Nid yw bancio yn gweithio gyda benthyca arian!
Rwy’n siŵr y byddech wedi clywed y datganiad hwn. Mae hyd yn oed economegwyr gorau fel yr Athro Hyman Minsky yn siarad am system waith banciau ac yn datgan yn glir nad yw Banciau yn rhoi benthyg arian. Swnio braidd yn ddryslyd, iawn?
Yn ôl y gwerslyfrau traddodiadol ar economeg ragarweiniol, cynrychiolir banciau fel cyfryngwyr ariannol a'u prif waith yw cysylltu'r benthycwyr â'r cynilwyr.
Mewn geiriau syml, nid yw banciau yn ddim byd ond cyfryngwyr posibl yn yr economi esblygol heddiw.
Mae'r broses fancio gyfan yn troi o amgylch cronfa o arian sy'n cynnwys unigolyn sy'n ennill y telir mwy na'r anghenion defnydd arferol, sy'n adneuo'r arian ychwanegol i fanc sefydledig. Gelwir hyn yn gronfa o arian.
Gyda'r cronfeydd hyn, mae'r banc yn rhoi benthyciadau i'r rhai y mae eu hincwm yn is na'r angen defnydd arferol. Felly, mae'r banciau'n gweithio ar system fancio ffracsiynol wrth gefn, lle mae banciau'n benthyca mwy na'r swm a adneuwyd.
Ond beth os dywedaf fod banciau'n gwneud mwy o arian pan fyddant yn rhoi benthyg?
Ydy, mae hwn yn effaith lluosydd arian sy'n ehangu'r cylch ariannol.
Wrth siarad am fenthyca arian, heddiw rydym yn trafod sut mae'r banc canolog yn gweithio pan nad yw'n rhoi benthyg arian.
Felly, gadewch i ni ddechrau!
Sut Mae'r Banc yn Gweithio?
Mae'n amlwg oddi uchod bod gallu benthyca'r banc canolog yn gwbl ddibynnol ar faint o flaendaliadau cwsmeriaid. Ac er mwyn gwella'r terfyn benthyca, mae angen i fanciau ddenu mwy o gwsmeriaid ar gyfer blaendaliadau newydd.
Gyda hyn, mae'n hawdd dweud bod adneuon yn creu benthyciadau.
Mae proses fenthyca'r banc yn gweithio ar theori lluosydd arian, sy'n gweithredu'n gyson â bancio wrth gefn ffracsiynol. Yma, dim ond ffracsiwn o'r swm a adneuwyd sydd angen ei gadw mewn arian parod neu ei adneuo yng nghyfrif y banc masnachol yn y banc canolog.
Mae'r swm hwn yn cael ei bennu gan y gofynion wrth gefn, y mae eu swm cilyddol yn cael ei ystyried yn luosrif y gronfa wrth gefn sef gallu benthyca'r banc.
Felly, os yw'r gofyniad wrth gefn wedi'i nodi fel 10% a'i luosydd yn ddeg, gall banciau fenthyca ddeg gwaith yn fwy na'r cronfeydd wrth gefn.
Ffactor arall sy'n effeithio ar gapasiti benthyca banc yw polisi ariannol y banc canolog, sy'n penderfynu'n derfynol ar y cynnydd neu'r gostyngiad yng ngwerthoedd wrth gefn. Fodd bynnag, gyda'r awdurdod polisi ariannol dethol a chyfyngiad ar gynyddu'r gronfa wrth gefn, yr unig ffordd arall i fanciau gynyddu eu gallu benthyca yw trwy sicrhau adneuon newydd.
Ac fel y gwyddom, mae benthyciadau'n cael eu creu gydag adneuon, sy'n golygu bod angen arian cwsmeriaid ar fanciau i fwrw ymlaen â'r benthyciadau.
Strategaeth ar gyfer Benthyciadau Banc
Mewn geiriau syml, mae banciau yn tueddu i wneud mwy o arian pan fyddant yn rhoi benthyg, sy'n ehangu'r cylch ariannol.
Mae'n hysbys bod gan fanciau yr hawl i roi benthyciadau a roddir gan y llywodraeth heb sicrhau'r blaendal yn y lle cyntaf. Mae swm benthyca'r banciau yn cael ei bennu gan reoliadau a pholisïau'r banc canolog.
Fodd bynnag, mae'r banc canolog hefyd yn cyfarwyddo banciau masnachol i ddal swm penodol o gyfalaf hylifol, a all fod yn arian parod neu unrhyw beth y gellir ei werthu'n gyflym o'i gymharu â'r benthyciad a gyhoeddwyd ymlaen llaw.
