Vorens Bafets ir cilvēks, kurš, visticamāk, pēdējo septiņdesmit gadu laikā ir iedvesmojis radīt vairāk miljonāru nekā jebkurš cits. Vorens Bafets ir leģendārs investors, pie kura daudzi vēršas pēc investīciju konsultācijām.
Jautājums, ko man visbiežāk uzdod par Vorenu Bafetu, ir "Kādi ir viņa investīciju noslēpumi?"
Ja vēlaties ieguldīt akcijās vai vēlaties uzlabot savu pašreizējo stratēģiju, izlasiet šo rakstu, lai gūtu iedvesmu no viena no visu laiku lielākajiem investoriem.
Lielajam Vorenam Bafetam ir daudz mācību investoriem. Šeit ir deviņi no viņa lielākajiem.
1. Kā investoram jums jācenšas nodrošināt, lai jūsu kapitāls tiktu saglabāts.
Vorens Bafets saka, ka kapitāla saglabāšanai ir jābūt investora prioritātei; tas nozīmē, ka, veicot sliktu darījumu, izkāpiet. Nekrītiet panikā un turiet savu pozīciju.
“Noteikums Nr. 1: Nekad nezaudē naudu. Noteikums Nr. 2: Nekad neaizmirstiet Noteikums Nr. 1”
Jūsu darbs IR Klientu apkalpošana akciju tirgus šūpojas uz augšu un uz leju daudzu faktoru iegribas dēļ. Ir svarīgi koncentrēties uz mājasdarbiem, izvairoties no kārdinājuma sekot pūlim.
Ja uzņēmumam ir milzīgs izaugsmes potenciāls, saglabājiet ieguldījumus pat vissliktākajos tirgos, lai gūtu vislabākos ieguvumus, kad tirgi mainīsies.
2. Labāk ir iegādāties lielisku uzņēmumu par saprātīgu cenu, nekā pirkt vidējo uzņēmumu par lielisku cenu.
Tā ir pirmā nodarbība, ko Vorens Bafets iesaka cilvēkiem, kuri vēlas uzzināt par investīcijām. Šķiet, ka tas ir pietiekami vienkārši, taču investoriem tam ir ļoti grūti sekot.
Investori pieņem emocionālus lēmumus. Viņi jautā sev: "cik daudz es maksāšu par šo ieguldījumu?"
Bet viņiem vajadzētu jautāt "cik daudz ir šī ieguldījuma vērts?"
Jums ir jāizlemj, cik daudz esat gatavs par to maksāt, un pēc tam uzziniet, cik tas ir vērts. Ja cena ir zemāka par tā vērtību, dodieties uz priekšu un iegādājieties to. Ja nē, nepērciet to.
“Daudz labāk ir nopirkt brīnišķīgu uzņēmumu par godīgu cenu nekā godīgu uzņēmumu par brīnišķīgu cenu”
Ir divas lietas, kas jums jādara: pirmkārt, jums ir jāatrod nepietiekami novērtēti uzņēmumi; otrkārt, jums ir jānosaka, vai tiem ir labs izaugsmes potenciāls.
3. Iespējams, ir piemērots laiks pirkšanai, ja citi cilvēki izmisīgi vēlas pārdot un otrādi.
Ja jūs skeptiski uztverat šo padomu, jūs neesat viens.
Jūs droši vien jau esat to dzirdējis vai vismaz kādu tā variāciju.
Bet, ja padomājat par šī citāta nozīmi un to, kas ir nepieciešams, lai to īstenotu, lietas kļūst interesantākas.
Kas ir alkatība un bailes?
Un kā mēs zinām, kad mūsu bailes ir laba lieta?
Vorens Bafets norāda, ka jūsu bailēm vajadzētu rasties no jūsu izpratnes par to, kā cilvēki uz kaut ko reaģēs.
Cilvēkus nevar nobiedēt tas, ko viņi nesaprot.
Tātad, ja vēlaties ieguldīt kaut ko, no kā cilvēki baidās, vispirms jums ir jāsaprot, kāpēc viņi no tā baidās.
Ja viņu bailes nav racionālas, ieguldiet tajās. Ja viņu bailes ir racionālas, neieguldiet tajās.
“Esi bailīgs, kad citi ir mantkārīgs, un mantkārīgs, kad citi baidās”
Lai būtu pretrunīgs investors, piemēram, Bafets, jums ir jābūt gatavam stāties pretī tradicionālajai gudrībai. Lielākajai daļai cilvēku tas ir grūti, jo mēs esam gatavi sekot pūlim.
