhede gekry het, moet jy kyk na die risiko's verbonde aan hierdie maatskappybelegging, en as dit gebeur, hoe sal jy jou belegging verhaal.
les: As 'n belegger moet jy aktief en alle ore wees om te weet wanneer om meer te belê en wanneer om jou belegging te onttrek om groot verliese te vermy en jou gesonde slaaproetine te verseker.
3. Dit is goed om foute te maak:
Peter sê dikwels: “Laat jou wenners hardloop, en sny jou verloorders. Dit is maklik om 'n fout te maak en die teenoorgestelde te doen, die blomme uit te trek en die onkruid nat te maak.”
Deur dit te sê, probeer Peter oordra dat in 'n aandelemark foute algemeen is, maar moenie dat jou terugval jou opgewondenheid vir verdere belegging bederf nie. Wat jy eerder kan doen, is om jou belegging te ontleed, die feite wat jy gemis het om te dek te lys, foute te vind en jou nuwe navorsing te gebruik om jou belegging reg te maak en nuwe bevindings by jou kontrolelys te voeg om sukses in jou toekomstige beleggings te vind.
Lynch het tydens sy beleggingsreis in baie aandele belê, waaruit sommige hom tienvoudige winste en 'n mate van middelmatigheid gegee het.
Hy het dus een gevolgtrekking gemaak oor die tienvoudige winste en sulke aandele met die term "tien-bagger" genoem dat sulke aandele vir langtermynbelegging is en nie beding kan word om te verkoop totdat hul fundamentele dinamika uiters verander nie.
les: Jy moet geduldig wees oor jou tien-bagger of toppresterende aandelebeleggings en 'n volgangmaaltyd geniet wanneer dit sy volwassenheid bereik.
4. Wees vroeg maar nie vroeër nie:
Peter Lynch het eenkeer gesê:
“Ek dink dikwels daaraan om in groeimaatskappye te belê in terme van bofbal. As jy koop voor die besetting aangekondig word. Jy neem ’n onnodige risiko.”
Met hierdie gedagte probeer Peter sê dat belegging in groeiende maatskappye, wat beginners met beter toekomstige geleenthede beteken, 'n goeie belegging is met behoorlike navorsing. Maar om in alle nuwe ondernemings te belê met die verwagting om in die toekoms beter te kry sonder om hul bates te ontleed, is meer soos om jou hand in 'n leeukuil te steek.
Jy kan hierdie gedagte ook begryp deur nie te vroeg besluite te neem nie, want sommige maatskappye begin nuwe geleenthede in grootmaat kry en ook beter inkomste kry. Maar met tyd en hul bestendige of afbrekende kwaliteit van dienste, kan hulle hul roem verloor.
Moet dus nie te vroeg in maatskappye belê nie, maar wag vir hul vereffening in die mark en gebruik 'n geleentheid om jou transaksie met hulle te maak voordat hulle hul koerse verhoog.
les: Belê in maatskappye in hul tweede of derde befondsingsronde omdat hulle reeds hul vermoë bewys het en hul beloftes aan beleggers nagekom het. En, vir genoteerde maatskappye, sal ek jou aanbeveel om ten minste 4 kwartale na IPO waar te neem.
5. Die kreatiwiteit tot sukses:
Peter het altyd aandelemarkbelegging met kuns en wetenskap vergelyk. En dit was sy presiese woorde, "Om geld te maak in die aandelemark is 'n kombinasie van wetenskap, kuns en beenwerk."
Hoekom het hy dit gesê? Kom ons verstaan die betekenis daarvan:
Maatskappye se grondbeginsels en geweefde kenmerke het 'n direkte geïmpliseerde verband met hul oorsaak-en-gevolg verhouding. In eenvoudige woorde, selfs 'n enkele en klein negatiewe gebeurtenis in 'n maatskappy kan sy aandeelpryse buitensporig beïnvloed.
Dus, met betrekking tot kuns en wetenskap, belê die individu in die maatskappy voordat belegging plaasvind. Ondersoek vereis talent om die regte vraag aan die regte persoon te vra om die nabygeleë antwoord te kry, wat jou help om die besluit te neem of om te belê of nie.
Die vrae kan wees:
- Waarom het die maatskappy in die verlede 'n marksituasie in die gesig gestaar?
- Wat het dit in die verlede veroorsaak?
- Hoe herstel hulle?
- Is daar enige kanse vir hierdie maatskappy om 'n soortgelyke probleem in die gesig te staar?
- Hoe baan hierdie vorige toestand die maatskappy in die toekoms?
les: As jy 'n belegger soos hierdie is wat sulke vrae vra voordat jy 'n belegging maak, beskou jouself as 'n kreatiewe en bekwame aandelemarkbelegger.
