Of u nu aandelen van een bedrijf wilt kopen of de financiën wilt analyseren, het is even belangrijk om de jaarrekening grondig te lezen.
Dit artikel leert u hoe u gemakkelijk de jaarrekening van een bedrijf kunt lezen.
Dus laten we er meteen op ingaan.
Wat zijn financiële overzichten?
Financiële overzichten zijn documenten die de activiteiten en financiële prestaties van een bedrijf beschrijven. Overheidsorganisaties, accountantskantoren, enz. controleren regelmatig financiële overzichten om de nauwkeurigheid te garanderen en voor belasting-, financierings- of investeringsdoeleinden.
De regelitems in een financieel overzicht kunnen per organisatie verschillen.
Maar de meest typische zijn contanten, verhandelbare effecten, voorraden, kortlopende schulden, langlopende schulden, debiteuren, crediteuren en kasstromen uit investerings-, bedrijfs- en financieringsoperaties.
Belang van financiële overzichten
Jaarrekeningen geven inzicht in hoe een onderneming financieel draait. Het biedt inzicht in de omvang en methode van het genereren van inkomsten van een bedrijf, de kosten van zakendoen, de effectiviteit waarmee het met contant geld omgaat en de aard van zijn activa en passiva.
Bovendien bevatten ze alle informatie die nodig is om te beoordelen hoe effectief of slecht een bedrijf patronen kan herkennen.
De resultaten van het bedrijf moeten worden vergeleken met die van zijn concurrenten in dezelfde branche bij het evalueren van financiële overzichten om trends te zoeken. Vergelijk ook meerdere periodes voor het bedrijf.
Bovendien kan het lezen van financiële overzichten ongelooflijk voordelig zijn voor eigenaren van kleine bedrijven. U kunt kiezen hoe u uw bedrijf wilt uitbreiden en middelen wilt besteden door te weten waar de financiën van uw bedrijf staan.
Laten we eens kijken hoe u snel en gemakkelijk financiële overzichten kunt begrijpen.
- De resultatenrekening geeft de opbrengsten en kosten van uw onderneming in de tijd weer.
- Het kasstroomoverzicht geeft de kasstroompositie van het bedrijf of de kasinstroom en -uitstroom weer.
- De activa, passiva en het eigen vermogen van uw bedrijf worden weergegeven op de balans. Het document geeft de 'book value' van een bedrijf weer. U kunt zich voorstellen welke middelen beschikbaar zijn en hoe deze op een bepaalde datum zijn ondersteund.
Door de tijd te nemen om uw financiële overzichten te lezen en te begrijpen, kunt u uw bedrijf effectiever runnen en betere beslissingen nemen over de toekomst van uw bedrijf.
Laten we dus beginnen met de verschillende jaarrekeningen en hoe we ze precies kunnen lezen.
Balans
Deze verklaring helpt om de activa, passiva en eigen vermogen van het bedrijf op een bepaald moment te kennen. De balans kan een momentopname geven van de financiële gezondheid van een bedrijf en u helpen de solvabiliteit ervan te beoordelen.
Hier is de boekhoudkundige vergelijking: Activa = Passiva + Eigen Vermogen.
- Activa zijn eenheden die een bedrijf bezit met een kwantitatieve prijs.
- Passiva ga zitten met het geld dat een bedrijf verschuldigd is aan debiteuren. Dit omvat uitstaande loonkosten, schuldbetalingen, huur en nutsvoorzieningen, verschuldigde obligaties en belastingen.
- Eigen vermogen verwijst naar de nettowaarde van een onderneming. De hoeveelheid contant geld blijft over als alle activa zijn overtekend en alle verplichtingen zijn betaald. Dit geld is van de aandeelhouders, die ook persoonlijke huiseigenaren of openbare investeerders kunnen zijn.
Het record biedt niet alleen informatie over trends, daarom moeten we ook kijken naar alternatieve geldoverzichten, samen met financiële winst- en winstrekeningen, om de geldpositie van een bedrijf volledig te begrijpen.
Winst-en verliesrekening
De resultatenrekening bevat de inkomsten, uitgaven en netto-inkomsten van een bedrijf voor een specifieke periode. De resultatenrekening kan u helpen de financiële prestaties van een bedrijf te beoordelen en trends te identificeren. Om de winst- of verliessituatie van een bedrijf te begrijpen, moet u de volgende termen en hun betekenis begrijpen die onder de resultatenrekening vallen.
- Inkomsten- De hoeveelheid geld die een bedrijf verdient.
- Kosten– De som geld die een bedrijf uitgeeft aan zijn activiteiten.
- COGS of kosten van verkochte goederen– De prijs van de afzonderlijke elementen die nodig zijn om te produceren wat een bedrijf verkoopt.
- Brutowinst– Totale opbrengst na aftrek van de COGS.
- Winst voor belastingen – Het verwijst naar het bedrijfsresultaat met aftrek van de niet-operationele kosten.
- Bruto inkomen– Het verwijst naar het totale inkomen van een bedrijf zonder aftrek van kosten of belastingen.
- EPS (winst per aandeel)– Het wordt berekend door het netto-inkomen gedeeld door het totale aantal uitstaande aandelen.
- waardevermindering verwijst naar hoeveel een actief, zoals verouderde apparatuur, in de loop van de tijd is afgeschreven.
- Winst voor rente, belastingen, afschrijvingen en: amortisatie of EBITDA
Een goede kennis van deze componenten zou u helpen de financiële stabiliteit van een bedrijf te begrijpen.