Creu Arian gan Fanciau
Mae strategaeth fenthyca banciau yn hysbys am greu arian, sy'n deillio'n bennaf o ddau beth. Mae rhain yn:
Cyfrifo Mynediad Dwbl
Yn y dull hwn, i greu asedau benthyciad newydd, mae angen i'r banc greu rhwymedigaeth gyfatebol. Dyma'r blaendal newydd yn y banc a grëwyd gan y benthyciad newydd.
Er enghraifft, mae'n debyg bod banc yn rhoi benthyg Rs.100 i'w gwsmeriaid, yna bydd yn creu ased benthyciad newydd gwerth INR 100, sef y blaendal newydd.
Mesur a diffinio arian
Yn y bôn, mae dau fath o arian:
- Arian sylfaenol: Crëwyd gan y Banc Canolog (arian cyfred a chronfeydd banc).
- Arian bras: Crëwyd gan y sector preifat, sy'n cyfrif yn y mesuriadau cyflenwad arian.
Mae'r ffracsiwn mawr o arian y mae pobl yn ei ddefnyddio bob dydd yn arian eang. Er enghraifft, pan fydd y cyflogwr yn trosglwyddo'ch cyflog yn uniongyrchol i'ch cyfrif banc, mae'n arian bras. Yn yr un modd, pan fyddwch yn talu am unrhyw forgais, mae'n arian eang. Ystyrir yr arian yn arian sylfaenol dim ond pan fyddwch yn fanc.
Heblaw am fanciau, cerdyn credyd mae undebau hefyd yn darparu benthyciadau ac yn creu parau benthyciad-blaendal. Er hynny, maen nhw'n creu “credyd,” nid “arian,” yn unig, gan nad yw eu blaendaliadau yn cael eu cyfrif yn M1 (arian cul gyda'r rhan fwyaf o hylifedd a rhwyddineb trafodion). Fodd bynnag, gall cwsmeriaid ddefnyddio'r credyd ar gyfer prynu gan ei fod yn dynwared arian.
Offer Polisi Ariannol y Banc Canolog
Mae gallu benthyca'r banciau yn dibynnu ar bolisi ariannol banciau. Mae pedwar offeryn polisi Ariannol y Banc Canolog yn bennaf. Mae rhain yn:
Gofynion Wrth Gefn
Mae’n cyfeirio at y swm o arian y mae’n rhaid i fanciau ei gadw. Fe'i cedwir naill ai yn y claddgelloedd neu'r cyfrifon banc masnachol yn y banc canolog. Mae'r gofynion cronfeydd wrth gefn isel yn dangos bod banciau'n benthyca mwy, a elwir yn bolisi ariannol ehangu, gan ei fod yn creu credyd.
Er bod y gofynion wrth gefn uchel yn dangos bod banciau yn rhoi benthyg llai o arian, a elwir yn bolisi ariannol crebachu. Mae'n mynd yn anoddach ar fanciau bach gan nad oes ganddyn nhw ddigon o arian wrth gefn i'w fenthyg yn barod. Dyna pam mae banciau canolog yn osgoi bod gan fanciau bach ofynion wrth gefn.
Gweithrediadau Marchnad Agored
Yr offeryn nesaf yw Gweithrediadau'r Farchnad Agored, sy'n cyfeirio at brynu a gwerthu gwarantau'r llywodraeth gan y banc canolog. Gwneir y cyfnewid hwn rhwng banciau canolog a banciau preifat.
Pan fydd y banc canolog yn prynu gwarantau'r llywodraeth, mae swm y banciau wrth gefn yn cynyddu, sy'n ymestyn terfyn benthyca banciau. A phan fyddant yn gwerthu'r sicrwydd, mae'n adio i fyny at y banciau ' mantolen, gan achosi gostyngiad yn y daliadau arian parod. Felly, mae'r terfyn benthyca yn gostwng.
Felly, mae banciau canolog yn prynu gwarantau i gael polisi ariannol ehangol ac yn gwerthu'r un peth i weithredu polisi ariannol crebachu neu gaeth.
A dyna lle mae gweithrediad y farchnad agored yn dod i mewn, sy'n gwneud i'r Cronfeydd Ffederal reoli cyfradd y gronfa fwydo. Cronfeydd wedi'u bwydo yw'r swm a fenthycir gan y prif fanc o fanc arall sydd ag arian parod dros ben.
Y llog y caiff ei ad-dalu yw cyfradd y gronfa fwydo. Dyna lle mae Gweithrediadau’r Farchnad Agored yn dod i ddefnydd trwy greu cyfle i fanciau gyrraedd eu targed.