6. Dit is hoog tyd:
Peter het nog nooit die term "tydsberekening van die mark" gevolg nie, maar in plaas daarvan, het hy gesê, "Veel meer geld is verlore deur beleggers wat vir regstellings voorberei of regstellings probeer verwag het as wat verlore gegaan het in regstellings self."
Soos jy ook hierbo gesien het, het Peter altyd aangeraai om 'n langtermynbelegging met kwaliteit-aandele/topaandele na te streef, maar saam met dit het hy ook gesê om nie vir ewig met daardie aandeel te verbind nie.
Ek glo dat hy 'n punt maak om nie gehalte-aandele vroeg te onttrek nie, maar om te wag vir die regte tyd om dit te doen eerder as om dit vir langer as nodige tyd te hou.
Peter het ook daarop aangedring om die beleggingsblad te hou en dit elke paar maande te hersien om na te gaan:
- Hoekom het jy dit in die eerste plek gekoop?
- Wat was die grondbeginsels daarvan?
- Hoe presteer hulle as voorheen?
- Wat is die veranderinge in hul grondbeginsels?
- Is daar 'n hoop om nog 'n rukkie daarby te hou?
- Of moet ek dit onttrek, die wins verdien en die hoofstuk afsluit?
Deur hierdie vrae te ontleed en te beantwoord, kan jy óf nuwe geleenthede ontsluit om meer voorraad te koop wanneer die dinamika daarvan verander as daar kanse is om te herstel, óf dit aan iemand anders teen die beste koste verkoop en wins te verkry.
les: Peter het altyd hierdie kontrolelys gebruik om die meeste uit sy belegging in die aandelemark te maak, wat jy dieselfde kan doen deur by jou beleggingskontrolelys te voeg.
7. Vind jouself:
Peter het die dinamika van die aandelemark gesien en ervaar en die mark in ses etikette gekategoriseer:
- Stadige groeiers: Hierdie kategorie maatskappye is groot, volwasse, stabiel en die moeite werd om in te belê as jy 'n bestendige inkomste soek. Hulle betaal hoog dividende aan beleggers met 'n jaarlikse inkrementverhouding van 8-10%. Maar Peter vind hulle nie regtig verwant vir die groot belegging nie.
- Staatmakers: Hierdie kategorie maatskappye het groter kanse op groei, met potensiële koerse van 12-18% per jaar.
- Vinnige groeiers: Hierdie kategorie maatskappye is winsgewend volgens die verskillende tydsduur. So, jy kan sulke maatskappye ondersoek, 'n belegging maak en daarby hou totdat die verwagte opbrengs gelewer word. bv, Rakesh Jhunjhunwala het Titan in hierdie kategorie ontdek; sy aandeelprys was 3 INR in 2003, en nou word dit gewaardeer op ongeveer 2491.85 – 2550 INR per aandeel.
- Siklies: Peter Lynch beskou hierdie kategorie as die mees betroubare een vir belegging, aangesien sy maatskappye meestal met luukse produkte en sikliese neigings besig is. Peter sê dat hulle baie skommelinge in 'n bepaalde tydsduur ontmoet, wat beteken as hulle die verkeerde mark betree, maak hulle 'n groot verlies, en as hulle in die regte mark is, kry hulle hoë winste. So, jy moet sulke aandele vind, daarin belê tydens hul stilstand, en dit verkoop deur die regte geleentheid te vind. Motormaatskappye val in hierdie kategorie.
- Omdraaie: In die aandelemark sal jy baie maatskappye vind wie se grafieke daal en hulle is op die punt om bankrot te gaan, maar daar is tye wanneer baie maatskappye hul tafels na hoër winste verander het nadat hulle die hoë verliese behaal het. Dus, vir risikonemers is sulke firmas die moeite werd om in te belê, wat hoë opbrengste met hoë risiko's gee.
- Bate-speel: Hierdie kategorieë maatskappye het baie bates wat deur die mark geblinddoek en onderwaardeer word. Hier kan die bates kontant, ander beleggings wees, Real Estate, ens. Baie beleggers waardeer nie hierdie bates en maatskappye in hul stilstand nie. Sulke maatskappye se aandele kan deur die mark geklassifiseer word wanneer hul bates optree.
Gevolgtrekking:
Peter Lynch stel die grootste voorbeeld as 'n belegger. Of jy nou net jou beleggingsreis begin het of in die middel daarvan is, om sy advies in jou ingesteldheid te herhaal, kan jou help om beter opbrengste te kry.
Lees dit dus weer as jy die moeite werd voel om te lees.
Het u enige twyfel?
Laat weet ons in die kommentaar afdeling. Ek sal dit graag uitklaar.
Lewer Kommentaar