Kasstroomoverzicht
Een kasstroomoverzicht toont de inkomende en uitgaande kasstromen van een bedrijf voor een bepaalde periode. Het kasstroomoverzicht kan u helpen de liquiditeit en het vermogen van een bedrijf om zijn rekeningen te betalen te beoordelen.
Kasstromen hebben drie activiteiten:
- Bedrijfsactiviteiten - Het verwijst naar de instroom en uitstroom van geld als gevolg van het beheer van het bedrijf en het verkopen van goederen of diensten. Eventuele aanpassingen aan contanten, debiteuren, afschrijvingen, voorraden en crediteuren worden opgenomen in de kas uit bedrijfsactiviteiten. Deze lijst met transacties omvat lonen, belasting betalen over inkomen, rentebetalingen, huurbetalingen en contante inkomsten uit de verkoop van goederen of diensten.
- Investerende activiteiten – Het verwijst naar de kasinstroom en -uitstroom van de investeringen van een bedrijf naar het succes van het bedrijf op lange termijn. Deze groep omvat alle betalingen in verband met een fusie of overname, de aan- of verkoop van een actief, leningen verstrekt aan of ontvangen van leveranciers en leningen aan klanten. Bovendien omvat dit deel de aankopen van permanente activa zoals eigendommen, installaties en uitrusting (PBM). Met andere woorden, wijzigingen in investeringen, apparatuur of activa zijn gerelateerd aan geldmiddelen uit investeringen.
- Financiële verrichtingen– Financieringsmiddelen omvatten betalingen aan aandeelhouders en contanten verkregen van banken of investeerders. Leningen, dividendbetalingen, terugkopen van aandelen, uitgifte van aandelen, terugbetalingen van schulden en leningen zijn allemaal voorbeelden van financieringsactiviteiten.
Drie belangrijke bedrijfsactiviteiten zijn opgenomen in deze categorie, en het kasstroomoverzicht geeft voor elk een aansluiting tussen de resultatenrekening en de balans.
In navolging van de standaardgoederen of -diensten van het bedrijf beschrijven de operationele activiteiten de cashflow, inclusief opbrengsten en kosten. Investeringsactiviteit is de cashflow van het kopen of verkopen van activa met behulp van gratis contanten in plaats van schulden. Activa zoals: vastgoed, auto's of patenten kunnen fysiek of immaterieel zijn - kasstroom uit schuld- en aandelenfinanciering.
Het vermogen van een bedrijf om zijn activiteiten uit te breiden en zijn financiële stabiliteit te behouden, wordt weerspiegeld in een positieve cashflow. Daarom is het ideaal voor het bedrijf om het nettoresultaat regelmatig te overschrijden.
De analyse van balansen en resultatenrekeningen is ook nodig omdat de positieve cashflow van een bedrijf niet altijd impliceert dat het winstgevend is. Het is cruciaal om te begrijpen dat cashflow en winst twee verschillende dingen zijn.
Trouwens, de drie componenten van financiële overzichten kennen. Het is essentieel om te begrijpen hoe u het jaarverslag van een bedrijf moet lezen.
Jaarrapport
Overheidsbedrijven moeten een jaarverslag aan aandeelhouders publiceren waarin hun operationele en financiële status wordt vermeld.
Jaarverslagen gebruiken vaak redactioneel en verhalend om bedrijfsactiviteiten, benchmarks en prestaties te illustreren door middel van foto's, infographics en een brief van de CEO. In vergelijking met individuele financiële overzichten geven ze aandeelhouders, investeerders en werknemers meer inzicht in de visie en doelstellingen van een bedrijf.
De resultatenrekening, de balans en het kasstroomoverzicht van een bedrijf zijn allemaal opgenomen in een jaarverslag en het hoofdartikel. Daarnaast biedt het inzicht in verschillende sectoren en managementdiscussies en -analyses (MD&A), boekhoudprincipes en aanvullende beleggersgegevens.
Beperkingen van de financiële overzichten
Hoewel financiële overzichten een schat aan gegevens over een bedrijf bieden, hebben ze enkele beperkingen. Beleggers komen vaak tot uiteenlopende conclusies over het financiële succes van een bedrijf vanwege de interpretatieve openheid van de verklaringen.
Sommige beleggers zouden bijvoorbeeld de voorkeur kunnen geven aan het terugkopen van aandelen, terwijl anderen dat geld misschien liever in langetermijninvesteringen zouden zien. De ene belegger kan het schuldniveau van een bedrijf als acceptabel beschouwen, terwijl een ander het schuldniveau van het bedrijf zorgwekkend vindt.
Afsluiten
Het bekijken en begrijpen van deze financiële gegevens kan u essentiële informatie over een bedrijf opleveren, zoals:
- Opgelopen schulden en terugbetalingscapaciteit.
- Inkomsten of verliezen voor een bepaald kwartaal of jaar.
- Als de winst is gestegen of gedaald in vergelijking met vergelijkbare boekjaren in het verleden.
- Operationele kosten, vooral in tegenstelling tot de inkomsten die door dergelijke uitgaven worden gegenereerd.
- Werknemers kunnen profiteren van het bestuderen van balansen, resultatenrekeningen, kasstroomoverzichten en jaarverslagen. Maar accountants, investeerders, aandeelhouders en bedrijfsleiders moeten zich terdege bewust zijn van de financiële gezondheid van een organisatie.
Dit is een uitstekende gelegenheid voor u om uw financiële rekeningen te lezen. Het kan u waardevolle inzichten geven in uw financiële gezondheid.
Nu u de basis kent, kunt u vol vertrouwen financiële overzichten gaan lezen. Met een beetje oefening kunt u waardevolle inzichten verkrijgen die u zullen helpen betere investeringsbeslissingen te nemen.
Laat een reactie achter