چاہے آپ کسی کمپنی کے اسٹاک خریدنا چاہتے ہوں یا اس کے مالیات کا تجزیہ کرنا چاہتے ہوں، اس کے مالیاتی بیانات کو اچھی طرح سے پڑھنا بھی اتنا ہی ضروری ہے۔
یہ مضمون آپ کو سکھائے گا کہ کمپنی کے مالی بیان کو آسانی سے کیسے پڑھا جائے۔
تو آئیے سیدھے اس میں داخل ہوں۔
مالی بیانات کیا ہیں؟
مالی بیانات وہ دستاویزات ہیں جو کمپنی کے آپریشنز اور مالی کارکردگی کو بیان کرتی ہیں۔ سرکاری تنظیمیں، اکاؤنٹنگ کمپنیاں، وغیرہ، درستگی کی ضمانت کے لیے اور ٹیکس، فنانسنگ، یا سرمایہ کاری کے مقاصد کے لیے اکثر مالیاتی بیانات کا آڈٹ کرتی ہیں۔
مالیاتی بیان میں لائن آئٹمز تنظیم کے لحاظ سے مختلف ہو سکتے ہیں۔
لیکن سب سے زیادہ عام میں نقد، قابل فروخت سیکیورٹیز، انوینٹریز، قلیل مدتی قرض، طویل مدتی قرض، قابل وصول اکاؤنٹس، قابل ادائیگی اکاؤنٹس، اور سرمایہ کاری، آپریٹنگ، اور فنانسنگ آپریشنز سے کیش فلو شامل ہیں۔
مالیاتی بیانات کی اہمیت
مالیاتی بیانات اس بات کی بصیرت فراہم کرتے ہیں کہ کمپنی اپنی مالیات کے لحاظ سے کس طرح چلتی ہے۔ یہ کمپنی کے ریونیو جنریشن کے سائز اور طریقہ کار، کاروبار چلانے کی لاگت، اس کے نقد کو سنبھالنے کی تاثیر، اور اس کے اثاثوں اور ذمہ داریوں کی نوعیت کے بارے میں بصیرت پیش کرتا ہے۔
مزید یہ کہ، ان میں وہ تمام معلومات موجود ہیں جو اس بات کا اندازہ لگانے کے لیے ضروری ہیں کہ کوئی کمپنی کسی بھی نمونے کو کس حد تک مؤثر یا ناقص طریقے سے دیکھ سکتی ہے۔
رجحانات کی تلاش کے لیے مالیاتی بیانات کا جائزہ لیتے وقت کمپنی کے نتائج کا موازنہ اسی صنعت میں اس کے حریفوں سے کیا جانا چاہیے۔ آپ کو کمپنی کے لیے متعدد ادوار کا بھی موازنہ کرنا چاہیے۔
مزید یہ کہ مالی بیانات کو پڑھنا چھوٹے کاروباری مالکان کے لیے ناقابل یقین حد تک فائدہ مند ہو سکتا ہے۔ آپ یہ جان کر اپنے کاروبار کو کیسے بڑھا سکتے ہیں اور وسائل خرچ کر سکتے ہیں کہ آپ کی کمپنی کی مالیات کہاں کھڑی ہے۔
آئیے جائزہ لیتے ہیں کہ مالی بیانات کو تیزی سے اور آسانی سے کیسے سمجھا جائے۔
- آمدنی کا بیان وقت کے ساتھ آپ کی کمپنی کی آمدنی اور اخراجات کو ظاہر کرتا ہے۔
- کیش فلو سٹیٹمنٹ کمپنی کی کیش فلو پوزیشن یا کیش فلو اور آؤٹ فلو دکھاتا ہے۔
- آپ کی کمپنی کے اثاثے، واجبات، اور ایکویٹی بیلنس شیٹ پر ظاہر ہوتے ہیں۔ دستاویز کارپوریشن کی "کتاب کی قیمت" کو بتاتی ہے۔ آپ تصور کر سکتے ہیں کہ دستیاب وسائل اور ان کی ایک مخصوص تاریخ پر کس طرح مدد کی گئی ہے۔
اپنے مالی بیانات کو پڑھنے اور سمجھنے کے لیے وقت نکالنا آپ کو اپنے کاروبار کو زیادہ مؤثر طریقے سے چلانے اور اپنے کاروبار کے مستقبل کے بارے میں بہتر فیصلے کرنے میں مدد دے سکتا ہے۔