4. Biržas birža ir ierīce naudas pārskaitīšanai no nepacietīgā pacientam.
Vorens Bafets saka, ka jums ir jābūt gatavam turēt akcijas ilgtermiņā.
Un, ja jūs ar to nejūtaties ērti, jums tas vispār nevajadzētu piederēt.
Ilgtermiņa ieguldījumu priekšrocība ir iespēja izmantot salikšanas priekšrocības.
Turot ieguldījumu ilgu laiku, jūs varat nopelnīt naudu no sākotnējā ieguldījuma, kā arī no dividendes un kapitāla pieauguma sadali.
Laika gaitā šie papildu līdzekļi darbojas kā sniega bumba, kas ripo lejup, savācot lielumu un ātrumu, līdz tie kļūst par bagātības lavīnu.
"Neatkarīgi no tā, cik liels ir talants vai pūles, dažām lietām ir nepieciešams laiks. Jūs nevarat radīt bērnu viena mēneša laikā, paliekot stāvoklī deviņām sievietēm”
Jūs nevarat konsekventi sasniegt tirgus augšdaļu un apakšu, tāpēc nemēģiniet.
Investējiet, kad esat pārliecināts par uzņēmuma vērtību. Ja jūs pērkat labas akcijas par godīgām cenām, jūs laika gaitā saņemsiet atlīdzību.
5. Investējiet tikai tad, ja spējat skaidri un pārliecinoši izskaidrot savu lēmumu.
Ieguldot uzņēmumā, jūs pērkat konkrētu uzņēmumu ar tā unikālajām stiprajām un vājajām pusēm.
Vorens Bafets saka, ka pirms ieguldīšanas jums ir jāsaprot bizness. Ja jūs to nevarat izdarīt, tas jums ir pārāk sarežģīti.
Jūs nesapratīsiet ieguldījumu pamatojumu un nezināsiet, kādas nepilnības meklēt. Tā būs tikai mēma veiksme, ja jūs nopelnīsit naudu ar savu ieguldījumu, un mēmā veiksme drīz beigsies.
“Risks rodas no neziņas, ko dari”
Piemēram, Bafets nekad nav investējis tehnoloģiju uzņēmumos, jo viņš tos nesaprot.
Viņš, iespējams, ir daudz lasījis par tehnoloģiju uzņēmumiem, taču viņš nekad nav pietiekami labi sapratis šo uzņēmumu biznesa ekonomiku, lai tajos ieguldītu.
Viņš palaida garām investīcijas Amazon, Google, Facebook un daudzos citos, taču viņš, iespējams, arī izvairījās no dažiem zaudētājiem.
6. Neļauj emocijām iesaistīties.
Bafets domā par psiholoģisko nervu lielāko daļu investīciju neveiksmju.
Vorena Bafeta padoms investoriem ir vienkāršs: iegādājieties kvalitatīvus uzņēmumus un turiet tos.
Ja spēsiet saglabāt disciplinēšanu un nekrist panikā, kad tirgus krītas, jūs ātri vien kļūsit bagāts.
"Ieguldītāja vissvarīgākā kvalitāte ir temperaments, nevis intelekts"
Bafets saka, ka temperaments ir vissvarīgākā investora īpašība, nevis intelekts.
Jums ir jāsaglabā neapstrādātas neracionālas emocijas. Jums ir jābūt pacietīgam un disciplinētam un jāspēj pieņemt neveiksmes, nesavainojot.
Jums ir nepieciešama spēja neļaut kļūdām jūs mocīt.
Jums ir nepieciešama spēja uzvesties veidā, kas ļoti atšķiras no tā, kā uzvedas lielākā daļa cilvēku. Jums nav jābūt gudram, lai pelnītu naudu akcijās.
Bet jums ir jāuzvedas savādāk nekā parastam cilvēkam.
7. Ieguldīšanas noslēpums ir saprast kaut ko vērtību.
Vērtības ieguldījumu koncepciju popularizēja Bendžamins Grehems un viņa students Vorens Bafets.
Vērtības ieguldīšana attiecas uz diviem galvenajiem jēdzieniem – nenovērtēšanu un pārvērtēšanu:
Akcijas tiek novērtētas par zemu, ja tās tiek tirgotas par cenu, kas ir zemāka par to patieso vērtību.