Gyfradd ddisgownt
Mae hyn yn cyfeirio at y gyfradd y mae'r banc canolog yn cynnig arian i'r banciau aelod yn ystod y ffenestr ddisgownt. Fel arfer mae'n uwch na'r gyfradd cronfeydd bwydo, sy'n dangos mai dim ond pan na all y banciau fenthyg arian gan fanciau eraill y defnyddir y gyfradd ddisgownt.
Ynghyd â'r ffenestr ddisgownt hon, daw stigma ynghlwm!
Pan fydd unrhyw fanc yn defnyddio'r ffenestr ddisgownt, ystyrir ei fod mewn trafferthion ariannol yng ngolwg y gymuned ariannol.
Llog ar Gronfeydd Wrth Gefn
Crëwyd llog ar gronfeydd wrth gefn ar ôl argyfwng ariannol 2008. Mae Banc Lloegr, Y Gronfa Ffederal, a Banc Canolog Ewrop yn talu swm penodol o log pan fydd gan y banciau gronfeydd wrth gefn dros ben.
Mae'r gyfradd dros ben yn cael ei ostwng pan fydd y Ffed eisiau i fanciau fenthyca mwy ac i'r gwrthwyneb pan fydd am i'r banc fenthyca llai. Daw'r offeryn hwn hefyd i gyrraedd y targed o gronfeydd bwydo.
Sut mae'r offer Polisi Ariannol yn gweithio?
Prif swyddogaeth offer polisi ariannol y banc canolog yw cynyddu a lleihau cyfanswm hylifedd. Mae’n cyfeirio at gyfanswm y cyfalaf sydd ar gael ar ei gyfer buddsoddi a benthyca. Mae hefyd yn cynnwys yr arian a'r credyd y mae'r defnyddiwr yn ei ddefnyddio.
Ystyrir bod yr offer hyn yn fwy na'r cyflenwad arian, a elwir yn M1 ac M2. Mae'r symbol cyntaf yn dynodi'r arian cyfred ac adneuon siec, tra bod yr olaf yn cyfeirio at gronfeydd y farchnad arian, cyfrifon cynilo, a CDs.
Gweithrediad Banciau mewn Amser Real
Yn yr amser sydd ohoni, mae arian fel arfer ar ffurf adneuon yn hytrach na chael ei greu gan gynilwyr sy'n ymddiried mewn banciau i atal eu harian. Pan fydd banciau yn ymestyn eu credyd, mae adneuon yn cael eu creu.
Wrth fenthyca arian, mae banciau yn gwneud dau gofnod nodedig – un ar yr ochr asedau a’r llall ar yr ochr atebolrwydd – ar y fantolen. Mae'r benthyciad yn gweithio fel ased ar gyfer banciau ac, felly, yn creu adneuon newydd, sy'n gweithredu fel rhwymedigaeth i ddaliadau cwsmeriaid.
Ac os yw hynny'n wir, yna mae banciau preifat yn creu arian, sy'n mynd yn groes i hawl a chyfrifoldeb y Banc Canolog wrth wneud hynny. Y gwir yw na all banciau greu arian heb gyfraniad y banc canolog, lle mae’r gofynion cynyddol a gostyngol wrth gefn yn gweithio.
Ni ellir cymryd y gofynion wrth gefn fel y cyfyngiad rhwymol ar allu banciau i fenthyca, nad yw'n lleihau'r llif o greu arian. Felly, mae'r banciau'n rhoi benthyg arian ac yna'n chwilio am y gronfa wrth gefn sydd ei hangen arnynt yn ddiweddarach.
Casgliad
Nid yw banciau yn rhoi benthyg; maent yn creu arian ex nihilo ar fenthyg.
Dim ond i'w gilydd y maent yn benthyca cronfeydd wrth gefn a grëwyd gan y Banc Canolog. Mae'r gofynion wrth gefn a hylifedd yn sicrhau bod y banciau'n setlo'r tynnu blaendal cwsmeriaid a ragwelir.
At hynny, mae Disgwyliadau Proffidioldeb yn cael eu hystyried yn un o'r prif gyfyngiadau ar allu benthyca banciau. Mae gan fanciau'r pŵer i fenthyca arian yn gyntaf ac yna chwilio am arian wrth gefn i'w guddio. Ar gyfer hyn, maent yn tueddu i ddenu cwsmeriaid newydd i sicrhau blaendaliadau.
Felly, nid oes angen arian cwsmeriaid ar Fanciau, ac mae'n rhatach o lawer iddynt ddal eich blaendaliadau na banciau eraill.
Gadael ymateb