تو، آئیے مختلف مالیاتی بیانات کے ساتھ شروع کریں اور ہم ان کو ٹھیک طریقے سے کیسے پڑھ سکتے ہیں۔
بیلنس شیٹ
یہ بیان ایک مخصوص وقت پر کمپنی کے اثاثوں، واجبات اور ایکویٹی کو جاننے میں مدد کرتا ہے۔ بیلنس شیٹ کمپنی کی مالی صحت کا اسنیپ شاٹ دے سکتی ہے اور اس کی سالوینسی کا اندازہ لگانے میں آپ کی مدد کر سکتی ہے۔
اکاؤنٹنگ مساوات یہ ہے: اثاثے = واجبات + مالکان کی ایکویٹی۔
- اثاثے وہ اکائیاں ہیں جن کا ایک کارپوریشن مقداری قیمت کے ساتھ مالک ہے۔
- ذمہ داری قرض دہندگان پر کارپوریشن کی واجب الادا رقم لے کر بیٹھ جائیں۔ اس میں بقایا پے رول کے اخراجات، قرض کی ادائیگی، کرایہ اور افادیت، واجب الادا بانڈز، اور ٹیکس شامل ہیں۔
- مالکان کا حصہ کارپوریشن کی خالص قیمت سے مراد ہے۔ اگر تمام اثاثے اوور سبسکرائب ہو جائیں اور تمام ذمہ داریاں ادا کر دی جائیں تو نقد رقم باقی رہ جائے گی۔ یہ نقدی شیئر ہولڈرز کی ہے، جو ذاتی گھر کے مالکان یا عوامی سرمایہ کار بھی ہو سکتے ہیں۔
ریکارڈ اکیلے رجحانات کے بارے میں معلومات پیش نہیں کرتا ہے، اسی لیے ہمیں کمپنی کی رقم کی پوزیشن کو مکمل طور پر سمجھنے کے لیے مالیاتی نفع اور آمدنی کے بیانات کے ساتھ متبادل رقم کے بیانات کو بھی دیکھنا چاہیے۔
آمدنی کا بیان
آمدنی کے بیان میں کمپنی کی آمدنی، اخراجات اور ایک مخصوص مدت کے لیے خالص آمدنی شامل ہوتی ہے۔ آمدنی کا بیان آپ کو کمپنی کی مالی کارکردگی کا اندازہ لگانے اور رجحانات کی نشاندہی کرنے میں مدد کر سکتا ہے۔ کسی کمپنی کے نفع یا نقصان کی صورت حال کو سمجھنے کے لیے، آپ کو درج ذیل شرائط اور ان کے معانی کو سمجھنا ہوگا جو آمدنی کے بیان میں آتے ہیں۔
- ریونیو- کاروبار کی کمائی کی رقم۔
- اخراجات- رقم کی رقم جو ایک کمپنی اپنے کاموں پر خرچ کرتی ہے۔
- COGS یا فروخت شدہ سامان کی قیمتیں۔- جو کچھ بھی کاروبار فروخت کرتا ہے اسے تیار کرنے کے لیے درکار انفرادی عناصر کی قیمت۔
- کل منافع- COGS کی کٹوتی کے بعد کل آمدنی۔
- ٹیکس سے پہلے منافع - اس سے مراد آپریٹنگ منافع ہے جو غیر آپریٹنگ اخراجات کو کم کرتا ہے۔
- مجموعی آمدنی- یہ کسی بھی اخراجات یا ٹیکس کو کم کیے بغیر کسی کمپنی کی کل آمدنی سے مراد ہے۔
- EPS (فی شیئر آمدنی)- اس کا حساب خالص آمدنی کے بقایا حصص کی کل تعداد سے تقسیم کیا جاتا ہے۔
- فرسودگی اس سے مراد ہے کہ ایک اثاثہ، جیسے فرسودہ سامان، وقت کے ساتھ کتنا گرا ہے۔
- سود، ٹیکس، فرسودگی، اور: معافی، یا EBITDA سے پہلے منافع
ان اجزاء کے بارے میں اچھی معلومات رکھنے سے آپ کو کمپنی کے مالی استحکام کو سمجھنے میں مدد ملے گی۔
کیش فلو بیان
