Da li ste se ikada zapitali kako da izračunate povraćaj svojih investicija?
Ako je tako, ovaj članak je odlična vijest za vas. Naučit ćete tehniku koja se zove CAGR.
Ovaj post će vas naučiti svemu što trebate znati o CAGR-u i kako ga koristiti u svojim finansijskim proračunima.
Evo kratkog pregleda onoga što ćemo pokriti sljedeće:
Šta je CAGR?
CAGR je skraćenica za “Složena godišnja stopa rasta” i može se izračunati za gotovo sve što može porasti ili smanjiti vrijednost tokom vremena.
CAGR se može koristiti za opisivanje više polja studija. Međutim, prvenstveno se koristi u finansijama, ekonomiji i demografiji.
Kombinovana godišnja stopa rasta (CAGR) an investicija je srednja godišnja stopa rasta investicije u određenom periodu dužem od jedne godine.
Jednostavnim riječima, pokazuje koliko je vaša investicija zaradila svake godine za određeni vremenski interval.
Pozitivan CAGR znači da su vaše investicije porasle, dok negativan CAGR znači da su vaša ulaganja smanjena.
Kako izračunati CAGR?
Možete izračunati CAGR koristeći sljedeća tri parametra:
- Početna vrijednost investicije
- Krajnja vrijednost investicije
- Period ulaganja (godine)
Matematička formula za mjerenje CAGR je:
Na primjer, ako je početna vrijednost 1,000 Rs, a krajnja vrijednost 2,500 Rs sa periodom ulaganja od 5 godina, CAGR se izračunava na sljedeći način:
CAGR = (2,500/1,000)^(1/5)-1 = 20.11%
Čekaj!
Ne brinite, ne morate ručno izračunavati. Ovdje sam da vam olakšam život.
Imamo svoje online CAGR kalkulator.
Samo unesite vrijednosti i dobit ćete CAGR u mikrosekundama.
Prednosti i nedostaci CAGR-a
CAGR je jedna od najpouzdanijih metrika za procjenu rasta vaše investicije jer izračunava složenu kamatu. Za razliku od apsolutne stope prinosa, CAGR pruža precizniju procjenu.
Hajde da pogledamo prednosti i nedostatke CAGR-a:
Prednosti CAGR-a:
- CAGR vam pomaže u pružanju boljeg razumijevanja učinka kompanije u odnosu na drugu. Možete donositi tačne odluke o ulaganju koje mogu rezultirati većom profitabilnošću za vas.
- CAGR pruža jednostavan način za procjenu i upoređivanje prošlih prinosa kompanije koja kotira na berzi berza koji vam pomaže da shvatite prednosti i slabosti kompanija.
- CAGR vam pomaže da uporedite povrate vaših investicija sa povratima od drugih investicija.
- CAGR se također koristi kao mjera volatilnosti i rizika, jer ukazuje na količinu neizvjesnosti u investiciji ili portfoliju.
- Najvažnija prednost CAGR-a je to što izračunava godišnju stopu po kojoj je investicija u a uzajamnog fonda shema ili udio u kapitalu je narastao u određenom vremenskom horizontu. Stoga, izračunavanjem CAGR-a, možete utvrditi da li su vaša ulaganja postigla cilj koji ste im ranije postavili ili ne.
- CAGR vam pomaže da izgladite volatilnost povezanu s kratkoročnim performansama.
Nedostaci CAGR-a
CAGR je korisna metrika za mnoge svrhe, ali ima neka ograničenja kojih biste trebali biti svjesni.
1. CAGR ne ukazuje na volatilnost tržišta:
Najvažnije ograničenje je da vam CAGR ne govori mnogo o stvarnom učinku ulaganja.
Jedinstveni godišnji povratni broj ne nudi nikakav osjećaj o tome šta se događa ispod.
Može sakriti veliku volatilnost u investiciji ili učiniti da izuzetno promjenjiva investicija izgleda manje.
Na primjer, ako vaš Rs. 10,000 investicija ide do Rs. 15,000 u jednoj godini, a zatim na Rs. 5,000 naredne godine, a zatim natrag na Rs. 15,000 sljedeće godine, CAGR za te tri godine je 0%. Ali stvarna vrijednost vašeg portfelja bila je posvuda.
