Waluty cyfrowe banku centralnego (CBDC) są ostatnio przedmiotem wielu dyskusji.
Podczas gdy wielu zwolenników twierdzi, że CBDC mogą poprawić integrację finansową, obniżyć koszty i zwiększyć wydajność, inni są bardziej sceptyczni co do potencjalnych konsekwencji CBDC, szczególnie w krajach rozwijających się, takich jak Indie.
Zanim jednak przestudiuję negatywne konsekwencje CBDC, chciałbym, abyście najpierw zrozumieli, czym dokładnie są CBDC i dlaczego zyskują na znaczeniu w dzisiejszych czasach.
Co to są CBDC?
CBDC to waluty cyfrowe emitowane przez banki centralne, które mają na celu zapewnienie obywatelom alternatywy dla tradycyjnych walut fiducjarnych. Ideą CBDC jest zapewnienie bezpieczniejszego i wydajniejszego systemu płatności, przy jednoczesnym zwiększeniu włączenia finansowego poprzez ułatwienie ludziom dostępu do cyfrowych usług finansowych.
Powody, dla których kraje ostatecznie zmierzają w kierunku przyjęcia CBDC, to cechy i korzyści, jakie niesie ze sobą.
Oto niektóre cechy CBDC, które są godne uwagi w tym zakresie:
-
Poprawiona dostępność: CBDC mogą być używane za pośrednictwem platform i urządzeń cyfrowych, dzięki czemu są dostępne dla szerszego grona osób, w tym dla tych, którzy mogą nie mieć dostępu do tradycyjnych usług bankowych.
-
Rozszerzona ochrona: CBDC wykorzystują kryptografię i inne cyfrowe środki bezpieczeństwa, aby zapewnić, że transakcje są bezpieczne i wolne od oszustw.
-
Zwiększona wydajność: CBDC oferują szybsze i bardziej wydajne transakcje w porównaniu z tradycyjną walutą papierową, ponieważ można je przesyłać natychmiast i bezpiecznie za pośrednictwem platform cyfrowych.
-
Identyfikowalność: CBDC zapewniają rejestr wszystkich transakcji, umożliwiając śledzenie transakcji i wykrywanie wszelkich nieuczciwych działań.
-
Rozliczenie w czasie rzeczywistym: CBDC oferują rozliczanie transakcji w czasie rzeczywistym, co oznacza, że płatność może być dokonana i odebrana natychmiast.
-
Włączenie finansowe: CBDC mają potencjał do zwiększenia integracji finansowej, zapewniając dostęp do cyfrowych usług finansowych osobom, które mogą nie mieć dostępu do tradycyjnych usług bankowych.
-
Oszczędności kosztów: CBDC mogą pomóc obniżyć koszty związane z drukowaniem, obiegiem i przetwarzaniem fizycznej waluty, a także mogą obniżyć opłaty transakcyjne w porównaniu z tradycyjnymi usługami bankowymi.
-
Płatności transgraniczne: CBDC mogą ułatwiać transgraniczne płatności i przekazy pieniężne, ułatwiając ludziom wysyłanie i odbieranie pieniędzy z zagranicy.
Dlaczego CBDC mogą być powodem do niepokoju dla obywateli Indii?
Uważam, że pomimo potencjalnych korzyści, istnieje kilka poważnych zagrożeń związanych z CBDC, szczególnie w kontekście Indii.
Chcę rzucić światło na niektóre z kluczowych powodów, dla których CBDC mogą nie być odpowiednie dla obywateli Indii i dlaczego decydenci powinni być ostrożni w korzystaniu z tej nowej technologii.
Wykluczenie finansowe
Jedną z głównych obaw związanych z CBDC jest to, że mogą one ostatecznie wykluczyć znaczną część populacji, zwłaszcza tych, którzy nie są biegli w zakresie technologii lub mają ograniczony dostęp do technologii cyfrowych.
Mogę sobie tylko wyobrazić większe wykluczenie finansowe dużej części społeczeństwa, zwłaszcza na obszarach wiejskich. W Indiach, gdzie znaczna część populacji nadal opiera się na transakcjach gotówkowych, może to prowadzić do dalszej marginalizacji i pogłębienia istniejących nierówności.
Zmniejszona prywatność
Jednym z największych problemów związanych z CBDC jest wpływ, jaki mogą mieć na prywatność.
Ponieważ CBDC prawdopodobnie będą podlegać nadzorowi rządowemu, może to naruszyć prywatność obywateli. Jest to szczególnie problematyczne w kraju takim jak Indie, gdzie obawy dotyczące prywatności są już wysokie ze względu na brak silnych przepisów dotyczących ochrony danych.
Rząd mógłby potencjalnie wykorzystać informacje zebrane z transakcji CBDC do monitorowania działań finansowych obywateli, co mogłoby mieć poważne konsekwencje dla prywatności i swobód obywatelskich.
Scentralizowana kontrola
Nie mogłem wystarczająco podkreślić w tej kwestii. CBDC są zazwyczaj wydawane i kontrolowane przez banki centralne, co oznacza, że podlegają scentralizowanej kontroli.