کیش فلو اسٹیٹمنٹ ایک مخصوص مدت کے لیے کمپنی کے کیش فلو اور آؤٹ فلو کو ظاہر کرتا ہے۔ کیش فلو اسٹیٹمنٹ آپ کو کمپنی کی لیکویڈیٹی اور اس کے بل ادا کرنے کی صلاحیت کا اندازہ لگانے میں مدد کر سکتا ہے۔
کیش فلو کی تین سرگرمیاں ہیں:
- آپریٹنگ سرگرمیاں - اس سے مراد کمپنی کے انتظام اور سامان یا خدمات کی فروخت کے نتیجے میں رقم کی آمد اور اخراج ہے۔ نقدی، قابل وصول اکاؤنٹس، فرسودگی، انوینٹری، اور قابل ادائیگی اکاؤنٹس میں کوئی بھی ایڈجسٹمنٹ آپریشنز سے کیش میں شامل ہیں۔ لین دین کی اس فہرست میں اجرت شامل ہے، آمدنی پر ٹیکس کی ادائیگی، سود کی ادائیگی، کرایہ کی ادائیگی، اور سامان یا خدمات کی فروخت سے نقد آمدنی۔
- سرمایہ کاری کی سرگرمیاں - اس سے مراد کمپنی کی طویل مدتی کامیابی میں کارپوریشن کی سرمایہ کاری سے کیش کی آمد اور اخراج ہے۔ اس گروپ میں انضمام یا حصول سے منسلک کوئی بھی ادائیگیاں، کسی اثاثے کا حصول یا فروخت، فراہم کنندگان کو دیے گئے یا ان سے وصول کیے گئے قرضے، اور کسٹمر کے قرضے شامل ہیں۔ مزید برآں، اس حصے میں مستقل اثاثوں کی خریداری شامل ہے جیسے پراپرٹی، پلانٹس اور آلات (PPE)۔ دوسرے الفاظ میں، سرمایہ کاری، سازوسامان، یا اثاثوں میں تبدیلی کا تعلق سرمایہ کاری سے کیش سے ہے۔
- مالیاتی آپریشن- فنانسنگ کے لیے استعمال ہونے والے فنڈز میں حصص یافتگان کو کی جانے والی ادائیگیوں اور بینکوں یا سرمایہ کاروں سے حاصل کردہ نقدی شامل ہوتی ہے۔ قرضے، ڈیویڈنڈ کی ادائیگی، اسٹاک کی دوبارہ خریداری، ایکویٹی جاری کرنا، قرض کی واپسی، اور قرضے تمام فنانسنگ سرگرمیوں کی مثالیں ہیں۔
اس زمرے میں کمپنی کی تین اہم سرگرمیاں شامل ہیں، اور کیش فلو اسٹیٹمنٹ ہر ایک کے لیے انکم اسٹیٹمنٹ اور بیلنس شیٹ کو ہم آہنگ کرتا ہے۔
کمپنی کے معیاری سامان یا خدمات کے بعد، آپریٹنگ سرگرمیاں نقد بہاؤ کی وضاحت کرتی ہیں، بشمول آمدنی اور اخراجات۔ سرمایہ کاری کی سرگرمی قرض کی بجائے مفت نقد کا استعمال کرتے ہوئے اثاثوں کی خرید و فروخت سے نقد بہاؤ ہے۔ اثاثے جیسے رئیل اسٹیٹ، کاریں، یا پیٹنٹ جسمانی یا غیر محسوس ہو سکتے ہیں — قرض اور ایکویٹی فنانسنگ سے کیش فلو۔
ایک کمپنی کی اپنی کارروائیوں کو بڑھانے اور مالی استحکام کو برقرار رکھنے کی صلاحیت مثبت نقد بہاؤ سے ظاہر ہوتی ہے، یہی وجہ ہے کہ کمپنی کے لیے خالص آمدنی کو کثرت سے بڑھانا مثالی ہے۔
بیلنس شیٹس اور آمدنی کے گوشواروں کا تجزیہ بھی ضروری ہے کیونکہ کمپنی کا مثبت نقد بہاؤ ہمیشہ یہ ظاہر نہیں کرتا کہ یہ منافع بخش ہے۔ یہ سمجھنا بہت ضروری ہے کہ کیش فلو اور منافع دو مختلف چیزیں ہیں۔
اس کے علاوہ، مالی بیانات کے تین اجزاء کو جاننا۔ کمپنی کی سالانہ رپورٹ کو پڑھنے کے طریقہ کو سمجھنا ضروری ہے۔