Da ovo niste znali, pomislili biste da je vaš portfelj bio stabilan kada je bio sve samo ne stabilan.
Zapravo, u ovom slučaju, bilo bi pogrešno koristiti CAGR uopće jer skriva činjenicu da je vaš portfolio u jednom trenutku pao za 50%.
2. CAGR se ne računa kao odbici od ulaganja:
CAGR pretpostavlja da sve dividende ili se kamate reinvestiraju nazad u fond.
To znači da ako živite od prihoda od svojih investicija, a ne reinvestirate svoje distribucije, onda će vam to dati netačnu sliku učinka vašeg ulaganja.
3. Ulaganja
CAGR je dobra metrika za poređenje investicija s različitim početnim troškovima i konačnim vrijednostima.
Međutim, to ne uzima u obzir koliko novca imate na početku uložili u vašu investiciju ili koliko ste kasnije od nje povukli.
4. Tačnost
CAGR daje tačnu mjeru prinosa samo ako je stopa povrata konstantna svake godine. To znači da ako je učinak vašeg portfelja promjenjiv i varira svake godine, CAGR vam neće dati preciznu sliku učinka vašeg ulaganja tokom vremena.
5. Nije primjenjivo u SIP-u:
CAGR možda nije odgovarajuća mjera za izračunavanje prinosa za investicije izvršene prema Planu sistematskog ulaganja (SIP).
Za izračunavanje CAGR-a uzima se u obzir samo početna vrijednost investicije.
Kako se CAGR razlikuje od XIRR ili drugih sličnih metrika?
CAGR je idealizirana stopa povrata između dva datuma.
Jednostavan je za korištenje i razumijevanje, ali se razlikuje od nekih drugih metrika koje možete koristiti, a koje također pokušavaju predstaviti „efikasnu“ stopu povrata na investiciju kroz neko vrijeme.
Hajde da razgovaramo o drugim važnim metrikama za izračunavanje stope povrata ulaganja:
Šta je XIRR?
XIRR (Extended Internal Rate of Return) je finansijska funkcija koja može izračunati stopu povrata ulaganja kada su plaćanja i tokovi gotovine nepravilni.
U poređenju sa CAGR, XIRR je precizniji način za izračunavanje povrata na ulaganja koja se povremeno vrše tokom određenog vremenskog perioda.
Uzima u obzir tačne datume kada su investicije izvršene i primljene tokom čitavog perioda ulaganja.
Drugim riječima, XIRR izračunava složenu kamatu zarađenu na investicijama napravljenim u intervalima, a ne u jednom trenutku.
Međutim, formula za XIRR nije savršena.
Može biti iznenađenje da su i nerealizovani i ostvareni dobici uključeni prilikom izračunavanja XIRR-a. Formula također pretpostavlja da povučeni novac ostvaruje sličan prinos.
Koja je apsolutna stopa povrata (ARR)?
Apsolutna stopa povrata je iznos novca koji je stečen ili izgubljen na investiciji tokom određenog vremenskog perioda, izražen kao procenat.
Apsolutna stopa prinosa se izračunava tako što se dobijeni ili izgubljeni iznos tokom perioda podijeli sa početnom vrijednošću investicije.
Na primjer, ako investitor kupi dionice za 10,000 Rs i proda ih za 12,000 Rs godinu dana kasnije, tada je ostvario profit od 2,000 Rs. Podijelite ovo s originalnom vrijednošću daje apsolutnu stopu povrata od 20%.
Apsolutna stopa povrata daje mjeru učinka koja je nezavisna od vremena, što olakšava poređenje različitih investicija.
Međutim, ne uzima u obzir inflaciju ili druge faktore koji takođe mogu uticati na vrednost novca tokom vremena. Kao takav, on pruža samo ograničenu mjeru učinka i treba ga razmatrati u kombinaciji s drugim mjerama.
zaključak
Ako želite započeti dugoročni plan ulaganja, CAGR je najbolja metoda za korištenje.
Može vam pomoći da pratite rast vaših investicija i izbjegnete volatilnost.
Pažljivo pratite svoje investicione izbore tako što ćete pratiti CAGR kako biste mudro vodili svoja ulaganja kako biste ostvarili maksimalni povrat.
Ostavite odgovor