Jest to poważny problem w kraju takim jak Indie, gdzie rząd od dawna kontroluje przepływ informacji i ogranicza dostęp do niektórych rodzajów informacji.
Gdyby rząd wykorzystywał CBDC do kontrolowania przepływu informacji lub ograniczania dostępu do niektórych rodzajów transakcji, mogłoby to mieć poważne konsekwencje.
Co więcej, rząd ma pełną kontrolę nad tą walutą i może w każdej chwili zatrzymać przepływ CBDC. Jeśli chcesz wiedzieć, w jaki sposób, możesz przyjrzeć się demonetyzacji, która miała miejsce pod koniec 2016 roku. Cóż, tym razem byłoby dużo łatwiej dla rządu z CBDC.
Niestabilność ekonomiczna
CBDC mogą również prowadzić do większej niestabilności gospodarczej, ponieważ mogą podlegać gwałtownym wahaniom wartości, szczególnie w krajach rozwijających się o słabszych gospodarkach.
Może to mieć poważne konsekwencje dla stabilności systemu finansowego, zwłaszcza w czasach kryzysu.
Na przykład, jeśli duża liczba osób nagle straciłaby zaufanie do wartości CBDC, mogłoby to doprowadzić do gwałtownego spadku jego wartości, z potencjalnie poważnymi konsekwencjami dla całej gospodarki.
Obawy dotyczące bezpieczeństwa
Innym poważnym problemem związanym z CBDC jest potencjał cyberprzestępczości.
CBDC mogą być podatne na ataki hakerskie i inne formy cyberprzestępczości, co może skutkować utratą funduszy przez obywateli. Może to mieć poważne konsekwencje dla stabilności systemu finansowego i podważyć zaufanie do walut cyfrowych.
W kraju takim jak Indie, gdzie cyberprzestępczość jest już poważnym problemem, jest to kolejny poważny problem.
Konkurencja z systemem bankowym
CBDC mogą również prowadzić do konkurencji z istniejącym systemem bankowym, co może skutkować zamknięciem wielu małych i średnich banków. Nawet Ty wiesz, że nie wszystkie banki mają odpowiednie wsparcie infrastrukturalne do realizacji CBDC.
Mogłoby to doprowadzić do dalszej koncentracji władzy finansowej w rękach kilku dużych instytucji, z negatywnymi konsekwencjami dla konkurencji i stabilności finansowej.
Ponadto, gdyby CBDC stały się powszechnie stosowane, mogłyby wyprzeć tradycyjne waluty, co mogłoby spowodować znaczne straty dla banków, zwłaszcza jeśli nie będą one w stanie dostosować się wystarczająco szybko.
Brak rozporządzenia
Ponadto CBDC mogą być trudne do skutecznego uregulowania, szczególnie w krajach rozwijających się.
Może to prowadzić do braku otwartości i odpowiedzialności, co może mieć negatywne skutki dla obywateli.
Na przykład pociągnięcie osób odpowiedzialnych do odpowiedzialności w przypadku naruszenia bezpieczeństwa lub innego problemu może być trudne dla obywateli.
Może to również spowodować, że ludzie stracą wiarę w system, co byłoby szkodliwe dla zdolności CBDC do odniesienia sukcesu.
W skrócie
Każdego dnia wziąłbym Bitcoin za CBDC.
Mając na celu Cyfrowe Indie, Hindusi zmierzają w kierunku przyjęcia technologii w każdy możliwy sposób.
UPI było jedną z największych rewolucji w branży płatniczej, która została doceniona na całym świecie. Kto pomyślał, że będziemy mogli płacić numerami telefonów lub skanując jedynie kod QR?
Mogę przewidzieć, że CBDC mogą przynieść kolejną wielką rewolucję w branży płatniczej i całym indyjskim systemie walutowym.
Jednak chociaż CBDC mogą oferować pewne potencjalne korzyści, istnieje również kilka znaczących zagrożeń i wyzwań związanych z ich wdrożeniem.
W przypadku Indii ryzyko to będzie prawdopodobnie szczególnie wyraźne, a decydenci muszą je dokładnie rozważyć, zanim zdecydują się posunąć naprzód w rozwoju CBDC.
Uważam, że rząd Indii powinien zapewnić swoim obywatelom odpowiednią wiedzę na temat CBDC.
Obejmuje to przede wszystkim nakazy i zakazy podczas transakcji w CBDC, a także środki ostrożności, które obywatele powinni zapewnić. Co więcej, umożliwienie wszystkim klasom korzystania z technologii odegrałoby kluczową rolę, ponieważ CBDC są walutą cyfrową.
Rząd może napotkać trudności w skalowaniu wykorzystania CBDC z powodu ludzi, którzy nie są wystarczająco obeznani z technologią, aby dokonywać transakcji w CBDC, a to stanowi ogromną część naszej populacji. Egzekucja, zarządzanie i regulacja CBDC odegrają ważną rolę w zapewnieniu ich sukcesu w kraju zamieszkałym przez 1.4 miliarda ludzi.
Dodaj komentarz