سالانہ رپورٹ
عوامی فرموں کو لازمی طور پر شیئر ہولڈرز کے لیے ایک سالانہ رپورٹ شائع کرنی چاہیے جس میں ان کی آپریشنل اور مالی حیثیت کی تفصیلات درج ہوں۔
سالانہ رپورٹس کمپنی کے آپریشنز، معیارات، اور کامیابیوں کو تصویروں، انفوگرافکس، اور CEO کے ایک خط کے ذریعے بیان کرنے کے لیے اکثر ادارتی اور بیانیہ کا استعمال کرتی ہیں۔ انفرادی مالیاتی بیانات کے مقابلے میں، وہ شیئر ہولڈرز، سرمایہ کاروں، اور ملازمین کو کمپنی کے وژن اور مقاصد کے بارے میں زیادہ سمجھ دیتے ہیں۔
کمپنی کی آمدنی کا بیان، بیلنس شیٹ، اور نقد بہاؤ کا بیان سبھی سالانہ رپورٹ اور اداریہ میں شامل ہیں۔ مزید برآں، یہ مختلف شعبوں اور انتظامیہ کی بحث اور تجزیہ (MD&A)، اکاؤنٹنگ کے اصولوں، اور اضافی سرمایہ کاروں کے ڈیٹا کے بارے میں بصیرت پیش کرتا ہے۔
مالی بیان کی پابندیاں
اگرچہ مالیاتی بیانات کمپنی کے بارے میں بہت سارے اعداد و شمار پیش کرتے ہیں، ان پر کچھ پابندیاں ہیں۔ بیانات کے تشریحی کھلے پن کی وجہ سے سرمایہ کار اکثر کمپنی کی مالی کامیابی کے بارے میں متنوع نتائج پر پہنچتے ہیں۔
مثال کے طور پر، کچھ سرمایہ کار اسٹاک کی دوبارہ خریداری کی حمایت کر سکتے ہیں، جبکہ دوسرے یہ دیکھنا پسند کر سکتے ہیں کہ اس رقم کو طویل مدتی سرمایہ کاری کے لیے لگایا جائے۔ ایک سرمایہ کار کمپنی کے قرض کی سطح کو قابل قبول سمجھ سکتا ہے، جب کہ دوسرے کو کمپنی کے قرض کی سطح متعلقہ معلوم ہو سکتی ہے۔
ختم کرو
ان مالیاتی ریکارڈوں کا جائزہ لینے اور اسے سمجھنے سے آپ کو کمپنی کے بارے میں ضروری معلومات مل سکتی ہیں، جیسے:
- واجب الادا قرض اور ادائیگی کی گنجائش۔
- کسی مخصوص سہ ماہی یا سال کی آمدنی یا نقصان۔
- اگر ماضی میں موازنہ اکاؤنٹنگ ادوار کے مقابلے منافع میں اضافہ یا کمی ہوئی ہے۔
- آپریشنل اخراجات، خاص طور پر جب اس طرح کے اخراجات سے پیدا ہونے والی آمدنی کے برعکس۔
- ملازمین بیلنس شیٹس، آمدنی کے بیانات، نقد بہاؤ کے بیانات، اور سالانہ رپورٹس کے مطالعہ سے فائدہ اٹھا سکتے ہیں۔ لیکن اکاؤنٹنٹس، سرمایہ کار، شیئر ہولڈرز، اور کمپنی کی قیادت کو کسی تنظیم کی مالی صحت کے بارے میں بخوبی آگاہ ہونا چاہیے۔
یہ آپ کے لیے اپنے مالی اکاؤنٹس کو پڑھنا شروع کرنے کا ایک بہترین موقع ہے۔ یہ آپ کو آپ کی مالی صحت کے بارے میں انمول بصیرت فراہم کر سکتا ہے۔
اب جب کہ آپ بنیادی باتیں جان چکے ہیں، آپ مالی بیانات کو اعتماد سے پڑھنا شروع کر سکتے ہیں۔ تھوڑی سی مشق کے ساتھ، آپ قیمتی بصیرت حاصل کرنے کے قابل ہو جائیں گے جو آپ کو سرمایہ کاری کے بہتر فیصلے کرنے میں مدد دے گی۔
جواب دیجئے