No otras puses, kad krājums ir tirdzniecība par cenu, kas ir augstāka par tā patieso vērtību, tas ir pārvērtēts.
Vorens Bafets dod priekšroku investīcijām ar vērtību, jo uzskata, ka tas dod viņam drošības rezervi viņa ieguldījumos.
Tas nozīmē, ka pat tad, ja krājumi samazinās, viņam joprojām ir kur nopelnīt, jo viņš to iegādājās lēti.
"Cena ir tā, ko jūs maksājat. Vērtība ir tas, ko jūs saņemat”
Vērtības ieguldījumu pamatā ir pārliecība, ka cena un vērtība nav viens un tas pats.
Vorens Bafets iesaka iegādāties akcijas ar ievērojamu atlaidi un meklēt uzņēmumus ar spēcīgiem fundamentāliem rādītājiem (pārdošana, peļņa un naudas plūsma), bet akciju cenas ir nelabvēlīgas vai atstātas novārtā.
Viņš uzskata, ka tirgū ir iespējams atrast šīs ļoti pazeminātās akciju cenas.
Ir vairāki iemesli, kāpēc uzņēmuma akciju cena samazināsies zem tās patiesās vērtības, un, kad kāds no šiem faktoriem stājas spēkā, jums jāmeklē iespēja iegādāties akcijas par izdevīgu cenu.
8. Sagatavojies nākotnei, neprognozē to.
Lielākā daļa investoru cenšas iegādāties akcijas, kuru cena pieaugs, reiz teica Vorens Bafets.
Viņi neapsver, vai cenas ir pamatotas ar uzņēmējdarbības pamatiem.
Problēma ir tāda, ka pat tad, ja jūs varētu precīzi paredzēt, ko domā citi cilvēki, tas jums īpaši nepalīdzētu, jo pēc definīcijas puse iedzīvotāju domā pretēji — un nav iespējams noteikt, kura puse ir pareiza.
“Lietus pareģošana netiek skaitīta, šķirstu celtniecība gan neskaitās”
Vorens Bafets saka, ka jums nav jāuztraucas par ikdienas tirgus svārstībām.
Jums nav jāuztraucas par to, ko ekonomika darīs nākamgad vai pēc tam.
Jūs izveidojat tādu uzņēmumu portfeli, kuru vērtība, jūsuprāt, var palielināties ar ātrumu, kas ir lielāks nekā tirgus, un tikmēr, kamēr tie turpinās to darīt, jums veiksies labi.
9. Sāciet agrāk, lai atstātu vairāk laika salikšanai.
Savienojums ir visspēcīgākais spēks Visumā. Lieliskā salikšanas īpašība ir tāda, ka tas paņem kaut ko no nekā, mazliet kā maģiju.
Bafets ir slavens ar to, ka viņa mīļākais turēšanas periods ir mūžīgs.
Viņa bagātība ir pieaugusi vēl vairāk, un viņš pēdējo 10 gadu laikā ir nopelnījis vairāk naudas nekā iepriekšējos 50 gados.
“Pirmo ieguldījumu veicu vienpadsmit gadu vecumā. Es izšķērdēju savu dzīvi līdz tam
Salikšana vislabāk darbojas, ja investējat agri, bieži un uz ilgu laiku.
Tas nozīmē, ka jums vajadzētu apsvērt iespēju ieguldīt, tiklīdz jums ir papildu nauda.
Negaidiet rītdienu vai nākamo gadu vai līdz brīdim, kad būsit sasniedzis citus savus mērķus, jo laiks pusi no darba paveiks jūsu vietā, kad runa ir par salikšanu.
Secināt
Vorens Bafets ir mainījis veidu, kā cilvēki skatās uz ieguldījumiem.
Viņa mācības attiecas ne tikai uz investīcijām, bet arī uz gandrīz visiem dzīves aspektiem.
Viņš ir pavadījis savu dzīvi, cenšoties saprast, kā veikt saprātīgus ieguldījumus, un viņa padomi var palīdzēt mums pieņemt gudrus lēmumus visās mūsu dzīves jomās.
Gan iesācējiem, gan veterāniem Bafeta stratēģijas, visticamāk, sniegs ieskatu finanšu pasaulē.
Omahas Orākuls ir pieejams, ja vien mēs klausīsimies un mācīsimies.
Atstāj atbildi